Dün ve bugün XSGRT den pozitif ayrışma yaşaması olumlu mantıklı olan devamını getirmesidir ytd.
Printable View
Dün ve bugün XSGRT den pozitif ayrışma yaşaması olumlu mantıklı olan devamını getirmesidir ytd.
Beklentim anadolu sigortada bedelsiz sermaye artırımı gerçekleşmesi eğer karlılık katlayarak devam ederse mantıklı olan bedelsiz açıklamasıdır 2 yıllık zaman diliminde ytd.Temettü önemlide temettü verimi olmayan bir hisse zaten.Alıntı:
Originally Posted by nurullahCaliskan
Adam olacak çocuk (hisse) yatay piyasada kendini belli eder seansı çok iyi kapattı yeni zirvelere diyeyim.ytd.
Kısada 80 üzeri kalıcılık sağlarsa hedef 3 haneli rakamlar olacaktır ytd.Yarın geri çekilse bile dip seviyesinin yükselmiş olması muhtemeldir işler yolunda anadolu sigortada keyif almak gerekir ytd.
Hisse nette ray sigorta forumuna baktım yazan yok şaka gibi :)ağustos ayından bugüne iyi ralli yaşamış şapka çıkarmak gerekir teknikçi temelci üstadların alayını dökmüş anlaşılan.Darısı anadolu sigortanın başına kısmet ytd.
Ayrıca anadolu sigortanın da ray sigorta forumundan pek farkı yok sadece 4 kişi yazıyor ara sıra ben hariç.
Hocam karının %30 karını veriyor önemli bence
Alıntı:
Originally Posted by anadolulu alp
2 yıldan beri temettü vermiyor seneye belki verir % 30 iyi.Alıntı:
Originally Posted by nurullahCaliskan
Trade kar satışı yaşıyor Anadolu sigorta fakat dip seviyesinin yükselmiş olması gerekir ytd.
Bir koparsa daha gelmez gider sabırla büyük hareketi beklemeye devam ytd.
Deniz yatırımın Anadolu Sigorta 2023/9 değerlendirmesi.
https://www.denizyatirim.com/Uploads...dirme_4905.pdf
Kısaca şirketin bir sonraki çeyrek 2mr kar beklentisi var. Özkaynak tahmini 16mr olacak sene sonu. Şuan 11.5mr
Şirket nakit bol özelliği yüzünden, sadece kara ve FK ya bakmak doğru olmaz. Özkaynak verimliliği de çok önemli. Şöyle düşünelim;
2022 de 10 milyar özkaynak var ve 1 milyon kar var diyelim.
2023 de yine 10 milyar özkaynak var ve 10 milyon kar olsun.
Kar çok güzel artmış değil mi? 10'a katlanmış. Ancak 10 milyarda kalan özkaynak yüzünden aslında şirket geri düşüyor.
Geçen sene 10 milyar olan bir ürünü (Heralde bir Empire states gibi bişi olabilir :kmk:) bu sene büyük ihtimal alamayacağız. Dolayısıyla sadece kar değil özkaynak verimliliğine de dikkat etmenizi öneririm.
Bu Deniz Yatırım'ın raporuna çok mu önem vermeliyiz? Hayır, şirket var olan makroekonomik durumlara göre rapor hazırlıyor.
Buyrunuz Deniz Yatırım 2022/2 değerlendirmesi: Şirket 2023 için 986 milyon kar bekliyormuş. :Sad:
https://www.denizyatirim.com/Uploads...dirme_1460.pdf
Nurullah Bey, fintables'ta Anadolu Sigorta Öz sermaye Karlılık orani % 87 olarak görünüyor.
Yani şirket operasyonel faaliyetleri sonucu 100 liralik sermayesini 187 liraya yükseltmiş. Yani özkaynaklarıni da büyütüyor.
Ben piyasanın zamanı geldiğinde hakkını vereceğini düşünüyorum.
Hisse başı ihtiyatlı bir tahminle 14 tl beklentim olduğunu ifade etmiştim. Ortalama yıllik 7 f/k ile fiyat 100 tl civarina gelmeli.
Sektöre hakim değilim, sigorta konusunu pek bilmem, benimkisi basitçe bilanço incelemesinden çıkarımlarım.
Yazdiklarım yatırim tavsiyesi olarak algılanmasın.
Pazarteside anadolu sigorta düşüş yaşayabilir.Temeli iyi olan hisse 12 ayın 8 ayında sürünür sadece 4 ayda % 150 prim yapar çekilir kenara borsada bunun örnekleri çok en kötü zaman kaybı olacaktır anadolu sigortada sabır önemli ytd.
