DEVA - Deva Holding

Alıntı:

---

Originally Posted by Maslak1

durum şudur:


enerji giderleri:
1-baktığınız kısımda da gördüğünüz üzere; 4 katına çıkmıştır.. son zamlarla yıllık etki bunun da üeirne çıkabilir. bu sadece fiyat etkisidir (pazarlama olduğu için üretim ve yeni fabrika etkisi yok).. "enerji yoğun üretitim yapan sanayi şirketlerinin vay haline!" diyelim..
2-verdiğiniz mutlak değer rakam ise sadece pazarlama gideri içindeki masraftır (bkz 23.ii ve 24); üretimdekileri içermemektedir. GÜG içinda tahminime göre 20-25 milyon TLlik daha enerji gideri olabilir.. JCR raporuan girmesi için rakamın büyük olması gerekli. enerji tüketimi hk tecrübeme göre rakam yıllıkta 80-100 milyona ulaşabilir.. ilaç firması iiçin büyük rakam.. ağır sanayi ve yüksek enerji tüketimi yapan sanayi şirketleri için gerçekten koşullar zor..

promosyon giderleri:
piyasada azalamkta olan gifder eczanelere verilen "10 alana 3 bedava" şeklinde olan dağıtım kanalı iskontolarıdır.. bu rakalar da brüt satıştan indirim olarak gelir tablosuna yansır.. pazarlama giderine yazılmaz.. pazarlama kısmında gördüğünüz rakamlarsa, hekim ziyaretlerinde helimlere bırakılan, kullanılan tanıtım malzemeleri, ezanelere bırakılan tanıtm malzemeleri vbdir. bu kısımdaki artışın 2 sebebi var: 1- artan fiyatlar, 2-geçen sene ilk çeyrekte covid etkisi ile tanıtımları firmalar kısıtlmaıştı ve bu nedenle de tüketim (miiktar etkisi) az olmuştu.

---

Sevgili maskak1,

Detaylı analizler için tşk, yıllık köy sezonunu açtığım için detaylı bakamıyorum. Ancak sayende gerek de kalmadı😊

i-) bu şirkette en önemli kalem cirodur. Büyümeyi ve pazarda ne kadar agresif olduklarını/olacaklarını buradan anlayabiliriz.
ii-) ciro büyümesi üzerinde oluşan satış/pazarlama gideri de iyidir, pazardaki agresifliği gösterir. Yabancının payının ve etkinliğinin azaldığı bir ortamda, bu tüt giderlerin artması iyidir. Şirketin pazardan aldığı payı büyütmesi için bundan iyi bir zaman olamaz.
iii-) enerji ve hammadde gibi maliyetlerin oluşturduğu yükün artması bilançosu zayıf şirketlerin küçülmesine, pazar kaybetmesine sebep olacaktır, işte deva bu fırsatı değerlendiriyor.

Açıkçası ciro artışı, pazardaki ortalama büyüme %50 iken göz alıcı(bunu bir ay gecikmeli açıklanan ilaç işverenleri rakamlarından biliyorduk. Ayrıca ihracat verilerinden ilaç sektörünün ilk çeyrek ihracat performansının da zayıf olduğunu görmüştük, yani zayıf ihracat konusu sürpriz değil. İkinci çeyrek özellikle Gürcistan pazarının ihracata ne kadar katkı sağlayacağını göreceğiz.

Bu şirkette net kar dert edilmemeli. Hatta daha hızlı büyüyelim, kar marjlarından biraz fedakarlık yapalım görüşündeyim ben..bu çeyrek tam da bu yapılmıştır. Unutmayın en dipteki net kar rakamı en çok imtiyaz sahiplerine yarar, bu şirket temettü hissesi değil sonuçta.

Hatta ilginç bir şey söyleyeyim. Şirket açıklama yapsın, yeni ve büyük yatırımlar yapacağız, çok daha hızlı büyüyeceğiz, %100 bedelli yapıyoruz desin. 3-4 tavan gideriz (şirketin halka açık kısmı %18, gerisi ana ortakta).

Ciro %50-60 arası artar demiştim ilk çeyrek, %61 arttı. Bu artışa rağmen döviz poz. geliri hariç net faaliyet geliri de tam beklediğim gibi(marjlarda bir miktar düşüş olduğu için beklentimin üstündeki ciro artışına rağmen net faaliyet geliri tam beklediğim gibi).

