*bnp paribas, türk traktör için hedef fiyatını 77,00 tl'den 69,00 tl'ye indirdi, tavsiye "al"
Printable View
*bnp paribas, türk traktör için hedef fiyatını 77,00 tl'den 69,00 tl'ye indirdi, tavsiye "al"
ilk göz ağrım ttrak, göz kırpıyor :)
Koç holding'in tüm hisseleri büyük sarsıntı geçiriyor, seçim yaramadı , günden güne eriyorlar,,
Traktör'ün bu seneki görünen taban fiyatı en son 47.260 tl , dir ,, ( olağanüstü hareketler olmaz ise )
tahtayı yöneten ,, tradercilere 47.260 ila 51.75 fiyatı arasında imkan sağlıyor,,
47.5 dan al 51.5 dan sat ,,,
TTRAK - 2.08.2018 - Günlük
https://i.hizliresim.com/PD10Ov.jpg
Fabrikada işçiler hala anlaşamadı , Traktör satışları , negatif durumda , dolar 5 lira
TTRAK'ın piyasa değeri 200 milyon dolara doğru yavaş yavaş geliyor..
AÇIKLANACAK 2.ÇEYREK FİNANSALLARI
TTRAK Türk Traktör’ün net karının ise %55 oranında gerileyerek 37mn TL’ye ulaşmasını bekliyoruz. Şirketin 2Ç18’de toplam satışları, yurtiçi satışlarında yaşanan %47 oranında gerilemenin olumsuz etkisi ile %32 oranında gerilemiştir. İhracat satışları ise bu dönemde %14 oranında artmıştır. Şirketin satış gelirlerinin, son bir yılda yapılan fiyat artışlarının ve TL'nin zayıflamasının ihracat gelirleri üzerindeki olumlu etkisi ile birlikte, %17 oranında gerilemesini bekliyoruz. Dönem içerisinde yapılan fiyat artışlarının artan üretim maliyetlerini karşılamada yeterli kalmayacağını düşündüğümüzden dolayı 2Ç17 FAVÖK marjının 67 baz puan daralarak %10,4’e gerilemesini bekliyoruz.
2018 06 aylık karı 136.754.007 tl. olarak açıklandı. https://www.kap.org.tr/tr/Bildirim/700893
2017 06 aylık karı 137.897.169 tl'sı idi. dönem karında önceki döneme göre % -0.83 oranında bir düşüş söz konusu.
bilanço beni şaşırttı. daha kötü bekliyordum. geçen seneyi karşılamış.
Traktör satışlarının 1.çeyreğe göre % 17 ve geçen yılın aynı dönemine göre % 32 düşmesine rağmen tüm banka ve aracı kurum beklentilerin oldukça üzerinde bir kar açıkladı.Bu bilanço neredeyse geçen yılın aynı dönemine eşit bir bilanço.Satışlar bu kadar düşmeseydi çok farklı bir bilanço ile karşılaşabilirdik.
*oyak yatırım, türk traktör için hedef fiyatını 90 tl'den 65 tl'ye indirdi
*iş yatırım, türk traktör hedef fiyatını 75,50 tl'den 57,85 tl'ye indirdi, tavsiye 'tut'
http://rapor.isyatirim.com.tr/2_20180807084523843_1.pdf
*bnp paribas, türk traktör için hedef fiyatını 69,00 tl, tavsiyesini 'al' olarak korudu
Türk Traktör (TTRAK, Pozitif): Şirketin 2Ç2018 net dönem karı 80,6mn TL ile geçen seneye göre %2,4 azalmasına karşın piyasa beklentisi olan 56mn TL'nin oldukça üzerinde gerçekleşmiştir. Satışlar %1,3 azalışla 1.077mn TL olurken, brüt kar %15,9 artışla 202,4mn TL'yi göstermiştir. Brüt kar marjı da 2,8 puan artarak %18,8'i göstermiştir. Operasyonel giderler %11,4 artarak 78,6mn TL, diğer faaliyet gelirleri 2,4mn TL olmuştur. Faaliyet karı %6,6 artışla 126,1mn TL'ye yükselmiştir. Faaliyet kar marjı ise 0,9 puan artışla %11,7'yi göstermiştir. Finansman tarafında ise 41,1mn TL gider kaydedilmiştir. Bu gelişmeler neticesinde net dönem karı geçen seneki 82,5mn TL'nin hafif altında 80,6mn TL olmuştur. Net kar marjı da 0,1 puan gerilemeyle %7,5 olarak hesaplanmaktadır. İkinci çeyrek karı ile birlikte Şirket'in 2018 yılının ilk yarısındaki net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre %0,8 oranında azalarak 136,7mn TL olarak gerçekleşmiştir.
