Birikmiş kupon faizi nasıl hesaplanır?
Eurobond alış emri verdiğinizde usd vadesiz hesabınıza bloke gelir. 1-2 gün içinde clearing house'a gönderim yapılıp eurobondunuz sizin üzerinize kayıt edilir.
Vadesiz usd hesabınızdan alım için çıkış oldugu gün, sizin eurobondu iktisap ettiğiniz tarihtir.
Primli aldığınız bir eurobonda (kirli fiyat > nominal) ait birikmiş kupon faiz değeri aşağıdaki gibi hesaplanır.
İktisap tarihi - en son vadesi gelmiş kupon tarihi = g (gün)
Usd eurobondlar yılda iki kez kupon faizi dağıttığına göre
180 gün için kupon faizi = (nominal × eurobond faizi) / 2 dir. = f (faiz)
Birikmiş kupon faizi = f ÷ 180 × g dir.
Birikmiş kupon faizi, Kirli fiyat - Nominal Değerden büyük olamaz. Hesap böyle çıkarsa Birikmiş kupon faizi = Kirli fiyat - Nominal Değer olarak kabul edilir.
Yatırımcıların çoğunun birikmiş kupon faiz değerinden anladığı, ilk ihraç tarihinden itibaren birikmiş kupon faiz değeridir ama bu yanlıştır.
En son vadesi gelmiş kupon tarihinden sonra geçen süre hesaplanır. Bu da yılda iki kez kupon faizi dağıtan USD Eurobondlar için 1 ile 179 gün arasındadır.
Sayın pit, elinizde örnek varsa beraber hemen hesabını buradan yapabiliriz. Sizi deniz beyin yazılarını takip ettiğim "vob elit" 'den tanıyorum. Seve seve yardımcı olurum.
Son düzenleme : tantrum; 07-03-2023 saat: 12:04.
Burada yazdıklarım kendi kişisel görüşüm olup kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.
Bazı Eurobondlar için şu şekilde oluşturmuştum
Eurobond İhraç Tarihi Vade Kupon Faizi US900123AW05 24.01.2005 05.02.2025 7,375 US900123CZ18 14.10.2020 14.10.2025 6,375 US900123DB31 26.01.2021 26.01.2026 4,750 US900123CL22 23.01.2017 25.03.2027 6,000 USM88269US88 24.03.2022 24.09.2027 8,600 US900123CP36 17.01.2018 17.02.2028 5,125 US900123CQ19 24.04.2018 24.10.2028 6,125 US900123CT57 16.01.2019 26.04.2029 7,625 US900123AL40 18.01.2000 15.01.2030 11,875 US900123CY43 13.02.2020 13.03.2030 5,250 US900123DA57 02.12.2020 15.01.2031 5,950 US900123DC14 26.01.2021 26.06.2031 5,875 US900123DG28 12.01.2010 19.01.2033 9,375 US900123DD96 20.09.2021 20.09.2033 6,500 US900123AT75 14.01.2004 14.02.2034 8,000 US900123BG46 12.01.2010 30.05.2040 6,750
Son düzenleme : duck wing duck; 07-03-2023 saat: 12:04.
Yazdıklarım yatırım tavsiyesi değildir, itibar etmeyiniz.
Yer İmleri