Şunu göz ardı etmemek lazım. Döviz pozisyonumuz Euro ağırlıklı, bu nedenle kur katkısı beklediğimizden az oluşuyor. Umarım bu çeyrekte döviz pozisyonunu dolar lehine arttırmışlardır bir miktar, bunu yapmışlarsa bravo derim. Bu yıl eurousd paritesi 1-1,10 arasında kalır görüşündeyim. Dolayısıyla parite etkisi artık yaşandı ve bitti diyebiliriz( düşük Eurousd ülke olarak işimize gelmez).

Bu çerçevede 3-4 ay önce paylaştığım ve pek çok arkadaşa(özellikle Twitter da) iddialı gözüken %60-70 arası büyüme beklentisi artık ana beklenti olmuştur. Hatta pandemide yeni bir dalga yaşanmazsa üst bant olan %70 in bile geçilme şansı artmıştır. Önümüzdeki yıl %50 ilaç zammı cepte, kur yılın ikinci yarısı hareketlenip 18 lere yaklaşabilir. Bu durumda %60 lara ulaşır yapılacak artış. Bu durumda seneye %100 üzeri ciro büyümesi cepte olur. Net kara bire bir yansır. 2023 ü 4-5 milyar TL arası bir net kar ile kapatabiliriz(kur yükselişi konusunda ülke adına çok iyimser değilim).

Alıntı:

---

Originally Posted by ismail34

https://i.hizliresim.com/3exfi6a.png

https://www.kap.org.tr/Bildirim/1027337

---

Bu bilançonun bomba sonucu pazar payında 8. likten 5. liğe yükselmemizdir. Hatırladığım kadarıyla son çeyrek zaten 7. liğe çıkmıştık. Altıncıya çok yakındık, açıkçası 6. lık bekliyordum, ama 5. lik hoş bir sürpriz oldu. Agresifliğimizin karşlığını aldık bu çeyrek, sırf bu 5.lik bile büyük pr oldu, 100 milyonluk reklama bedel benim gözümde.

Alıntı:

---

Originally Posted by yarımada

İlk çeyrekte 850 milyon lira ciro ve 440 milyon lira net kar bekliyorum.

---

Ciro rakamı beklentilerimin de hafif üstüne çıktı ancak kur pozisyonuna göre 170 milyon lira civarı ekstra kar beklerken 115 milyonda kalınca net kar rakamı düşük kaldı.

Şirketin belli bir ivmede büyümesi güzel ancak faaliyet giderlerini biraz daha kontrol altında tutmasını beklerdim. %20'nin altına düşen faaliyet giderleri marjı pandeminin de bitmesi ile son iki çeyrektir %25'in üzerine çıktı. FAVÖK marjı da %30.85 ile son 12 çeyreğin en düşük oranı.

Ben piyasanın bilançoyu olumsuz algılayacağını en azından pozitif fiyatlama olmayacağını düşünüyorum.

Alıntı:

---

Originally Posted by Cautionary

Ciro %50-60 arası artar demiştim ilk çeyrek, %61 arttı. Bu artışa rağmen döviz poz. geliri hariç net faaliyet geliri de tam beklediğim gibi(marjlarda bir miktar düşüş olduğu için beklentimin üstündeki ciro artışına rağmen net faaliyet geliri tam beklediğim gibi).

Şunu göz ardı etmemek lazım. Döviz pozisyonumuz Euro ağırlıklı, bu nedenle kur katkısı beklediğimizden az oluşuyor. Umarım bu çeyrekte döviz pozisyonunu dolar lehine arttırmışlardır bir miktar, bunu yapmışlarsa bravo derim. Bu yıl eurousd paritesi 1-1,10 arasında kalır görüşündeyim. Dolayısıyla parite etkisi artık yaşandı ve bitti diyebiliriz( düşük Eurousd ülke olarak işimize gelmez).

Bu çerçevede 3-4 ay önce paylaştığım ve pek çok arkadaşa(özellikle Twitter da) iddialı gözüken %60-70 arası büyüme beklentisi artık ana beklenti olmuştur. Hatta pandemide yeni bir dalga yaşanmazsa üst bant olan %70 in bile geçilme şansı artmıştır. Önümüzdeki yıl %50 ilaç zammı cepte, kur yılın ikinci yarısı hareketlenip 18 lere yaklaşabilir. Bu durumda %60 lara ulaşır yapılacak artış. Bu durumda seneye %100 üzeri ciro büyümesi cepte olur. Net kara bire bir yansır. 2023 ü 4-5 milyar TL arası bir net kar ile kapatabiliriz(kur yükselişi konusunda ülke adına çok iyimser değilim).

