VESBE - Vestel Beyaz Eşya

[tunver]

Vesbenin sahibi vestel olsa da hisse fiyatlamalari açısından vestel ve vesbe arasında bir korelasyon kurulamaz. Alka ile alkım arasında kurulamadığı gibi. Vestel ve vesbe farklı finansal yapılar.

Vesbe açısından 6 aylık bilanço önemli olacaktır. Gelsin, yorumlamaya çalışırız.

SM-J710FQ cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Adam az çok her sene temettü veriyor . Bu sene en düşük oranla verdi ki yatırımlar etken dediler .. 0,8 tl verse 10 yılda paramı geri verir ,, fabrika da yanıma kalır .


Tapatalk kullanarak iPhone aracılığıyla gönderildi

[doxa]

Arceligin favok fena gelmedi. Döviz bazında hacim azalışı kadar favok düşmüş. Maliyet markalarında önemli değişim yok. Faaliyet giderlerinden dolayı favok marjı 12 den 9 a düştü. Net karı tartışmak anlamsız çünkü geri alim ve yatırım nedeniyle yüksek finansman giderine katlanıyor.

Vesbe de benzer sonuçlar gelebilir. Arcelikten farkı yeni ihracat modelinin marjlar üzerinde etkisi var mi yok mu belki daha net görebiliriz. Faaliyet gideri ve finansman gideri açısından arcelige göre daha avantajlı olduğundan %14 lik favok marjı korunabilir. Bilanço fiyatlamalar üzerinde etkili olacağını tahmin ediyorum.

SM-J710FQ cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[KaaN-]

Arceligin favok fena gelmedi. Döviz bazında hacim azalışı kadar favok düşmüş. Maliyet markalarında önemli değişim yok. Faaliyet giderlerinden dolayı favok marjı 12 den 9 a düştü. Net karı tartışmak anlamsız çünkü geri alim ve yatırım nedeniyle yüksek finansman giderine katlanıyor.

Vesbe de benzer sonuçlar gelebilir. Arcelikten farkı yeni ihracat modelinin marjlar üzerinde etkisi var mi yok mu belki daha net görebiliriz. Faaliyet gideri ve finansman gideri açısından arcelige göre daha avantajlı olduğundan %14 lik favok marjı korunabilir. Bilanço fiyatlamalar üzerinde etkili olacağını tahmin ediyorum.

Yeni ihracat modeli nedeniyle şu faaliyet gideri inşallah sürpriz yapmaz.

En azından, 1.çeyrekten kalan faturalanmamış siparişler (ihraç) nedeniyle olumlu bir hareket olmalı aslında.

[Zdx&Lunar Soul]

Vestel CEO'su Erdoğan: Dünya genelinde Ar-Ge merkezlerimize 60-70 milyon dolar harcıyoruz - Dünya


Vestel CEO'su Turan Erdoğan, Dünya gazetesine şu açıklamaları yaptı.

- İhracatta 24 yıldır aralıksız sektör lideriyiz. 2021'de 2.6 milyar dolarlık ihracat yaptık. Bu yıl Euro'daki düşüş olumsuz etkilemezse 3 milyar doları yakalarız.

- Ciromuzun yüzde 80'i yurtdışı gelirlerimizden sağlanıyor. Vestel teknolojisi dünyanın 158 ülkesine ulaşıyor.

- Manisa'daki Vestel kampüsünde 19 bin kişi çalışıyor.

- Çok sayıda tedarikçiden alım yapıyoruz. 50 tedarikçi ise sadece Vestel'e üretim yapıyor.

- Teknoloji üretimindeki gücümüzü dünyanın farklı noktalarında gerçekleştirdiğimiz Ar-Ge faaliyetlerinden ve 1800 kişilik Ar-Ge ekibimizden alıyoruz.

- Yıllık Ar-Ge harcamamız 60-70 milyon dolar dolayında seyrediyor.

- Biz Vestel'de dijitalleşmeyi yatırım alanlarımızın başına almıştık. Dijitalleşmeyi yüzde 90 oranında tamamladık. Yani, dönüşümde sona yaklaştık.

[Cok]

Anlat anlat heyecanlı oluyor

[06onur]

Vesbe nin hisse fiyatı performansını nasıl değerlendiriyorsunuz ortaklar.
Özellikle temettü sonrası 10 tl den 8.3 TL’ye gelmesinin nedeni ne olabilir?
Şu an görülen fk 7.47 rakibi ile kıyasladığımızda oldukça düşük kalıyor. kar etmeye yatırım yapmaya kapasite arttırmaya devam eden bir firma İçin bu fiyatlamanın mantığı nedir?

[kurti35]

Vesbe nin hisse fiyatı performansını nasıl değerlendiriyorsunuz ortaklar.
Özellikle temettü sonrası 10 tl den 8.3 TL’ye gelmesinin nedeni ne olabilir?
Şu an görülen fk 7.47 rakibi ile kıyasladığımızda oldukça düşük kalıyor. kar etmeye yatırım yapmaya kapasite arttırmaya devam eden bir firma İçin bu fiyatlamanın mantığı nedir?

Euro dolar paritesi karlılığı ciddi ölçüde baskiliyor artan maliyetler azalan kârlılık Arçelik benzeri olacaktır

[Zdx&Lunar Soul]

En Çok Önerilenler Listesinde Değişiklikler (İş Yatırım)


VESBE.IS: Vestel Beyaz Eşya'yı beyaz eşya talebindeki düşün ve Avrupa'daki resesyon endişeleri nedeniyle en çok önerilenler listemizden çıkartıyoruz. Listemize eklediğimizden beri hisse %78 mutlak getiri sağlarken, BIST-100'ün %8 üzerinde performans gösterdi. VESBE'yi ucuz değerleme çarpanları, uzun vadeli görünümü, Türkiye'deki rekabetçi üretim kapasitesinin sunduğu ölçek ve lojistik avantajları, ve iii) sürdürülebilir temettü potansiyelini göz önünde bulundurarak beğenmeye devam ediyoruz.

MAVI.IS : MAVI'yi cazip değerlemesi ve güçlü 2022 öngörüleri sebebiyle en çok önerilenler listemize ekliyoruz. Şirket yerel bir marka olarak döviz bazlı fiyatlandırma yapan global rakiplerine göre rekabet avantajı sağlamakta ve daha çok hacim büyümesine ve pazar payı kazanımlarına odaklanan fiyatlandırma politikası uygulamaktadır. Bu sayede, 2022'deki önemli maliyet enflasyonunun, güçlü ciro büyümesi ile telafi edileceğini düşünüyoruz. Tahminlerimize göre oldukça cazip olan 2.6x2022T FD/FAVÖK çarpanı ve 5.1x 2022E F/ K çarpanı ile uluslararası benzerlerine kıyasla sırasıyla %60 ve %59 oranlarında iskontoyla işlem görüyor.

Detaylı bilgi almak, İş Yatırım'ın güncel raporlarına ulaşmak için aşağıdaki linki kullanabilirsiniz.

https://arastirma.isyatirim.com.tr/2...isiklikler-13/

İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.isyatirim.com.tr

***
Yasal Uyarı

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.