PGSUS - Pegasus

[erdogan]

spike'ta kademeler cok zayif 52nin uzerinde toplasan 10000 lot yok. Ytd.

Bence o yüzden tehlikeli zaten

MI MAX 2 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[Pegi]

50,50'nin üzerinde kalsak iyi olur.

Haydi Pegi...

[shangil]

HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Halk Yatırım, Pegasus için hedef fiyatını 42,70 TL'den 67,00 TL'ye yükseltti, tavsiyesini 'Al' olarak sürdürdü

* * Halk Yatırım, Pegasus için hedef fiyatını 42,70 TL'den 67,00 TL'ye* yükseltti, tavsiyesini 'Al' olarak sürdürdü.

* * Halk Yatırım'ın (
http://www.halkyatirim.com.tr
) konu ile ilgili* raporunda şu değerlendirme yapıldı:* *

* * "Hedef fiyatımızı 67,00 TL’ye güncelliyoruz. Mevcut trafik* verileri ve yukarı yönlü revize edilen şirket yönetiminin beklentileri* doğrultusunda tahminlerimizi ve modelimizi güncelledik. Güncellememiz* neticesinde, 12-aylık hedef fiyatımızı 42,70 TL’den 67,00TL’ye* yükseltiyor, %40’lık yükseliş potansiyeli doğrultusunda AL tavsiyemizi* sürdürüyoruz. İç hatlarda devam eden zayıf görünüm nedeniyle toplam* yolcu sayısı beklentimizi %1,3 aşağı yönlü revize etmemize rağmen* birim gelir tahminimizi yukarı yönlü güncellememiz neticesinde 2019* yılı toplam satış gelirleri ve FAVÖK tahminlerimizi sırasıyla %8,4 ve %21,3 yukarı yönlü revize ediyoruz.

* * Dış hatlardaki güçlü görünüm şirket marjlarını desteklemeye devam* ediyor. Şirketin iç hatlardan dış hatlara kaydırdığı kapasite* sonucunda dış hatlar yolcu gelirlerinin toplam gelirler içerisindeki* payının %52 seviyesine yükseleceğini öngörüyoruz (2018:%48). Diğer* yandan %70’i yurt dışı uçuşlardan elde edilen misafir başına birim yan* gelirlerin dış hatlardaki güçlü görünümün desteğiyle yıllık bazda %16* artışla şirket yönetimi beklentisi olan 13-14¬ aralığı ile uyumlu 13,7¬* seviyesine yükseleceğini öngörüyoruz. Böylece yan gelirlerin toplam* gelirler içerisindeki payının da %26,0’ya yükseleceğini tahmin* ediyoruz (2018:%24,3). Bu doğrultuda, 2018-2020 yılları arasında satış* gelirlerinin ve FAVÖK’ün sırasıyla %33,8 ve %39,9 YBBO ile* büyüyeceğini öngörüyoruz.

* * Değerleme. Hisse yıl başından bu yana %109,1, BIST100 endeksine* relatif ise %99,7 değer kazanmasına rağmen 2019 yılı tahminimize göre Pegasus 4,0x FD/FAVÖK çarpanı ile benzerlerine göre %38,1, 1 yıl ileri* tarihli 3-yıllık tarihi ortalaması olan 6,7x’e göre de %41,0 iskontolu* işlem görüyor. Pegasus değerleme modelimizde 12 aylık hedef piyasa* değerine ulaşırken Hedef FD/FAVKÖK çarpanı yöntemini kullanıyor, 2019* ve 2020 yılları için sırasıyla %60 ve %40 ağırlık veriyoruz. Modelimizde PGSUS için 12 aylık hedef fiyat 67,00 TL seviyesinde olup, %40 yükseliş potansiyeline işaret ediyor.

* * Riskler. Jeopolitik risklerde beklenmedik bir artış,* beklentilerimizin altında gerçekleşecek yolcu doluluk oranları, yolcu* büyümesi, bilet fiyatları, tahminlerimizin altında gerçekleşecek EURUSD kuru, Türk Lirasının değer kazanması, beklentilerimizin* üzerinde gerçekleşecek petrol fiyatları modelimizde aşağı yönlü* başlıca risk unsurları olarak yer alıyor."

* * * * * * * * * * * * * *******

bunlar genel olarak ne kadar dogru cikiyo?

[kerrake]

Haydi Pegi, 50'yi aşta gel.

Bu kadar yürekten çağırma beni!
O nasıl bir çağrırmaymış öyle! Hızını alamamış 53,20'ye gitmiş.

[kerrake]

buyuk basparmak.

Sanmıyorum. Bilinçli yapıldı bence.

[Jackkkkk]

Bence de. Bu hissede çok tuhaf oyunlar dönüyor.

Sanmıyorum. Bilinçli yapıldı bence.

[shangil]

bu yatirim araclarinin ongoruleri ne kadar dogru cikma ihtimali varmi? halkyatirim ya baskalari...

[Jackkkkk]

Yerli kurumlar daha başarısız değil ama yabancı yatırımcı yine yabancı aracı kurum tavsiyelerini dinlediği için aktif bir etkisi yok.

Aracı kurumlar hep hisse fiyatından yüksek tahmin verir; geçmişteki başarılarına ise son 3 yılı tarayarak kolayca ulaşabilirsin.

Özellike 4X dediği, kazanca göre çarpanı yani o şirket için ne kadar fazla ödemeye razı olacağın nokta. Şu anda bu şirketin hikayesi 1 milyar dolar edecek bir mazi barındırmıyor. 40 seviyesine düşer ama daha ne kadar yükseltilerek düşer bilemem. Küçük yatırımcı bile kara doymuş durumda ve çıkıyor. Türkiye’nin içinde bulunduğu şartlarda bu hisseyi daha fazla almaya istekli bir yatırımcı olduğunu sanmıyorum. Ben ortalama 49,6 ile short pozisyon aldım ve 1 ay bozmayı düşünmüyorum. 55’e doğru yükselirse de PYnin başarısı...

bu yatirim araclarinin ongoruleri ne kadar dogru cikma ihtimali varmi? halkyatirim ya baskalari...