View Full Version : Alternatif Piyasalar = Varant + Turbo Sertifikalar + VOB = Risk Sepeti
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 12:08
Merhaba arkadaşlar,
Bu başlık altında zaman zaman yaptığım sepetlerimi ve ortaya çıkan ya da çıkacak muhtemel fırsatları sizlerle paylaşacağım
Yanlız şunu herkesin çok iyi bilmesini isterim ki ne teknik analiz ne de ekonomi eğitimim yoktur, bilgilerim sadece internet üzerinden edindiğim materyallerdekiler ile sınırlıdır, görüşlerim ( tahminlerim ) ise senelerdir günlük takip ettiğim kendi kriterlerim ve korelasyonlarımın sonucudur, hiçbir şekilde yatırım tavsiyesi değildir, zira benim işlemlerim yatırım değildir
Ben her daim tamamını kaybetmeyi göze aldığım miktar ile işlem yaparım, bu rakam kimi zaman 3 hanelidir, kimi zaman 6
Piyasaları hiçbir zaman gelir kapısı olarak görmedim, görmem, bel bağlamam, sırtımı yaslamam
Mümkün olduğu kadar çok enstrümanı bir araya getirerek kullanmaya çalışırım, ( VOB, Hisse, ALTIN, GÜMÜŞ, WTI, DAX vs... )
Ne vadeli ,ne hisse, ne varant ne de sertifika saplantım yoktur, hangisinde bir avantaj görürsem oradayımdır
Benim için aslolan tek doğru 1 > 0
Son olarak sizden ricam gerek benim yazılarımdan, gerekse de kendi düşüncelerinizden işlem yapmadan önce son defa " başabaş nokta " ve " en kötü senaryo " hesaplarınızı bir daha gözden geçirmenizdir
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 12:20
Aşağıdaki Erste Turbo Sertifikaları BIST30 dayanıklıdır, tıpkı BIST30 varantları gibi ;
http://n1305.hizliresim.com/19/6/mtbxu.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Vadeleri 21 Haziran 2013 'tür.
Bunları şöyle kullanabilirsiniz ;
Turbo Sertifika 'dan aldığınız LONG 'ları, eş zamanlı olarak VOB 30 'da satarsınız ve risksiz sabit getiri elde edersiniz
Nasıl mı ?
http://n1305.hizliresim.com/19/6/mtbz5.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
resimden de göreceğiniz üzre EOZAAC 'nin anlık değeri 2,45 'tir.
Bu şunu ifade etmektedir ; 85.000 + 24.500 = 109.500 puana BIST30 satın alıyorsunuz, vadeniz 21 Haziran 2013
yine resimde göreceğiniz üzre bu eş zamanlı olarak VOB30 'da 110.325 puana satabiliyorsunuz
Kazancınız ise ; 110.325 - 109.500 = 825 puandır
diğer alternatifleri de kendiniz hesaplayarak kullanabilirsiniz
Dikkat etmeniz gereken hususlar ;
* Aldığınız Turbo sertifika ve buna karşılık VOB30 'da açmanız gereken kontrat hesabı, bu noktada da tamamen karar size kalmıştır, yatıracağınız paraya göre bu miktarların hesabını yapabilirsiniz
* Turbo Sertifika BIST30 'un anlık değerine göre hareket eder VOB30 ise tamamen kendi dinamikleri içerisinde, ama vade sonunda hepsi tek fiyatta buluşurlar
* Turbo Setifikaların navakt olma durumu söz konusudur, bu kötü birşey değildir, bir nevi stoploss demektir, EOZAAC için bu rakam 87.500 'tür, yani BIST30 eğer 87.500 'e değer ise bu stoploss otomatikman çalışır ve atık değeriniz size ödenir, bu durumda sertifikadan kaybettiğinizi VOB30 'daki pozisyonlarınızı kapatarak kazanabilirsiniz.
thebaboli
06-05-2013, 12:46
Başlığınız hayırlı olsun. :cool: Allah yüzünüzü kara çıkarmasın
Öncelikle başlık hayırlı olsun.
bir şey soracam müsadenle, şimdi sertifkanın alış-satış fiyatı var dimi yani demek istediğim varant gibi mi? Sertifikalarda da içsel kayıp var mı vadeye bağlı olarak.
Yukarıda örnek vermişsin sağol ama bilmeyenler için daha basit anlatman mümkün mü? Bir alış satış örneği verirsen sevinirim?
şimdiden teşekkür.
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 13:35
Öncelikle başlık hayırlı olsun.
bir şey soracam müsadenle, şimdi sertifkanın alış-satış fiyatı var dimi yani demek istediğim varant gibi mi? Sertifikalarda da içsel kayıp var mı vadeye bağlı olarak.
Yukarıda örnek vermişsin sağol ama bilmeyenler için daha basit anlatman mümkün mü? Bir alış satış örneği verirsen sevinirim?
şimdiden teşekkür.
teşekkür ederim,
Sertifikaların işleyişi de aynı varant gibidir, tahtadan alır satarsın, piyasa yapıcı Erste Grup
Sertifikaların varantlara göre avantajı günlük değer kaybının olmaması ( çok çok çok düşük olması, sadece taşıma maliyeti ), yani her daim piyasa fiyatı ile başabaş hareket etmesi
Mesela bir GARANTİ bankası Turbo sertifikasını ele alalım ;
http://o1305.hizliresim.com/19/6/mtddw.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
EGAAE 'ye bakarsan kotasyon ALIŞ 0,49 - SATIŞ 0,50, bu LONG bir sertifika, yani GARANTİ Bankası hisse senedinin yükselişlerinde para kazanabileceğin bir sertifika, kullanım fiyatı ise 5,50 TL
Sen bu sertifikayı 0,50 TL 'ye alır isen başbaş noktan ;
5,50 + 0,50 x 10 ( dönüşüm oranı 10:1, yani 10 tane sertifika 1 adet GARANTİ Bankası hissesi anlamına geliyor ) = 10,50 TL
Şu anda GARANTİ bankası ise 10,40 - 10,45 olarak işlem görüyor, hatta derinliğe bakarsan eğer 10,45 - 10,50 olmak üzre
Tabi kaldıraç artırmak istersen eğer EGAAFC 'yi de kullanabilirsin
*** Bu arada hisse sertifikaları şu anda 10:1 oranda, ama çok kısa zamanda 1:1 oranında olanları geliyor, o zaman çok daha kullanışlı hale gelecek, varantlara göre çok daha avantajlı olacak diye düşünüyorum
bilgi için teşekkür. Şimdi her şey daha net oldu kafamda saol.
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 14:10
BIST30 'a alternatif arayıp DAX 'ta işlem yapan arkadaşlar içinse DAX dayanaklı Turbo Sertifikalar aşağıdaki gibidir ;
http://m1305.hizliresim.com/19/6/mtfbg.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Bunlardaki hesapta aşağıdaki gibidir ;
[ ( Fiyat / EURO Kuru ) x 1.000 ] + veya - Kullanım fiyatı
Örnek olarak DAX LONG için ;
EDXAFC ALIŞ 2,61 - 2,63 SATIŞ kotasyonlarında : ( 2,63 / 2,3535 ) x 1.000 = 1.117 puan
7.000 + 1.117 = 8.117 puandan DAX LONGlamış oluyorsunuz
EDXPGC ALIŞ 1,49 - 1,51 SATIŞ kotasyonlarında : ( 1,51 / 2,3535 ) x 1.000 = 641 puan
8.750 - 641 = 8.108 puana DAX SHORTlamış oluyorsunuz.
DAX örnek grafiği ;
http://m1305.hizliresim.com/19/6/mtfgn.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
kotikkkk
06-05-2013, 15:49
Aldıgımız sertifikayı vob da nasıl satıyoruz?
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 15:57
Aldıgımız sertifikayı vob da nasıl satıyoruz?
aldığınız sertifikayı VOB 'da satamazsınız, aldığınız sertifikaya karşılık VOB 'da pozisyon alırsınız, yani 2 farklı yerde pozisyon açıyorsunuz, bir taraf LONG, diğer taraf SHORT, aradaki fark cebinize kalıyor
kotikkkk
06-05-2013, 16:04
aldığınız sertifikayı VOB 'da satamazsınız, aldığınız sertifikaya karşılık VOB 'da pozisyon alırsınız, yani 2 farklı yerde pozisyon açıyorsunuz, bir taraf LONG, diğer taraf SHORT, aradaki fark cebinize kalıyor
Kusura bakmayın :) aradaki fark cebimize nasıl kalıyor?
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 16:16
Kusura bakmayın :) aradaki fark cebimize nasıl kalıyor?
estafurullah, şöyle izah edeyim size
bir tarafta açtığınız pozisyon LONG, yani piyasanın yükseleceğini öngörüyorsunuz ve alıyorsunuz, maliyetiniz 109.500
diğer tarafta açtığınız pozisyon SHORT, yani piyasanın düşeceğini öngörüyorsunuz ve satıyorsunuz, sattığınız rakam 110.325
yani eşit miktarda pozisyon aldığınızı varsayarsanız 109.500 puana aldığınız bir endeksi 110.325 puandan anında sattınız
vade sonu geldiğinde hem sertifika, hem VOB aynı fiyata gelecek, çünkü ikisi de referans olarak BIST30 'u dayanak alıyor
buradaki tek risk şu ; birinin vade 21 Haziran, birinin vadesi 28 Haziran, yani çok ufak bir ihtimal ile aradaki makas aynı kalır ise karsız ya da zararsız pozisyonlarını kapatırsınız
umarım yeteri kadar açık olmuştur, eğer karalık kalan noktalar var ise seve seve cevaplarım
kotikkkk
06-05-2013, 16:20
estafurullah, şöyle izah edeyim size
bir tarafta açtığınız pozisyon LONG, yani piyasanın yükseleceğini öngörüyorsunuz ve alıyorsunuz, maliyetiniz 109.500
diğer tarafta açtığınız pozisyon SHORT, yani piyasanın düşeceğini öngörüyorsunuz ve satıyorsunuz, sattığınız rakam 110.325
yani eşit miktarda pozisyon aldığınızı varsayarsanız 109.500 puana aldığınız bir endeksi 110.325 puandan anında sattınız
vade sonu geldiğinde hem sertifika, hem VOB aynı fiyata gelecek, çünkü ikisi de referans olarak BIST30 'u dayanak alıyor
buradaki tek risk şu ; birinin vade 21 Haziran, birinin vadesi 28 Haziran, yani çok ufak bir ihtimal ile aradaki makas aynı kalır ise karsız ya da zararsız pozisyonlarını kapatırsınız
umarım yeteri kadar açık olmuştur, eğer karalık kalan noktalar var ise seve seve cevaplarım
Tesekkurler. Simdi anlasılmıstır. Peki satmak icin vade sonunu mu beklemek gerekiyor?
