AYDEM - Aydem Yenilenebilir Enerji A.Ş

[muhabbet]

Teşekkürler bilgilendirme için.

Mantık ve rakamlar ile bakınca sizin açıklamanız üzerinden gidilebilir ama şu anda mantiği penceresinden bakamıyorum çünkü hisse arz edildi günde satış yedi... Kim bir hisseyi satmak ve zarar etmek için alır... Bir kurum usulsüz açığa satış yaptı bu işin tek açıklaması olamaz. Bu açıdan bakınca diğer her ayrıntı önemini yitiriyor... Borsa rekor üstüne ne rekor kırarken bu hisse arz fiyatından bu kadar uzak işlem görüyorsa burada soygun var diye düşündürür... Diğer yenilenebilir enerji şirketleri ile karşılaştırın sorunun kuraklık olmadığı aşikar.

Hissenin en buyuk problemi kuraklik sorunu. Su olmayinca uretim kapasitesi dusuk kaliyor. Aralik - Mayis donemi yagislari onemli. Yuksek yagislarin cok hissenin karliligina cok buyuk katkisi olur. Yanilmiyorsam FAVOK marjı yuzde doksanlara yaklasiyor tam kapasite calisildiginda. Hedge muhasebesine gectikleri icin borclarindan dolayi kur zarari yazmayacak. Ote yandan halka arz miktari buyuk montanli ve arz fiyati yuksekti. Bu da halka arz kazandiriyor diye atlayan bir cok kucuk yatirimcinin magduriyetine yol acti. Kuralik bu sene de devam edince mali tablo performansi oldukca zayif kaldi. Neticede bugunku resim ortaya cikti

Onumuzdeki donemde sirket icin en onemli unsur yagislarin basta Denizli ve Seyhan bolgesi olmak uzere yogun olmasi, hibrid yatirimlarina baslamasi olacak. Halka arz fiyati 1.10 dolar civarindaydi. Simdi 0.50- 0.52 cent civarinda. Halka arzdan beri endeks rekatif getiri de eksi yuzde elli civarinda.Hisse endekse paralel hareket etseydi bugun kabaca 14 TL den islem goruyor olmaliydi.

[emekli kumandan]

Hissenin en buyuk problemi kuraklik sorunu. Su olmayinca uretim kapasitesi dusuk kaliyor. Aralik - Mayis donemi yagislari onemli. Yuksek yagislarin cok hissenin karliligina cok buyuk katkisi olur. Yanilmiyorsam FAVOK marjı yuzde doksanlara yaklasiyor tam kapasite calisildiginda. Hedge muhasebesine gectikleri icin borclarindan dolayi kur zarari yazmayacak. Ote yandan halka arz miktari buyuk montanli ve arz fiyati yuksekti. Bu da halka arz kazandiriyor diye atlayan bir cok kucuk yatirimcinin magduriyetine yol acti. Kuralik bu sene de devam edince mali tablo performansi oldukca zayif kaldi. Neticede bugunku resim ortaya cikti

Onumuzdeki donemde sirket icin en onemli unsur yagislarin basta Denizli ve Seyhan bolgesi olmak uzere yogun olmasi, hibrid yatirimlarina baslamasi olacak. Halka arz fiyati 1.10 dolar civarindaydi. Simdi 0.50- 0.52 cent civarinda. Halka arzdan beri endeks rekatif getiri de eksi yuzde elli civarinda.Hisse endekse paralel hareket etseydi bugun kabaca 14 TL den islem goruyor olmaliydi.

Sayın thinktt;

Çok isabetli tesbitler yapmışsınız. Elinize emeğinize sağlık.

Bende bir süre önce bazı husulara değinmiştim.

Okumak isteyen arkadaşlar olabilir

https://twitter.com/Ayhan_Ozcn/statu...29233257541638

Sabırlı olmak şart kesinlikle

NOT: Hibrit Santral Yönetmeliği kapsamında yapılan başvurular bu aralarda sonuçlanır kanaatimce. Zira Devlet daireleri yeni yıla iş devretmek istemeyebilir (bu konu bir bakıma teamüldür).
Gelecek olumlu kap açıklamaları elbette güzel olur.

NOT: Bahse konu hibrit yatırımları ve Banaz Res kapasite artış yatırımları realize olduğunda; portföy kabaca; % 50 HES, % 25 RES % 25 GES olacak(bu oranlar kabaca hesaplamadır elbette). Buda dengeli bir dağılım sağlayacak. Kuraklık etkisi daha az hissedilecek bir bakıma.


Yatırım tavsiyesi değildir.

