Sayfa 176/193 İlkİlk ... 76126166174175176177178186 ... SonSon
Arama sonucu : 1538 madde; 1,401 - 1,408 arası.

Konu: Orta Vadeli İnciler

  1. #1401
    Duhul
    Feb 2017
    İkamet
    İstanbul
    Yaş
    49
    Gönderi
    396
     Alıntı Originally Posted by YALIN Yazıyı Oku
    TAKİP LİSTEMDEKİ ŞİRKETLERİN GRAFİKLERİ.








    TAKİP LİSTEMİN GÜNCELİ







    Borsa, korku değil eğlenceli bir gerilimdir. https://twitter.com/azizserin75

  2. #1402
    Duhul
    Feb 2017
    İkamet
    İstanbul
    Yaş
    49
    Gönderi
    396
    Daire içindeki hareketler birbirine çok benziyor.

    Bakalım benzerlik devam edecek mi?

    Borsa, korku değil eğlenceli bir gerilimdir. https://twitter.com/azizserin75

  3.  Alıntı Originally Posted by YALIN Yazıyı Oku
    Daire içindeki hareketler birbirine çok benziyor.

    Bakalım benzerlik devam edecek mi?
    ...
    Edecek gibi sanki, kopya harekatı
    Son düzenleme : Babadağlı; 01-04-2018 saat: 14:53. Sebep: Alıntı yaparken mesajı kısaltın!

  4. Emsal ders olarak verilmeli Yalın Hocam👍

    LG-H870 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

  5. pergamon dıs tıcaret

    son zamanların dıkkat ceken hıssesı pergamın dıs tıcaret ıle ılgılı bır analız yaptım...

    Pergamon-Status Dış Ticaret A.Ş.

    A. Genel Bilgiler
    Şirketin merkezi İzmir/alsancak olarak görülmektedir. İsminden de anlaşıldığı gibi şirket bir “dış ticaret şirketidirâ€. Peki nedir bu dış ticaret şirketi diye soracak olursak: Belli bir ihracat rakamını geçen şirketlere verilen bir unvandır. Bu unvanı kazanan şirket dış ticaret konusunda bazı ayrıcalıklara sahip olmaktadır. Bunların başında gümrük beyanname teyidi aranmaksızın Katma Değer Vergisi (KDV) iadesi alma imkanı sağlanması yer almaktadır. Bu unvanı kazanan firma aynı zamanda her türlü sektörden mal ihraç etme imkanı ve imalatçı vasfı aranmaksızın tedarikçi firmalara da aracılık edebilme gibi bazı destekler sağlanabilmektedir. İşte bu iki ayrıcalık kapsamında “Pergamon-Status Dış Ticaret A.Ş.†müşterisi konumunda olan firmaların ürünlerinin ihracatını yaparak onların bu avantajlardan yararlanması sağlamaktadır. Yani küçük çaplı ihracat yapan firmaların mallarını kendi şirketi üzerinden ihraç edilmesini sağlamakta ve bu işlemden komisyon almaktadır. Şirketin sağladığı temel fayda bu küçük firmaların KDV iadesini devletten zamanında almasını ve ihracat ile ilgili olarak gerekli prosedürlerle onların uğraşmamasını sağlamaktır.
    Şirket sitesinde tarihçe şu şekilde ifade edilmektedir “Ana faaliyet konusu kireç üretimi olan ve Türkiye’nin sektördeki en büyük ismi Öztüre Grubu ile ana faaliyet konusu konfeksiyon olan ve Ege Bölgesinin sektördeki en büyük isimlerinden Roteks Grubu 2005 yılında güçlerini birleştirme kararı almışlardır. Öztüre Grubuna ait Pergamon ile ayni nedenle kurulan ve zamanla kendi grubu dışındaki firmalara da hizmet vermeye başlayan Roteks Grubuna ait Status’un birleşmesi sonucu, Pergamon – Status Dış Ticaret A.Ş. ünvanı almıştırâ€
    Şirket 6-7 kasım 2014 tarihinde sermaye artırımı yolu ile borsaya kote olmuş ve 3.020.000 TL olan sermayesinin 4.500.000 TL'ye çıkarmıştır. Daha sonra 17.05.2016 tarihinde sermaye artımı yaparak sermayesini 7.425.000 TL ye çıkarmıştır.
    Ortak Ünvanı --------------------------Ortak Sermayesi (TL) Sermaye Payı (%)
    DİĞER ---------------------------------------3.433.822 ---------46,25
    MİNEREKS DİS TİC A.S. ---------------------1.841.578---------- 24,80
    ROTEKS TEKSTİL İHR. SAN. VE TİC. A.Ş. --1.693.030------ 22,80
    SPOT TEKSTİL SANAYİ VE TİCAR ET A Ş --448.470 -------------6,04