CanEmrahYilmaz
06-05-2013, 16:27
Tesekkurler. Simdi anlasılmıstır. Peki satmak icin vade sonunu mu beklemek gerekiyor?
kesinlikle HAYIR, dilediğiniz anda dilediğiniz ürünü satabilirsiniz
VOB 'da hemen her daim alıcı bulursunuz, Sertifikada ise Erste grup zaten otomatik olarak alış ve satış kotasyonu giriyor
zaten bana göre yapılması gereken de gün içerisinde yöne göre trade etmek, yani şişen tarafı elden çıkartarak geri geldiğinde tekrar almak, tabi burada trading yetisi öne çıkıyor, bir miktar da şansa ihtiyaç var
kotikkkk
06-05-2013, 16:35
Cok tesekkurler.
CanEmrahYilmaz
07-05-2013, 09:58
işte benim şu sıralar en favori Turbo Sertifikam ;
http://j1305.hizliresim.com/19/7/mu8um.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
ETCABC 'ye baktığınız zaman ;
0,14 TL x 10 ( dönüşüm oranı 10:1, yani 10 adet sertifika 1 adet TCELL hissesi temsil ediyor ) = 1,4 TL
Kullanım fiyatı ise 9,25 TL
yani TCELL hisse ( temsili hisse, yani temettü alamazsınız ) maliyetimiz : 9,25 + 1,4 = 10,65 TL
oysa TCELL tahtasına baktığınız zaman ALIŞ 11,35 - 11,40 SATIŞ
peki bu nasıl oluyor derseniz Erste şöyle izah ediyor ;
TURKCELL 'de bir temettü beklentisi var, ve biz beklediğimiz muhtemel temettüyü fiyatın içine koyduk , sertifika tahtasını öyle işletiyoruz
Yani Erste burada risk almış oluyor, zira Turkcell temetttü dağatmaz ise 21 Haziran günü tahtanın 11,35 TL alış kotasyonunda olması durumunda 0,14 TL 'ye sattığı sertifikayı 0,21 TL 'ye geri alacak
Tabiki risk alan sadece Erste değil, bu sertifikayı taşıyanlarda da şu risk var, eğer ki Erstenin beklentisinden çok daha fazla temettü ödenir ise ( misal hisse başına 2-3 lira ) bu durumda da sertifikanın nakavt olma riski var, yani 0,14 TL 'ye aldığınız sertifika bu durumda 0,02 ya da 0,03 TL 'ye düşecek
Günlük ekran takip edenler için iyi bir alternatif diye düşünüyorum
http://j1305.hizliresim.com/19/7/mu8vr.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Bilgileri teyit ettirmek için Erste Gruptan Alican Bey ile görüşebilirsiniz , 0 212 371 25 14
CanEmrahYilmaz
07-05-2013, 17:52
BIST ve DAX arasındaki ayrışmadan birşey çıkar mı acaba diye BIST 'te Garanti + Akbank + Ykbnk LONG, DAX short sepeti yaptım ;
EGAAFC : 0,30 Maliyet ( Başabaş noktası 10,50 TL Garanti )
EYKAFC : 0,16 Maliyet ( Başabaş noktası 5,85 TL Ykbnk )
EYKAEC : 0,29 Maliyet ( Başabaş noktası 5,90 TL Ykbnk )
EDXPGC : 1,32 Maliyet ( Başabaş noktası 8.190 puan DAX )
AKDBHV : 0,66 Maliyet ( Başabaş noktası 10,56 TL Akbnk ) ( bunu sadece güniçi trade için almıştım ama az miktar olduğu için portföyde unutmuşum, yarın ilk fırsatta veririm )
karmatte
08-05-2013, 13:27
Güzel paylaşımlar telekkür ederiz.
CanEmrahYilmaz
08-05-2013, 13:46
Bugün DAX çok gevşemedi, bir ara 8.17x 'leri denedi, BİST 'te durum malum
sepet şu anda işe yarıyor gibi gözüküyor
bu noktadan itibaren DAX 8.200 altına sarkmaz ise WTI 'ın yukarı gitmesini beklerim ( şu anda 95,50 USD )
Bu durumda sepete WTI uzun sertifikası, yani EWTAEC ekleyebilirim, şu anda kotasyonu ALIŞ 3,98 - SATIŞ 4,01
WTI kontratlarında hesap şöyle yapılıyor ;
4,01 / 1,795 ( USD Kuru ) = 2,23 x 10 ( dönüşüm oranı ) = 22,30 USD yapıyor
bunu kullanım fiyatına ekliyorsunuz ;
73,37 + 22,30 = 95,67 USD 'dan WTI long açmış oluyorsunuz
Yanlız bu sertifikada dikkat etmeniz gereken nokta fiyatlamanın futurelara göre yapılıyor olması, yani şu anda hesaplamada kullanılan CLM13 adındaki WTI kontratı, bu kontratın son işlem tarihi 21 Mayıs 2013, bu durumda yaklaşık olarak 16-17 Mayıs gibi bu sertifikaya ait kullanım fiyatı güncellenecek ve bir sonraki kontrat olan CLN13 kullanılacak, ve bu kontral ile vadesi, dolacak
kontrat bilgileri ve vade tarihlerini aşağıdaki linkten takip edebilirisiniz ;
http://www.cmegroup.com/trading/energy/crude-oil/light-sweet-crude_product_calendar_futures.html
CanEmrahYilmaz
08-05-2013, 14:33
BIST ve DAX arasındaki ayrışmadan birşey çıkar mı acaba diye BIST 'te Garanti + Akbank + Ykbnk LONG, DAX short sepeti yaptım ;
EGAAFC : 0,30 Maliyet ( Başabaş noktası 10,50 TL Garanti )
EYKAFC : 0,16 Maliyet ( Başabaş noktası 5,85 TL Ykbnk )
EYKAEC : 0,29 Maliyet ( Başabaş noktası 5,90 TL Ykbnk )
EDXPGC : 1,32 Maliyet ( Başabaş noktası 8.190 puan DAX )
AKDBHV : 0,66 Maliyet ( Başabaş noktası 10,56 TL Akbnk ) ( bunu sadece güniçi trade için almıştım ama az miktar olduğu için portföyde unutmuşum, yarın ilk fırsatta veririm )
http://j1305.hizliresim.com/19/8/mvf24.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
anlık değerler resimdeki gibidir
risk almak istemeyenler eş zamanlı olarak pozisyonları kapatabilir
adrenalin severler DAX shortları gün içi trade ile maliyet düşürebilir, ya da tam tersi hisse sertifikalarını gün için al sat ile yukarıdan ver düşükten al deneyebilir
ben kişisel olarak DAX shortları tutacağım, DAX ve DJ 'daki duruma göre WTI long ekleyeceğim ( gün içi anormal bir durum olmaz ise )
CanEmrahYilmaz
08-05-2013, 17:09
http://o1305.hizliresim.com/19/8/mvkwp.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
maalesef 3,99 'dan EWTAEC alma fırsatını kaçırdık, şu anda 4,15
EGAAFC + EYKAEC 'leri kapattım, uygun bir fırsatta DAX Shortları da kapatacağım
CanEmrahYilmaz
09-05-2013, 10:34
EYKAFC ve AKDBHV 'yi de kapattım
DAX Short ( EDXPGD 1,32 maliyet ile ) kaldı elimizde, WTI gevşer ise sepete ekleyeceğim
CanEmrahYilmaz
09-05-2013, 11:46
Eğer sepete Petrol sertifikaları eklersem bunlarla da trade pair olarak BIST30 'dan TUPRS ve PETKM hisselerini portföye alırım
TÜPRAŞ Petrol fiyatlarının artışı ile paralel, PETKİM ise ters yönlü hareket eden kağıtlar
TÜPRAŞ için aşağıdaki Turbo Sertifika alternatifleri mevcut ;
http://o1305.hizliresim.com/19/9/mw8gd.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
benim içlerinden takip ettiğim ;
ETUABC ( LONG için ) : Şu anda kotasyonu ALIŞ 1,18 - 1,20 SATIŞ ;
1,20 'den alırsanız eğer 41 + ( 1,20 x 10 dönüşüm oranı ) = 53 TL'ye TUPRS maliyetiniz oluyor ( şu anda tahtası ALIŞ 52,50 - 52,75 SATIŞ )
ETUPAC ( SHORT için ) : Şu anda kotasyonu ALIŞ 0,88 - 0,92 SATIŞ ;
0,92 'den alırsanız eğer 62 - ( 0,92 x 10 dönüşüm oranı ) = 52,80 TL'ye TUPRS satış maliyetiniz oluyor ( şu anda tahtası ALIŞ 52,50 - 52,75 SATIŞ )
PETKİM 'de is ne varant ne de sertifika alternatifi yok maalesef, eğer ki petrol fiyatları kayda değer düşüş gösterir ise ( % 4 - 8 ) arası, o vakit direkt olarak PETKM hisse senedini ( o andaki endeks ve fiyat durumuna göre ) sepete ekleyebilirim
karmatte
09-05-2013, 12:44
Sertefikalarda kaldıraç oranı nasıl belirleniyor?