Zaten hissenin teknik durumunda bozulma yok temel analiz ve teknik analiz birbirlerini destekliyor sıkıntı olan anadou sigortanın ucuz olmasıdır daha net olsun örnek vermek gerekirse anadolu sigorta gibi şirket halka arz olsa kaç TL fiyattan halka arz olur bu soruyu sormak son derece mantıklı olandır. ytd.
Şirketin geçmiş yıllarına baktım. İş grubuna ait benzer şirket olan ISMEN ile kıyaslayacağım.
Buradaki benzerlikten kastım sektör değil, portföy yönetimine yatkın olmalarından dolayıdır. Zaten 2016 ile kıyaslamalarımda da benzerlikler farkedeceksiniz.
Ismen'in 2016'da özkaynağı 880 milyon iken, şuan 14 milyar.
Anadolu Sigorta'nın 2016'da özkaynağı 969 milyon iken, şuan 11.5 milyar.
Bana özkaynakları gayet benzer geldi. Neredeyse paralel ilerlemişler.
Bu 9 yıllık süreçte;
ISMEN 2016'da 33 milyon kar etmişken, şuan yaklaşık 10 milyar kar edeceğini tahmin etsek 300'e katlamış.
Anadolu Sigorta 2016'da 125 milyon kar etmişken, şuan 7.5 mr kar edeceğini düşüncek 30'a katlamış.
Ismen hisse fiyatı 2016'dan bu yana 150'ye katlandı, Anadolu sigorta ise 30'a katlandı.
Dolayısıyla, her ikisi de resmen kar katlamalarının yarısı kadar performans göstermiş. (ISMEN 150/2, ANSGR 60/2)
Özkaynak artışlarının hemen hemen aynı seyretmesi sebebiyle tüm korelasyonu kar artışına bağlayabiliriz.
Bunu neden yazdım?
BIST başarısında ilk 10'a girmiştir sanırım 9 yıllık bu performansıyla. Atığınız taş, çok iyi olan ISMEN'e denk gelmesiyle, daha orta halli olan Anadolu Sigorta'ya denk gelmesi arasında 5 kat fark var. 9 yıllık süreçte en iyi hisseyi bulmanız ile daha sıradan bir şirket arasında 5 kat çok çok düşük bir oran. 2016'daki 1 milyonunuz ISMEN'de 150 milyon olacak, ANSGR'de 30 milyon olacak. Kısacası Borsa'daki en güzel hisseyi bulmak gerçekten verilecek efora değmiyor. Bu 9 yıllık süreç neredeyse ISMEN'in işine yarayan bir makroekonomik bir dönemdi. Tahvil fiyatları, mevduatlar hep düşüktü. Borsada işlem yapmak için en uygun ortamlar vardı. Belki önümüzdeki 9 yıllık süreçte ise, para değerli hale gelip tahvillerin, mevduatların önemli olduğu CASH IS THE KING dönemi gelirse ISMEN'e karşı pozitif performans seyredebiliriz. Borsanın ilk 10 şirketine göre güzel performans izlemekten bahsediyorum.
Dolayısıyla, hisselere makroekomoni 9 yılda sadece 5 katlık bir fark çıkarabilmiş. Geri kalan tamamen şirketin yönetimi, sektör avantajlarına kalmış. 9 yıllık ortalamaya bakıldığında BIST100 sadece 9'a katlanmış. O da zaten enflasyon ortalamasında. Ben şirketimizin yönetimini beğeniyorum. Önümüzdeki makroekonomik koşulları çok da umursamıyorum. Hasar/Prim oranı, yatırım geliri vs beni çok ilgilendirmiyor. Çünkü işin sonunda güzel yönetilen şirketin BIST100'ün parlayan şirketlerinden olacağını biliyorum.
2016 yılında
Nurullah bey yazdıklarınız 2 hisse kıyaslaması açısından mantıklı uzun vadede hem ismen hemde Anadolu sigorta iyi hisseler daha doğrusu evladiyelik hisseler dolar bazında para kazandıracak uzun vadede hisselerdir.ytd.Seneye temettü verebilir Anadolu sigorta ytd.Alıntı:
Originally Posted by nurullahCaliskan
Bence de 2024 yılında 2023 için verecek ancak Deniz Yatırım'ın şöyle bir yazısı var
" Anadolu Sigorta’nın %130 seviyesinde bulunan sermaye
yeterliliği oranının kar payı dağıtım eşiği olan %135 seviyesinin gerisinde olduğu
için şirketin 2023 yılı karından temettü dağıtmasını beklemiyoruz.
"
Alıntı:
Originally Posted by anadolulu alp
Daha önce 50 civarları altı yok yazmıştım 2 gün tepki yükselişi yaşadı cuma günü yüksek geri çekilme yaşamasına rağmen 55 civarları dip olmuştur daha altı yok bitti.XSGRT cuma günü % 4,82 prim kaybı sektör iyi ve güçlü durumda düşüşler normaldir ytd.