---

Sayın cautionary ilk çeyrek kapanış rakamlarında euro ile dolar arasında çok fark yoktu. Dolar %12.9, euro %11.1 artmıştı yıl sonuna göre.

Alıntı:

---

Originally Posted by yarımada

Sayın cautionary ilk çeyrek kapanış rakamlarında euro ile dolar arasında çok fark yoktu. Dolar %12.9, euro %11.1 artmıştı yıl sonuna göre.

---

%2 1,5 milyarda 30 milyon eder, fena para değil. Ayrıca döviz pozu 1,65 milyar oldu, parite faktörü özellikle ikinci çeyrekte daha etkili olacak.

Geçmişte çok yazdım, kur etkisi ile gelen kara piyasanın önem verdiğini düşünmüyorum. Son çeyrek devasa kur karı yazdık da ne oldu?

Öte yandan mucize formül yok, satış pazarlama gideri artmadan pazar payını büyütemezsin..2*2=4..ciro daha fazla büyüsün yeter ki, marjlardan 1-2 puan fedakarlık edilmesine razıyım. Devanın ana hedefi her yıl ort. %3-5 de olsa piyasadan daha fazla büyümek olmalı.

Alıntı:

---

Originally Posted by Cautionary

%2 1,5 milyarda 30 milyon eder, fena para değil. Ayrıca döviz pozu 1,65 milyar oldu, parite faktörü özellikle ikinci çeyrekte daha etkili olacak.

Geçmişte çok yazdım, kur etkisi ile gelen kara piyasanın önem verdiğini düşünmüyorum. Son çeyrek devasa kur karı yazdık da ne oldu?

Öte yandan mucize formül yok, satış pazarlama gideri artmadan pazar payını büyütemezsin..2*2=4..ciro daha fazla büyüsün yeter ki, marjlardan 1-2 puan fedakarlık edilmesine razıyım. Devanın ana hedefi her yıl ort. %3-5 de olsa piyasadan daha fazla büyümek olmalı.

---

Hepsi euro olsa 30 milyon eder ama zaten 600 milyonu dolar.

Faaliyet giderleri ciroya göre oranlanıyor. Cirodaki artıştan fazla arttığı için sıkıntılı. Cironun %20'si faaliyet giderlerine giderken şimdi %25'i gidiyor. Pandemi öncesinde de %21-22 lere inmişti.

Enflasyon etkisi değil mi?

Alıntı:

---

Originally Posted by yarımada

Faaliyet giderleri zaten ciroya göre oranlanıyor. Cirodaki artıştan fazla arttığı için sıkıntılı. Cironun %20'si faaliyet giderlerine giderken şimdi %25'i gidiyor. Pandemi öncesinde de %21-22 lere inmişti.

---

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Alıntı:

---

Originally Posted by garipy

Enflasyon etkisi değil mi?


MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

---

Bazı kalemlerde olabilir ama mesela danışmanlık gideri niye 4 katına çıktı?

Alıntı:

---

Originally Posted by garipy

Teşekkürler sayın Maslak1 çok aydınlatıcı . Üretimde kullanılan enerji bile tek başına brüt marjı baskilamistir diyebiliriz .
Bilançoda pozitif unsurlardan biriside genel yönetim giderlerinin makul seviyelerde tutulabilmesi .
Sene başında konuşmuştuk 9-10 aylık yüklü bir stok tutulduğu . Bu hammadde stoku için kredi ile finanse edilmiş anladığım kadarıyla .

Bize flash bir bilanço için
Müthiş bir ihracat patlaması yada Rivelime , desporex tarzı 2-3 ürün lazım .

1 yıllık yani kisa vadede böyle bir ürün çıkma ihtimali nekadar doğru olur acaba ?


MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

---

Sayın garipy o ihtimal hep mümkün.

Kendimi şöyle açıklayayım
https://www.juve-patent.com/news-and...atent-and-spc/

Değerli ortaklarımıza da güzel bir haberi duyurmuş olayım.

Apixaban patenti 2028 öncesi ABD için kitli durumda fakat UK de invalidate edilebilir.

Teşekkürler bilgi için ama küresel pazarda bizim gibi jenerik çok versiyon olacaktır. Asıl bizim ülkemizde sonbaharda doluyordu diye hatırlıyorum. ugurkaptan ortak paylaşmıştı .
İlaç işi gerçekten zormuş pazar payı arttırmak , yeni çıkan ürünün pazardan pay alması vss.