(TTRAK, Pozitif): Şirket 2Ç18’de yıllık bazda %1,3 düşüş, çeyreksel bazda %2,8 yükselerek, piyasa ortalama beklentisinin %11,3 üzerinde 1,07 milyar TL seviyesinde gerçekleşti. Net esas faaliyet karı ise bu dönemde çeyreksel ve yıllık bazda sırasıyla %50 ve %19 yükselerek 123,8 milyon TL seviyesine yükseldi. FAVÖK tarafında da bu dönemde yıllık bazda %19 artış görüldü. Böylece FAVÖK 144,2 milyon TL seviyesinde, piyasa ortalama beklentisinin %35 üzerinde gerçekleşti. FAVÖK marjı da 2Ç17’deki %11,1 seviyesinden %13,4 seviyesine yükseldi. Bu dönemde şirketin net finansman giderleri %36 yükseliş kaydederek 41,1 milyon TL seviyesine yükseldi. Şirketin net karı ise, yıllık bazda %2,4 düşüş, çeyreklik bazda %43,3 yükselişle 80,6 milyon TL seviyesinde, piyasa ortalama beklentisinin %44,4 üzerinde açıklandı. Beklentilerin üzerinde gerçekleşen 2Ç18 performansınının hisse performansına etkisini ‘pozitif’ olarak değerlendiriyoruz.
Türk Traktör’ün 2Ç18 sonuçları pozitif sürpriz yaptı
Başarılı fiyatlama ve zayıf TL sayesinde toplam satış hacmindeki düşüşe rağmen Türk Traktör’ün cirosu geçtiğimiz yıla göre sadece %1 gerileyerek 1,077 mln TL olarak gerçekleşirken, bu rakam piyasa beklenitisinin %11 üzerinde oluştu. Ayrıca, gider yönetimi ve üretim maliyetlerindeki düşüş sayesinde de operasyonel marjlar geçtiğimiz yıla göre artış gösterdi ve beklentilerin üzerine çıktı. Hem cironun hem de marjların piyasa tahminlerinin üzerinde gerçekleşmesi sonucu yıllık bazda %19 yükselerek 144 mln TL’ye ulaşan FAVÖK, 107 mln TL olan konsensus rakamının oldukça üzerinde gelmiş oldu. Net kar ise operasyonel performansı artan finansman giderleri nedeniyle takip edemedi ve geçtiğimiz yıla göre %2 düşerek 81 mln TL olarak gerçekleşti. Yine de beklenti üzeri operasyonel sonuçlar sayesinde 56 mln TL olan konsensus net kar tahmininin %44 üzerinde gerçekleşti. 2Ç18 sonuçlarının hisse üzerinde olumlu etki yapmasını bekliyoruz. (Kaynak: KAP)
TTRAK
Turk Traktör 2Ç18’de beklentilerin üzerinde 80,6mn TL net kar açıklamıştır. Bu çeyrekte beklenenden daha az finansal zarar olması ve operasyonel karlılığın beklentilerin üzerinde iyileşmesi şirketin net karını olumlu etkilemiştir. Toplam satış hacminin %32 düşmesine rağmen şirketin satış gelirleri hemen hemen aynı seviyede kalmıştır. Yurtiçi pazarda yapılan fiyat artışları ve zayıf TL’nin ihracat gelirlerine olumlu etkisi şirketin satış gelirlerini desteklemiştir. FAVÖK %19 oranında artmış ve 144mn TL’ye ulaşmıştır. FAVÖK marjı ise bu dönemde 2,3 puan iyileşerek %13,4 olarak gerçekleşmiştir. 2018 tahminlerimize göre 7.1x F/K ve 5,7x FD/FAVÖK çarpanları ile işlem gören Türk Traktör için Piyasa Üzerinde Getiri hedefimizi koruyoruz. Beklentilerden iyi gelen 2Ç18 finansal sonuçlarının hisse performansını olumlu etkilemesini bekliyoruz.
