DEVA - Deva Holding

[kutupbaşı]

Sorular şunlar,imtiyazlı olayıyla her yıl temettüden ballı kaymaklı payı alıp cebe koyuyorlarmı?evet. Her ay maaşlarını alıp cebine koyuyorlarmı?Evet. Götürecekleri ve döndürecekleri yeri biliyorlarmı?Evet. Hisse 70.70 gördüğünde çıkıp,düştüğü 48 den yerine koydularmı?Evet. Bunu içinizde başaran belki bir kaç kişi vardır ki onları kutlarım ph ve avanelerinin şahsi hisseleri bu olayı organize etmeye yetermi?Evet. Bilanço öncesi normalmi bu durum?Değilse kim aldı kim sattı?Açıklayabilen olursa seviniriz hep birlikte,saygılar

[erdgass]

Bilançonun olumlu gelebileceğine dair somut beklentilerimiz var Aralık ayında ilaç fiyatlarına yapılan zam, mevsimsel salgın nedeniyle artan ilaç satışları ve arz sıkıntısı sebebiyle bazı ithal ve diğer ilaçların bulunamaması bütün bu gelişmeler Deva için bir fırsat olabilir diye beklentimiz var. Olumlu beklentisi olanlara gidip gördün mü nerden biliyorsun Kap açıklaması var mı diye sorarken Şirketten işlerimiz çok iyi gidiyor ilaç yetiştiremiyoruz diye bir Kap açıklaması mı bekliyorsunuz. Şunu da belirtmek isterim bilanço beklendiği gibi tatmin edici olmayabilir bu konuda ciddi beklentiye girmek de yanıltabilir zira beklentileri karşılamayan çok sayıda bilançosunu da gördük.

[value investor]

Sorular şunlar,imtiyazlı olayıyla her yıl temettüden ballı kaymaklı payı alıp cebe koyuyorlarmı?evet. Her ay maaşlarını alıp cebine koyuyorlarmı?Evet. Götürecekleri ve döndürecekleri yeri biliyorlarmı?Evet. Hisse 70.70 gördüğünde çıkıp,düştüğü 48 den yerine koydularmı?Evet. Bunu içinizde başaran belki bir kaç kişi vardır ki onları kutlarım ph ve avanelerinin şahsi hisseleri bu olayı organize etmeye yetermi?Evet. Bilanço öncesi normalmi bu durum?Değilse kim aldı kim sattı?Açıklayabilen olursa seviniriz hep birlikte,saygılar

Benim şahsi fikrim deva gibi iyi yönetilen çok az sayıda şirket var.
Yatırılan Sermayenin getirisi (Roic ) 75 olan olan bir şirket , bu yüzden temettü vermeme olayına takılmamak lazım . Parayı bizden daha iyi yönetiyorlar ve bunun öz kaynaklarda kalması bu aşamada daha akıllıca . Ballı kaymaklı temettü almıyorlar , isteseler yüksek temettü oranıyla bunu alabilirler ama yapmıyorlar , çünkü hedefler temettüden çok öte...

Hani olumsuz olarak gördüğümüz nakit döngüsü uzuyor diyoruz ya ama bunu birazda bilerek yapiyorlar , yüklü stok ile çalışmak istediklerinden .

Alacak tahsil süresi güncelde 125 gün olan firmanın mesela 2015 yılında bu süre 160 gün .. Yani bu kadar ciro artmış alacak oluşmuş ama tahsil süresi azalmış. Yıllar itibariyle ats azalıyor bu iyi yönetildiğini göstermez mi ?

Stok tutma süresi güncelde 275 gün olan firmanın 2017 yıl sonunda 160 gün ile birlikte keskin bir şekilde stok tutma süreleri artmaya başlamış... Yani yüksek stoklu çalışmaya başlamış . Mal mı satılmıyor da stok birikmiş , elde atıl stoklar kalmış ve stok şişmiş Ham madde krizinin olduğu bu dönemde sanırım çok doğru hareket etmişler , yani esasen ucuz banka kredisi ile yüksek stok finanse etmişler ve bu işten de oldukça karlı çıkmışlar ve çıkmaya da devam ediyorlar.

