Originally Posted by
Gueno_33
Dostlar lütfen işimize bakalım, gerek yok atismaya..
Şirketin nakit akışını inceleyen var mı? Büyüyen bir şirket son 4 çeyrektir faaliyetlerinden nakit üretmiyor. İlk etapta büyüyen şirket deyip önemsemedim, ancak nakit çıkışı finansal giderlerden değil, yüksek nakit çıkışı işletme sermayesinden...
Yani şirket iş yapmak için harcadığı para bütün faaliyetlerinden elde ettiği nakitten daha fazla...
Bu konu hakkında fikri olan var mı? Biraz bilgi alışverişinde bulunalim.
bunu ben şöyle açıklayabilirim..gesan genelde yaptığı işleri 4-6 ayda yapıyor ve ödemelerini de kademeli alıyor....ödemelerinin en büyük kısmı son çeyreğe denk geliyor...çünkü yaptığı bir çok proje devlet teşvikli ,dolayısı ile de ödemeler yıl sonuna kayıyor...son çeyrekten sonra ise üçüncü çeyrek genelde iyi oluyor...
şirket aldığı işleri yaparken ister istemez yarı mamül almak zorunda kalıyor ve stok yapıyor...bunları yaparken de kısa vadeli borçlanmaya gidiyor..buda finansal giderleri artırıyor...son çeyrekte ise ödemeleri tahsil ettiği için finansalları dengeleniyor ve kar yazıyor...
son bir kaç çeyrekte yeni yaptığı iki adet fabrikanın da giderler üzerinde baskısı yüksek olmalı...fabrikalar üretime geçip ciro ve kara destek verdiğinde gesan rahatlayacaktır...tabi gesan derken aslında borç yükü europowerin üzerinde...çünkü yatırımları europower yapıyor...arz ile birlikte şirkete güzel bir nakit gireceğinden o yönde rahatlayacak..
ALLAH ım bana doğruyu doğru, yanlışı da yanlış olarak göster ve bana doğru ile amel etmeyi nasip et
Yer İmleri