Alıntı:

---

Originally Posted by Bojar

Sayın garipy o ihtimal hep mümkün.

Kendimi şöyle açıklayayım
https://www.juve-patent.com/news-and...atent-and-spc/

Değerli ortaklarımıza da güzel bir haberi duyurmuş olayım.

Apixaban patenti 2028 öncesi ABD için kitli durumda fakat UK de invalidate edilebilir.

---

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Alıntı:

---

Originally Posted by Bojar

Sayın garipy o ihtimal hep mümkün.

Kendimi şöyle açıklayayım
https://www.juve-patent.com/news-and...atent-and-spc/

Değerli ortaklarımıza da güzel bir haberi duyurmuş olayım.

Apixaban patenti 2028 öncesi ABD için kitli durumda fakat UK de invalidate edilebilir.

---

Benim bilgim de TRde Eylülde dolduğu yönündedir. Firma da bu konu hakkında 3-5 ay evvel sorulan soru üzerine 1 yıl civarında pazara vereceklerini belirtmişti..

şurdaki kaynaklşar da 2022de dolacağı hk bilgi veriyor:

https://www.businesswire.com/news/ho...es%20in%202022.

"...The composition of matter patent covering apixaban in the U.S. expires in February 2023 (excluding potential patent term extensions) and in the EU it expires in 2022. ..."

https://s21.q4cdn.com/104148044/file...15-BMS-10K.pdf

".....Eliquis EU and Japan: The composition of matter patent covering apixaban in the EU expires in 2022......"

Jenerik ilaç işinde karlılığın yüksek seviyede ve sürdürülebilir tutulması için ar-ge şarttır.. konunun kısa özeti budur.. Devanın yağtığı ada budur: ar-geye yatırım..

3-4 ay evvel burda devanın ar-ge sürecini tamamladığı ve henüz pazarda olmayan ürünler listesini vermiştik (açık kaynaklardan toplanmış bilgiler)..

firma bugün karlığı ama gelecekte de öyle mi olacak? temel soru budur.. cevabı da ar-ge departmanın vcarlığı ve başarısındadır..

apixabanı arada bir firmaaya soramak uygun olur ("ne zaman lansman olacak?").

Alıntı:

---

Originally Posted by garipy

Teşekkürler bilgi için ama küresel pazarda bizim gibi jenerik çok versiyon olacaktır. Asıl bizim ülkemizde sonbaharda doluyordu diye hatırlıyorum. ugurkaptan ortak paylaşmıştı .
İlaç işi gerçekten zormuş pazar payı arttırmak , yeni çıkan ürünün pazardan pay alması vss.


MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

---

rekabet hep olacaktır.. ar-ge yetkinliği önde olanlar yarışı önde büyük avantajla mücadeleye başlıyor...işin dinamiği jenerik ilaçta böyle çalışıyor..

bu zorluğun faydalı tarafı şu: yeni rakipler için pazara girme engeli oluyor (ruhsat yoksa kimse pazara giremiyor.. ruhsat olması için de ar-ge lazım ya da bir çinliden hintliden lisans almak lazım.. lisans almak da kolay değil velev ki 5. jenerik falan olmak hedeflenmesin.. jenerik ar-ge süreleri de kimyasal ilaçta 5 - 6 yıl, biyotek ilaçta 8-9 yıl..); pazarda yer etmiş olanların yeri muhkem oluyor.

ar-ge konusu kritik. TRde ilaç sektöründe faal ve akredite olmuş 39 tane ar-ge merkezi var.. oysa ilaç firma saysı 500e yakın.. en son gördüğüm rakama göre sadece 1650 tane ar-geci var (ilaçta) ve bunların yaklaşık 400 tanesi devada.. bu karşılaştırılmalı avantaj dolayısıyla, firma geleceğini kendisi inşa ediyor.. ar-ge dpt olmayanlar avrupa/amerika/hint/çinli firmalardan mümessilik almaya çalışıyor.. o zaman da ya 4.-5. jenerik olarak piyasa anca gireblir ya da ürün ham maddesiniş pahalı alıyor, royalty ödüyor vb vb..

