Hangi Tahvil - Bono

[empee3]

Akfen tahvil ihalesinde talep nasildi? Taleplerin % kaci karsilandi acaba?

[pinky]

Akfen tahvil ihalesinde talep nasildi? Taleplerin % kaci karsilandi acaba?

Akfen Holding tahvil halka arzına 5,4 kat talep geldi

Akfen Holding’in tahvil halka arzında 100 milyon liralık arza karşılık 538,6 milyon liralık talep toplandığı bildirildi.
Akfen Holding’ten yapılan yazılı açıklamada, 2008 yılından bu yana gerçekleşen ilk tahvil halka arzı olan Akfen Holding arzına yatırımcıların büyük ilgi gösterdiği belirtilerek, İş Yatırım aracılığıyla gerçekleştirilen 100 milyon lira tutarındaki tahvil arzına, gerek bireysel gerekse kurumsal yatırımcılardan yoğun talep geldiği kaydedildi.
Talep miktarının arz tutarının 5,4 katını bulduğu vurgulanan açıklamada, “Akfen Holding arzında toplam 538,6 milyon liralık talep oluşurken, bu tutar, Türkiye’de bugüne kadar gerçekleştirilen tahvil arzlarında toplanan en yüksek talep oldu. İki yıl vadeli, değişken faizli ve kupon ödemeli olarak planlanan tahvil arzında ek getiri oranı 250 baz puan olarak belirlendi” denildi.
Açıklamada, halka arzda toplam 266 bireysel yatırımcıdan 97,8 milyon lira, 53 kurumsal yatırımcıdan ise 440,8 milyon liralık talep toplandığı ifade edildi. Oluşan yoğun ilgi ve talep nedeniyle bireysel yatırımcı taleplerinin ortalama yüzde 51,2’sinin, kurumsal yatırımcı taleplerinin ise ancak yüzde 11,3’ünün karşılanabildiği bildirildi.
Yatırımcıların 5 Mart 2010 tarihinden itibaren faize hak kazanmış durumda olduğu belirtilen açıklamada, şunlar kaydedildi:
“Altyapı ve imtiyaz yatırımları konusunda kanıtlanmış 34 yıllık tecrübe ve bilgi birikimi olan ve günümüzde ana faaliyet konuları arasında havalimanı, inşaat, liman yapım, yatırım ve işletmeciliği başta olmak üzere enerji ve diğer altyapı yatırımları ile gayrimenkul yatırım projelerinin geliştirilmesi yer alan Akfen Holding’in tahvil ihracı için 3-5 Mart 2010 tarihlerinde arasında talep toplanmıştı. Halka arz izahnamesinde 250-300 baz puan olarak, aralık şeklinde belirtilen Yıllık Ek Getiri Oranı, gelen yoğun talep nedeniyle 250 baz puan olarak, aralığın tabanından kesinleştirildi.
Kesinleştirilen Ek Getiri oranına göre ilk kupon ödeme dönemine ilişkin faiz oranı yüzde 5,66 olarak belirlendi. İlk kupon ödeme dönemine ilişkin faiz oranına göre hesaplanan yıllık bileşik faiz oranı ise yüzde 11,67 oldu.”
Açıklamada, İMKB Yönetim Kurulu’nun kararına bağlı olarak Akfen Holding tahvillerinin 12 Mart 2010 tarihinden itibaren Borsada işlem görmeye başlamasının beklendiği dile getirilen açıklamada, dileyen yatırımcıların Akfen tahvillerini, İMKB’de alıp satabilecekleri bildirildi.
Milliyet

[pinky]

Akfen Holding A.Ş.’nin halka arz ettiği 100.000.000 TL nominal değerli 6 ayda bir kupon ödemeli, 2 yıl vadeli tahviller; 07.08.2006 tarih ve 254 sayılı “Kota Alınmamış Özel Sektör Tahvillerinin Tahvil ve Bono Piyasası’nda İşlem Görmesine İlişkin Esaslar” Genelgesi ile Tahvil ve Bono Piyasası Müdürlüğü’nün İMKB Tahvil ve Bono Piyasası işleyiş esaslarını düzenleyen 11.12.2009 tarih ve 313 sayılı Genelgesi’nin 1.1. maddesi kapsamında, Borsa Yönetim Kurulu’nun 10.03.2010 tarihli toplantısında alınan karar çerçevesinde 12.03.2010 tarihinden itibaren “TRSAKFH31213” ISIN kodu ile Borsamız Tahvil ve Bono Piyasası’nda işlem görmeye başlamıştır.
IMKB
12.03.2010

[Halil64]

Akfen Holding tahvil halka arzına 5,4 kat talep geldi

Akfen Holding’in tahvil halka arzında 100 milyon liralık arza karşılık 538,6 milyon liralık talep toplandığı bildirildi.
Milliyet

Sn. Pinky üstadım bu kadar 1-5 oranında yüksek talep gelmesi Türk ekonomisinin geleceğine olanı güveni gösteriyor galiba ya da bu karmaşık ortamda bu faiz getirisi iyidir mantığı var.

[pinky]

Sn. Pinky üstadım bu kadar 1-5 oranında yüksek talep gelmesi Türk ekonomisinin geleceğine olanı güveni gösteriyor galiba ya da bu karmaşık ortamda bu faiz getirisi iyidir mantığı var.

Yıllık 2 ödeme ve Yıllık ek getiri oranı uygulaması var. Alternatif yatırım araçlarının getirisinin düşük olması yanında bu tür bir aracın çok uzun zamandan beri olmaması da etkenler arasında.

[pinky]

12.03.2010 tarihinden itibaren “TRSAKFH31213” ISIN kodu ile Borsamız Tahvil ve Bono Piyasası’nda işlem görmeye başladı.

Ancak görüştüğüm MATRİKS, Akfen Holding ve Özel Sektör Tahvillerinin datalarını yayınlamayacağını söyledi. Bu sabah İş Bankasının sitesine de girdim. Orada da alış-satış menüsü bulamadım.
Bu kötü bir haber. Bunların Borsada işlem göreceğini söylemişlerdi. Bakalım zaman ne gösterecek.

[JonDowes]

aynı durum Reuters platformunda bile var; henüz piyasası oluşmadıgı için veri yayın yok sanırım. foruma bu güzel enstrümanı taşıdıgınız için teşekkürler sn pinky.

sn halil64'ün sorusuna cevaben, sizin yazdıklarınıza ek olarak şunları belirtebiliriz:
- gösterge tahvilden 2.50% faiz vermesi güzel bir marj
- 6 ayda bir değişecek faiz olması çok büyük avantaj
- Akfen güçlü yatırımları olan, batma ihtimali gözükmeyen bir şirket

bu yüzden kurumlarca kapışıldı. halka bırakılmasa tamamını kurumlar alırdı. gösterge tahvil malum 2 yıllık sabit bir faiz aracı. bu oranın içinde geleceğe yönelik faiz arttırımlarının ek primi de var. buna ragmen, Akfen değişken faizli ek primli bir tahvil sundu. faizler yükselmezse iyi bir getiri veriyor; yükselirse daha da iyi bir getiri veriyor. bakmaya zamanım olmadı yoksa ben de kendi çapımda almak istiyordum. 2. eli oluşursa belki fırsat dogar.

[pinky]

Ek bilgi için teşekkürler Sn.JonDowes.

Ben halka arz sırasında ilgilendim ve bir miktar da almak istedimse de sorulan sorulardan sıkıldım ve işi 2.ele bıraktım. IMKB de işlem görüyorsa biz neden takip edemiyoruz?