Ortaya Karışık

[Akadian]

Sent from my iPhone

[BahadirAnk]

#Kozal - Altın madencileri açısından tenör çok önemli. Çünkü aynı işletme maliyetine katlanıp işlediğiniz 1 ton malzemeden 3 gr'da altın çıkabilir, 5 gr'da. Maliyet aynıyken gelir ciddi oranda değişebiliyor.

[BahadirAnk]

2018 yılındaki 280.000-300.000 onz aralığındaki hedefe rağmen 258.000 oz üretim iki adet nedene bağlanmış. İlki Kaymaz ve Çukuralan madenlerindeki tenör düşüklüğü, ikincisi ise Kaymaz'da 10 gün süren atık sahası inşaatı sırasında üretimin yavaşlaması.

[BahadirAnk]

BGC grup Kozal hakkında yayınladığı bugünkü raporda 70.8 TL hedef fiyat ile %60 yükselme potansiyeline işaret etmiş. Yıllık 300.000 onzluk üretimin 2034 yılına kadar devam edeceği modellemiş. Gelecekte oluşacak yıllık serbest nakit akışın 150 m$ mertebesinde olacağı öngörülüyor.

[rosense]

[BahadirAnk]

Kozal için riskler:
Devlet kontrolünde operasyonel verimliliğin düşmesi.
İpek ailesi tarafından takip edilen hukuki süreçler.
Yüksek nakit varlığa rağmen temettü ödemelerindeki belirsizlik.
ÇED vb. konularda yaşanabilecek dava süreçleri ve üretim durmaları.

[BahadirAnk]

Riskler devam:
Yeniden ölçümler sırasında rezerv ve kaynak değerlerinde oynamalar.
Altın fiyatlarında ve dolar kurunda yaşanacak düşüş.

Katalistler:
Altın fiyatlarında yükselme.
Temettü dağıtım kararı.
Dava süreci devam eden söğüt madeninde anlaşma ve üretimin başlaması.

@degeryatirim
serkan ünal paylaşımıdır. bilginize...

[SDE]

Kozal da yabancı yine satış tarafında.
Adamların keyfi.
Yapacak bişey yok
Ne derlerse o