Sevgilerimle .

[erdgass]

Hisse fiyatında yaşanan hareketin benzeri bir çok hissede yaşandı, birçok hissede önce bir zirve yaptılar sonra o zirvelerden ciddi geri çekilmeler oldu malesef deva gibi derinliği az sığ hisselerde bunu kolaylıkla yapabiliyorlar. Son olarak bilanço için temkinli bir iyimserlik içindeyim.

[KAFASINAGÖREYAZAN]

bide şu imtiyaz mevzusu var temcit pilavı her 3 sayfada biri imtiyaz diye yazmazsa eksiklik hisseden bir grup var hissede imtiyaz var var biliyoruz ana sözleşmesinde de yazıyor. % 7 imtiyaz var bu imtiyaz tantanasından dolayı şu anda 7 FK lı ilaç şirketi alabiliyorsun % 7 imtiyaz var diye bu şirket şu an borsada işlem gören diğer muadili olan ilaç şirketinin 1/3 fiyatından satılıyor. Bistte imtiyazsız olan ilaç şirketleri de var biri 17 FK dan bir 21 FK dan satılıyor sırf % 7 bunda imtiyaz var ben almam diyorsanız karlılığı 3 katı pahalı 17-21 FK lı diğer şirketleri alabilirsiniz. benim asıl anlamadığım bir şirket hakkında bu kadar negatif düşünceler taşıyan yatırımcılar neden bu şirketin hissesini taşır yanlışlıkla almış ise neden satmaz çok ilginç hem beğenmiyor hem yatırım yapıyor.

[KAFASINAGÖREYAZAN]

Benim şahsi fikrim deva gibi iyi yönetilen çok az sayıda şirket var.
Yatırılan Sermayenin getirisi (Roic ) 75 olan olan bir şirket , bu yüzden temettü vermeme olayına takılmamak lazım . Parayı bizden daha iyi yönetiyorlar ve bunun öz kaynaklarda kalması bu aşamada daha akıllıca . Ballı kaymaklı temettü almıyorlar , isteseler yüksek temettü oranıyla bunu alabilirler ama yapmıyorlar , çünkü hedefler temettüden çok öte...

Hani olumsuz olarak gördüğümüz nakit döngüsü uzuyor diyoruz ya ama bunu birazda bilerek yapiyorlar , yüklü stok ile çalışmak istediklerinden .

Alacak tahsil süresi güncelde 125 gün olan firmanın mesela 2015 yılında bu süre 160 gün .. Yani bu kadar ciro artmış alacak oluşmuş ama tahsil süresi azalmış. Yıllar itibariyle ats azalıyor bu iyi yönetildiğini göstermez mi ?

Stok tutma süresi güncelde 275 gün olan firmanın 2017 yıl sonunda 160 gün ile birlikte keskin bir şekilde stok tutma süreleri artmaya başlamış... Yani yüksek stoklu çalışmaya başlamış . Mal mı satılmıyor da stok birikmiş , elde atıl stoklar kalmış ve stok şişmiş Ham madde krizinin olduğu bu dönemde sanırım çok doğru hareket etmişler , yani esasen ucuz banka kredisi ile yüksek stok finanse etmişler ve bu işten de oldukça karlı çıkmışlar ve çıkmaya da devam ediyorlar.

Sevgilerimle .

evet o konuda çok iyi olduklarını yaşayarak tecrübe ettik şirketi satın aldıktan sonral sonra devayı Türkiye'de argeye en çok yatırım yapan ilaç şirketi yaptılar arge 2010 da kuruldu 2015 - 2016 meyvelerini vermeye başladı 2016 dan sonra şirketin kar marjının karlılığının nereye geldiği ortada kredi borcu olduğu halde yüksek miktarlı döviz pozisyonu taşıyarak riskleri hedge ediyorlardı kur krizinden yara almadan çıktılar firma neredeyse bir yıllık yüksek stok taşıyordu bu kadar kredi maliyeti varken bu stok taşınırmı diye serzenişler oluyordu şimdi yaşanan hammadde krizinde firma 4 vardiya üretim yapıyor kısaca dediğiniz gibi yönetim oldukça başarılı zaman hep haklı çıkardı onlar bir kusurları var çok ketumlar