Kaldıraç sabitmidir,değişkenmidir?
Bıst30 long vob short,abritaj örneği gsterebilirmisiniz?
CanEmrahYilmaz
09-05-2013, 14:43
Sertefikalarda kaldıraç oranı nasıl belirleniyor?
Kaldıraç sabitmidir,değişkenmidir?
Bıst30 long vob short,abritaj örneği gsterebilirmisiniz?
Kaldıraç oranı tercih edeceğin sertifikaya göre değişiyor, bunlarla ilgili Erste'nin kendi çalışması var sitesinde ;
http://www.sertifika.erste.com.tr/page/bilgi_dokumanlari
örnek sepetimi ilk sayfada yapmıştım, şu an itibariyle anladığım kadarıyla tahtaları bozuk, yanlış fiyata mal satıyor :)
CanEmrahYilmaz
09-05-2013, 15:25
hadi bakalım 2 resim arasındaki farkları bulun, nakte çevirin :)
http://n1305.hizliresim.com/19/9/mwdcr.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
http://j1305.hizliresim.com/19/9/mwfr4.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
CanEmrahYilmaz
10-05-2013, 10:47
BİST, DAX ve WTI ciddi oranda ayrıştı
Elimizde EDXPGC var ( maliyet 1,34, yani DAX 'ı 8.179 puandan shortlamıştık )
Sepete BIST30 long varantı ekledim, OZDEFV ve Turkcell LONG ETCABC
Bu durumda DAX shortlar için ya stoploss yapacağız, ya da pozisyonda inat edip yanına WTI long ( EWTAEC ) + DAX short ilave ( 0,97 kuruş şu anda ) ekleyeceğiz
Daha öncede söylediğim gibi bugün-yarın avrupada tatil ( dini tatil, borsalar açık fakat işlemlerin yoğun ve anlamlı olacağını sanmıyorum ) olduğu için kapanışlar çok önemli değil, 13-14 Mayıs kapanışlara göre net karar çıkar
CanEmrahYilmaz
10-05-2013, 15:08
yavaş yavaş WTI long alıyorum ;
http://p1305.hizliresim.com/19/b/mxfw1.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
genelde böyle olur, ben aldıkça düşer :)
en iyisi bekleyip dipten yüklü almak sanırım, ama bir türlü beceremiyorum
seckin93
10-05-2013, 21:08
Emrah bey bu dax varantları ne olacak satımda yakalandık zarar çok yön hala yukarıyamı dirençler neresi
platones
10-05-2013, 21:56
Kaldıraç oranı tercih edeceğin sertifikaya göre değişiyor, bunlarla ilgili Erste'nin kendi çalışması var sitesinde ;
http://www.sertifika.erste.com.tr/page/bilgi_dokumanlari
örnek sepetimi ilk sayfada yapmıştım, şu an itibariyle anladığım kadarıyla tahtaları bozuk, yanlış fiyata mal satıyor :)
selamlar dostum,
topik hayırlı olsun okuduğum kadarıyla varantlardan anlıyorsun bir sorum olacak bist satım varantı olan Ozdzv yukarı yönlü haraketten dolayı günlerdir düşüyordu bugün de endeks eksi kapatmasına rağmen yaklaşık % 7 lik düşüş yaptı sence açıklaması nedir acaba? teşekkürler
çaylakankara
11-05-2013, 00:28
selamlar dostum,
topik hayırlı olsun okuduğum kadarıyla varantlardan anlıyorsun bir sorum olacak bist satım varantı olan Ozdzv yukarı yönlü haraketten dolayı günlerdir düşüyordu bugün de endeks eksi kapatmasına rağmen yaklaşık % 7 lik düşüş yaptı sence açıklaması nedir acaba? teşekkürler
endeks ve altın varantların aynı vadeye sahip VOB DAYANAK VARLIĞIN UZLAŞI FİYATI esas alınıyor. BİST30 düşmüş olabilir ama varant ile aynı vadeli VOB30 da düştü mü_? bi de bunna bak..muhtemelen cevap burda...
CanEmrahYilmaz
11-05-2013, 12:13
Emrah bey bu dax varantları ne olacak satımda yakalandık zarar çok yön hala yukarıyamı dirençler neresi
Günaydın,
DAX dayanaklı ürünlerde bence varant yerine Turbo Sertifika tercih edin, çünkü varantta gün kaybınız vardır, sertifikada yoktur
Sertifika DAX ile birebir hareket eder
Bende sizin gibi terste yakaladım, 1,34 maliyetli EDXPGC var sepetimde halen, ( cuma günü 0,94 ile 1,16 arasında işlem gördü, bir miktar al sat ile maliyet düşürdüm )
Ama yine cuma günü WTI Long ekledim sepete, çünkü şöyle düşündüm, eğer ki borsalar ( DOW ve DAX ) düşmez ise WTI 'daki bu %2 düşüş anlamsız olur ve kayıplarını geri toparlar , durum aşağıdaki gibi oldu ;
Bizim cuma kapanışımız, saat 17:30
http://r1305.hizliresim.com/19/c/myf44.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Ve biz kapandıktan sonra oluşan fiyatlama ; CLM3 ve GLD 'daki değişime dikkat edin lütfen
http://r1305.hizliresim.com/19/c/myf50.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Şimdi bu durumda benim cuma günü yaklaşık 4 TL ortalama ile topladığım EWTAEC sertifikaları eğer ki petrol pazartesi 95,97 açılır ise 4,11 TL 'ye çıkmış olacak
Kafanızı çok karıştırdım sanırım :)
Özetlersek, bende sizin gibi DAX 'ın düşmesini bekliyorum ve istiyorum, ama bunun gerçekleşmesi için öncelikle S&P ve DOW JONES düzeltme hareketine başlamalı, ya da herhangi bir AB ülkesinde yine bir patlak meydana gelmeli
Ha eğer düşmez, yukarı çıkmaya devam eder ise bende kendimi sigortalamak için WTI Long eklemeye devam ederim, ta ki sepet olarak artı duruma geçene kadar, daha sonra eş zamanlı olarak hepsini boşaltır ve yeni fırsatlar beklerim...
CanEmrahYilmaz
11-05-2013, 12:34
selamlar dostum,
topik hayırlı olsun okuduğum kadarıyla varantlardan anlıyorsun bir sorum olacak bist satım varantı olan Ozdzv yukarı yönlü haraketten dolayı günlerdir düşüyordu bugün de endeks eksi kapatmasına rağmen yaklaşık % 7 lik düşüş yaptı sence açıklaması nedir acaba? teşekkürler
merhaba,
öncelikle ilgin için teşekkür ederim
OZDZVV varantı 28 Haziran vadeli ve 100.000 puan kullanım fiyatlı, ve cuma sabah açılış pusulasına göre hassasiyet 429 puandı
Yani bu şu demek oluyor, VOB30 her 429 puan düştüğünde bu varant 0,01 kuruş değer kazanıyor
Cuma günü VOB30 111.225 - 109.775 arasında işlem görmüş , yani 1.450 puan oynamış
Buna paralel olarakta bu varant 0,14 - 0,16 kuruş arası işlem görmüş
Yani herşey normal işlemiş
Sen %7 düşüş yaşadı derken sanırım derinlikte gösterilen rakamdan bahsediyorsun, onlara bakma bence, onlar varantlarda yanıltıcı oluyor, çünkü onlar o yüzdelik hesabı yaparken bir önceki gün işlem gördüğü son fiyat ile cuma günkü işlem gördüğü son fiyatı karşılaştırıyor, yani bana sorarsan hiçbir anlam ifade etmiyor
Ayrıca şunu da tekrar hatırlatmak isterim sana ;
Bu varantın bir değerinin olması için BİST 30 endeksinin 28 Haziran kapanışta 100.000 puan altında olması gerekiyor
Şimdi reel duruma bakarsak piyasanın 110.000 'lerde olduğu bir ortamda bu varantın 0,14 - 0,15 kuruşlara işlem görüyor olması çok normal değil bence, yani bu varanta elimi bile sürmem, çünkü ;
* bu varantın günlük değer kaybı 0,005 kuruş, yani bu şu demek , cuma günü bu varantı aldıysan ve elinde kaldıysa pazartesi sabah herşey aynı bile olsa sen 0,01 kuruş değer kaybetmiş olacaksın, yani %7 eksi başlayacaksın haftaya
* bu varantta işlem yapıyorsan eğer ve satış tarafından mal aldıysan, artıya geçebilmen için 429 x 2 = 858 puana ihtiyacın var
( bu iyi senaryo, her ne kadar kapanış pusulasından hassasiyeti 389 puana düşmüş gözüksede muhtemelen pazartesi günü hassasiyeti 429 puandan daha yüksek olacak )
böyle bir öngörün ya da beklentin var ise diğer satış varantlarında 858 puandan çok daha fazla para kazanabilirsin, üstelik hassasiyeti 100 - 150 civarı olanlarda bu kadar beklemene de gerek yok, 450 - 600 puan arası bile iyi kar yazabilirsin
tabi burada oyuncuları yanıltan tek şey " kaldıraç " , OZDZVV varantında diğer satış varantlarına göre daha az para ile hareket edebiliyorsun, ama şunu unutma ki beklentin gerçekleşmediği sürece kaldıraç senin için bir artı değil çok daha büyük bir eksi olacaktır, yani kaldıraçlı kazanayım derken kaldıraçlı kaybedeceksin
bu sebepten bu tarz türev ürünlerde işlem yapan arkadaşlara tavsiyem ;
her daim vade tarihi, başabaş noktası kontrolü, ve beklentisinin gerçekleşmesi durumunda ne kazanacağı ve gerçekleşmemesi durumunda ne kaybedeceğini kontrol etmesidir.
benim her daim tercihim, piyasa fiyatına yakın, paralel hareket eden, günlük değer kaybı en az, spreadi en yakın, tahtası aksamadan tıkır tıkır işleyen, derinliğe göre fiyatlama yapabilen, vs..
