Dun akşamki yayindan. Yunus Sahin iyi gedecegini düşündüğün sektor var mi diye soruyor. Yaşar YILDIRIM dan bilişim sektörü yorumu.
https://youtube.com/shorts/LN4v--Sv1...n7HTMoggS_PJjf
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Printable View
Dun akşamki yayindan. Yunus Sahin iyi gedecegini düşündüğün sektor var mi diye soruyor. Yaşar YILDIRIM dan bilişim sektörü yorumu.
https://youtube.com/shorts/LN4v--Sv1...n7HTMoggS_PJjf
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Paylaşımlar için teşekkürler Sn Balikadam.Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Takasında da son 1 ay da 1.8 milyon lot Yatırım Fonları almis gözüküyor..
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Ne yapacağına karar verememiş durumda, 34.50-40 aralığına sıkıştı.
Bugün guzel bir kapanış yapacakken kapanis seansinda 30 kademe altta kapatti ama toplu alimlar vardi pastasi guzeldi.
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Bilişim ve yazılım sektörü gelen bilancolarla ayrisabilir.
Gelen 2.ceyrek bilancolari ciro ve favök olarak geçen yılın bayağı uzerinde seyrediyor. (Logo ve fonet)
Ardyz içinde 2.ceyrekte devreye girecek bazi işler vardi onların katkısıyla ciro ve favök te iyi bir reel büyüme gorecegimizi düşünüyorum.
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
8 kademe altta kapattı,,yurt dışı çok kötü,bist in de etkilenmesi çok normal.Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Kanal aralıkları belli,,bu aralıklara riayet eden kazanıyor.
"Doğru yerde doğru zaman" dedikleri bu.
ARDYZ dolar bazlı grafik, bu grafiğe yorum bile yapmam, herkez kendi yorumlasın
kemerleri bağlayın mı diyorsunAlıntı:
Originally Posted by bigmaster
bu ay sonu 50-53 aralığı diyorum kemerleri bağlamaya değermi , değmezmi bilmiyorum
Arabayı hemen satılığa çıkarıyorum o zamanAlıntı:
Originally Posted by bigmaster
Favök 462
Net kar 35.
İlk bakışta olumlu olmasına olumlu da karı 462 den 35 e nasıl düşürdün insafsız.
EM etkisinden EM siz favok 345 net kar 238.Alıntı:
Originally Posted by 06onur
Net kar azınlık payları ile 29 milyon olmuş. Azınlık paylarindan eksi yazmış..
238 milyon net kar EM li 29 milyona gelmiş
EM den kimse bi bok anlamadığı için ben de EM siz bakıyorum. Sağlam bilanço
Bilancomuz eh işte..
2024 sene sonu ciro 2.2 milyar
favok 1.7 milyar beklentisini paylaşmıştı sirket..
İlk 2.ceyrek toplam ciro 784 milyon
favok 462 milyon geldi.
Bakalım yukardaki hedeflere sene sonu gelebilecek mi?Bunu sonraki bilancolarda takip etmek lazım.
Net kâr enf muh ve finansal giderler yüzünden eriyor.Bu ceyrek enf muh 23 milyon zarar yazmisiz yani etkisi baya azalmış.
Suan yilliklandirilmis net kar marjimiz %37sene sonu için %40 alsak ciro hedefi olan 2.2 milyarı tuttursak diyelim.Sene sonu 800-900 milyon kâr demek.Suan kasadaki kâr 35 milyon.Nasil olacak ve tutacak bu hedef bende merak ediyorum:)
Sabırla beklemeye devam..
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Bilancomuz hayırlı olsun. Ben beğendim acikcasi. Özellikle gelen diğer bilancolara bakinca çok daha güzel görünüyor gozume.Alıntı:
Originally Posted by Eagle24
Ciro çok rahat yakalanir ama favök kısmını yakalayabilir mi bilemiyorum.
Benim net kar rakamindan daha çok onemsedigim nakit akışı bu ceyrek duzelmeye baslamis ve net borcluluk bir onceki çeyreğe göre azalmis.
Daha detayli inceleme yapmadim yapinca dikkatimi çeken diger noktalari yazarim.
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Ciroda 2.2 yi geçer muhtemelen.Alıntı:
Originally Posted by Eagle24
Net kar favök karışmasın hocam. Favök/satışlar %60 civarında. Geçen yıl bu oran %80 miş. Favök 1.7 yakalanmasa dahi 1.5 yakalanabilir duruyor.
Net kar tarafında ise borçlar ve faiz oranları bir miktar düşerse 12 aylıkta süper bir bilanço ile karşılaşabiliriz. Galiba finansal giderlerde en kötü geride kaldı.
Bakalım bu bilançoya piyasa tepkisiz mi kalacak?
Bilançoyu beğendim,ben de beklemeye devam edeceğim.
Gelir tablosunda kafama takilan bir konu var.
Malum favok hesaplanirken brut kardan genel yonetim, pazarlama ve arge giderleri çikarilip amortisman ve itfa giderleri ekleniyor.