[Maslak1]

https://www.karar.com/guncel-haberle...alisan-1722044

https://www.sozcu.com.tr/2023/gundem...or-be-7560440/

https://www.izmireczaciodasi.org.tr/...zor-degil-6673

en son linkte verilen bilgi durumu güzel özetlemiş:

".....İFK'nin uygulamaya konulduğu 2004 yılından bu güne ilk defa yıl içerisinde (Şubat- Temmuz Aralık 2022) üç defa zam gelmesine karşın ilaç temininde yaşanan sıkıntılar devam ediyor........"

en son zammın üzerinden de, "ilaç şirketleri, ilaçları zam için saklıyor" hurafesini çöpe atacak kadar zaman geçtiğine göre, sorunun artık "tedarik zinciri" sorunu haline geldiği tescil olmuştur... "kök sebep" üzerine uzun yazılar yazılabilir...

kafasınagöreyazan ortağın firmadan aldığı bilgiye göre; şirketin 4 vardiya çalışması içinden geçtiğimiz süreçte Deva için fırsat yaratıyor.. zaten, şu sebeplerle pozitif ayrışacağını beklemek lazımdır:
1-elinde yüklü miktarda stok taşıyor
2-aktif madde üreten az sayıda firmadan biri.. yani, ürettiği kimi ilaçların aktif maddesinde Çin'e bir bağımlılık yok.. ("4 vardiya")

son 1 yıllık süreç içinde ilaçta "yok"luk sorunu, Çin kaynaklı başlamıştı ve devam etti.. bunun üzerine, hastalık mevsimi başladığında tavan yapmış olan epidemi (yerel bazlı salgın, diyelim) ilaç yokluğu sorununu daha da artırdı.. tekrar edersek yoklukla ilgi sorun;
1-hem Çin kaynaklı ve mevsimsel hastlalık grubu dışı tedavi alanlarını da etkiliyor,
2-hem de mevsimsel hastalıkların aşırı artışı dolayısıyla olan talep artışıdır (Bakanın verdiği bilgi de bunu teyit ediyordu).

pandemi döneminde, sektör akut hastalık ürünü segmentinde daralmıştı.. şimdi ise, 2 nolu maddeden dolayı tersi oluyor.. yani akut ürün segmentinde pandemi dışı döneme göre de büyüme var..

Çin kaynaklı tedarik sorunu küresel anlamda; firma tedarik stratejilerinde bir kırılma noktası haline gelmiştir. ilaç sektöründe ise bu durum, tolere edilebilir değildir.. kamu sağlığı açısından stratejik ve hatta milli güvenlik sorunu haline gelmiştir.. "China+1" denen Çin'e alternatif bir kaynak bulma konusu ilaç için tüm dünyada kaçınılmazdır.. bu süreç burda bitmez.. kurt kışı geçirir ama yediği ayazı unutmaz.. unutmamalı.. ilaç yokluğu mikroçip yokluğuna benzemez..

kısa, orta, uzun vade bakımından aktif madde üretebilen, Çin dışı kaynaklara fırsat penceresi açılmıştır..

Burdan başkan PH'a mesaj: Eğer yakın zamanda bir çıkış (exit) planı varsa; konjonktür, Deva için primli fiyatlama (premimum price) bakımından güçlü fırsat sunmaktadır: Ar-ge departmanı, üretilen moleküller, sentez aşamasındaki aktif maddeler, pipelineda bekleyenler hiç olmadığı kadar değerli hale gelmiştir. Fabrikalar da tamamlanmıştır.. EU ve USA GMP belgeleri vs vs daha ne olsun?! Sayın başkan, eminim bunu potansiyel alıcılara çok iyi anlatırsınız.. sektörde bu konuda sizin elinize, değil su; damla döken dahi yoktur.. selamlar