Emrah bey; 0.14 maliyetli HADSR V var elimde cuma günü 0.03 - 0.04 kapattı ne yapmalıyım ? Sanırım beklemeye devam etmekten başka çarem yık zarar çok yorumunuz olur mu ? Şimdiden teşekkürler.
Vadesi 28 Haziran HADSR V ' nin vade sonuna doğru varantlar da kıpırdama olur mu ?
merhaba,
öncelikle ilgin için teşekkür ederim
OZDZVV varantı 28 Haziran vadeli ve 100.000 puan kullanım fiyatlı, ve cuma sabah açılış pusulasına göre hassasiyet 429 puandı
Yani bu şu demek oluyor, VOB30 her 429 puan düştüğünde bu varant 0,01 kuruş değer kazanıyor
Cuma günü VOB30 111.225 - 109.775 arasında işlem görmüş , yani 1.450 puan oynamış
Buna paralel olarakta bu varant 0,14 - 0,16 kuruş arası işlem görmüş
Yani herşey normal işlemiş
Sen %7 düşüş yaşadı derken sanırım derinlikte gösterilen rakamdan bahsediyorsun, onlara bakma bence, onlar varantlarda yanıltıcı oluyor, çünkü onlar o yüzdelik hesabı yaparken bir önceki gün işlem gördüğü son fiyat ile cuma günkü işlem gördüğü son fiyatı karşılaştırıyor, yani bana sorarsan hiçbir anlam ifade etmiyor
Ayrıca şunu da tekrar hatırlatmak isterim sana ;
Bu varantın bir değerinin olması için BİST 30 endeksinin 28 Haziran kapanışta 100.000 puan altında olması gerekiyor
Şimdi reel duruma bakarsak piyasanın 110.000 'lerde olduğu bir ortamda bu varantın 0,14 - 0,15 kuruşlara işlem görüyor olması çok normal değil bence, yani bu varanta elimi bile sürmem, çünkü ;
* bu varantın günlük değer kaybı 0,005 kuruş, yani bu şu demek , cuma günü bu varantı aldıysan ve elinde kaldıysa pazartesi sabah herşey aynı bile olsa sen 0,01 kuruş değer kaybetmiş olacaksın, yani %7 eksi başlayacaksın haftaya
* bu varantta işlem yapıyorsan eğer ve satış tarafından mal aldıysan, artıya geçebilmen için 429 x 2 = 858 puana ihtiyacın var
( bu iyi senaryo, her ne kadar kapanış pusulasından hassasiyeti 389 puana düşmüş gözüksede muhtemelen pazartesi günü hassasiyeti 429 puandan daha yüksek olacak )
böyle bir öngörün ya da beklentin var ise diğer satış varantlarında 858 puandan çok daha fazla para kazanabilirsin, üstelik hassasiyeti 100 - 150 civarı olanlarda bu kadar beklemene de gerek yok, 450 - 600 puan arası bile iyi kar yazabilirsin
tabi burada oyuncuları yanıltan tek şey " kaldıraç " , OZDZVV varantında diğer satış varantlarına göre daha az para ile hareket edebiliyorsun, ama şunu unutma ki beklentin gerçekleşmediği sürece kaldıraç senin için bir artı değil çok daha büyük bir eksi olacaktır, yani kaldıraçlı kazanayım derken kaldıraçlı kaybedeceksin
bu sebepten bu tarz türev ürünlerde işlem yapan arkadaşlara tavsiyem ;
her daim vade tarihi, başabaş noktası kontrolü, ve beklentisinin gerçekleşmesi durumunda ne kazanacağı ve gerçekleşmemesi durumunda ne kaybedeceğini kontrol etmesidir.
benim her daim tercihim, piyasa fiyatına yakın, paralel hareket eden, günlük değer kaybı en az, spreadi en yakın, tahtası aksamadan tıkır tıkır işleyen, derinliğe göre fiyatlama yapabilen, vs..
yani üstat yatırım tavsiyesi olmamak kaydı ile piyasa fiyatına yakın, paralel hareket eden, günlük değer kaybı en az, spreadi en yakın, tahtası aksamadan tıkır tıkır işleyen, derinliğe göre fiyatlama yapabilen varant veya varantlara örnek verecek olursak ?
CanEmrahYilmaz
13-05-2013, 10:05
Emrah bey; 0.14 maliyetli HADSR V var elimde cuma günü 0.03 - 0.04 kapattı ne yapmalıyım ? Sanırım beklemeye devam etmekten başka çarem yık zarar çok yorumunuz olur mu ? Şimdiden teşekkürler.
günaydın , iyi haftalar,
HALK BANKASI takip ettiğim bir tahta değil ama elinizdeki varantın vade sonunda ( yani 28 Haziran'da ) bir değeri olabilmesi için HALKBANK'ın 17 TL altında kapatması gerekiyor, şu anda tahta 20,65 ALIŞ kotasyonunda, yani çok uzakta
Varant pusulasında ise hassasiyeti cuma kapanış olarak 0,383 'e düşmüş, yani HALK BANKASI yaklaşık 7-8 kademe düşünce sizin elinizdeki varant 1 kademe artıyor, tabi bu her gün böyle olmayacak, her gün değişecek, ben cuma günü kapanış itibariyle söylüyorum
Önünüzde 2 ihtimal var ;
* ya " zaten çok zarar ettim,yani 0,14 kuruştan 0,03 kuruşa geriledim, daha kaybetsem de önemli değil diyip bir düzeltme hareketi bekleyebilirsiniz.
* ya da 0,03 kuruş 3 kuruştur diyip zararın neresinden dönsem kardır diyebilirsiniz
gerçekten zor bir karar, size etki etmek istemem, dediğim gibi zor bir seçim, umarım doğrusunu bulursunuz
son bir alternatifiniz daha var, illa ki HALK BANKASI değer kaybedecek, düşecek diyorsanız, HADSRV yerine HADSSV veya HADSTV deneyebilirsiniz, bunların hassasiyeti sizin elinizdekine göre neredeyse 3 te 1 ve 9 da 1, ama bu durumda eğer HALK BANKASI değer kaybetmez ise daha fazla kaybedebilirsiniz
CanEmrahYilmaz
13-05-2013, 10:06
yani üstat yatırım tavsiyesi olmamak kaydı ile piyasa fiyatına yakın, paralel hareket eden, günlük değer kaybı en az, spreadi en yakın, tahtası aksamadan tıkır tıkır işleyen, derinliğe göre fiyatlama yapabilen varant veya varantlara örnek verecek olursak ?
günaydın,
dayanak varlık söylersen eğer beraber kontrol edebiliriz.
Hisse mi ? Endeks mi ? DAX mı ? Altın mı ? Petrol mü ?
günaydın,
dayanak varlık söylersen eğer beraber kontrol edebiliriz.
Hisse mi ? Endeks mi ? DAX mı ? Altın mı ? Petrol mü ?
Hisse, Endeks takip ettiğim bildiğim konular DAX, altın ve Petrol e dair takip etmişliğim ve bilgim zayıf.Bilgi ve tecrübenden istifade etmemizi sağlarsan memnun olurum Üstat.
CanEmrahYilmaz
13-05-2013, 14:08
Hisse, Endeks takip ettiğim bildiğim konular DAX, altın ve Petrol e dair takip etmişliğim ve bilgim zayıf.Bilgi ve tecrübenden istifade etmemizi sağlarsan memnun olurum Üstat.