[thinktt]

AYDEM YENİLENEBİLİR ENERJİ ANONİM ŞİRKETİ
Halka Arz Fiyat Tespit Raporuna İlişkin Değerlendirme Raporu – I
5 Kasım 2021

https://www.kap.org.tr/tr/ek-indir/4...7cf119a4307420

[thinktt]

Sirketin doviz borcundan dolayi yuklu kur zarari yazilacagi dusunuluyor ancak 9 aylik bilancoda gonderildigi uzere sirket kurdaki yukari hareketten olumlu etkileniyor

Hedge (korunma) muhasebesi ile ilgili detaylar icin
sayfa 17-18 madde 2.7 Nakit akış riskinden korunma işlemleri

Kur hareketlerindeki %10 luk oynamaya karsilik kar/zarardaki duyarlilik icin
sayfa 43 ve Sayfa 44
https://www.kap.org.tr/tr/ek-indir/4...7d0114a068648b

[emekli kumandan]

AYDEM YENİLENEBİLİR ENERJİ ANONİM ŞİRKETİ
Halka Arz Fiyat Tespit Raporuna İlişkin Değerlendirme Raporu – I
5 Kasım 2021

https://www.kap.org.tr/tr/ek-indir/4...7cf119a4307420

Sirketin doviz borcundan dolayi yuklu kur zarari yazilacagi dusunuluyor ancak 9 aylik bilancoda gonderildigi uzere sirket kurdaki yukari hareketten olumlu etkileniyor

Hedge (korunma) muhasebesi ile ilgili detaylar icin
sayfa 17-18 madde 2.7 Nakit akış riskinden korunma işlemleri

Kur hareketlerindeki %10 luk oynamaya karsilik kar/zarardaki duyarlilik icin
sayfa 43 ve Sayfa 44
https://www.kap.org.tr/tr/ek-indir/4...7d0114a068648b

Sayın thinktt;

Çok faydalı paylaşımlar yapıyorsunuz gerçekten

Çok çok teşekkürler. Elinize emeğinize sağlık

Şirketin tesisleri; Paris İklim Anlaşması sayesinde daha değerli hale geldi esasen

Zira fosil yakıtlı elektrik santralleri; karbon vergisi ödeyecek yada yenilenebilir santrallerden karbon sertifikası satın alacaklar

Özetle AYDEM karbon sertifikası satarak da para kazanacak. Yada herhangi bir santralını satmaya kalksa daha uygun fiyattan satma imkanı bulacak

Hibrit Santral Yönetmeliği kapsamında yapılacak GES yatırımları da oldukça düşük maliyetle realize olacak (kabaca 450 k dolar/mw)

Aralık ayı yağışları da oldukça iyi gidiyor

Gel gelelim hisse fiyatı yerlerde sürünmekte

Maalesef yatırımcısını üzdü

Patronlar dudurma seyirci kalıyorlar

Umarım güçlü fonların radarına girer ve makus talih olumluya evrilir

Asla ve kata yatırım tavsiyesi değildir

[thinktt]

Sayın thinktt;

Çok faydalı paylaşımlar yapıyorsunuz gerçekten

Çok çok teşekkürler. Elinize emeğinize sağlık

Şirketin tesisleri; Paris İklim Anlaşması sayesinde daha değerli hale geldi esasen

Zira fosil yakıtlı elektrik santralleri; karbon vergisi ödeyecek yada yenilenebilir santrallerden karbon sertifikası satın alacaklar

Özetle AYDEM karbon sertifikası satarak da para kazanacak. Yada herhangi bir santralını satmaya kalksa daha uygun fiyattan satma imkanı bulacak

Hibrit Santral Yönetmeliği kapsamında yapılacak GES yatırımları da oldukça düşük maliyetle realize olacak (kabaca 450 k dolar/mw)

Aralık ayı yağışları da oldukça iyi gidiyor

Gel gelelim hisse fiyatı yerlerde sürünmekte

Maalesef yatırımcısını üzdü

Patronlar dudurma seyirci kalıyorlar

Umarım güçlü fonların radarına girer ve makus talih olumluya evrilir

Asla ve kata yatırım tavsiyesi değildir

Karbon satisi gelir kalemi ama henuz onemli boyutlarda degil. Sirketin de net bir projeksiyonu yok. 2 mln dolar civarinda Yapi Kredi raporuna gore. Sirketin son ceyreginde de yagislar iyi olmadigi icin EPIAS verilerine gore hidrolik santrallerden istenilen verim alinmamis gozukuyor. Kis ve bahar yagislarina bagli isi. Halka arz fiyatinin pahali olmasi nedeni ile cok yatirimci magdur oldu ve yatirimcilar kusturuldu. Su anda hissede cekilen sancinin bir nedeni de bu.

[thinktt]

Halka Arz Fiyatının Belirlenmesinde Esas Alınan Varsayımlara İlişkin Denetimden Sorumlu Komite Tarafından Hazırlanan Gerçekleşme ve Değerlendirme Raporu. 22-11-2021
https://www.kap.org.tr/tr/ek-indir/4...7d475a7c931501

[muhabbet]

Çöp hisse sen ne kadar arttın borsa ralli yaparken de şimdi düşüyorsun bildiğin soygun yapıldı ya resmi yollardan... Paralar çöp oldu eridi gitti. 20 TL olsa yine paranın değerini sağlamaz...
Ytd. Beni bağlar.