Alıntı:

---

Originally Posted by Cautionary

Sevgili maskak1,

Detaylı analizler için tşk, yıllık köy sezonunu açtığım için detaylı bakamıyorum. Ancak sayende gerek de kalmadı😊

i-) bu şirkette en önemli kalem cirodur. Büyümeyi ve pazarda ne kadar agresif olduklarını/olacaklarını buradan anlayabiliriz.
ii-) ciro büyümesi üzerinde oluşan satış/pazarlama gideri de iyidir, pazardaki agresifliği gösterir. Yabancının payının ve etkinliğinin azaldığı bir ortamda, bu tüt giderlerin artması iyidir. Şirketin pazardan aldığı payı büyütmesi için bundan iyi bir zaman olamaz.
iii-) enerji ve hammadde gibi maliyetlerin oluşturduğu yükün artması bilançosu zayıf şirketlerin küçülmesine, pazar kaybetmesine sebep olacaktır, işte deva bu fırsatı değerlendiriyor.

Açıkçası ciro artışı, pazardaki ortalama büyüme %50 iken göz alıcı(bunu bir ay gecikmeli açıklanan ilaç işverenleri rakamlarından biliyorduk. Ayrıca ihracat verilerinden ilaç sektörünün ilk çeyrek ihracat performansının da zayıf olduğunu görmüştük, yani zayıf ihracat konusu sürpriz değil. İkinci çeyrek özellikle Gürcistan pazarının ihracata ne kadar katkı sağlayacağını göreceğiz.

Bu şirkette net kar dert edilmemeli. Hatta daha hızlı büyüyelim, kar marjlarından biraz fedakarlık yapalım görüşündeyim ben..bu çeyrek tam da bu yapılmıştır. Unutmayın en dipteki net kar rakamı en çok imtiyaz sahiplerine yarar, bu şirket temettü hissesi değil sonuçta.

Hatta ilginç bir şey söyleyeyim. Şirket açıklama yapsın, yeni ve büyük yatırımlar yapacağız, çok daha hızlı büyüyeceğiz, %100 bedelli yapıyoruz desin. 3-4 tavan gideriz (şirketin halka açık kısmı %18, gerisi ana ortakta).

---

Cauti Ortak,

"yıllık köy sezonu" konusu: twitterde yağmur öncesi tarlanın resmini gördüm. özenmedim değil doğrusu.. :) ....

Alıntı:

---

Originally Posted by Maslak1

Cauti Ortak,

"yıllık köy sezonu" konusu: twitterde yağmur öncesi tarlanın resmini gördüm. özenmedim değil doğrusu.. :) ....

---

Olur inş. Allah herkesin gönlüne göre versin. Mütevazı ve sakin hayatı tercih ettim ben.

Alıntı:

---

Originally Posted by hasan polat

Aydınlattıgınız için çok teşekkürler. Ben fazla anlamamakla birlikte stok ta tutulan malın kendi öz sermayesi ile oldugunu biliyorum. Yaklaşık bir milyar fakat elinde donen varlıklarda 2 milyar 200 milyon yaklaşık para tutuyor bu miktar cirosundan fazla , Fayizler yuzde 20 civarı yıl sonu 400 milyon üstü fayiz gideri olur gibime geliyor. Tamam hammadde ihtiyaçları için döviz totmak zorunda ama neden bu kadar fazla diye endişe ediyordum. Anladıgım kadarıyla patron iyi bir finanscı para ticaretide yapıyor. Yılsonu 2021 karının yarısı 559 milyon olması aslında niçin yukarı hareket olmadıgının izahı. Hayırlısı bakalım. Tekrar teşekkürler.

---

Alıntı:

---

Originally Posted by hasan polat

Bu gün sizlere 1 ci çeyrek kar tahmininde bulunacagım. ama kutu hesabıyla degil,Benim hesabıma göre 350 milyon kar çıkrtabilir eksik olmazda belki biraz fazla olabilir. Bunu nasıl buldugumu sormayın. Yalnız sizlere birşey daha söyliyeyim, 2021 yılı esas faliyet karı 600 milyon civarı yukarda patron finanscı para ticareti yapıyor falan diyorum ya hisse degerini borsada degerlendirirken spek bu asıl faliyetten olan geliri esas alıyor ve hisse başı asıl karın 3 tl oldugunu düşünüyor bunun için 10F/K 30 lu rakamlarda tutuyor Belki F/K yı 12 ye çeker. Bu dolar deger artış karı 559 milyondu o parayı spek veya piyasa herzaman olması mümkün degil diye F/K ya yansıtmıyor. Bunları nereden çıkarıyorsun diyede sormayın. Sizlere şimdilik hayırlı işler

---

Saygıdeger deva yatırımcıları galiba beni biryerden hatırlıyorsunuzdur. Belkide devanın kasasını tutandan karı daha iyi biliyorum. Yukarıdaki yazıları yazdıktan sonra bir aracı kurumda yatırımcı olan ve beni bu formlardan tanıyan bir dost beni aradı ve deva ile ilgili düşüncemi sordu. Önce önemsemedim ama karı görünce nedenini anladım. Yaptıgım analizi ilginç bulmuşlardı. O dosta ve sizlere bol kazançlar dilerim. Yazdıklarım yatırım tavsiyesi degildir. Bu arada deva 351 milyon kar açıkladı ben 350 milyonun altı olmaz demiştim.