merhaba,
ben BİST30 haricindeki hisselerde işlem yapmıyorum ( çok çok nadiren senede 1-2 kere macera amaçlı yapmışımdır ama çok ufak meblalarla )
genelde de direk hisse yerine, hisse fiyatına yakın varantını tercih ediyorum
örnek olarak ;
Endeksin çıkacağını düşünüyorsam eğer mutlaka İSC ve GARAN 'da çıkar diyorum ve bunlar içerisinde tahta fiyatına en yakın olanı tercih ediyorum, GADCCV ve ISDCBV, düşüşlerde ise Erste Turbo sertifikalarını, EGAPCC , İş bankası için sertifika almıyorum çünkü bunlar dönüşüm oranı 10:1, İş bankası ise 0,02 spread ile hareket ettiği için sertifika hantal kalıyor bu durumda
eğer ki çok sert yükseliş veya çıkış öngörüyorsam biraz daha risk alıp hassasiyeti 0,03 - 0,06 olan ürünleri seçiyorum ( İşC ve Garanti ve Akbank ve Ykbnk için )
Endeks olarak takip ettiklerim ise ;
Çıkışlarda : OZDEGV ve OZDECV, bunların hassasiyetleri 50 puan civarı, yani 500 puanlık bir VOB hareketinde 10 kademe oynarlar
daha az para ile daha çok risk istiyorsan eğer OZDEFV ve OZDEAV var
Düşülerde : OZDZSV 'yi takip ediyorum ama şu anda piyasa bana göre yukarı yönlü olduğu için çok nadir kullanıyorum, sadece gün içi al-ver yapıyorum, genelde de hissede LONG açarsam eğer sigorta olarak bundan alıyorum
Eğer düşüşte riskli ürün arıyorsan eğer OZDPAV var
Bunlar haricindeki varantlar bana çok hayalci geliyor, olmaz diye birşey yok, ama dediğim gibi ben asla işlem yapmam
merhaba,
ben BİST30 haricindeki hisselerde işlem yapmıyorum ( çok çok nadiren senede 1-2 kere macera amaçlı yapmışımdır ama çok ufak meblalarla )
genelde de direk hisse yerine, hisse fiyatına yakın varantını tercih ediyorum
örnek olarak ;
Endeksin çıkacağını düşünüyorsam eğer mutlaka İSC ve GARAN 'da çıkar diyorum ve bunlar içerisinde tahta fiyatına en yakın olanı tercih ediyorum, GADCCV ve ISDCBV, düşüşlerde ise Erste Turbo sertifikalarını, EGAPCC , İş bankası için sertifika almıyorum çünkü bunlar dönüşüm oranı 10:1, İş bankası ise 0,02 spread ile hareket ettiği için sertifika hantal kalıyor bu durumda
eğer ki çok sert yükseliş veya çıkış öngörüyorsam biraz daha risk alıp hassasiyeti 0,03 - 0,06 olan ürünleri seçiyorum ( İşC ve Garanti ve Akbank ve Ykbnk için )
Endeks olarak takip ettiklerim ise ;
Çıkışlarda : OZDEGV ve OZDECV, bunların hassasiyetleri 50 puan civarı, yani 500 puanlık bir VOB hareketinde 10 kademe oynarlar
daha az para ile daha çok risk istiyorsan eğer OZDEFV ve OZDEAV var
Düşülerde : OZDZSV 'yi takip ediyorum ama şu anda piyasa bana göre yukarı yönlü olduğu için çok nadir kullanıyorum, sadece gün içi al-ver yapıyorum, genelde de hissede LONG açarsam eğer sigorta olarak bundan alıyorum
Eğer düşüşte riskli ürün arıyorsan eğer OZDPAV var
Bunlar haricindeki varantlar bana çok hayalci geliyor, olmaz diye birşey yok, ama dediğim gibi ben asla işlem yapmam
Üstat verdiğin bilgiler için çok sağol. Sayende bilgilendik.Ellerin ve portföyün dert görmesin.:cool:
günaydın , iyi haftalar,
HALK BANKASI takip ettiğim bir tahta değil ama elinizdeki varantın vade sonunda ( yani 28 Haziran'da ) bir değeri olabilmesi için HALKBANK'ın 17 TL altında kapatması gerekiyor, şu anda tahta 20,65 ALIŞ kotasyonunda, yani çok uzakta
Varant pusulasında ise hassasiyeti cuma kapanış olarak 0,383 'e düşmüş, yani HALK BANKASI yaklaşık 7-8 kademe düşünce sizin elinizdeki varant 1 kademe artıyor, tabi bu her gün böyle olmayacak, her gün değişecek, ben cuma günü kapanış itibariyle söylüyorum
Önünüzde 2 ihtimal var ;
* ya " zaten çok zarar ettim,yani 0,14 kuruştan 0,03 kuruşa geriledim, daha kaybetsem de önemli değil diyip bir düzeltme hareketi bekleyebilirsiniz.
* ya da 0,03 kuruş 3 kuruştur diyip zararın neresinden dönsem kardır diyebilirsiniz
gerçekten zor bir karar, size etki etmek istemem, dediğim gibi zor bir seçim, umarım doğrusunu bulursunuz
son bir alternatifiniz daha var, illa ki HALK BANKASI değer kaybedecek, düşecek diyorsanız, HADSRV yerine HADSSV veya HADSTV deneyebilirsiniz, bunların hassasiyeti sizin elinizdekine göre neredeyse 3 te 1 ve 9 da 1, ama bu durumda eğer HALK BANKASI değer kaybetmez ise daha fazla kaybedebilirsiniz
Teşekkür ederim değerlendirmeniz için çok yardımcı oldunuz. İyi çalışmalar bol kazançlar dilerim.
CanEmrahYilmaz
15-05-2013, 11:51
hala DAX Short + WTI Long sepetim devam etmekte ; toplam maliyetim : 1,29 + 4,05 = 5,35
Sepet şu anda 0,94 + 3,65 = 4,59 değerinde
gördüğünüz üzre baya içerideyiz
http://n1305.hizliresim.com/19/h/n2qp7.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
bu sepet 19 Nisan 2013 kapanışta 5,82 değerindeymiş,
dolayısıyla yakın zamanlarda korelasyonun düzelmesini bekliyorum, pozisyonum çok yüklü olmadığı için sabırla bekliyorum, dönüş noktasını yakalayabilirsem eğer pozisyon artırarak maliyet düşürüp daha sonra da artıya dönmeye çalışacağım
http://n1305.hizliresim.com/19/h/n2qrc.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
CanEmrahYilmaz
15-05-2013, 12:24
WTI 'daki bu kadar dengesizliği bir tek ÇİN 'deki kötü gidişat izah edebiliyor
bu global ralliye ÇİN 'de katılırsa eğer WTI hızlı bir şekilde yukarı gelecek diye düşünüyorum
CanEmrahYilmaz
16-05-2013, 10:06
BİST, DAX ve WTI ciddi oranda ayrıştı
Elimizde EDXPGC var ( maliyet 1,34, yani DAX 'ı 8.179 puandan shortlamıştık )
Sepete BIST30 long varantı ekledim, OZDEFV ve Turkcell LONG ETCABC
Bu durumda DAX shortlar için ya stoploss yapacağız, ya da pozisyonda inat edip yanına WTI long ( EWTAEC ) + DAX short ilave ( 0,97 kuruş şu anda ) ekleyeceğiz
Daha öncede söylediğim gibi bugün-yarın avrupada tatil ( dini tatil, borsalar açık fakat işlemlerin yoğun ve anlamlı olacağını sanmıyorum ) olduğu için kapanışlar çok önemli değil, 13-14 Mayıs kapanışlara göre net karar çıkar
bu sabah itibariyle EDXPGD + OZDEFV sepet olarak maliyeti ( 1,29 + 0,80 ) geçti, şu anda değer ( 0,92 + 1,22 ) 2,14 TL 'de
eş zamanlı olarak pozisyon kapatılabilir
Eğer elde Turkcell LONG kaldı ise, o da kısa bir süre içerisinde 0,10 kuruştan 0,16 kuruşa gelerek % 60 kazandırdı, bence yeteri kadar tatmin edici
son olarak WTI Longlar var, halen beklemedeyim, yanında bir miktar DAX short ile beraber taşıyorum
CanEmrahYilmaz
16-05-2013, 12:25
nihayet 1:1 dönüşüm oranı hisse sertifikaları çıkıyor ; tam liste aşağıdaki gibi
http://www.kap.gov.tr/YAY/BILDIRIM/BILDIRIM.ASPX?ID=282401
CanEmrahYilmaz
17-05-2013, 13:41
işte benim şu sıralar en favori Turbo Sertifikam ;
http://j1305.hizliresim.com/19/7/mu8um.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
ETCABC 'ye baktığınız zaman ;
0,14 TL x 10 ( dönüşüm oranı 10:1, yani 10 adet sertifika 1 adet TCELL hissesi temsil ediyor ) = 1,4 TL
Kullanım fiyatı ise 9,25 TL
yani TCELL hisse ( temsili hisse, yani temettü alamazsınız ) maliyetimiz : 9,25 + 1,4 = 10,65 TL
oysa TCELL tahtasına baktığınız zaman ALIŞ 11,35 - 11,40 SATIŞ
peki bu nasıl oluyor derseniz Erste şöyle izah ediyor ;
TURKCELL 'de bir temettü beklentisi var, ve biz beklediğimiz muhtemel temettüyü fiyatın içine koyduk , sertifika tahtasını öyle işletiyoruz
Yani Erste burada risk almış oluyor, zira Turkcell temetttü dağatmaz ise 21 Haziran günü tahtanın 11,35 TL alış kotasyonunda olması durumunda 0,14 TL 'ye sattığı sertifikayı 0,21 TL 'ye geri alacak
Tabiki risk alan sadece Erste değil, bu sertifikayı taşıyanlarda da şu risk var, eğer ki Erstenin beklentisinden çok daha fazla temettü ödenir ise ( misal hisse başına 2-3 lira ) bu durumda da sertifikanın nakavt olma riski var, yani 0,14 TL 'ye aldığınız sertifika bu durumda 0,02 ya da 0,03 TL 'ye düşecek
Günlük ekran takip edenler için iyi bir alternatif diye düşünüyorum
http://j1305.hizliresim.com/19/7/mu8vr.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Bilgileri teyit ettirmek için Erste Gruptan Alican Bey ile görüşebilirsiniz , 0 212 371 25 14
11,05 ve 0,10 - 13 Mayıs Pazartesi 1. seans kapanış değerleri ( satış kotasyonları )
11,95 ve 0,19 - 17 Mayıs Cuma 1. seans kapanış değerleri ( alış kotasyonları )
ve gelinen son noktada hesap şöyle ;
11,95 / 11,05 = % 8,14 getiri
0,19 / 0,10 = % 90 getiri
böylelikle bir fırsat sona ermiş oluyor, 13 Mayıs ile 17 Mayıs arası gibi kısa bir sürede böylesine ciddi bir getiri her daim olmaz, bir fırsattı ve sona erdi
bu noktadan sonra ETCABC sertifikasında işlem yapmayı düşünen arkadaşlara hesabı kitabı iyi yapmasını tavsiye ediyorum, takıldığı , işin içinden çıkamadığı, emin olmak istediği noktaları mutlaka ihraççı ile ( Erste Grup ) görüşüp netleştirsin derim, bende her daim bilgim dahilinde yardımcı olabilirim
22 Mayıs'ta yeni TCELL sertifikaları çıkacak, onları da işleme başladığı gün inceleyceğim ve avantaj-dezavantajlarını sizlerle paylaşacağım
http://s1305.hizliresim.com/19/k/n4szl.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
CanEmrahYilmaz
17-05-2013, 16:15
WTI Long sertifikaları şu anda 4,18 alış kademesine kadar geldi
heroturk
18-05-2013, 11:40
bilgiler için teşekkürler
bende çok acemi biri olarak varant olayını araştırmaya ve ilgilenmeye başladım
P.tesi açılışta ÖZDEA ile görüşleri olan var mı?
