Temel Analiz 3.0

repaint varsa var... ben temettü yatırımcısı isem benim için gayet iyi bir sistem.

Alıntı:

---

Originally Posted by mrhzr

Sistemin repaint yaptığının ve backtestlere güvenilemeyeceğinin ispatı:
------------------------------------------------
02.01.2017 gün sonu ALKA fiyatı: 2.49 TL (https://report.paragaranti.com/rasyonet_fiyatarsivi.asp)
02.01.2017 tarihi baz alındığında ALKA verilen son temettü: 0.1362 TL (https://www.isyatirim.com.tr/tr-tr/a...spx?hisse=ALKA)
2 Ocak 2017 ALKA Temettü Verimi: (0.1362/2.49)*100=%5.47

Gerçek hayatta 2 Ocak 2017 tarihinde bu programı çalıştırdığınızda listede ALKA olamaz. Çünkü verdiği son temettüye ve fiyatına göre temettü verimi sadece % 5.47'dir.
Sonra ne olur? ALKA çok çok iyi bir bilanço açıklar ve çok yüksek bir temettü vereceğini bildirir. Ama bu 2 Mart 2017 tarihinde gerçekleşir. Sistem gerçek hayatta ALKA'yı ancak 2 Mart 2017 günü keşfedebilir. Ama şu anda çalıştırdığınızda sanki 2 Ocak 2017 tarihinde size ALKA'yı al diyecekmiş gibi gösteriyor.
ALKA'yı 2 Ocak 2017 tarihinde almakla 2 Mart 2017 tarihinde almak arasında çok fark var.
02.01.2017 ALKA: 2.49 TL
02.03.2017 ALKA: 3.70 TL
Kısacası sistem temettü veriminde repaint yaparak gerçek kullanımda tespit edemeyeceği hisseleri sanki bulacakmış gibi yaparak sizi yanıltıyor. ALKA örneğinde sistem bu hisseyi %50 değerlenmişken tespit edebilcek iken sanki değerlenmeden tespit edebilcekmiş gibi gösteriyor. Geçmişe dair çıkan kazançlara aldanıp sistemi uygularsanız çok hayal kırıklığı yaşayabilirsiniz.
----------------------------------------------------

Bu başlıktaki son yazım bu yüzden bir iki şey söylemek istiyorum. Bu sistemi savunan arkadaşlar iyi niyetle, borsada kolayca para kazanmanın yolunu bulduklarını sanıp herkese bunu anlatmaya çalışıyorlar ancak yaptıkları backtestler yanlış hesap yapıyor. Program gerçekte bu getirilerin yanından bile geçemez; öncelikle bunun farkına varmaları gerekiyor. Son olarak; borsada kolay para kazanma, altın formül, platin eğri diye bir şey yoktur. Mikroekonomisinden makrosuna, şirketin yöneticilerinin kim olduğundan sektördeki rekabete, sektörün geleceğinden ülkenin durumuna (...) kadar bir çok şeyi takip etmeden; finansal tabloları, faaliyet raporlarını okumadan; kısacası emek harcamadan çok para kazanmak sadece hayaldir.

---

Programın yaptığı testler hatalı. Hatta, olması gereken ama listelerde bulunmayan düzenli temettü dağıtan hisseler var. Burada program doğru hesapladı yanlış hesapladı konusunda değilim. Zaten defalarca ücretsiz kaynaklardan seçim yapılabileceğini söyledim ki çoğu kişi bunun farkında. Düzenli temettü dağıtan hisseler arasında portföyün tekrar değerlendireceği tarihte bir önce vermiş olduğu hisse başı temettünün güncel fiyata oranıyla elde edilecek değere göre oluşturulacak portföyün yarın uçar, beri gün kaçar hisselere göre daha mantıklı bir seçim olacağı kanaatindeyim.Bu tarz hisseler; düşük betalı, getirileri kararlı ve çoğunlukla düzgün bilançoya sahip oluyorlar. Düzenli temettü dağıtan hisselerden oluşan eşit ağırlıkta bir portföyün son 10 yıl getirisini,verdiği temettü yada bedelsizler ile hesaplayıp aynı dönemdeki bir yatırım aracıyla karşılaştırırsanız ne demek istediğimi anlayacaksınız. Burada, trading sistemlerini ayrı tutuyorum. Bu tarz portföyler sistemlerin kazançlarının yanına yaklaşamaz.

Alıntı:

---

Originally Posted by human01

repaint varsa var... ben temettü yatırımcısı isem benim için gayet iyi bir sistem.