Saatlerdir Cnn türk abd savaş uçağının doğu akdenizde kaza yaptığını tartışıyorlar asıl mesele komşularımız İran,Suriye,Irak terör örgütü pkk ya destek vermese amerikanın orta doğuda bir tane üssü olmaz daha ötesi amerika dahil tüm komşularımız terör örgütüne destek veriyorlar buna avrupa birliği üyesi sınır komşumuz yunanistan dahil.Filistin Gazzaye insan olan herkes üzülüyor lakin arap komşularımız dürüst değil buna İran dahil neden ermenistanı Azerbaycana karşı destekliyor yatacak yerleri yok sınır komşularımızın yunanistan dahil olan masum insanlar Gazze de can veriyor ve elektrik su yok gıda yok dünya sağlık örgütü izliyor 2 yıl önce insanlara zorla covid 19 aşısını yaptırdılar yatacak yerleri yok eğer diğer dünya varsa cehennem ateşinde yanacaklar.Bu arada ben öldükten sonra diğer dünyanın olmadığını düşünüyorum ölünce her şey bitecek şöyle ana rahminden doğmadan önce yoktu ölünce yok olacak bu sebeple ölünce her şey bitecek.
Arap dünyası bugün Suudi Arabistanda toplandı petrol zengini nerede petrol ambargosu hepsi hikaye.
Bizim ülkede Coca colayı boykot ediyorlar şaka gibi.
Maşallah ne güzel çöktü bizimki :)
2 aydan bugüne yatayda 55 ile 60 civarları gidip geliyor 60 üzerinde kar satışı yaşıyor yeni zirve yaptı kısa soluklu yetersiz genede kötü değil gözüken XSGRT belirleyici olacak.Mantikli olan yarın yükseliş yaşamasıdır ytd.
XU100 tepki geldi XSGRT biraz toparladı daha uzun zaman var seansı kapanmasına şuan için ytd.
3 Kasım tarihli yazım borsa kapanış 7,665 15 KasımAlıntı:
Originally Posted by anadolulu alp
Anadolu sigorta yatayda XSGRT bugün uymadı yatay sürünmeye devam sabır ytd.
Ekim ayı brüt prim üretimi bir önceki yılın aynı dönemine göre %80,9 artış göstermiştir.Kaynak İş cep önemli kısmını yazdım.
Asıl önemli olan trafik sigortasında sektör zarar ediyor okuduğum için biliyorum.
Arkadaşlar 2023/6 finansal tabloları ile 2023/9 karını hesaplamaya çalıştım. %10luk bir sapma oldu tahminimde. Eğer bunu başarılı sayarsak, 2023 4. çeyreğin teknik dengesini 5.1 milyar buluyorum. 31 Ekimdeki yeni kararla, yeni kurumlar vergisini %30 olarak düşünürsek 3.57 milyar kar ediyor.
Eğer bu kar gelirse,
57,90 TL ve 4,46 FK olan hissemiz bu fiyatla hisse başı kar = 18,6 ve yeni FK 3,11 eder.
Şirket son 2 yıl temettü ödemese de uzun yıllar %30 temettü ödeme alışkanlığı var. Bu durumda hisse başı 6TL temettü verebilir.
Anadolu sigorta trade,al,sat imkan vermemesi gerekir.
Genede Ray sigorta hariç diğerleri kadar düşüş yaşamadı.
Anadolu sigorta işler yolunda yükseliş trendi devam ediyor mantıklı olan pazartesi yükselişine devam etmesidir.ytd.
Sigorta endeksi iyi durumda 12 aylık zirvesi 36,722 haftalık kapanışı 32,645 işler yolunda ytd.
Tank gibi hisse :)Anadolu sigorta yükseliş yaşamasa bile düşüş yaşamaması iyi durum ytd.
Nurallah bey size sorum ileride enflasyon muhasebesine geçildiğinde Anadolu sigorta nasıl etkilenir ?Alıntı:
Originally Posted by nurullahCaliskan
Örneğin bankalar hisseleri için olumsuz görüşler var.
En son 2004 yılında yapılmış bu enflasyon muhasebesi ve tekrar yapılmadı.
3 yılda toplam UFE %100 ve bu yıl %10 enflasyon olması lazım enflasyon muhasebesi için.
Enflasyondan kaynaklı (örneğin KKM) gelirleri düşerek vergilendirilmesini istiyor şirketler ama teorik olarak öyle değil.
Finansal şirketler bu durumdan olumsuz etkilenecek tabiki. Anadolu sigorta KKM'den deli kar yazdı.
Bu muhasebe çok ama çok zor ve detaylı bir hesaplamayla yapılıyormuş o yüzden kime yarar kime zarar kestirmesi çok güç.
Olumsuz etkileneceğiz gibi duruyor bu muhasebede.