çaylakankara
18-05-2013, 18:25
ISDTY önerir misin? haftaya ISCTR düşer gibime geliyor...
CanEmrahYilmaz
20-05-2013, 10:36
P.tesi açılışta ÖZDEA ile görüşleri olan var mı?
günaydın,
bahsettiğiniz varant bist30 dayanaklı bir varant, dolayısıyla öncelikle BİST30 'a dair bir beklentiniz olması lazım
bu bir LONG varant olduğu için yükseliş bekliyor olmalısınız ?
yanlız bu varantın başabaş noktası 117.xxx 'lerde, arada neredeyse 3.000 puanlık bir makas var, ben kullanışlı bulmuyorum
CanEmrahYilmaz
20-05-2013, 10:41
ISDTY önerir misin? haftaya ISCTR düşer gibime geliyor...
günaydın,
şu anda başbaş noktası 7 lira civarı, oysa tahta 7,64 - 7,66, bana göre çok uzak
onun yerine EISPDC 'yi incelemeni tavsiye ederim
Eğer ki 0,11 kuruştan alırsan başabaş noktası ( 8,75 - 1,1 ) = 7,65 oluyor
aradaki fark çok açık sanımırım
Birebir oranlı sertifikaların artısı ne olacak? Aynı hisse senedi almış gibi olmayacak mıyız? Pek anlayamadım bu sertifika olayını bir örnek verebilirmisiniz bu yeni sertifikalarla ilgili
CanEmrahYilmaz
20-05-2013, 15:23
Birebir oranlı sertifikaların artısı ne olacak? Aynı hisse senedi almış gibi olmayacak mıyız? Pek anlayamadım bu sertifika olayını bir örnek verebilirmisiniz bu yeni sertifikalarla ilgili
dönüşüm oranı 1:1 olunca tahtadaki 0,02 kademelik değişimde sertifikaya 0,02 olarak yansıyacak diye tahmin ediyorum, henüz çıkış fiyatlarını görmedik çünkü
şu anda dönüşüm oranı 10:1 olan bazı sertifikalarda ( mesela EISPDC ) kotasyonun 0,01 kademe değişmesi için dayanak varlığın fiyatında 0,10 kuruş değişim olması gerekiyor
Mesela : sabah İSC 7,64 - 7,66 iken EISPDC 0,10 - 0,11 idi
şu anda İSC 7,44 - 7,46 , sertifika ise 0,13 - 0,14
yani İSC 0,20 kuruş değer kaybetti, sertifika 0,02 kuruş değer kazandı
bu da yaptığım işlem ;
http://l1305.hizliresim.com/19/n/n8k9b.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
oysa dönüşüm oranı 1:1 olsaydı , bu durumda İSC 7,64 - 7,66 iken sertifika 1,04 - 1,06 olacaktı ( rakamları örnek olması için veriyorum ) ve İSC 7,44 - 7,46 olduğunda sertifika 1,24 - 1,26 olacaktı
diyelim ki sen 7,58 iken satmak istediğinde sertifika kabaca 1,10 - 1,12 olacaktı ve sen 1,06 liraya aldığın sertifikayı 1,10 liraya satacaktın, kar edecektin
umarım anlatabilmişimdir :)
Anladım teşekkür ederim, yeni sertifikaların kullanım fiyatlarnı hisse fiatıyla aynı olarak görmüştüm erstenin bülteninde kafam biraz da ondan karıştı, herhalde aynı olmaz, yoksa sizin verdiğiniz örnek mantıklı
CanEmrahYilmaz
20-05-2013, 15:33
Anladım teşekkür ederim, yeni sertifikaların kullanım fiyatlarnı hisse fiatıyla aynı olarak görmüştüm erstenin bülteninde kafam biraz da ondan karıştı, herhalde aynı olmaz, yoksa sizin verdiğiniz örnek mantıklı
kullanım fiyatı değil ama vade sonu başabaş fiyatı hisseyle ya aynı oluyor ya da çok yakın
22 Mayıs'ta işleme başladığında hepsini fiyatları ile inceleyeceğim, gördüklerimi burada paylaşacağım
P.tesi açılışta ÖZDEA ile görüşleri olan var mı?
Açılışta değil de kapanışta baya bi görüşümüz oldu.
seckin93
20-05-2013, 23:05
Emrahbey dax daha nerelere gider satımda yakalandık direnç neresidir dax neden çıkıyor sebebi var mı
CanEmrahYilmaz
21-05-2013, 08:29
Emrahbey dax daha nerelere gider satımda yakalandık direnç neresidir dax neden çıkıyor sebebi var mı
Günaydın,
bende sizin gibi DAX Shortluyorum, fakat ben shortladıkça yukarı gidiyor, piyasa çok sağlam gözükmesine rağmen yükselişlerde momentum kaybı devam ediyor, sanırım düşüşün ilk olarak ABD borsalarından gelmesini bekliyorlar
ilk hedef 8.1xx 'lü rakamlar
CanEmrahYilmaz
21-05-2013, 09:57
hala DAX Short + WTI Long sepetim devam etmekte ; toplam maliyetim : 1,29 + 4,05 = 5,35
Sepet şu anda 0,94 + 3,65 = 4,59 değerinde
gördüğünüz üzre baya içerideyiz
http://n1305.hizliresim.com/19/h/n2qp7.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
bu sepet 19 Nisan 2013 kapanışta 5,82 değerindeymiş,
dolayısıyla yakın zamanlarda korelasyonun düzelmesini bekliyorum, pozisyonum çok yüklü olmadığı için sabırla bekliyorum, dönüş noktasını yakalayabilirsem eğer pozisyon artırarak maliyet düşürüp daha sonra da artıya dönmeye çalışacağım
http://n1305.hizliresim.com/19/h/n2qrc.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
sepet şu anda 4,30 ( EWTAEC ) + 0,71 ( EDXPGC ) = 5,01 alış kademesine kadar çıktı
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 09:54
yeni seri turbo sertifikalar içerisinden kendim için hazırladığım ilk shortlistim ve işleme başlangıç fiyatları aşağıdaki gibidir
ilk bakıştaki fiyatlamalarda bir problem görmedim, ürün bazlı örnek fiyatlamaları önceki sayfalarda bulabilirsiniz
http://s1305.hizliresim.com/19/q/nbgd8.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 10:18
ALTIN Sertifikalarında başabaş nokta hesabı ;
EAUAGC ( Long ) : 3,41 / 1,85 ( USD Kuru ) = 1,84 x 100 ( Dönüşüm oranı ) = 184 USD + 1.200 ( Kullanım fiyatı ) = 1.384 USD, yani 1.384 USD 'dan altın aldınız
EAUPGC ( SHort ) : 4,03 / 1,85 ( USD Kuru ) = 2,18 x 100 ( Dönüşüm oranı ) = 218USD - 1.600 ( Kullanım fiyatı ) = 1.382 USD, yani 1.382 USD 'dan altın sattınız
gümüş içinde hesaplama şekli aynıdır
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 10:24
WTI Petrol setifikalarında başabaş nokta hesabı ;
EWTAHC ( Long ) : 2,04 / 1,85 ( USD Kuru ) = 1,10 x 10 ( Dönüşüm oranı ) = 11 USD + 85 ( Kullanım fiyatı ) = 96 USD, yani 96 USD 'dan WTI petrol aldınız
EWTPGC ( Short ) : 1,68 / 1,85 ( USD Kuru ) = 0,90 x 10 ( Dönüşüm oranı ) = 9 USD - 105 ( Kullanım fiyatı ) = 96 USD, yani 96 USD 'dan WTI petrol sattınız
*** bu sertifikalarda vade sonlarında kullanım ve bariyer fiyatı güncellemesi yapılıyor, iyi takip etmek lazım, vadeler için link ;
http://www.cmegroup.com/trading/energy/crude-oil/light-sweet-crude_product_calendar_futures.html
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 10:27
DAX için başabaş nokta hesabı ;
EDXAIC ( Long ) : 2,32 / 2,38 ( EURO Kuru ) = 0,974 x 1.000 ( Dönüşüm oranı ) = 974 + 7.500 = 8.474 puandan DAX aldınız
EDXPHC ( Short ) : 1,27 / 2,38 ( EURO Kuru ) = 0,533 x 1.000 ( Dönüşüm oranı ) = 533 - 9.000 = 8.465 puandan DAX sattınız
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 10:33
GARANTİ Bankası başabaş noktaları ;
EGAAHC ( Long ) : 3,53 + 7,50 ( Kullanım fiyatı ) = 11,03 TL Garanti Bankası almış gibi oldunuz
EGAPEC ( Short ) : 2,36 - 13,50 ( Kullanım fiyatı ) = 11,14 TL Garanti Bankası satmış gibi oldunuz
Garanti tahtasında kotasyon 10,85 - 10,90 iken Erste neden 11,14 Tl 'ye Garanti shortlamanıza izin veriyor diye merak ediyorsanız 0 212 371 25 14 numaralı Erste Grup telefonundan bilgi alabilirsiniz, zira ben sebebini bilmiyorum :)
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 10:34
hangi üründe işlem yapmak istiyorsanız bariyer seviyesini mutlaka kontrol edin, ben adrenalin sevdiğim için bariyer seviyesine yakın ürünleri tercih ediyorum, yani kaldıracı yüksek olanları
CanEmrahYilmaz
22-05-2013, 15:49
ALTIN Sertifikalarında başabaş nokta hesabı ;
EAUAGC ( Long ) : 3,41 / 1,85 ( USD Kuru ) = 1,84 x 100 ( Dönüşüm oranı ) = 184 USD + 1.200 ( Kullanım fiyatı ) = 1.384 USD, yani 1.384 USD 'dan altın aldınız
EAUPGC ( SHort ) : 4,03 / 1,85 ( USD Kuru ) = 2,18 x 100 ( Dönüşüm oranı ) = 218USD - 1.600 ( Kullanım fiyatı ) = 1.382 USD, yani 1.382 USD 'dan altın sattınız
gümüş içinde hesaplama şekli aynıdır
buyrun size örnek bir Altın işlemi
işlem saatlerine dikkat ;
http://m1305.hizliresim.com/19/q/nbps1.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
bu da Altın short
http://s1305.hizliresim.com/19/q/nbrm3.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
CanEmrahYilmaz
23-05-2013, 09:12
işte Nakavt olan DAX Short sertifikamıza ait bildirim ;
Nakavt – EDXPG (DAX – Kısa)
Erste Group Bank AG tarafından ihraç edilen ve Erste Securities Istanbul Menkul Değerler A.S.'nin piyasa yapıcılığını üstlendiği 15/02/2013 tarihinde işlem görmeye başlayan, DAX Endeksi’ni dayanak varlıklı kısa kodu EDXPG olan turbo sertifika nakavta uğramıştır.