Alıntı:

---

Originally Posted by hasan polat

Saygıdeger deva yatırımcıları galiba beni biryerden hatırlıyorsunuzdur. Belkide devanın kasasını tutandan karı daha iyi biliyorum. Yukarıdaki yazıları yazdıktan sonra bir aracı kurumda yatırımcı olan ve beni bu formlardan tanıyan bir dost beni aradı ve deva ile ilgili düşüncemi sordu. Önce önemsemedim ama karı görünce nedenini anladım. Yaptıgım analizi ilginç bulmuşlardı. O dosta ve sizlere bol kazançlar dilerim. Yazdıklarım yatırım tavsiyesi degildir. Bu arada deva 351 milyon kar açıkladı ben 350 milyonun altı olmaz demiştim.

---

ortakmısınız bilmiyorum ancak yazınızı okumuştun dışında sizi başka bir yerden de hatırlamam deva dışında yatırımım da yoktur şahsi tahminim 400 civarı olmuştu gider kalemlerinin bu kadar yüksek olacağını hesap edememişim demekki,evet rakamınız tuttu nokta tahmin yaptınız nedenini nasılını sormuyorum SONRASI İÇİN ÖNGÖRÜNÜ de MERAK ETMİYOR DEĞİLİM.....varsa yorumunuz okumak isterim doğrusu.

Alıntı:

---

Originally Posted by kutupbaşı

ortakmısınız bilmiyorum ancak yazınızı okumuştun dışında sizi başka bir yerden de hatırlamam deva dışında yatırımım da yoktur şahsi tahminim 400 civarı olmuştu gider kalemlerinin bu kadar yüksek olacağını hesap edememişim demekki,evet rakamınız tuttu nokta tahmin yaptınız nedenini nasılını sormuyorum SONRASI İÇİN ÖNGÖRÜNÜ de MERAK ETMİYOR DEĞİLİM.....varsa yorumunuz okumak isterim doğrusu.

---

Alıntı; Alıntı Originally Posted by hasan polat Yazıyı Oku
Aydınlattıgınız için çok teşekkürler. Ben fazla anlamamakla birlikte stok ta tutulan malın kendi öz sermayesi ile oldugunu biliyorum. Yaklaşık bir milyar fakat elinde donen varlıklarda 2 milyar 200 milyon yaklaşık para tutuyor bu miktar cirosundan fazla , Fayizler yuzde 20 civarı yıl sonu 400 milyon üstü fayiz gideri olur gibime geliyor. Tamam hammadde ihtiyaçları için döviz totmak zorunda ama neden bu kadar fazla diye endişe ediyordum. Anladıgım kadarıyla patron iyi bir finanscı para ticaretide yapıyor. Yılsonu 2021 karının yarısı 559 milyon olması aslında niçin yukarı hareket olmadıgının izahı. Hayırlısı bakalım. Tekrar teşekkürler.
Alıntı Originally Posted by hasan polat Yazıyı Oku
Bu gün sizlere 1 ci çeyrek kar tahmininde bulunacagım. ama kutu hesabıyla degil,Benim hesabıma göre 350 milyon kar çıkrtabilir eksik olmazda belki biraz fazla olabilir. Bunu nasıl buldugumu sormayın. Yalnız sizlere birşey daha söyliyeyim, 2021 yılı esas faliyet karı 600 milyon civarı yukarda patron finanscı para ticareti yapıyor falan diyorum ya hisse degerini borsada degerlendirirken spek bu asıl faliyetten olan geliri esas alıyor ve hisse başı asıl karın 3 tl oldugunu düşünüyor bunun için 10F/K 30 lu rakamlarda tutuyor Belki F/K yı 12 ye çeker. Bu dolar deger artış karı 559 milyondu o parayı spek veya piyasa herzaman olması mümkün degil diye F/K ya yansıtmıyor. Bunları nereden çıkarıyorsun diyede sormayın. Sizlere şimdilik hayırlı işler
Bir degerli arkadaşım sordu hedef fiyat nedir diye Tabi ben bunu tam olarak bilemem ama yıl sonu 48 TL yi ben bekleyecegim gelirse tabi. Yatırım tavsiyesi degildir.