---

zigzag kullan o daha iyi repaint yapıyor. 100 bini 500 milyar bile yaparsın.

ama hayalde.:bravo:

Alıntı:

---

Originally Posted by human01

tamam işte siz kullanmassınız..ben kullanmaya devam ediyorum. diğer portföyümle birlikte izlemedeyim..siz istediğinizi yapabilirsiniz.. ama bizim işimize karışmasanız iyi olur.karıda zararıda bana. siz niye kendinizi bu kadar yoruyorsunuz ki? keyfinize bakın....herkesin kendi seçimi var.

---

bizim işimiz derken ?

güzelim temel analizi bile pazarlama yöntemine çevirdiniz ya helal olsun sizede işinizede.

Alıntı:

---

Originally Posted by burdur15

Benim anlamadığım herkes saf 3 5 kişi mi akıllı. Geçmiş getirileri hesaplarken zaten herkes repaint yaptığını anladı. Konuyu başından sonunu okuyan insan bunu fark etmiştir. Sn Drizm kendi getirisinden bahsetti yanlış hatırlamıyorsam 3 3 buçuk senede %600 gibi bir getiri vardı. Buna rağmen hala Formülü kullananlara yönelik 'yanılıyorlar' Şeklindeki ısrar nedir bende bunu anlayamadım. Formülün zayıf taraflarından bir tanesi de atıyorum şirket Geçen seneki kârının yüzde yüzünü dağıtacağını ocaktaki genel kurulda onayladı. Formülün uygulanması sonucu demekki verimliliği %8 çıktı Biz de bu hisseyi aldık. Ama ilk üç aylık bilanço açıklandı Ve şirket zarar açıkladı. Bu durumda hisseye olan ilgi azalacak ve hisse fiyatı düşecek temettü verimliliği ise artacaktır. Aynı durum ikinci çeyrekte de devam ederse ve hisse fiyatı biraz daha düşerse temettü verimliliği yine artacak bizim tv listemizde görünecektir. Bu durum bize 2 3 dönem zarar olarak dönecektir . Bu durumun iki Sonucu olacaktır ya şirket zarar ettiği için temettü dağıtmayacak ve önümüzdeki sene listemizde olmayacaktır. Veyahut bu şirket yılın son iki çeyreğinde performansını düzeltip kar elde edecek Önceki sene karlarından dağıtarak yine düzgün bir temettü verecektir. Bu durumun altından kalkılırsa getiri istenilen düzeyde olacaktır.

---

selam. ya bunların amacı üzüm yemek değil..boş verin. ben cevap bile yazmıyorum.belliki kişisel sıkıntıları var.

Alıntı:

---

Originally Posted by mrhzr

Sistemin repaint yaptığının ve backtestlere güvenilemeyeceğinin ispatı:
------------------------------------------------
02.01.2017 gün sonu ALKA fiyatı: 2.49 TL (https://report.paragaranti.com/rasyonet_fiyatarsivi.asp)
02.01.2017 tarihi baz alındığında ALKA verilen son temettü: 0.1362 TL (https://www.isyatirim.com.tr/tr-tr/a...spx?hisse=ALKA)
2 Ocak 2017 ALKA Temettü Verimi: (0.1362/2.49)*100=%5.47

Gerçek hayatta 2 Ocak 2017 tarihinde bu programı çalıştırdığınızda listede ALKA olamaz. Çünkü verdiği son temettüye ve fiyatına göre temettü verimi sadece % 5.47'dir.
Sonra ne olur? ALKA çok çok iyi bir bilanço açıklar ve çok yüksek bir temettü vereceğini bildirir. Ama bu 2 Mart 2017 tarihinde gerçekleşir. Sistem gerçek hayatta ALKA'yı ancak 2 Mart 2017 günü keşfedebilir. Ama şu anda çalıştırdığınızda sanki 2 Ocak 2017 tarihinde size ALKA'yı al diyecekmiş gibi gösteriyor.
ALKA'yı 2 Ocak 2017 tarihinde almakla 2 Mart 2017 tarihinde almak arasında çok fark var.
02.01.2017 ALKA: 2.49 TL
02.03.2017 ALKA: 3.70 TL
Kısacası sistem temettü veriminde repaint yaparak gerçek kullanımda tespit edemeyeceği hisseleri sanki bulacakmış gibi yaparak sizi yanıltıyor. ALKA örneğinde sistem bu hisseyi %50 değerlenmişken tespit edebilcek iken sanki değerlenmeden tespit edebilcekmiş gibi gösteriyor. Geçmişe dair çıkan kazançlara aldanıp sistemi uygularsanız çok hayal kırıklığı yaşayabilirsiniz.
----------------------------------------------------