Nakavt ile ilgili detay aşağıda verilmiştir.
ISIN kodu: AT0000A0ZEQ5
Kısa Kodu: EDXPG
Bariyer: EUR 8,500.00
Ödeme Tarihi: 29.05.2013
Nakavt Tarihi: 22.05.2013
Sertifika Başına Artık Değer: TRY 0.55
Nakavt olduğu sıradaki İçsel Değer: TRY 0.59
• 22.05.2012 17:02
• (Kullanım Fiyatı - Bariyer) = (8,750 – 8,500) = EUR 250
• (İçsel Değer * Kur * Dönüşüm Oranı) = EUR 250 * 2.3813 * 0.001 = TRY 0.59
biz bunu 1,34 TL 'ye almıştık,o zaman DAX 8.179 puandı, DAX 8.500 olunca sertifika otomatikman stop loss yaptı ve sertifika nakavt oldu, geriye bize ödenecek tutar 0,59 TL
DJKARIZMA06
23-05-2013, 09:31
işte Nakavt olan DAX Short sertifikamıza ait bildirim ;
Nakavt – EDXPG (DAX – Kısa)
Erste Group Bank AG tarafından ihraç edilen ve Erste Securities Istanbul Menkul Değerler A.S.'nin piyasa yapıcılığını üstlendiği 15/02/2013 tarihinde işlem görmeye başlayan, DAX Endeksi’ni dayanak varlıklı kısa kodu EDXPG olan turbo sertifika nakavta uğramıştır.
Nakavt ile ilgili detay aşağıda verilmiştir.
ISIN kodu: AT0000A0ZEQ5
Kısa Kodu: EDXPG
Bariyer: EUR 8,500.00
Ödeme Tarihi: 29.05.2013
Nakavt Tarihi: 22.05.2013
Sertifika Başına Artık Değer: TRY 0.55
Nakavt olduğu sıradaki İçsel Değer: TRY 0.59
• 22.05.2012 17:02
• (Kullanım Fiyatı - Bariyer) = (8,750 – 8,500) = EUR 250
• (İçsel Değer * Kur * Dönüşüm Oranı) = EUR 250 * 2.3813 * 0.001 = TRY 0.59
biz bunu 1,34 TL 'ye almıştık,o zaman DAX 8.179 puandı, DAX 8.500 olunca sertifika otomatikman stop loss yaptı ve sertifika nakavt oldu, geriye bize ödenecek tutar 0,59 TL
şanssızmıssın bugunde fena dusuyo dax:)
CanEmrahYilmaz
23-05-2013, 09:40
şanssızmıssın bugunde fena dusuyo dax:)
aynen öyle, neyse ki yeni seri sertifikalar çıktı, artık oradaki shortlara bakacağız
Sayın hocam merhaba ons altın alım varantım var,28 haziran vadeli,ne önerirsiniz,işin gereği bilmeden aldım,AUIAK kodu,aslında satım varantım vardı,fakat altın çıkıyor büyük zararla diye alım varantına çevirdim,yardımcı olursanız sevinirim,zararı az bir meblağla atlatsam karda istemiyorum.Teşekkürler.
CanEmrahYilmaz
25-05-2013, 13:40
Sayın hocam merhaba ons altın alım varantım var,28 haziran vadeli,ne önerirsiniz,işin gereği bilmeden aldım,AUIAK kodu,aslında satım varantım vardı,fakat altın çıkıyor büyük zararla diye alım varantına çevirdim,yardımcı olursanız sevinirim,zararı az bir meblağla atlatsam karda istemiyorum.Teşekkürler.
merhaba Sayın Oytun,
AUIAKV, 28 Haziran vadeli, 87 lira kullanım fiyatlı LONG bir varant, şu andak aktif günlük kaybı 0,003 olarak gözüküyor bültende, yani bu şu demek, Altın böyle gittiği sürece bu varant her gün 0,003 tl değer kaybedecek, kabaca 5 iş gününde 0,015 değer kaybın olacak
yani 3 Haziranda yine altın 1.386 USD olur ise bu varant muhtemelen 0,07 - 0,08 olarak işlem görecek
bu varantı kaçtan aldığını bilmiyorum ama 0,10 kuruş diye düşünürsek eğer gramı 88 liradan Altın almışsın diyebiliriz kabaca
Öncelikle bu varantı bilerek mi aldın bilmiyorum ama Gram/TL cinsinden aldığın için hem Altının ONS fiyatındaki hareketlerde hem de USD/TL kurundaki hareketlere bakmak gerekiyor
hesaplamasını tam olarak bilmiyorum ( doğru hesaplamayı İş Yatırım Varant destek hattından öğrenebilirsin ) ama sanırım kabaca ;
Altın Ons / 31,1 = gramı ve bunu da USD kuru ile çarpıyorsun
Yani 1.386 / 31,1 = 44,56 , bunu da kur ile çarparsan 44.56 x 1,8480 = 82,35 TL yapıyor ( cuma akşam kapanış fiyatı )
Senin elindeki varantın 28 Haziranda herhangi bir değerinin olması için altının gramının 87 TL üzerinde olması gerekiyor, ya da şöyle diyeyim 0,10 kuruş aldıysan bu varantı zarar etmemen için altının gramı 88 TL olmalı
bunun içinde ONS fiyatının 88 / 1,848 ( USD kuru aynı kalırsa eğer ) = 47,62 , 47,62 x 31,10 = 1.481 USD olması gerekiyor
oysaki cuma günkü kapanış 1.386 USD
gördüğün gibi arada 100 USD 'a yakın bir fark var
şimdi önünde 2 alternatifler var ;
1. Elindeki tüm varantları satıp zararı kabullenmek ve bunun karşılığında bilmeden yaptığın bu hareketten ders çıkartmak, bir dahaki sefere ne aldığını bilerek, kontrol ederek almak, yani tecrübe oldu bana demek
2. Elindeki varantı satıp, altın fiyatı ile başabaş hareket eden Turbo Sertifika veya VOB 'da Altın kontratına geçmek, yani enstrüman değiştirmek
İkinci yolu tercih edersen eğer öncelikle yapman gereken şey 28 Haziran 2013 'te Altının ONS fiyatının sana göre kaç olacağını tahmin etmek, daha sonra da elindeki kapitale ve tahminine uygun enstrümanı seçmek
bu konuda yardıma ihtiyacın olur ise bana özel mesaj atabilirsin, ya da senin gibi diğer arkadaşlara da yol gösterici olabilmesi adına rakamları burada paylaşırsan bende buradan cevaplayabilirim
CanEmrahYilmaz
21-06-2013, 13:37
Bugün 57 adet turbo sertifikanın vade sonuna geliniyor. Turbo sertifikalarda vade sonu fiyatları dayanak varlığın resmi kapanışına göre hesaplanmaktadır. İlgili sirkülerlerin “Şartlar ve Koşullar” ekinin 7. Maddesinde de belirtildiği gibi nihai değerler şu şekilde hesaplanmaktadır:
Turbo Uzun Sertifikalar için:
(Dayanak Varlık Nihai Değer – Kullanım Fiyatı) x Dönüşüm Oranı x Kur Oranı
Turbo Kısa Sertifikalar için:
(Kullanım Fiyatı – Dayanak Varlık Nihai Değer) x Dönüşüm Oranı x Kur Oranı
Yabancı dayanak varlıkların bir kısmının BIST işlem saatlerinden sonra kapandığını ve turbo sertifikaların, kapanış seansında işlem görmediğini hatırlatır, bu sebepten ötürü portföyünde turbo sertifika bulunan yatırımcıların, piyasalar kapandıktan sonra gerçekleşecek fiyat hareketlerinden etkilenmemeleri adına, son kotasyon ile kapanış saatlerini dikkate almalarını tavsiye ederiz.
