temettü tarihi 19 mart 2019
net 1 lira 49,5 kuruş
hayırlı olsun
Printable View
temettü tarihi 19 mart 2019
net 1 lira 49,5 kuruş
hayırlı olsun
Selam.
Net 1,496 tl temettü. Hayırlı olsun.
Tapatalk kullanarak iPhone aracılığıyla gönderildi
Güzel temettü açıkladı. Yarın iyi artar diye düşünüyorum. 1,76 bürüt 1,496 TL Net
Bilanço güzel
Temettü güzel
Satışlar da güzel olursa Allahın izniyle yoluna girer herşey. Bu sene daha zor geçebilir.
Tapatalk kullanarak iPhone aracılığıyla gönderildi
Bereket versin, kötü bir yılda bu temettü gayet iyi.
Lenovo K33a48 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Karın %66'sı temettü olarak dağıtılacak. 2019 yılı zorlu geçecek; temettüyü daha düşük bekliyordum açıkçası.
Türk Traktör Üzerine Giriş Çalışması...
https://suphecikimse.blogspot.com/20...s-calsmas.html
YTD
*tacirler yatırım, tofaş için 24,00 tl hedef fiyat ile 'al' tavsiyesini sürdürdü
HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Tacirler Yatırım, Tofaş için 24,00 TL hedef fiyat ile 'AL' tavsiyesini sürdürdü
Tacirler Yatırım, Tofaş için 24,00 TL hedef fiyat ile 'AL' tavsiyesini sürdürdü.
Tacirler Yatırım'ın ( http://tacirler.com.tr/ ) konu ile ilgili raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Yükseliş potansiyeli taşımaya devam ediyor
Tofaş, beklentilerin altında gerçekleşen ihracat ve yurtiçi piyasada görülen sert daralmanın etkisiyle son bir yılda hisse performansı açısından geride kaldı. Avrupa ve Türkiye otomotiv pazarı için beklenen olumsuz seyrin Tofaş’ın finansalları üzerinde baskı yaratacağını düşünüyor ve hisse başına net karda 2019’da %4 gerileme öngörüyoruz. Bir yıllık dönemde hissenin endeksin altında performans göstermesi nedeniyle 24TL hedef fiyatla “AL” tavsiyemizi sürdürüyoruz. Tofaş, 2019T 7,8 F/K ile on yıllık ortalamasına göre %24 iskontolu işlem görmektedir. Vergi teşviklerinin Mart sonrası sürmesi ve beklentilerin üzerinde ihracat adetlerinin gerçekleşmesi değerlememiz açısından yukarı potansiyel içerebilir. Tofaş’ın yönetim kurulu 19 Mart’ta hisse başına 1,76 TL temettü dağıtma kararı almıştır ve temettü verimi %8,8’dir.
İhracatta 2019’da zayıf görünüm devam edecek – Tofaş, 2018’de Avrupa’da Eylül ayında devreye giren ve emisyon değer ölçümlerinde yeni yaptırımlar getiren düzenlemenin etkisiyle binek araç satışlarında görülen daralmadan ve Fiat’ın pazar payı kaybından olumsuz etkilendi. Şirketin 2019 ihracat beklentisinin üst bandına yakın 220 bin adet seviyesinde (yıllık %10 aşağıda) ihracat gerçekleştirmesini bekliyoruz. Tofaş’ın ana ihracat pazarlarındaki bozulma ve General Motors’la kontratın sona ermesi nedeniyle ihracatta gerileme tahmin ediyoruz. Ancak Fiat’ın Tipo modelinde yeni versiyonları öncelikle İtalya pazarında sunması sonrasında beklentiden daha iyi ihracat gerçekleşmesi ihtimali vardır.
