simdi guler yatirim tarafinda bazi konulari tekrar tartismamiz lazim.
biz guler yatirim tarafinda bir deger belirlerken A1 Capital halka arzi ve orada olusacak degere odaklanmistik.
ama o donemler de araci kurumlardaki piyasa fiyatlari fk acisimdan 12-15 hatta 20 leri bile gormustu.
Bu acidan kabataslak 90 milyon 4 ceyrek toplam kari olabilecek olan A1 Capital icin 15 fk ile 1.2 ile 1.4 milyar arasi bir deger bicmistik.
ama su anda osmanli menku'un 2. ceyrek 40 milyon karini gorduk, ki muazzam bir kar hakikaten adamlarin fk'si 6.1 gibi bir seviyeye geldi. keza info 7, ismen 4, gedik 8, global 7gibi fk'lardan islem goruyor.
Bu durumda 7 fk ortalamayi baz alsak a1 capital en fazla 600-700 arasi bir deger ancak eder su anda. bu yuzden halka arz cok mantikli durmuyor gibi.
bu durumda kabataslak %63.5 dan 400 milyon ve rtalb den 250 milyon gibi kaba bir portfoye sahip ve 650 milyon luk bir deger yaratir. bir yatirim holding acisindan bakildiginda bir miktar iskontolu olmasi gerektigi duunulurse durum biraz karisti.
bu konuyu biraz paydaslarla tartisalim istiyorum.
"bir yatırım tavsiyesi değildir"
Yer İmleri