Süpersiniz, haklı çıktınız.Sözümü geri alıyorum.Ancak fazla uzak kalmayın buralardan ,sizden yararlanalım...Originally Posted by moj49
|
|
|
Ak yatırım araştırma bölümü
Şirket ile yaptığımız görüşmeye göre, birleşme raporu KPMG (Bağımsız Kuruluş) tarafından 2016 sonu (12 aylık)
şirket bilançoları dikkate alınarak hazırlanacak ve değişim oranı buna göre saptanacak.
Yaptığımız değerlendirmede birleşme oranının önceki birleşme başvurularında ortaya çıkan birleşme
oranlarına (0,72 – 0,76) yakın bir aralıkta açıklanmasını bekliyoruz.
Süreç, bağımsız kuruluş tarafından hazırlanan değerleme raporunun kamuya açıklanmasını takiben, SPK’ya
birleşme başvurusunun yapılması ve SPK onayının alınması halinde birleşme kararının Genel Kurul onayına
sunularak Genel Kurul’dan onay alınması suretiyle tamamlanacak.
Yaptığımız görüşmede, SPK’nın süreye ilişkin kısıtlarını da dikkate alarak bu sürecin bu yılın Ağustos ayına kadar
tamamlanmasının planlandığı anlaşılıyor.
Daha önceki birleşme denemelerinin zaman yetersizliği nedeniyle sonuca ulaşamamış olmasına karşın, bu kez
tarafların (şirket ve KPMG) konu hakkında daha fazla tecrübe kazanmış olması nedeniyle belirtilen takvim
içerisinde sürecin sonuçlandırılması ihtimalini kuvvetli olarak değerlendiriyoruz.
KAP’a yapılan açıklamada birleşmeye ilişkin belirlenen ayrılma hakkı kullanım fiyatının birleşme işleminin ilk
defa kamuya açıklandığı tarih olan 06.07.2015’den önceki otuz günlük ağırlıklı ortalama Borsa işlem fiyatı baz
alınarak hesaplandığı belirtildi.
Dolayısıyla, söz konusu fiyatın hesaplanıp ilan edildiği Temmuz 2015 ve sürecin tamamlanmasına bağlı olarak
ayrılma hakkının kullandırılmasını beklediğimiz Ağustos 2017 tarihi arasındaki uzun dönemin etkisini
yansıtacak şekilde ayrılma hakkı fiyatında bir düzeltme yapılabileceğini düşünüyoruz.
Şirketlerin mevcut BIST fiyatları ve yukarıda belirtilen (0,72 – 0,76) birleşme oranları dikkate alındığında, Net
Turizm hissesinde %40’ın üzerinde bir artış potansiyeli olabileceği anlaşılıyor. Ancak birleşme raporu ve SPK
değerlendirmesi sonucu yapılacak değerlemelere bağlı olarak bu hesaplamanın değişebileceği göz önünde
bulundurulmalıdır.
Süpersiniz, haklı çıktınız.Sözümü geri alıyorum.Ancak fazla uzak kalmayın buralardan ,sizden yararlanalım...
NTHOL spk başvurusu
ilindiği üzere:
SPK II-22.1 sayılı Geri Alınan Paylar Tebliği'ne uyum sağlamak amacıyla,
Şirketimiz Yönetim Kurulu'nun 05.01.2017 ve 18.01.2017 tarihli kararları gereğince,
bağlı ortaklıklarımızın sahip olduğu 27.150.000 TL nominal bedelli paylar sermaye azaltımında kullanılmak üzere geri alınmıştır.
Bahse konu bu payların,
SPK'nın VII-128.1 sayılı Pay Tebliği'nin "Fon Çıkışı Gerektirmeyen Sermaye Azaltımı" başlıklı 19. maddesi ile SPK'nın İ-SPK.22.1 (24.07.2014 tarih ve 23/759 s.k.) sayılı İlke Kararı uyarınca itfa edilebilmesi için
09.02.2017 bugün itibariyle izin alınmak üzere SPK'na başvuru yapılmıştır.
Birleşme öncesi son adım eğer spk bu sermaye azaltimini onaylarsa birleşme yolu tamamen açılır
Besim filmi
2014 mart nettur 200 milyon tl den sermaye 350 milyon tl artırdı,artırılan 150 milyon adet net holding
tahsisli yapıp 0.91 fiyattan aldı hisseleri netholdin pay %79 çıktı
birleşme karar verdikten sonra 2015 temmuz
04.09.2015 tarihinde Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. payları ile ilgili olarak 1,50 fiyattan özel emir ile 17.475.000 adet satış işlemi ortaklığımızca gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. sermayesindeki paylarımız 04.09.2015 tarihi itibariyle %74,13 sınırına ulaşmıştır.
28.06.2016 tarihinde Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. payları ile ilgili olarak 1,57 fiyattan özel emir ile 17.495.000 adet satış işlemi ortaklığımızca gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. sermayesindeki paylarımız 28.06.2016 tarihi itibariyle %69,13 sınırına ulaşmıştır.
24.11.2016 tarihinde Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. payları ile ilgili olarak 1,35 fiyattan özel emir ile
87.500.000 adet alış işlemi tarafımca gerçekleştirilmiştir (Aslan payı besim kendine almıştır )
31.01.2017 bugün itibariyle, Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. payları ile ilgili olarak 1,20 fiyattan özel emir ile 17.475.000 adet satış işlemi ortaklığımızca gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. sermayesindeki paylarımız 31.01.2017 tarihi itibariyle %39,14 sınırına ulaşmıştır.
03.02.2017 bugün itibariyle, Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. payları ile ilgili olarak 1,20 fiyattan özel emir ile 17.400.000 adet satış işlemi ortaklığımızca gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş. sermayesindeki paylarımız 03.02.2017 tarihi itibariyle %34,17 sınırına ulaşmıştır.
Bu beş satış toplamı 157 milyon hisse...
izleyicisi olarak filmin mutlu sonla bitmesini bekleyeceğiz..
değerli dostuma grafiğinden dolayı teşekkür ederim.
Gönderi Kuralları