Yurtiçi pazarda 2019 için paylaşılan olumsuz beklentiler sonrası tahminlerimizi aşağı revize ediyoruz - Tofaş yurtiçi hafif araç pazarı için 2019’da 380-400 bin adet satış (%36-39 aşağıda) öngörmekte ve Tofaş’ın 40- 45 bin adet satış gerçekleştirmesini beklemektedir (%33-41 aşağıda). 1Y19’da yurtiçi hacimlerde sert daralmanın devam edeceğini ve vergi teşvikleri devam etmezse olumlu etkinin sınırlı olacağını düşünüyoruz. Yılın ikinci yarısında faiz oranlarında beklenen azalma ve daha stabil kur ortamının talep yaratımında önemli olacağını düşünüyoruz. Yurtiçi hafif araç pazarı için tahminimizi 466 bin adetten 435 bin adede düşürüyor ve %30 daralma öngörüyoruz. Tofaş’ın yurtiçi satışlarını 48 bin adet olarak tahmin ediyoruz. Doblo projesinin detayları 2Y19’da açıklanabilir – Şirket yönetimi analist telekonferansında Tofaş’ın şu an iki proje üstünde çalıştığından bahsetti: 1) Tipo ailesi için AB emisyon standartlarına uyumlu motor üretimi, 2) Yeni nesil Doblo yatırımı. Şirket Fiat Grubu’yla Doblo projesi için görüşmelerin devam ettiğini ve proje detaylarının 2Y19’da açıklanabileceğini belirtti."
http://www.tacirler.com.tr/Pdfs/Aras...subat_2019.pdf
Ziraat Yatırım:
Hedef Fiyat: 27,50 Tavsiye : Al
Rapor: https://yatirim.co/rapor/ziraat-toas...000/index.html
TOASO GÜNLÜK....
16-17 lerde baya çizmiştim o günden bugüne baya yol katetmiş
[IMG]https://i.hizliresim.com/JZzj6j.jpg[/IMG]
*iş yatırım, tofaş için hedef fiyatını 27,7 tl'den 24,2 tl'ye, tavsiyesini 'al'dan 'sat'a indirdi
HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-İş Yatırım, otomotiv sektörü hisse hedef fiyat/tavsiyelerinde değişikliğe gitti
İş Yatırım, otomotiv sektörü hisse hedef fiyat/tavsiyelerinde değişikliğe gitti.
İş Yatırım'ın ( https://www.isyatirim.com.tr ) konu ile ilgili raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Büyümenin nadir bulunduğu dönemde değer arayışı
Yurtiçi otomotiv pazarı için kasvetli 2019 görünüm. Türkiye'de otomotiv satışları, zayıf TL, enflasyondaki yükseliş ve faiz oranlarındaki büyük artış ile 2018'de yıllık %35 düşüşle yaklaşık 641 bin adetlere geriledi. Otomotiv alımlarında vergi teşvik bitim tarihinin Aralık 2018 sonundan Mart 2019 sonuna kadar uzatılmasına rağmen yurtiçi otomotiv satışları Ocak ayında %60 oranında daraldı. Mart ayı sonunda bitecek olan vergi teşviklerinin daha fazla uzatılmayacağı varsayımıyla 2019 yılında yurtiçi otomotiv pazarının artan araç fiyatları, yüksek borçlanma oranları, zayıf tüketici güveni ve filo satışlarındaki gerileme nedeniyle yıllık bazda %41 daralma ile 380 bin adete gerileyeceğini öngörüyoruz. 2020 yılında ise faizlerdeki düşüş ve ekonomik faaliyetlerdeki iyileşeme beklentimizle yurtiçi otomotiv pazarının 2019'a nazaran %32 büyüme göstereceğini tahmin ediyoruz.
Ana ihracat pazarı olan Avrupa da umut verici değil AB yürütme komisyonu 2019 yılı Euro bölgesi büyüme tahminini sonbaharda yayınlanan önceki %1.9'dan yakın zamanda % 1.3'e indirdi. Çin ekonomisinin yavaşlaması, ABD ile Çin arasındaki ticaret anlaşmazlığı ve yeni eklenen ithalat vergileri ve Mart'taki olası Brexit'in ve İtalya'daki bütçe sorunları, Avrupa ekonomisinin yanı sıra 2019'da da küresel ekonomi için de birincil riskleri oluşturmakta. AB'de 2018'de bir önceki yıla göre binek araç satışlarındaki %0.1 artış ve hafif ticari araçlardaki %3.1 artış neticesinde toplam araç pazarı %0.5 artışla 17.2 milyon adete ulaştı. Avrupa otomotiv pazarı için 2019 tahminine bakıldığında, LMC Automotive % 0.9 büyüme öngörüyor, UBS Batı Avrupa için %0.9 daralmayla birlikte genel olarak Avrupa'da %0.6 daralma öngörüyor. Son olarak, Moody's Batı Avrupa'da %1 büyüme öngörürken ve son zamanlarda yapılan en yakın öngörü olan FCA bölgede %1 oranında daralma tahmin ediyor. Otomotiv sanayinin ihracat hacminde 2019'da 2018'e kıyasla düşük - orta tek haneli daralma öngörüyoruz.