Ancak Ardyz nin 181 mln tl lik genel yönetim giderleri içerisinde tam 137 mln tl amortisman ve itfa giderleri var. Amortismanin hepsi genel yonetim giderlerinin icine konulmus.Hal böyle oluncada doğal olarak 6 aylik favök 601 mln tl yerine 462 mln tl cikiyor.
Hata bende mi, yoksa tablolarda mi?https://uploads.tapatalk-cdn.com/202...cabc74a251.jpg
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Sn Balıkadam,Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Siz diyince emin olmak adına farklı şirketlerin Genel Yönetim gider detaylarina baktim.Detay gösteren diğer şirketlerde de aynı durum var.Yani amortismani genel yönetimde gösteriyorlar.Bir yanlışlık yok görünüyor.
Örneğin Kront detayını inceleyebilirsiniz.
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Net kâr,favök ceyreklik ve yıllık marjlar..Alıntı:
Originally Posted by 06onur
Favok ceyreklik %59,8
Favok yıllık %69,47
Net kâr ceyreklik %15,63
Net kâr yıllık %37,75
Benim bahsettiğim Net kâr marjı yıllık hocam.(Favok ayrı)Bu marjı sene sonu için %40 aliyorum eğer basarabilirse..Benim hesap burdan geliyor özetle.. https://uploads.tapatalk-cdn.com/202...3cb7dda338.jpg
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Hocam tamam gosteriyorlar ama ardyz gibi tamamini genel yonetim giderleri icerisinde gosteren yok.Alıntı:
Originally Posted by Eagle24
Mesela sizin dediginiz krontun 6 aylik amortisman gideri 29 mln tl ama bunun sadece 5.3 mln tl si genel yonetim giderleri icinde. Baska sirketlerede baktim bazilarinda genel yonetim giderleri icinde amortisman gideri çok az bazilarinda ise hiç yok. Sizde inceleyebilirsiniz.
Amortisman gideri yapisi itibariyle nakit çıkışı gerektirmeyen bir gider türüdür ama bu genel yonetim giderinin icine yazilirsa nakit çıkışı olmus gibi favok rakaminı etkiler.
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Siz haklısınız diğerlerinde tamamını değil bir kismini göstermişler Genel Yönetim giderleri başlığında..Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Hatta Ardyz 1.ceyrek bilancosuna göz attım orda nasıl yansitmislar diye..
Orda da toplam amortisman 63 milyonmus. 19 milyonunu yansitmislar Genel yön.gideri olarak.
Şirkete sormak lazım o zaman bu durumu neden bu şekilde..
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Acaba amostisman olarak yazdığı duran varlıkların kullanım süresi dolduğu için bu şekilde yazmış olabilir mi?İlk aklıma gelen bu oldu ama bu da pek mantıklı değil çünkü zaten amortisman belli yıllara yayarak kademe kademe gider olarak muhasebelestiriliyor.Bir daha niye tek kalemde gider yazsın..
Yada vergisel acidan bu şekilde gösterip bir avantaj mi elde etmiş oluyor şirket?
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Favok e amortisman gideri ekleniyor, baştan amortisman çıkarıldığı için.Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Yazılım firmasında bu kadar amortisman olması da tuhaf.
Çalışan sayısı 739 olmuş. 6 ay önce 187 kişiymiş.
Sene başında aldığı 600 milyonluk iş ile birlikte 500 kişi aldılar.Bu yeni aldıkları 500 kişi bu işe özel aldiklari elemanlar.Çalisan sayısi o yüzden aniden yükselmis gözükmekte..Alıntı:
Originally Posted by kazankazan
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Yeni işlerle çalışan sayısı 1000 kişiyi geçer demişlerdi sirketten.
Alıntı:
Originally Posted by Eagle24
Gelistirilen yazılım ürünleri, maddi olmayan duran varlıkta gösteriliyor. Muhtemelen onların amortismanıdır.Alıntı:
Originally Posted by kazankazan
Tıpkı maddi duran varlıklarda olduğu gibi maddi olmayan duran varlıkların maliyetlerinin yıllara sistematik bir şekilde dağıtılması işlemi amortisman olarak ifade edilir.
Evet de neden tek seferde tüm amortisman i giderlestirmisler soru bu?Alıntı:
Originally Posted by kazankazan
Vergiden bir avantaj sağlamak için mi acaba???
Gelistirdikleri yazılımları bu şekilde bir kalemde amortisman gideri olarak gösteriyor olsa diğer yazılım sirketlerine de baktım onlarda böyle bir duruma denk gelmedim..(Fonet,Kront,Logo vs)
Kişisel görüsümdür.Kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir.Alan da satan da kendi bilir..
Alıntı:
Originally Posted by Eagle24
Miatk nin 2 milyon amortisman gideri yazdığı bir ortamda Ardyz nin 137 milyon amortisman gideri yazması abartı olmuş.
Miatk ile Ardyz nin maddi olmayan duran varlıkları birbirine yakın çünkü.