Bu başlıktaki son yazım bu yüzden bir iki şey söylemek istiyorum. Bu sistemi savunan arkadaşlar iyi niyetle, borsada kolayca para kazanmanın yolunu bulduklarını sanıp herkese bunu anlatmaya çalışıyorlar ancak yaptıkları backtestler yanlış hesap yapıyor. Program gerçekte bu getirilerin yanından bile geçemez; öncelikle bunun farkına varmaları gerekiyor. Son olarak; borsada kolay para kazanma, altın formül, platin eğri diye bir şey yoktur. Mikroekonomisinden makrosuna, şirketin yöneticilerinin kim olduğundan sektördeki rekabete, sektörün geleceğinden ülkenin durumuna (...) kadar bir çok şeyi takip etmeden; finansal tabloları, faaliyet raporlarını okumadan; kısacası emek harcamadan çok para kazanmak sadece hayaldir.

---

ilk mesajımda bu topicde bunu anlatmaya çalıştım.

özetle .

prg size henüz yükselmemişken hisse bulmanıza yardımcı olmaz. yükselmiş hisseleri zamanında almışsınız gibi hisse bulur :)

benzer bir karşılaştıma için.

prgrama bir sene içinde TV orarına göre % 200 yükselen hisseleri bul demekle aynı eşdeğerdir.

NOKTA

Alıntı:

---

Originally Posted by burdur15

Benim anlamadığım herkes saf 3 5 kişi mi akıllı. Geçmiş getirileri hesaplarken zaten herkes repaint yaptığını anladı. Konuyu başından sonunu okuyan insan bunu fark etmiştir. Sn Drizm kendi getirisinden bahsetti yanlış hatırlamıyorsam 3 3 buçuk senede %600 gibi bir getiri vardı. Buna rağmen hala Formülü kullananlara yönelik 'yanılıyorlar' Şeklindeki ısrar nedir bende bunu anlayamadım. Formülün zayıf taraflarından bir tanesi de atıyorum şirket Geçen seneki kârının yüzde yüzünü dağıtacağını ocaktaki genel kurulda onayladı. Formülün uygulanması sonucu demekki verimliliği %8 çıktı Biz de bu hisseyi aldık. Ama ilk üç aylık bilanço açıklandı Ve şirket zarar açıkladı. Bu durumda hisseye olan ilgi azalacak ve hisse fiyatı düşecek temettü verimliliği ise artacaktır. Aynı durum ikinci çeyrekte de devam ederse ve hisse fiyatı biraz daha düşerse temettü verimliliği yine artacak bizim tv listemizde görünecektir. Bu durum bize 2 3 dönem zarar olarak dönecektir . Bu durumun iki Sonucu olacaktır ya şirket zarar ettiği için temettü dağıtmayacak ve önümüzdeki sene listemizde olmayacaktır. Veyahut bu şirket yılın son iki çeyreğinde performansını düzeltip kar elde edecek Önceki sene karlarından dağıtarak yine düzgün bir temettü verecektir. Bu durumun altından kalkılırsa getiri istenilen düzeyde olacaktır.

---

https://www.stat-d.si/mz/mz2.1/posedel.pdf

KARDEŞİM

yüzlerce matematik profesörü hala GARCH modeli üzerinde geliştirmelerle uğraşırken.

TV ile anca dizi izlersin. kusurabakma.

bi akıllı sen değilsin.

BAŞA DÖNELİM ve diyelim ki ben net karı en az %20, özvarlık karlılığını en az %10, aktif büyümeyi en az % 10 alan bir formül kullanmayı düşünüyorum. Formülün bilanço yayınlanma tarihlerine göre 01.01.2005 ile 18.08.2017 tarihleri arasındaki getirisi % 2.263. Yani son bilançonun geldiği tarihin kapanış fiyatıyla işlem yapsaydım bu getiriye ulaşacaktım.

Ama eğer seçim kriterlerim arasına sadece TEMETTÜ VERİMİ’ni ekleseydim getirim % 23.900’e ulaşacaktı.

Eğer uzun vadeli bir yatırımcı olsanız hangi getiriyi hedeflerdiniz?

(BU AŞAMADA % 2.263 GETİRİYİ HEDEFLERDİM DİYE CEVAP VERENLER OKUMAYI BIRAKIP İŞLEMLERE BAŞLAYABİLİRLER. KALAN DİĞERLERİ OKUMAYA DEVAM…)