Otomotiv sanayiinin üretimine ana katkı ihracattan gelmekte 2018 yılında otomotiv sanayinin üretim hacmi zayıf yurtiçi pazar nedeniyle 2017'e nazaran %9 düşüşle 1.59 milyon adede gerilerken, sanayinin kapasite kullanım oranı %78 olarak gerçekleşti. Sanayinin üretim hacmi güçlü ihracat ivmesi nedeniyle 2008- 2018 yılları arasında %3.1 YBBO kaydetti. 2018 yılında toplam araç üretiminin %84'ü ihracat pazarlarına gerçekleşti. 2019 yılında otomotiv sanayi üretiminde daralan yurtiçi pazar ve zayıf Avrupa otomotiv talebi nedeniyle yıllık bazda %7 düşüş öngörüyoruz.
Türk otomotiv hisseleri uluslararası benzerlerine kıyasla primli işlem görmekte Türkiye otomotiv hisseleri 2019T ortalama 7.6x Firma Değ/FAVÖK ve 9.3x F/K çarpanları ile uluslararası benzer şirket ortalama 6.4x Firma Değ/FAVÖK çarpanına kıyasla %17 primli, F/K çarpanına kıyasla ile benzer seviyede işlem görüyor. Otomotiv hisse takip listemizde İNA ve benzer şirket çarpan analizini eşit ağırlıkta harmanlayarak değerlemelerimize ulaştık.
Önerilerimiz için risk unsurları Faiz oranlarında düşüş, TL'nin Euro'ya karşı değer kazanması, ekonomik aktivitedeki hızlanma, yurtiçi otomotiv satışlarını hızlandırabilecek potansiyel devlet teşvikleri ve Euro Bölgesi ekonomisinin beklenenden daha hızlı büyümesi Türk otomotiv hisseleri için yukarı yönlü riskler. Öte yandan, tüketici güvenini sarsan jeopolitik ve politik riskler, ekonomide beklenenden daha yavaş toparlanma, yüksek faizli ortamı, TL'deki değer kaybıyla artan araç fiyatları sektör için olumsuz risklerdir.
En beğendimiz hisse DOAS Takibimizdeki otomotiv hisseleri içindeki favori hissemiz hisse başına 8.7TL hedef fiyat (önceki hedef fiyat 5.7TL/hisse tavsiye SAT) ile %81 getiri potansiyeli neticesinde AL tavsiyesi verdiğimiz DOAS. Ana faaliyeti olan araç ithalat ve distribütörlük kolunun dışında kalan ve özkaynak yöntemi ile mali tablolarına konsolide olan yan faaliyetlerini de kapsaması açısından DOAS'ın çarpan analizinde F/K oranın daha uygun bir çarpan olduğunu düşünüyoruz. TUVTURK operasyonlarının elde edilen iştirak gelirlerinin (bağlı istasyonlardan alınan ciro payının %7'den %20'ye yükselmesi) 2019 ve 2020 yılında artış göstermesi şirketin 2020T F/K rasyosunu 3.7x'e düşürüyor. 2019 yılı zayıf yurtiçi otomotiv talebi beklentilerinin hisse fiyatına yansıdığını düşünüyoruz. TCMB'nin yılın ikinci yarısında başlayacağı olası faiz indirimlerinden en fazla ithalatçı olan DOAS'ın fayda sağlayacağını düşünüyoruz. Diğer taraftan ihracatı olmadığı için de yurtiçi pazar risklerine en fazla maruz kalan hisse olduğunu da belirtmekte fayda var. Öte yandan, 2019 yılındaki iç pazar ve ihracat hacmindeki düşüş beklentisi ve sınırlı artış potansiyelinden ötürü TOASO için 24.2TL/hisse hedef fiyatımız (önceki hedef fiyat 27.7 TL/hisse tavsiye AL) için tavsiyemiz SAT yönünde. Diğer taraftan bakiye siparişlerinde bulunan yurtdışı savunma sanayi araç ve otobüs teslimatlarının sağladığı yüksek 2019 öngörülülürlüğü nedeniyle OTKAR için hisse başına 142.8TL AL tavsiyesi veriyoruz. FROTO için revize hisse başına 68.7TL hedef fiyatımızla tavsiyemizi TUT (önceki hedef fiyat 70.8 TL/hisse tavsiye AL) olarak belirliyoruz. TTRAK için ise olumsuz yurtiçi traktör pazarının hisse fiyatına yansıdığını ancak kısa vadede hisse için olumlu haber akışı beklentisi olmadığından aşağı ve yukarı rikslerin bulunmadığı düşünüyor ve hisse başına 42.0TL olan hedef fiyatımızla TUT tavsiyemizi (önceki hedef fiyat 46.1 TL/hisse tavsiye TUT) yineliyoruz.
