AKSA Aksa Akrilik Kimya Sanayii A.Ş.

[hizir32]

https://www.youtube.com/watch?v=cACd9_w5628

[Kastrat]

https://www.youtube.com/watch?v=cACd9_w5628

Paylaşım için teşekkürler. Çok kısa bahsediyor ancak çok önemli bir bilgi veriyor. Ben şirketin yaptığı açıklamaya çok güveniyorum, bu video bende gelecek çeyrekler için güven tazeledi. Seneyi şirket beklentilerine (1,1 milyar ciro) paralel kapatırsak benim için yeterli olacaktır.

[ft-2]

--ayrıntılı baktığımızda


....2. çeyrekte ciddi bir kur zararı yazmışız..kur farkının gelecekte ne olacağını gösteren ocaktaki tablo ile marttaki tablo arasınca ciddi bir fark yok...ama
2. çeyrekte ciddi bir kur farkı zararı var... 1. çeyrekteki yatırımlar hemen hemen döviz bazında ayni...belki 1. çeyrektekiler çeyreğin son günlerinde kayıda girdi...2. çeyrekte erken dönemde...nasıl hesaplanıyor ben bilmiyorum...

--net karda ciddi yanılmamdaki sebep bu...

https://www.youtube.com/watch?v=cACd9_w5628

-analist toplantısında/sunumunda bu durumun teknik bir kaza olduğunu ima etmişler...

[ft-2]

--2025 de aksa kapasitesi 365 bin ton....dowaksa kapasitesi 24-25 bin ton...


-2025-12 aylıklarda yani 2026 mart-nisan aylarında...

aksa cirosu 1.2 milyar dolar, net karı aksanın kendinden 180 milyon dolar (net kar marjı yüzde 15)
dowaksanın cirosu 900 milyon dolar net karı 180 milyon dolar (net kar marjı yüzde 20)

aksanın kümülatif net karı 180+90 milyon dolar.....10/fk ya göre piyasa değeri 2.7 milyar dolar piyasa değeri 12 f/k ya göre 3 milyar dolar...olması yüksek ihtimal..

mevcut piyasa değeri 1 milyar 60 milyon dolar civarında..

--böyle bir ihtimal teorik olarak çok yüksek iken ...güya cuma günü 900 bin lot satan birilerinin bunu görmemesi akıl karı değil...

[ft-2]

20 ve 50 günlük HO 59.35-40 civarında... 2-3 kez buradan döndürdüler....59.500 ün üzerinde 2-3 gün kapanış yapması ve 5 günlük HO nın 20 günlüğü yukarı kesmesi teknik olarak rahatlatır...

[Kastrat]

--2025 de aksa kapasitesi 365 bin ton....dowaksa kapasitesi 24-25 bin ton...


-2025-12 aylıklarda yani 2026 mart-nisan aylarında...

aksa cirosu 1.2 milyar dolar, net karı aksanın kendinden 180 milyon dolar (net kar marjı yüzde 15)
dowaksanın cirosu 900 milyon dolar net karı 180 milyon dolar (net kar marjı yüzde 20)

aksanın kümülatif net karı 180+90 milyon dolar.....10/fk ya göre piyasa değeri 2.7 milyar dolar piyasa değeri 12 f/k ya göre 3 milyar dolar...olması yüksek ihtimal..

mevcut piyasa değeri 1 milyar 60 milyon dolar civarında..

--böyle bir ihtimal teorik olarak çok yüksek iken ...güya cuma günü 900 bin lot satan birilerinin bunu görmemesi akıl karı değil...

Sn. ft-2 DowAksa’nın kapasitesinin 24-25bin ton olacağına dair hiç bir resmî veri görmedim/hatırlamıyorum şirket kaynaklarından. Geçmiş sayfalarda bu hesabı yaptığınızı hatırlıyorum. Sizin öngörünüz mü?

[ft-2]

https://www.youtube.com/watch?v=uEHFyxKN-wA&t=1537s

--yeni fabrika arazisi 4 adet karbon fiber üretim bandı alabiliyormuş...

--2024 kadar tam kapasiteye geçileceğinden 9900 ton üretim daha ilave edilmiş olacak.. mevcut kapasite 2020 yılında proses optimizasyonu ile 3500 den 6300 e çıkmış...

--yeni fabrika temel atma töreninde mevcut kapasitenin 2.5 kat artacağından bahsedilmişti...bu durumda 6.300+15.750=22 bin tonu geçiyor...

--2018 de 3500+9900=13.400 e çıkacak demişlerdi...proses opitimizasyonu ile 22 bine çıkabilir...4. hatta ilave edilirse 28 bin tona çıkabilir...

Sn. ft-2 DowAksa’nın kapasitesinin 24-25bin ton olacağına dair hiç bir resmî veri görmedim/hatırlamıyorum şirket kaynaklarından. Geçmiş sayfalarda bu hesabı yaptığınızı hatırlıyorum. Sizin öngörünüz mü?

--bu sunumu yapan kişiye (kuzey amerika sorumlu müdürü)-bu bilgileri kendi üretmediğine göre- hazırlayan aksa yönetimi...

daha önce kapasiteyi biz 3500 ton olarak biliyorduk; resmi, kayıtlarda hep böyle idi, 2021 e gelindiğinde birden 6000 ton a çıktı dediler, bununla ilgili ÇED iznine gerek görmeden...yani 3500 ton kapasite proses optimizasyonu ile 6300 tona çıkmış...

alınan süper teşvikte (2018) de kapasite 3500 den 13400 e çıkacak deniyor hedef de 2023 ...3500 ton, 6000-6300 e çıkıyorsa...

9900 ton kaça çıkar?

[ft-2]

yukarıdaki kapasite gelişme tablosunda sağ alt köşede

30 line pultrision center yazıyor.....yani merkezin 100 bin tona çıkma kapasitesi var demek...daha önce CEO lar ağız aralarında çok uzun vadeli hedeflerinde bu rakamdan bahsetmişlerdi...
http://pultruzyonmakinesi.com/blog/pultruzyon-nedir