Türk Traktör 2Ç18’de 81 milyon TL net kar elde etti (yıllık %2 düşüş), bu gerçekleşme piyasa beklentisi olan 56 milyon TL net karın üzerindedir. Bu sonuçla şirketin 6A18 kümülatif net kar rakamı 137 milyon TL’ye ulaştı (yıllık bazda %1 gerileme). Türk Traktör’ün 2Ç18 satış gelirleri yıllık bazda %1 gerileyerek 1,08 milyar TL seviyesinde gerçekleşti – piyasa ortalama tahmini 0.97 milyar TL ciro yönündeydi. Şirketin 6A18 kümülatif ciro rakamı ise 2,13 milyar TL’ye ulaştı (yıllık bazda %4 artış). Türk Traktör’ın 2Ç18 FAVÖK rakamı 144 milyon TL (yıllık %19 artış, %13,4 marj) olarak gerçekleşti. Piyasa ortalama beklentisi 107 milyon TL idi (%11.0 marj). 6A18 kümülatif FAVÖK rakamı 246 milyon TL’ye ulaştı (yıllık %6 artış, %11.6 marj). Türk Traktör hisselerinin getirisi son 3 ayda endeksin %9 gerisinde kalmıştır. Şirketin 2Ç18 finansal performansına piyasanın olumlu reaksiyon gösterebileceğini düşünüyoruz.
Türk Traktör Temmuz 2018’de toplam traktör satış hacminin yıllık %50 düşüşle 2,103 adet seviyesinde gerçekleştiğini açıkladı (iç pazar yıllık %75 düşüşle 790 adet, ihracat yıllık %19 artışla 1,313 adet). Buna göre Ocak-Temmuz 2018 dönemi için toplam kümülatif satışlar yıllık %25 düşüş kaydetmiş oldu (iç pazar yıllık %36 düşüş, ihracat yıllık %6 artış). Şirket satış hacimlerinde 6A18’de yıllık 21% düşüş, 2017’de yıllık %7 artış kaydetmişti."
Türk Traktör <TTRAK TI> 2Ç18 Sonuçları: Güçlü operasyonel marjlarla birlikle beklentilerin üzerinde net kar…
Türk Traktör net karı 2Ç18’de beklentimiz olan 68mn TL ve konsensus beklentisi olan 56mn TL’nin üzerinde 81mn TL olarak gerçekleşti. Net kardaki sapma beklentilerin üzerinde FAVÖK’ten kaynaklanmaktadır.
Şirket 2Ç18’de beklentimiz olan 116mn TL ve konsensus beklentisi olan 107mn TL’nin üzerinde 144mn TL FAVÖK elde etti. FAVÖK marjı aynı dönemde beklentimiz olan %12.1 ve konsensus beklentisi olan %11.0’in üzerinde %13.4 olarak gerçekleşti.