    Mevcut durumda şirketin hisse dağılımı yukarıdaki gibi görülmektedir.
    Şirket bisste kote olmus iki dış ticaret şirketinden bir tanesidir. Diğeri TGS dış ticrettir.
    Hisse bistte oldukça sığ şekilde işlem görmektedir. Alım satım yapacak arkadaşların göz önünde bulundurması gereken bir durumdur.
    Şirketin sadece 25 çalışanı bulunmaktadır.
    B. Finansal Durum
    Şirketin yaptığı iş nevi hasabiyle bilançosu mütevazi sermayesi ile hiç uyumlu değil. Küçük sermayesine rağmen devasa nakit, alacak ve borç pozisyonları mevcut.
    Şirketin 160 miyon TL nakdi bulunmaktadır. Bunun 155 milyonu vadeli hesaptadır. Yabancı para pozisyon tablosuna baktığımızda ise bu paranın 115 milyon TL sinin USD olarak saklandığını görmekteyiz. Buna karşılık şirketin 114 milyonda bankaya hemen hepsi dolar cinsinden olacak şekilde borcu mevcuttur. Dikkat çeken nokta vadeli hesaptaki USD paranın faizi 3.69 iken eximbank kredisi olarak belirtilen 114 milyon TL karşılığı USD cinsinden olan borcun faiz oranı 2.18 dir. Yani şirket aradaki yüzde 1.51 faiz oranından havadan para kazanmaktadır. Bu da yaklaşık 1.5 milyon yapmaktadır. Şirketin hemen hepsi borç olan parayı nakit olarak kasada tutmasının sebebi ise yaptığı işin tabiati gereği belli bir taminat bulundurması gereğidir. Yani her ikisi birbirini nötürlemekte olup herhangi olumsuz bir durum yoktur.
    450 milyon ticari alacağa karşılık 503 milyon ticari borcu var. Ancak şirketin faaliyet raporunda belirttiği gibi bu alacak ve borçlar şirketin kendisini ait değildir. İhracatına aracılık ettiği imalatçı yerli firma ile ihracatın yapıldığı yabancı firma arasındaki alacak verecek ilişkisinden kaynaklanmaktadır. Alacak-verecek arasındaki fark ise kur farkından dolayı kaynaklanmakta olduğu belirtiliyor. Malın teslimi ile bedelinin mahsubu arasındaki döviz kuru farkından dolayı şirketin lehte veya aleyhte herhangi bir karı-zararı bulunmamaktadır. Ayrıca ihracat yapılan firmanın ürün bedelini ödememesi durumunda ise Pergamon şirketinin yine bir sorumluluğu bulunmamakta olup tüm riskler imalatçı firmaya aittir.
    C. Gelir Tablosu
    Şirket bildiğimiz diğer şirketler gibi değil. Komisyon usulu ile çalıştığı için gelir tablsou biraz garip. Hiç satışı olmamasına rağmen faaliyet karı elde etmekte. Şirket 2017-12 aylık önemde 4.919.000 TL gelir elde etmiş ve 4.287.000 TL faaliyet gideri yazmıştır. Sonuç olarak EFK sadece 632.000 TL seviyesinde oluşmuştur. Yani faaliyetlerinden kazandığı para genel yönetim giderleine mahsup edilmiştir. Akabinde şirket 33 miyon finansal gelir ve 18 milyon finsal gider yazmış ve bu ayaktan net 15 milyon gelir elde etmiştir. Vergi düşüldükten sonra ise şirket 12 milyon dönem karı elde etmiştir.