Anladım hocam, sadece karışıklık olmasın diye belirtmiştim. zira yatırımcı sunumunda net kar tahmini yapmamışlardı,Alıntı:
Originally Posted by Eagle24
https://i.ibb.co/b1Jd8Nh/IMG-6041.jpg
Net kar marjının em li durumda nasıl çıkacağı tam bir muamma, bence yatırımcı sunumunda bu belirsizlikten dolayı yer vermediler. Bakalım yeni yatırımcı sunumunda beklentiler nasıl olacak.
Miatk in 6 aylik amortisman gideri 102 mln tl.Alıntı:
Originally Posted by kazankazan
Ama sadece 2,5 mln tl lik kısmını genel yonetim giderleri icerisinde gostermisler. Geri kalan kısım muhtemelen smm içerisinde.
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Mia, finansal dipnotlara özellikle bakmıştım ama SMM nın detayını vermemişler.
Aslinda tam olarak emin olsmasamda mantıken düşününce amortisman giderlerinin smm veya g.yonetim giderleri içerisinde gosterilmesinin favök rakamini cokta degistirmeyecegi kanaatine vardim.
A. giderleri smm icinde gisterilseydi brut kar marji daha düşük cikacakti ama favök yine ayni olacaktı diye düşünüyorum.
Bu düşüncem dogruysa burayi boşuna mesgul ettim dostlar kusura bakmayın.
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Evet favok değişmez.Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
genel yönetim giderleri ilk çeyrekte 47 ikinci çeyrekte 141 milyon. bu ne demek anlamadım.32 yıllık borsacıyım ben böyle rezalet bilanço görmedim. 2023 yılı genel kurulunda yönetim kurulubu üyelerine yapılan zam açıklanır,ilk çeyrek ve diğer çeyreklerde bu gider kalemi aynı seyreder. bunlar ilk çeyrekten sonra yönetimkurulu üyelerine demek Yuzde 200 zam yapmışlar ya da yönetim kurulu üye sayısını 3 kat artırmışlar.bu rezilliği hiçbişey örtmez.Allah belalarını versin. çalıştıkları boşa gidiyor,ciro miro hikaye. kendi ceplerine çalışıyorlar.
Borsada üstatdım Rahmetli özdemir abim her zaman şunu derdi. bir şirketin patronu adam olmadıktan sonra o hisseye asla yatırım yapma. eee büyük lafı dinlemezsem olacağı budur. bu hissede bekleyenlere Allah sabırlar versin.
Bir zahmet bilanco dip notlarına baksaydiniz ne demek oldugunu anlardiniz. Onu da biz mi söyleyelim.Alıntı:
Originally Posted by 2020
Sizin 141 milyon tl dediginiz 2.ceyrek genel yonetim giderlerinin 119 mln tl si amortisman giderleri. Amortisman giderinin ne oldugunu biliyorsunuzdur umarım.
Bilmiyorsaniz az yukarida bunu tartıştık okuyun bir zahmet.
Sizin kendi beyaniniza gore bu hissede 10 milyonlarca tl ile yatirim yapiyorsuz, aliyorsunuz satiyorsunuz ama daha bilancoları açıp okumaya useniyorsunuz ya da bilanco okumayi bilmiyorsunuz.https://uploads.tapatalk-cdn.com/202...5cb508331a.jpg
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Finansal tablo dip notlarinda Özbekistan eds islerinin henüz baslamadigi yazilmis. Ayni zamanda nakit akış tablosunda da 2.ceyrekte 180 mln tl (1.ceyrekte 10 mln tl) yatirim harcaması yapıldığı belirtilmis.
Tahminim Özbekistan ve Hatay eds işleri icin 2.ceyrekte hatrı sayilir harcamalar yapilmis olabilir. Bu yatirimlarin geri dönüşleri 3. ve 4.ceyrekte olur diye tahmin ediyorum. https://uploads.tapatalk-cdn.com/202...2e20e044c5.jpghttps://uploads.tapatalk-cdn.com/202...ea61119f60.jpg
SM-M515F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi
Sayın balıkadam, çok güzel bir bilgi paylaştınız. Muhtemelen son iki çeyrek daha iyi gelecektir. Bir başka hissem daha var kaç gündür ondan buna geçmek için uygun fırsatı bekliyorum ben de.. son kurşunu mu da atmış olacam.. OVP de vurgulanan dijital dönüşümden de bir miktar pay alırsa güzel zamanlar gelebilir diye düşünüyorumAlıntı:
Originally Posted by balıkadam
Beni memnun etmeyen belki de tek nokta yurtdışı işleri oldu.
Yurtdışı satışlar 3.153.309
Görünen ne İngiltere deki firma ne Özbekistandaki ne de Oxivo dan bir katkı yok maalesef.
Umarım önümüzdeki dönemlerde bu tablo değişir.
Sayın Balıkadam,Alıntı:
Originally Posted by balıkadam
Böyle kıymetli paylaşımlar için çok teşekkürler.