Şirket 2Ç18’de beklentimiz olan 962mn TL’nin %12 üzerinde 1,077mn TL net satış gerçekleştirdi (Konsensus: 967mn TL). Beklentilerden sapmanın ana nedeni beklentimizin %5 üzerinde gerçekleşen yurt içi satış hacmi ve %8 beklentilerin üzerinde gerçekleşen yurt içi birim fiyatları olarak göze çarpmaktadır.
Şirketin net işletme sermayesi ihtiyacı çeyreksel bazda 265mn TL arttı. Şirketin satışları finanse etmek için net işletme sermayesinden ödün verdiği bir çeyrek olmuş gibi gözüküyor."
Piyasa ne bekliyordu ne oldu.Piyasa 50 ila 60 milyon kar beklerken 80 milyon kar geliyor ve yine düşüyor.Anlam vermek çok zor.
GT-N7100 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Sesli düşünüyorum;
Bedelsizin ayak sesleri mi acaba?
Mart,Nisan’a kadar sabır var mıdır bizde?
Asla yatırım tavsiyesi değildir
eskiden iyi bilanço gelince yüzde 4-5 yapardı tüm hisseler.
artık öğrendiler bunu terse kullanıyorlar. başarılı...
Araca kurumlar nezamanki hisseye yüksek fiyat verdiler hisse satış yedide yedi, şimdi bakıyorum bilanço aynı geçen yılla , hedef fiyatlar ciddi anlamda düşürülmüş, 90 lardan 56 lara vs vs inşallah bu mal toplama sezonunun habercisidir.
Sadece traktör için değil koç şirketlerinin geneli için olumsuzum.Rahmetli mustafa koçtan sonra bir yönetim zafiyeti var.Malum aile büyükleri yaşını almış ali koçta futbola enerjisini harcıyor.Ford ve tofasta projeler ve planlamalar ortaklar tarafından yapıldığı için pek sorun yok ancak diğer şirketler tamamen yöneticilerin insiyatifine bırakılmış gibi.Arçelik otokar traktörde bilançolar çok parlak değil.Yeni yatırımlar yok büyüme planları belli değil.Elle tutulur yatırımcı sunumu bile yok.
SM-J710FQ cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Türk Traktör GM Votta: Pay mücadelesine girmek parayı boşuna harcamak olur-Dünya
Türk Traktör Genel Müdürü Marco Votta, "Pay mücadelesine girmek parayı boşuna harcamak olur" dedi.
Dünya'dan Mehmet Filoğlu'nun haberine göre, pazarın daraldığı bu ortamda bazı küçük firmaların hacme odaklandığını aktaran Votta, “Çünkü çok küçük hacimlerle çalışıyorlar. Dolayısıyla bu onlar için önemli. Ancak şu anda hacim ve pazar payı için mücadeleye girmek bizim açımızdan parayı boşuna harcamak anlamına gelir" dedi.
Haberin tam metni:
https://www.dunya.com/sirketler/turk...-haberi-424752
çok merak ediyorum...dolar karşısında yok olmuş.....türklirası olarak yarıya inmiş bu şirket hisselerine ne zaman sahip çıkacak...ulan embesiller o ki kadar kar ediyorsunuz neden bunun bir kısmı ile bu boktan hisseleriniz geri almıyorsunuz.....
Alinin umrunda değil , Fener ile uğraşıyor !!! Ömer desen o da aynı , sesi soluğu çıkmıyor , şu anki holdingteki yöneticlerin alayı pasif , şirketlerle ilgilenen yok , saldım çayıra mevlam kayıra , Mustafa Koç gerçek üstad ve yöneticiydi ,
Borsadaki hisselerin başına ise şirketin Broker’ını koyuyorlar , yani kuzu kurtlara teslim ediliyor !! çokk yanlışşş ..
tek tek ilgilenip vakit ayırıcaksınız !!!
Mustafa Koç , tüm grup şirketlerle tek tek ilgilenir , takdire şayandı , şimdikiler gibi değil , Allah Rahmet Eylesin ,,
ne diyelim , inşallah akıllarını başlarına alırlarda , hisseleri daha iyi noktaya getirirler , :ok: prestijleri artar .