Turbo sertifikaların nihai değerleri 24 Haziran 2013 Pazartesi günü (bir sonraki iş günü) Kap’ta duyurulacaktır.
Dayanak varlıkların resmi kapanış saatleri Türkiye saati ile aşağıdaki gibidir:
Altın (Londra 1. altın sabitlemesi) 12.30
Gümüş (Londra gümüş sabitlemesi) 14:00
Bakır (COMEX uzlaşma fiyatı) 00:15
Amerikan Ham Petrol (NYMEX uzlaşma fiyatı) 00:15
DAX Endeksi (Kapanış fiyatı) 18:35
Hisse Senetleri ve Endeks (Kapanış fiyatı) 17:40
dermasol
22-06-2013, 18:26
sayın "canemrahyılmaz" bankalar ile ilgili short pozisyonda sertifika tavsiye eder misiniz
CanEmrahYilmaz
23-06-2013, 16:39
Merhaba Dermasol,
Turbo Sertifikalar dayanakları olduğu tahta ile günlük hareketleri 1/1 oranında yansıtır, yani herhangi bir tahtada 0,20 kuruşluk yukarı ya da aşağı yönlü bir hareket ilgili sertifikaya aynı oranda yansır, yani sertifikası da 0,20 kuruş aşağıya ya da yukarıya olarak değer değiştirir
Sertifika seçimi yaparken öncelikle dikkat etmeniz gereken bariyer seviyesidir, bariyer seviyesine yakın olan sertifikalar için her daim stop loss olma ihtimali var demektir
bu her ne kadar biz dezavantaj olarak gözükse de bu tür sertifikaların fiyatları ucuz olduğu için yüksek kaldıraç sağlar, yani daha çabuk ve çok kaybetmenize ya da kazanmanıza yardımcı olur
sertifikaların tamamının listesi aşağıdaki linkte mevcut ;
http://www.sertifika.erste.com.tr/subPage.jsp?menuid=12
bu sertifikalar ihraç edildiği zaman piyasamız 110 - 115.000 arası olduğundan sertifikaların kullanım fiyatları çok yükseklerde kaldı, dolayısıyla sertifika fiyatları da buna parelel olarak yüksek görünebilir
bir kaç örnek SHORT sertifika için hesaplamalar aşağıdaki gibi ;
EAKPCC ( AKBANK SHORT , 20.12.2013 vadeli, kullanım fiyatı 12,50 ) : 4,47 - 4,50 son kotasyonu : vade sonu başabaş fiyatı : 12,50 - 4,50 = 8 TL ( Yani 8 liraya AKBANK satmış gibi oluyorsunuz, vadeniz 20.12.2013, AKBANK tahtası kapanışı 7,62 - 7,64 idi, yani bu şu demek, varantlarda olan günlük değer kaybı burada tam tersine dönüyor, piyasanın paralel gitmesi durumunda sizin için günlük değer kazancı oluyor, çünkü bu tahta her gün belirli oranda AKBANK tahtasında kotasyona kendini yakınsayacak )
EGAPEC ( GARANTİ SHORT , 20.12.2013 vadeli, kullanım fiyatı 13,50 ) : 5,06 - 5,10 son kotasyonu, vade sonu başabaş fiyatı : 13,50 - 5,10 = 8,40 TL ( yani 8,40 liraya GARANTİ Bankası satmış gibi oluyorsunuz, vadeniz 20.12.2013, GARANTİ tahtası kapanışı 8,00 - 8,02 )
EHAPCC ( HALK BANKASI SHORT , 20.12.2013 vadeli, kullanım fiyatı 25,00 ) : 7,88 - 7,96 son kotasyonu, vade sonu başabaş fiyatı : 25,00 - 7,96 = 17,04 TL ( yani 17,04 liraya HALK BANKASI satmış gibi oluyorsunuz, vadeniz 20.12.2013, HALK BANKASI tahtası kapanışı 16,20 - 16,25 )
EISPEC ( İŞ BANKASI SHORT , 20.12.2013 vadeli, kullanım fiyatı 10,00 ) : 4,19 - 4,22 son kotasyonu, vade sonu başabaş fiyatı : 10,00 - 4,22 = 5,78 TL ( yani 5,78 liraya İŞ BANKASI satmış gibi oluyorsunuz, vadeniz 20.12.2013, İŞ BANKASI tahtası kapanışı 5,46 - 5,48
EVAPEC ( VAKIFBANK SHORT , 20.12.2013 vadeli, kullanım fiyatı 8,00 ) : 2,93 - 2,95 son kotasyonu, vade sonu başabaş fiyatı : 8,00 - 2,95 = 5,05 TL ( yani 5,05 liraya VAKIFBANK satmış gibi oluyorsunuz, vadeniz 20.12.2013, VAKIFBANK tahtası kapanışı 4,79 - 4,80
EYKPEC ( YAPIKREDİ SHORT , 20.12.2013 vadeli, kullanım fiyatı 7,75 ) : 3,22 - 3,24 son kotasyonu, vade sonu başabaş fiyatı : 7,75 - 3,24 = 4,51 TL ( yani 4,51 liraya YAPI KREDİ satmış gibi oluyorsunuz, vadeniz 20.12.2013, YAP KREDİ tahtası kapanışı 4,28 - 4,29
Önemli NOT : ufak ve sınırlı görüş açısına sahip bir kutudan yazmaya çalıştığım için rakamlarda hata olma ihtimali var, lütfen işlem yapmadan önce hem sertifika ismini, hem kullanım fiyatını, hem de o andaki vade sonu başabaş nokta hesabını bir kere daha yapınız, hesap çok kolay, herhangi bir hataya mahal vermeyelim
İlgili ekran görüntüsü ;
http://o1306.hizliresim.com/1b/r/phhy3.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
ben hesaplamalarda kapanış seansındaki oluşan fiyatları baz aldım, ama sertifika fiyatları 17:30 daki fiyatlar, dolayısıyla fiyatlar arasında 0,02 - 0,05 arası fark olabilir , bu da kapanış seansı oluşan ekran görüntüsü
http://n1306.hizliresim.com/1b/r/phj23.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
CanEmrahYilmaz
23-06-2013, 16:50
işte benim şu sıralar en favori Turbo Sertifikam ;
http://j1305.hizliresim.com/19/7/mu8um.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
ETCABC 'ye baktığınız zaman ;
0,14 TL x 10 ( dönüşüm oranı 10:1, yani 10 adet sertifika 1 adet TCELL hissesi temsil ediyor ) = 1,4 TL
Kullanım fiyatı ise 9,25 TL
yani TCELL hisse ( temsili hisse, yani temettü alamazsınız ) maliyetimiz : 9,25 + 1,4 = 10,65 TL
oysa TCELL tahtasına baktığınız zaman ALIŞ 11,35 - 11,40 SATIŞ
peki bu nasıl oluyor derseniz Erste şöyle izah ediyor ;
TURKCELL 'de bir temettü beklentisi var, ve biz beklediğimiz muhtemel temettüyü fiyatın içine koyduk , sertifika tahtasını öyle işletiyoruz
Yani Erste burada risk almış oluyor, zira Turkcell temetttü dağatmaz ise 21 Haziran günü tahtanın 11,35 TL alış kotasyonunda olması durumunda 0,14 TL 'ye sattığı sertifikayı 0,21 TL 'ye geri alacak
Tabiki risk alan sadece Erste değil, bu sertifikayı taşıyanlarda da şu risk var, eğer ki Erstenin beklentisinden çok daha fazla temettü ödenir ise ( misal hisse başına 2-3 lira ) bu durumda da sertifikanın nakavt olma riski var, yani 0,14 TL 'ye aldığınız sertifika bu durumda 0,02 ya da 0,03 TL 'ye düşecek
Günlük ekran takip edenler için iyi bir alternatif diye düşünüyorum
http://j1305.hizliresim.com/19/7/mu8vr.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
Bilgileri teyit ettirmek için Erste Gruptan Alican Bey ile görüşebilirsiniz , 0 212 371 25 14
takip edenler bilir, uzun zamandır bu TURKCELL sertifikası hakkında " ne kadar avantajlı " olduğu konusunda bilgi vermiştim, nihayet 21 Haziran 2013 günü vadesi son erdi ve ifta oldu, işte son fiyatlamalar ;
http://o1306.hizliresim.com/1b/r/phj83.jpg (http://bit.ly/c25MCx)
gördüğünüz gibi TCELL 11,35 - 11,40 kotasyonundan 10,85 - 10,90 'a gerilemesine rağmen sertifikası 0,13 - 0,14 'den 0,16 - 0,17 'ye çıktı
böyle fırsatlar genelde tarihte bir kez olur , geldi ve geçti
bakalım seneye temettü döneminde ERSTE bize yine bu tarz bir piyango bileti hediye edecek mi :)
dermasol
24-06-2013, 10:39
sayın "canemrahyılmaz" ilginize teşekkür ederim
sevdilli
05-08-2013, 11:16
[QUOTE=dermasol;9023749]sayın "canemrahyılmaz" ilginize teşekkür ederim[/QUOTE
Sayın Yılmaz sertifikaların derinliğini nerden görücez.
CanEmrahYilmaz
06-08-2013, 11:34
[QUOTE=dermasol;9023749]sayın "canemrahyılmaz" ilginize teşekkür ederim[/QUOTE
Sayın Yılmaz sertifikaların derinliğini nerden görücez.
merhaba,
Sertifikalar birer hisse senedi gibidir , hisse senedi derinliğine bakar gibi bakabilirsiniz
Powered by vBulletin® Version 4.2.3 Copyright © 2024 vBulletin Solutions, Inc. All rights reserved.