Teşekkürler bilgilendirme için sağlam hissedir anadolu sigorta ytd.
Hisseyi alalı 3 ay oldu çok iyi performansı var daha önemlisi derin düzeltme düşüş yaşamadı.
Umarım seneye temettü verir.
Seansı tavan kapatırsa çok iyi olur 12 aylık yeni zirvelerinde ytd.
Anadolu sigorta tavana kitlendi keyif almak gerekir 4. tavanı yaşadım darısı diğer tavanlara sözün bittiği yer ytd.
Bugün güzel bir gün Alp Bey bence de.
Aanadolu sigorta için 2024/2. çeyreğe kadar (2024 1.ç açıklandıktan sonra) 6FK hedefim var (150 TL hisse ). 5.1 milyar TL lik teknik denge bekliyorum 2023/4. çeyrek için. Biraz uçuk kaçık gibi duruyor ama potansiyeli var.
Bugün tavan da olsa, daha gidecek yolumuz var bence. Tabi güzel günde konuşmak kolay :)
Nice tavanlara arkadaşlar
Alıntı:
Originally Posted by anadolulu alp
Bundan sonra seneye eğer temettü verecekse onu düşünmek gerekir her şey bitti zamanla üstüne koya koya gidecektir sabırla soğuk bira iyi gider :)Alıntı:
Originally Posted by nurullahCaliskan
Nurullah bey merkez bankası politika faizini 500 baz puan artırarak yüzde 40 çıkarmış.Alıntı:
Originally Posted by nurullahCaliskan
Faiz artırımını sigorta sektörü olumlu karşılıyor XSGRT 35,635 % 6,94 seans kapanışı 12 aylık zirvesi 36,722
Bankalarda 32 günlük mevduat faizleri enflasyonun hala gerisinde daha önemlisi enflasyonda yükseliş eğilimi devam ediyor.
Kısaca faiz artırımı önümüzdeki aylarda da tahminim devam eder ytd.Merkez bankası doğrusunu yapıyor.
Rüzgar sigorta sektörünün lehine esiyor anadolu sigorta rallisine devam ediyor ytd.
Anadolu sigorta 12 aylık zirvesi 69,10 düzeltmesini bitirmiş olabilir ralli beklemek mantıklı olandır.ytd.
Haftalık kapanışı iyi yükseliş trendi devam.işler yolunda anadolu sigortada keyif almak gerekir ytd.
Aynen öyle,
Aslında piyasa beklentisi 250 olduğunda hisse fiyatının sabit kalması ve 500 puan haberinden sonra tavanlaması beni biraz üzdü. 250 puan olunca karlılık düşecek miydi yani? Sanırım piyasa henüz gelecek karların farkında değil.
2.Olarak, Türkiye Sigortalar Birliği Ekim primlerini açıkladı. Aslında Anadolu Sigorta 7 Kasım'da KAP haberi olarak paylaşmıştı da diğer şirketlerin de prim üretimini incelemiş olduk. Merak edenler için: https://app.powerbi.com/view?r=eyJrI...NjZiIsImMiOjl9
Simdi 2023/12 kar tahminimizi yapalim
Kazanilmis primler geliri = 7.5 milyar TL (Ekim primleri, 3. çeyreğe paralel geldiği için 3. çeyreğe yakın bir değer aldım)
Yatirim geliri = Portföy * %25 yani 27.8 * %25 = 6,95
Teknik gider tarafina bakalim
Gerçeklesen Tazminatlar Kalemi = 5.2 milyar
Faaliyet Gideri = 1.9 milyar
Teknik denge = 7.35 milyar TL
Olaganüstü giderin olmadigi ve %30 vergi durumunda 2023/12 kari = 5.1 milyar TL çikiyor.
Deniz Yatırım aracı kurum beklentisi 2 milyar iken benimki çok uçuk kaçık kalıyor ama çıkan hesap bu. Zaten piyasa 2 milyar gelecekmiş gibi fiyatlıyor o yüzden içim rahat :)
Alıntı:
Originally Posted by anadolulu alp
05,09,2023 tarihli yazım deniz yatırım hey yavrum hey demek lazım biraz argo oldu fakat kusura bakmayınız.Ayrıca verdikleri hedef fiyat 1 yıllıktır şaka gibi.Alıntı:
Originally Posted by anadolulu alp
Nurullah bey esas ağırlık anadolu sigorta maliyet 30 civarları hissede işim bitti.Ast olan diğer 2 hissem onlarda sigorta hisseleri fakat ray sigortanın trenini kaçırdım sağlık olsun.Bundan sonra eğer temettü verecekse anadolu sigorta yada benim beklentim bedelsiz sermaye artırımı yaparsa ballı kaymak olur yüksek enflasyona rağmen yenecektir enflasyonu anadolu sigorta sabır ytd.