Bir degerli arkadaşım sordu hedef fiyat nedir diye Tabi ben bunu tam olarak bilemem ama yıl sonu 48 TL yi ben bekleyecegim gelirse tabi. Yatırım tavsiyesi degildir.

o zaman bu cevabı vermiştim. Gerilere gidip bakarsan benim bir alsatcı oldugumu farkedersin, ben nisanda 4 bin lot alıp daha sonra uygun bir fiyattan satmıştım. şu anda bende deva yok. Fakat bu formda da trade eden yok bende bir sistem var ve buna baktıgımda hareketin başladıgını veya başlamak üzere oldugunu görüyorum. Öyle olmuştu ve ben devaya girmiştim. Bu benim temel analizle olan ilişkimi ayrı bir yerde tutmam gerekir Yazdıklarım yatırım tavsiyesi degildir

Sayın kutup başı Seni arama zahmetinden kurtarayım.



hasan polat hasan polat şu an forumda
Bronz Üye

Duhul
Feb 2017
İkamet
ankara
Gönderi
2,589
Alıntı Originally Posted by hasan polat Yazıyı Oku
Hocam bende 31,38 gibi fiyatlardan 4 bin lot pozisyon aldım sanki birşeyler olacak gibi, 33 ü görürmüyuz acaba?
Birşeyler oluyor galiba.

Burada hareket başlamıştı. Ben normalde ereglide pozisyon aldım. Şimdilik orada devam edecegim.Yazdıklarım yatırım tavsiyesi degildir.

Selamlar,

Finansal tablolarda ya da faaliyet raporunda benim adıma umut verici bir bilgi yok.
Sanayi şirketlerinin bilançolarında ciroda enflasyonun etkileri görülüyor. Ciroya ek olarak marjlarını da iyileştirenler de var.
Deva yatırımcısı olarak şanssızlığım yüksek enflasyonda sert regülasyona maruz kalan bir şirkete yatırım yapmış olmam. Bu dönemde fiyatlama gücü olmaması büyük handikap gerçekten.
En azından ihracatta dolar bazlı bir artış görebilseydim bir nebze umut verici olurdu.
Şimdilik henüz ticarileşmemiş ürünlerin potansiyeli ve ihracattaki olası artış beklentim nedeniyle ortaklığa devam.https://uploads.tapatalk-cdn.com/202...e62db864f0.jpghttps://uploads.tapatalk-cdn.com/202...d9c33af347.jpg

ANE-LX1 cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi

Yorumlarınıza sonuna kadar katılıyorum . Bu aralar resesyon beklentileri oldukça fazlalaştı. Eğer resesyon ortamı oluşursa nispeten enflasyon düşüşe geçebilir ve ilaç sektörü gibi defansif bir sektör ayakta kalır . Eğer yeterince sabredebilirsek deva bu sabri ödüllendirecek tır diye düşünüyorum.

Alıntı:

---

Originally Posted by denlis100

Selamlar,

Finansal tablolarda ya da faaliyet raporunda benim adıma umut verici bir bilgi yok.
Sanayi şirketlerinin bilançolarında ciroda enflasyonun etkileri görülüyor. Ciroya ek olarak marjlarını da iyileştirenler de var.
Deva yatırımcısı olarak şanssızlığım yüksek enflasyonda sert regülasyona maruz kalan bir şirkete yatırım yapmış olmam. Bu dönemde fiyatlama gücü olmaması büyük handikap gerçekten.
En azından ihracatta dolar bazlı bir artış görebilseydim bir nebze umut verici olurdu.
Şimdilik henüz ticarileşmemiş ürünlerin potansiyeli ve ihracattaki olası artış beklentim nedeniyle ortaklığa devam.https://uploads.tapatalk-cdn.com/202...e62db864f0.jpghttps://uploads.tapatalk-cdn.com/202...d9c33af347.jpg

ANE-LX1 cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi

---

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

denlis100 ve garipy arkadaşlarıma aynen katılıyorum tablo için denlis100 arkadaşın emeğine sağlık

Son 2-3 yılın faaliyet raporlarını tekrar gözden geçirdim 3-4 tespit yaptım . Sizin de fikrinizi almak isterim.
2021 yılı ilk çeyreğe göre sektörde kutu bazlı %14.75 büyüme var bizde %7.54
Bunun icin İeis aylik raporlarını iceledigimizde kutu bazlı büyümenin çoğunluğu soğuk algınlığı ürünlerinde.%112

1- Devanin ilaç portföyüne baktığımızda fazla soğuk algınlığı ilacı yok. En çok ciro yapan ilaçlar listesinde amoklavin ve azitro yu sayabiliriz kış yogun kullanılan. O nedenle kutu bazlı artışta geride kalmış olabiliriz.