örneğin Katarlılar Borsada Koç holding hisselerinden almayı düşünse kalksa ( 15 milyar dolar içinden ) şirketlerin piyasa değeri yarıdan fazla erimiş , bu şekildemi sunucaksınız !?. tüm aracı kurumlar desen Koç Holding hisselerine istikrar olmadığı için negatif bakıyorlar ,,,
Ali KOÇ için olumsuz değerlendirmelere katılmıyorum. Normalde Holding , in başına onun geçmesi gerekirdi. Ancak yaşı büyük diye Ömer , i geçirdiler. Ali de ne yapsın kendini spora verdi. Sorun Ali , den değil Ömer , den kaynaklanıyor. Ve tabii her şeyi bilmesine rağmen TAHT , ı hakkedene vermeyen hünkar , dan ( Rahmi KOÇ )
Ali Koçun eğitim ve tecrübesi , gayet iyi . Harvard master ve Matematik konularına daha çok hakim , ( yüksek dereceleri var ) Matematiğe yatkın olan her alanda başarılı olur ,
Abisi Ömer Koç , çok tecrübeli işletme konularında yetişmiş , bilgili , ( 5 yaş daha büyük )
aynı gemide oldukları için , biri Başkan diğeride Başkan vekili ( Ali Koç ) Holdinge sahip olmalılar ,
Türk Traktörün başkanıda Levent Çakıroğlu , eski Koçtaş ve Migros genel müdürü , ( Traktörü teslim etmişler ) yıllardır hisseyi çökertiyor ,,
Türk Traktör hissesi Levent Çakıroğlu başkanlığında hisse 100 tlden 43 tlye geriledi , piyasa değeri pul oldu , ( fabrika beleş fiyata geldi )
adam aynı zamanda Koç holding yönetim kurulu üyesi diye kimse sesini çıkaramıyormu , iş başka dostluk başka , gel bakalım kardeşim bu traktörü yıllardır ne yaptın , ne hayrın dokundu ,, ne iş ?? diye hesap soran yokmu !..
adam çook doymuş paraları fullemiş , şirket umrunda olurmu hiç !! karnı tok , istikrarlı daha başarılı yönetici ( Başkan ) lazım Türk Traktörün başına !!
aynı Türk futbolcuları gibi , adamlar fahiş fiyatlara transfer oluyorlar , ardından karınları doyuncada başarı gelmiyor , olsada olur olmasada olur , ( yatlar , katlar , milyon eurolar gani ) istikrar sıfıra iniyor , ( salla başı al maaşı )
ama Bir Amerikalı , Alman işçi , yönetici , vatandaşı böyle yapmıyor , süreklilik var , karnı tok ta olsa aç da olsa aynı kalitesini ve başarısını bozmuyor , disiplinliler ,
Alman disiplini sözü buradan gelir , ürettikleri her şey evladiyelik , Mercedes , BMW , Volkswagen , Nefis Kaliteli Alman markalarıdır ,
Ali Koç ve Ömer Koç duruma el atmalı , sonuçta Türk Traktörde Koç holdinge bağlıdır , başarısız olan ister Ceo , ister genel müdür , olsun , değişikliğe gidilmeli yada ifadesi alınmalı , şirketin daha iyi konuma gelmesi için çözüm bulunmalı !!