[value investor]

https://www.karar.com/guncel-haberle...alisan-1722044

https://www.sozcu.com.tr/2023/gundem...or-be-7560440/

https://www.izmireczaciodasi.org.tr/...zor-degil-6673

en son linkte verilen bilgi durumu güzel özetlemiş:

".....İFK'nin uygulamaya konulduğu 2004 yılından bu güne ilk defa yıl içerisinde (Şubat- Temmuz Aralık 2022) üç defa zam gelmesine karşın ilaç temininde yaşanan sıkıntılar devam ediyor........"

en son zammın üzerinden de, "ilaç şirketleri, ilaçları zam için saklıyor" hurafesini çöpe atacak kadar zaman geçtiğine göre, sorunun artık "tedarik zinciri" sorunu haline geldiği tescil olmuştur... "kök sebep" üzerine uzun yazılar yazılabilir...

kafasınagöreyazan ortağın firmadan aldığı bilgiye göre; şirketin 4 vardiya çalışması içinden geçtiğimiz süreçte Deva için fırsat yaratıyor.. zaten, şu sebeplerle pozitif ayrışacağını beklemek lazımdır:
1-elinde yüklü miktarda stok taşıyor
2-aktif madde üreten az sayıda firmadan biri.. yani, ürettiği kimi ilaçların aktif maddesinde Çin'e bir bağımlılık yok.. ("4 vardiya")

son 1 yıllık süreç içinde ilaçta "yok"luk sorunu, Çin kaynaklı başlamıştı ve devam etti.. bunun üzerine, hastalık mevsimi başladığında tavan yapmış olan epidemi (yerel bazlı salgın, diyelim) ilaç yokluğu sorununu daha da artırdı.. tekrar edersek yoklukla ilgi sorun;
1-hem Çin kaynaklı ve mevsimsel hastlalık grubu dışı tedavi alanlarını da etkiliyor,
2-hem de mevsimsel hastalıkların aşırı artışı dolayısıyla olan talep artışıdır (Bakanın verdiği bilgi de bunu teyit ediyordu).

pandemi döneminde, sektör akut hastalık ürünü segmentinde daralmıştı.. şimdi ise, 2 nolu maddeden dolayı tersi oluyor.. yani akut ürün segmentinde pandemi dışı döneme göre de büyüme var..

Çin kaynaklı tedarik sorunu küresel anlamda; firma tedarik stratejilerinde bir kırılma noktası haline gelmiştir. ilaç sektöründe ise bu durum, tolere edilebilir değildir.. kamu sağlığı açısından stratejik ve hatta milli güvenlik sorunu haline gelmiştir.. "China+1" denen Çin'e alternatif bir kaynak bulma konusu ilaç için tüm dünyada kaçınılmazdır.. bu süreç burda bitmez.. kurt kışı geçirir ama yediği ayazı unutmaz.. unutmamalı.. ilaç yokluğu mikroçip yokluğuna benzemez..

kısa, orta, uzun vade bakımından aktif madde üretebilen, Çin dışı kaynaklara fırsat penceresi açılmıştır..

Burdan başkan PH'a mesaj: Eğer yakın zamanda bir çıkış (exit) planı varsa; konjonktür, Deva için primli fiyatlama (premimum price) bakımından güçlü fırsat sunmaktadır: Ar-ge departmanı, üretilen moleküller, sentez aşamasındaki aktif maddeler, pipelineda bekleyenler hiç olmadığı kadar değerli hale gelmiştir. Fabrikalar da tamamlanmıştır.. EU ve USA GMP belgeleri vs vs daha ne olsun?! Sayın başkan, eminim bunu potansiyel alıcılara çok iyi anlatırsınız.. sektörde bu konuda sizin elinize, değil su; damla döken dahi yoktur.. selamlar

Ben bu kurdan 63 yaşındaki Philipp amcamın , Devayı satmasını olanaksız görüyorum .. Kur bi gelsin 25-30 tl aralığına ... Ülke yönetimi bir değişsin , sadece sıcak para değil, yabancılar doğrudan sermaye yatırımlarına gelsinler o zaman konuşuruz bunları

Sevgilerimle.