HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Deniz Yatırım, AvivaSA için 22,18 TL hedef fiyat ile 'TUT' önerisini korudu
Deniz Yatırım, AvivaSA için 22,18 TL hedef fiyat ile 'TUT' önerisini korudu.
Deniz Yatırım ( http://www.denizyatirim.com/denizfx/ ) tarafından yapılan değerlendirmede şöyle denildi:
"AvivaSa 1ç17’de çeyreksel bazda %64 ve yıllık bazda %7 artışla 18.2 mln ? net kar açıkladı. Net kar rakamı piyasa beklentisi olan 27 mln ? ve bizim beklentimiz olan 24 mln ?’nin altında kalmasına rağmen özsermaye karlılık oranı %40 olarak gerçekleşti.
Hayat sigortasındaki operasyonle performanstaki kısmi gerilemenin önümüzdeki dönemlerde toparlanabileceğini düşünüyoruz. Bireysel emeklilik tarafında ise düşük de olsa operasyonel karlılığa ulaşılması olumlu olarak değerlendirilebilir. Ancak BES’te otomatik katılım konusunda önümüzdeki dönemdeki verileri gözlemledikten sonra bir revizyon yapacak duruma gelinebilir. 1Ç17 sonuçlarının hisse fiyatı üzerinde etkisi olmayacağını düşünmekle birlikte şu aşamada AvivaSa için TUT olan tavsiyemizi ve 22.18 ? olan hedef fiyatımızı koruyoruz."
https://www.denizyatirim.com/sites/1....2017-1461.pdf
Çalış, çalış ileri, çalışan kalmaz geri...
Yer İmleri