Esra Şirinel / Müdür Yardımcısı | Araştırma"
Analizin tamamı için:
http://rapor.isyatirim.com.tr/2_20190221142445193_1.pdf
Raporu okudum. İç piyasa bitik, ihracattan umutlu olmayın. Allah verede avrupa yavaşlarsa işimiz iş diyor diye anladım.Alıntı:
Originally Posted by ayhan53
Tabiki yatırım tavsiyesi değildir.
Merak edenler iş yatırımdan otomotiv sektör raporuna bakabilir. Bu noktada şirketin değişim ve dönüşüm kabiliyetinin test edildiğini göreceğiz.
Öte yandan, 2019 yılındaki iç pazar ve ihracat hacmindeki düşüş beklentisi ve sınırlı artış potansiyelinden ötürü TOASO için 24.2TL/hisse hedef fiyatımız (önceki hedef fiyat 27.7 TL/ hisse; tavsiye AL) için tavsiyemiz SAT yönünde.
iPhone cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
İş yatırım ne derse tersi çıkar
20 kalesini yıkmaya çalıştılar ama çok şükür süvariler iyi direndi. [emoji23]
Lenovo K33a48 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Takaslar aşağıdaki sitede paylaşılıyor merak edene.
https://www.yatirimkredi.com/bist100...imlari-liste-6
https://www.yatirimkredi.com/araci-k...asta-grafikler
Bazı şirketlerin genel kurul tarihleri :
https://uploads.tapatalk-cdn.com/201...764a06fd3f.jpg
ANALİZ-Sektör ve Şirket Haberleri(Şeker Yatırım)
Şeker Yatırım ( http://www.sekeryatirim.com.tr ) Tarafından Hazırlanan Şirket Haberleri Analizi:
"Otomotiv Perakende Satışları (Binek + Hafif Ticari Araçlar), Şubat ayında yıllık bazda %52 oranında keskin bir düşüş göstererek 82 bin adetten 39 bin adete geriledi. Yüksek seviyedeki düşüşün ana sebebi Nis18’den beri makroekonomik koşullardan dolayı devam eden talep azalışıdır. 2018’in ilk 4 ayında gördüğümüz yüksek baz etkisi sebebiyle %50’nin üzerinde düşüşleri şaşırtıcı bulmuyoruz. Şub19 döneminde, Binek Araç perakende satışları %52 azalarak 63bin adetten 30bin adete gerilerken Hafif Ticari Araç perakende satışları da zayıf performansını sürdürdü ve %54 daralarak 20bin adetten 9bin adete geriledi. (Ford Otosan’ın (FROTO), Tofaş’ın (TOASO), Doğuş Otomotiv’in (DOAS)) zayıf performansı sürdüğü için). Otomotiv pazarında görülen bu dramatik seviyedeki yıllık bazda daralmalar, halka açık şirketlerin (FROTO – DOAS – TOASO) fiyatlamalarında halihazırda yer aldığı için kısa ve orta vadede önemli seviyede bir negatif etki beklemiyoruz (Nötr).