    D. SONUÇ / GENEL DEĞERLENDİRME / GELECEK BEKLENTİLERİ

    Şirket faaliyetleri hakkında genel bilgiyi şirketin halka arzı sırasında YK başkanı Jak Eskinazi tarafından verilen ropörtajdan elde etmek mümkün. Bu söyleşide öne çıkan başlıklar şu şekilde
    *Şirket her sene kar dağıttığından ve hiçbir sene zarar etmedi
    * Yaptığı işin nevi gereği zarar etmesinin pek mümkün değil
    *Temettü vermeye devam edecekler. Karın yüzde 87 oranında dağıtılıyor
    *Halka arz sebebi sermaye yapını güçlendirmek, şirket bilinirliğini artırmak ve egenin yanı sıra İstanbul ayağında da iş hacmine sahip olmak adına İstanbul da ofisin açılması
    * Şirketteki ekip yetkin ve kalifiye
    * İş hacimlerinin tamamen Türkiye ihracatına bağlı Hazır giyimde her sene ihracatın yüzde 15 artıyor. Ürünler ağırlıklı olarak Avrupa ihrac ediliyor. Bu yüzden euro artışından olumlu etkileniyorlar.

    Şirketin aracılık ettiği ihracat rakamları şu şekilde
    YIL ---ML(USD)---- TR SIRLAMASI---SEKTOREL SIRALMA
    2014 --- 806 --------- 16 --------- 2
    2015 -- 657 --------- 16 --------- 2
    2016 -- 575--------- 18 --------- 2
    Yukarıdaki tablo incelendiğinde her ne kadar yıllar bazında bir düşüş görünse de şirketin Türkiye sırlaması değişmediğinden bu durumun şirket ile pek alakalı olmayıp doların artışı hasebiyle olduğu anlaşılıyor.
    Şirketin karları ise şu şekilde
    YIL ------------------GELİR*--------- KAR* --- *MLN (TL)
    2015 --------- 4.062 3.115
    2016 --------- 3.778 3.550
    2017 --------- 4.919 12.343

    2017 yılında sıçrama yapan karın ana nedeni ise elde edilen finansal gelirler. Buna mukabil 2017 basında 3.50 seviyesinde işlem gören kağıt gelen yüksek karla beraber 8 seviyesine kadar tırmandı. Ayrıca şirket bu sene 0.887 TL hisse başı net temettü dağıtacağını söyledi. Buna rağmen hisse hala 4.8 f/k seviyesinden işlem görmekte. Karının yüzde 85 ini dağıtan bir hisse için oldukça düşük bir f/k oranı.
    Türkiyenin 2017 de 157 milyar dolar olarak gerçekleşen ihracat için 2018 hedefi 170 milyar dolar. 2023 hedefi ise 500 milyar dolar.
    Geleceğe yönelik olarak beklenti açıklamak spk kurallarına aykırı olacağından fiyat açsından herhangi bir değerlendirme yapmam mümkün değil…Gelecek için herkes kendi kar beklentisi ve muhtemel f/k oranı ile hesap yapabilir.

  6. #1406
    Duhul
    Feb 2017
    İkamet
    İstanbul
    Yaş
    49
    Gönderi
    396
    Elinize sağlık sayın kingsailor, çok güzel bir analiz olmuş.
    Borsa, korku değil eğlenceli bir gerilimdir. https://twitter.com/azizserin75

  7.  Alıntı Originally Posted by YALIN Yazıyı Oku
    Daire içindeki hareketler birbirine çok benziyor.

    Bakalım benzerlik devam edecek mi?

    Bu hangi hisse Sn Yalın ?

    Teşekkürler.

  8.  Alıntı Originally Posted by YALIN Yazıyı Oku
    Elinize sağlık sayın kingsailor, çok güzel bir analiz olmuş.
    sayın yalın bey....sizin gibi bir üstadattan bunu duyabilmek gerçekten güzel...yatırım hayatımda yaptıgım ilk analiz bu arada...

Sayfa 176/193 İlkİlk ... 76126166174175176177178186 ... SonSon

Yer İmleri

Yer İmleri

Gönderi Kuralları

  • Yeni konu açamazsınız
  • Konulara cevap yazamazsınız
  • Yazılara ek gönderemezsiniz
  • Yazılarınızı değiştiremezsiniz
  •