Döviz kurları ve faizler yükselirken, kriz dönemlerinde piyasa sıkıntılı iken ttrak geçmişte de benzer düşük performans göstermiştir. Piyasa düzelmeye başlayınca yine geçmişte olduğu gibi en performansı gösterecek hisselerden biri olacaktır. Yatırım Tavsiyesi Değildir.
yıllardır ttrak yatırımcısıyım hisseyi devamlı takip ederim.yıllar bana ögrettiki ttrak hissesi düşüyorsa türkiyede işler yolunda degildir.işler düzelirse ttrak yukarı gider.
başka hangi hisselerde yatırımınız var.Alıntı:
Originally Posted by nicome
söylemek çok hoşums gitmez yönlerdirmek istemem..ama söyliyeyim yinede tüpraş.otokar hektaş.polho.Alıntı:
Originally Posted by martind
tebrik ederim buna arçelik hissesinide ekleyelimmi :)Alıntı:
Originally Posted by nicome
ben sizin yerinizde olsam üretime ara değil......fabrikayı kapatırım....embesiller...hissenin şu haline bakın.
İşler yutiçi pazarda iyi gitmiyor. Bu kurlar devam ettikçe de iyi gitmeyecek. Yönetimin ivedi yurt dışı pazarına yönelmesi lazım. Yoksa 2018 yılını unutalım.
SM-G610F cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Türk Traktör'ün toplam satışları Ağustos'ta yıllık %48,1 azaldı
Türk Traktör'ün Ağustos ayında geçen yılın aynı ayına göre toplam satışları yüzde 48,1 azaldı.
Türk Traktör'ün internet sitesinde yer alan bilgiye göre, yerel satışlar 525 adet, yurt dışı satışlar bin 211 adet olmak üzere toplam satışlar bin 736 oldu. Geçen yıl aynı ayda yerel satışlar 2 bin 235 adet, yurt dışı satışlar bin 107 adet olmak üzere toplam satışlar 3 bin 342 adet seviyesindeydi.
Yılın ilk 8 ayında yerel satışlar 14 bin 254, yurt dışı satışlar 8 bin 822 adet oldu. Geçen yılın aynı döneminde yerel satışlar 23 bin 632, yurt dışı satışlar 8 bin 262 adet seviyesindeydi.
Aynı ayda üretim adedi bin 405, yılın ilk 8 ayında 27 bin 752 olarak gerçekleşti.
http://www.turktraktor.com.tr/pdf/40...TIM_SATIS_.pdf
Bu dönemde pazarlama departmanının daha aktif çalışması gerekiyor. Oraya ehil insanların oturtulması lazım.
SM-G610F cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.
Ttrakın başındaki Levent Çakıroğlunda ( Başkan ) iş yok , yetenek ve ileri görüş sıfır , zamanında Migrosu , Koçtaşı çökertti sıra TÜrk Traktörde ,
daha öncede belirttim , kesin biletini gönderin gitsin , Tok adam tok !!! Mustafa Koçun zamanında çok yakın arkadaşı diye tutmanın hiç anlamı yok , iş başka dostluk başka , işyerime fayda sağlamayanı tutmanın alemi yok , tahta ile ilglendikleri sıfır , insan bi bakar tahtada hisse fiyatını dengeler eder ,
Tupras , Kchol , kıpı kıpır bu ise ölü ,
tahtada öyle zarar eden hisseler var ama canlı yatırımcı dostu, hisseler uçuyor tavanlarda , koruma modunda , bu ise yıllardır uyuyor , adam kamudan gelip Başkan olduğu için , Ticaret kafası yok !!! na kafa na tıraka !!! :ok:
insan utanır eder , şirket ne hale geldi , piyasa fiyatı yerlerde diye , bunda ise tınnn !!
[IMG]https://i.hizliresim.com/ODbmy3.png[/IMG]
endeks 70 ttrak 78........endeks 93..ttrak 45.....plan aynen işliyor...ttrak satışları %48 azaldı...hisse fiyatıda....
bu süreç içerisinde herkese yenildik.....tüpraş..geldi geçti üçe katladı..101 kuruş temettüsü olmayan kozalaklar....bim ..milyon zararı olan çimentocular..demir attık..tam bir yıldır hep altları daha bi alta getiriyor...dramatik düşüş....
bekleriz ne yapalım yine hatırı sayılır temettü yü bekliyeceğiz bu konuda iyi....iyi ki varsınız......