OTOMOTİV SEKTÖRÜ: Otomotiv Distribütörleri Derneği’nin (ODD) yayımladığı rakamlara göre yurtiçi toplam binek ve hafif ticari araç (HTA) talebi Şubat 2019’da yıllık bazda %47 daralma göstererek 24,9bin adet seviyesinde gerçekleşti. Sektör satışlarda Ocak 2019’da yıllık %59 daralma kaydetmişti. Şubat ayıyla birlikte satışlardaki düşüş trendi aralıksız 11 aya ulaştı, bu sürenin son 8 ayında ise satışlarda kaydedilen gerileme %52 oldu. Sektör 2018 yılını toplamda %35’lik düşüş ile kapatmıştı (621bin adet seviyesinde). Şirket bazında detaylara bakınca, Şubat ayında Tofaş Oto’nun satış hacimlerinin sektör geneline göre daha iyi bir performansla %26 düştüğünü, Ford Otosan ve Doğuş Otomotiv’in satış hacimlerinin ise yıllık sırasıyla %48 ve %55 gerilediğini görüyoruz. 2 ay toplamlarına baktığımızda Tofaş Oto’nun pazar payının 3,8 puan artışla %15,4’e ulaştığını (yılsonu hedefi %10,5- %11,3) ve yönetimin ilk beklentilerini aştığını görüyoruz. Ford Otosan’da ise 2A19’da pazar payında 0,7 puanlık artış görüyoruz. Yorum: Beklenildiği gibi otomotiv talebi Şubat ayında da aşağı yönlü trendini devam ettirdi, ancak düşüş hızında önceki aya göre biraz yavaşlama olduğu da dikkatlerden kaçmamalıdır. Ayrıca yıllık karşılaştırmanın 2018’deki yüksek bazdan da olumsuz etkilendiğini belirtmek isteriz (Şubat 2018 ve 2A18’de satışlar yatay seyretmişti) yüksek baz etkisinin en azından iki ay daha devam etmesi beklenebilir. Sektör katılımcılarının yakından takip edeceğin konu Hükümetin 2018’in Kasım ayında yürürlüğe koyduğu vergi teşviklerinin 1Ç19’da sonrasında uzatılıp uzatılmayacağı veya yeni bir teşvikin ilan edilip edilmeyeceğidir. Bizim 2019 için beklentimiz sektörün satışlarının %22 daha gerileme göstererek 486bin seviyesinde gerçekleşeceği yönündedir. Önde gelen otomotiv şirketlerinin beklentileri daha muhafazakardır: Tofaş Oto 380bin-400bin, Ford Otosan 380bin-430bin (ağır ticari vasıta dahil), Doğuş Otomotiv 230bin-240bin (ağır ticari vasıta dahil)."
https://yatirim.akbank.com/_layouts/...d.aspx?ID=3740
Yani nasıl yorumlamalıyız bunu 😊Alıntı:
Originally Posted by mercidabıklı
Senet dibe vurdu
SM-J700F cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Arkadaşlar yanlış anlamadıysam kap açıklamasında nakit kar payı dağıtımı var borsadaki hisseler için %146 oranında tarih 19.03.2019 bu konu hakkında bilgisi ve açıklama yapabilecek varmı bize etkisi ve durumu ne olur
Kar dağıtımı bugün kesinleşti 1.496 net nakit verecek
Sizce bunun hisseye etkisi ne olur fikriniz nedir son bir kaçgündürki düşüşün sebebi bu beklenti olabilirmi
Tofaş’ın sağı solu belli olmaz 2019 ikinci yarısı iyi olacaktır
Önceden belliydi zaten. 2018 bilanço sonuçları ile birlikte açıklanmıştı. Artacaksa bu haber yüzünden artmaz.Alıntı:
Originally Posted by Ekrem07
Temettüden önce satmayı düşünüyor musunuz arkadaşlar? Daha önceki yıllarda temettü öncesi ve temettü sonrası hareketleri nasıldı? Tecrübeli arkadaşlar aydınlatsa.
Ne düşünüyorsunuz arkadaşlar temettü öncesi satmak mantıklı mı temettüyü almamak?
2 milyon lot son dakika el değiştirdi
Nelere yorabiliriz bunu karanlık odada ne oldu öyle yaAlıntı:
Originally Posted by KALELİ
Günlük aracı dağılımına bakmak lazım
ötv uzatılıyormuş
Son dakika haberi miAlıntı:
Originally Posted by Hasan.