Printable View
temettü verimi.. 2018 de ön plana çıkabilir.. 25 M kar projeksiyonu olsa..
Ortaklar
CEM BAKİOĞLU 4.879.571 TL ( %13,55 )
BAKİOĞLU HOLDİNG ANONİM ŞİRKET 21.515.469 TL ( %59,77 )
Diğer 9.604.960 TL ( %26,68 )
toplam 36 milyon lot..
1 hisseye 0.7 TL temettü verdiği günleri de görür müyüz ?
o zaman ki bence 2 sene içinde... bu kaat, en az 10 TL olmalı..
İstemeyenin gözü çıksın.Alıntı:
Originally Posted by King Levent
Eyvah göremiyorum. Kım söndürdü ahşap Köşk'ün lambalarını
500 kot daha uzun vadeye dönüşmüştür temettu hesaba gecsın 2000 lot daha uzun vadeye donecek ytd
Son aciklanan bilancoda ciro cok az artmis ama doviz fiyati bariz olarak artarken bu uretim tonaji azaldigi anlamina gelirbmi
Bilançoyu satış, borçluluk vs. ile yorumlamadan ayrıntı birkaç şey yazayım. Öncelikle ilk çeyrek bilançosu son iki çeyrektir görülen düzelmenin devamı şeklinde geldi.
Ancak detaylara bakıldığında 2-3 tane çok kritik olay göze çarpıyor. Sektörde satışların euro üzerinden olduğunu daha önce defalarca söylemiştik. Son 3-4 yıldır euro bazında kg fiyatı 4.1 euro civarında iken bu çeyrekte birim fiyat anormal biçimde artarak 4.5 euroya çıkmış. Bu rakam üzerinden gidersek aslında şirketin açıkladığı kar rakamı düşük kalmış. Çünkü birim fiyat euro bazında % 10 artmış. Bu zaten tek başına 8 milyon kar artışı demektir.
İkinci önemli nokta şirketin ithalatını çok düşük seviyeye indirmesi. Çeyrek bazında 4 milyon euro ve 1 milyon dolar civarında olan ithalat bu çeyrekte sadece 1.7 milyon euroya inmiş. Yani tl bazında 17-18 milyondan 6-7 milyona inmiş. Bu azalış solvent tesisinin faaliyete geçmesi ile oluşmuş olabilir ya da hammadde alımlarında iç piyasaya yönelinmiş olabilir.
Şirket bu çeyrekte 4680 ton mal satmış. Bu rakam geçen sene aynı çeyrekte 6115 ton, 2015 te ise 5456 tondu. Yani tonaj bazında satışlarda ciddi düşüş var. Bunu ilk yazdığım kg başına fiyatın artması ile ilişkilendirirsek şirket az kar getiren müşterilerini kendi isteği ile bıraktı ya da şirket fiyatları yukarı çekti bu nedenle müşteriler Bakab'ı bıraktı.
Gelecekle ilgili tahminimi de söyleyeyim. Eğer ana değişkenlerde büyük bir değişiklik olmazsa ki şu anda yok gibi görünüyor şirketin ikinci çeyrekte 15 milyon civarında kar açıklaması lazım. Çünkü ikinci çeyrek hem ciro biraz daha artar hem de ilk çeyrekte -2.4 milyon olan finansman gelir-gider farkı azalır.
Son olarak şirketle senelerdir uğraşan (sadece borsa olarak değil) biri olarak bu senenin çok ilginç gelişmelere gebe olduğunu düşünüyor ve hissediyorum.
Bu sene hisselere sıkı sıkı sarılma senesi...
Sayın yarımada'nın belirttiği gibi bu sene ilginç gelişmeler olabilir, sektörde yoğun eldeğiştirmelerin yaşandığı bir ortamda yabancı ortaklık ihtimali bunlardan birisidir, diğer bir ihtimalde bedelsiz sermaye artırımıdır.Yıllık cirosu 350-400 milyon TL.olan firmaların sermayelerine baktığımızda en az 50 milyon TL.ile 100 milyon TL.arasında olduğu görülür, BAKAB'ın yıllık satışlarının 2017 de 320-350 milyon TL.arasında oluşabileceği dikkate alınırsa şu andaki 36 milyon TL.sermaye düşük kalmaktadır.En azından %100 bedelsiz sermaye artışına şirket özkaynakları müsaittir.
Bu forumdaki ilk mesajım.4-5 gundur kayıt işlemleriyle adeta bogusuyorum ve bu siteyi bu hissede cok uzun vadeli pozisyon tasıyan duayyen bir abinin tavsiye ve yonlendirmesi ile kayıt oldum.takdirinizdir ki bakab gibi sıg ve haber akısı zayıf bir hisse ile ilgili baska bir mecrada bilgi ve yorumlara pek ulaşamadım.su ana kadar da sadece mynetteki yorum ve bilgilere eriişim yapıyordum.Dun aksam uzerinden itibaren geriye doğru gderek tum sayfalardaki yorumları agzım acık kalarak okudum.Blue chip kağıtlarda bile ender rastlanı analiz ve yorumlar okudum , heyecanım ve bilgi seviyem bir kat daha arttı.hisseye olan ınancım arttı.
yaklaşık 20 aydır bu kağıttayım , alıp biriktirip kenara attım.maliyet 2.46-2.65 arası ortalama 2.63 lerde idi.4.4 lerden de son olarak 1400 lot aldım.
genel kurula katılmadan once sirket hk sınırlı bilgim vardı , bi bahaneyle (tatil) genel kurula katılınca hem diğer duayyen yatırımcılarla tanıstım hemde sirketi daha cok tanıma fırsatı elde ettim.rahatlıkla soyleyebilirm ki endiseye mahal vermeyecek sekilde uzun vade hisseye yatırım yapılabilir.
Bilanconun sadece net kar kısmına odaklandıgım için alt detaylarına bakamadım.Ama satıs tutarını ben daha yuksek sevyede bekliyordum zira ortalama doviz kuru gecen senenin uzerinde.Yıllıkta 360 milyon TL nin uzerine cıkmalıydı bence...
Satıs kg miktar olarak azalıyor, zira ihracat pazarlarımız tum urunlerde daralıyor.ama diğer yandan da sirket harıl harıl yatırım yapıyor.bu atıl kapasiteyi nasıl degerlendirecek merak ediyorum.
anladıgım uzere bu sene karlılıga odaklandılar , satıs kg fiyat yukarı cekilmiş.yurt dısı ortak olmadan ıhracat miktarını ıstıkrarlı sekilde artırmak mumkun değil.zira genel mudurun gnl kurul esnasında verdiği örnekte oldugu uzere oncesinde %65 ihracat oranına sahip rakip diğer ambalaj sirketi yabancıya satıs sonrası iç piyasa oranı %65 e cıkmıs...yabancı daha karlı olan iç piyasa pazar payı için geliyor...
yabancıya ortaklık için ise satıs hacmini artırmalı , zira satıs fiyatı satıs hacmine bağlı olarak piyasada olusuyor.
Solvent tesisi denilen seyde sadece depolama tankları...yani geri donusum kazanc vs değil.solvent ithal izni uzun surdugunden bu sureci kısaltmak için depolama yapılacak...
1 saatlik genel kuruldaki heyecana sahit olduktan sonra bu kağıtta onumuzdeki gunlerde epey aksiyon olacak diyebilirm.