2- ilaç firmalarinin cirosunda 2 ve 3. Çeyrekte mevsimsellik etkisi olur. Devanin cironun %50 sini oluşturan ve son ruhsat alınan ilaçlarını incelediğimizde sanki o mevsimsellik giderek azalıp ceyrekler birbirine yaklaşacak diye düşünüyorum.

3- 2. çeyrek zammın tamamen yansıması ile brüt kar marjinin daha iyi duruma geleceğini düşünüyorum.

4- umarım 1. Çeyrek hepimizi ters köşe yapan ihracat 2. Çeyrekte yoğunlaşmış olur.

Bu bilgiler ışığında 1 milyar ciro rakamını 2. Çeyrekte görürüz inşallah .






MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Alıntı:

---

Originally Posted by garipy

Son 2-3 yılın faaliyet raporlarını tekrar gözden geçirdim 3-4 tespit yaptım . Sizin de fikrinizi almak isterim.
2021 yılı ilk çeyreğe göre sektörde kutu bazlı %14.75 büyüme var bizde %7.54
Bunun icin İeis aylik raporlarını iceledigimizde kutu bazlı büyümenin çoğunluğu soğuk algınlığı ürünlerinde.%112

1- Devanin ilaç portföyüne baktığımızda fazla soğuk algınlığı ilacı yok. En çok ciro yapan ilaçlar listesinde amoklavin ve azitro yu sayabiliriz kış yogun kullanılan. O nedenle kutu bazlı artışta geride kalmış olabiliriz.

2- ilaç firmalarinin cirosunda 2 ve 3. Çeyrekte mevsimsellik etkisi olur. Devanin cironun %50 sini oluşturan ve son ruhsat alınan ilaçlarını incelediğimizde sanki o mevsimsellik giderek azalıp ceyrekler birbirine yaklaşacak diye düşünüyorum.

3- 2. çeyrek zammın tamamen yansıması ile brüt kar marjinin daha iyi duruma geleceğini düşünüyorum.

4- umarım 1. Çeyrek hepimizi ters köşe yapan ihracat 2. Çeyrekte yoğunlaşmış olur.

Bu bilgiler ışığında 1 milyar ciro rakamını 2. Çeyrekte görürüz inşallah .






MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

---

Bence kutu adetinden bir izlenim yakalamak zor. Sonuçta elimizde ciro ve kar marjı rakamları var. Bunlar iyi olduğu sürece bunu kaç adet kutu satışıyla yaptığı önemsiz bence.

ANE-LX1 cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi

bu nasıl bir açılış %-6

Düşüşün nedenini bilen paylaşabilir mi

Devre kesti şaka gibi :) klasik deva


Tapatalk kullanarak iPhone aracılığıyla gönderildi

Kappattı.

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Bilançonun kısa vadede negatif algılanacağı belli idi. Niye bu kadar şaşkınlıkla karşılandı anlamadım.

Bütün marjlarda çok belirgin olmasa da daralma var.

Alıntı:

---

Originally Posted by nilkiz

Grafik mükemmeldi yayinlayacaktim ama gerek kalmadı boğa tuzağıymis

Bilanço geldi 351 sanırım kutu hesabı yapanları bile tatmin etmeyecek ama borsa bu eğer grafik calistirirlarsa çok güzel ama ptsi gerçeklere döneriz

Yine godot gelmeyecek

---

Demistik ama....

Sıkı tutunun türbülansa girdik arkadaşlar....
You tobe da fincan kulp formasyonu tamamlandı diyorlardı...kulpu verdiler elimize....

50 dk da 1.2 milyon lot hacim . Sonunda hacim geldi.

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

İnşallah kötü gelen bilanço satiliyordur . Ya gelecek görüntüsü için satiliyorsa o daha fena .

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Hiç tepki verememesi çok garip.


Tapatalk kullanarak iPhone aracılığıyla gönderildi

https://i.hizliresim.com/kp4qrg7.png

sonra vebal altında kalmayalım son yeşil barla kanala dönüş yaptı havası verip indikatörlerde de güçlü al havası yaratılıp çok güzel boğa tuzağı oluşturulmuş. hedefi 60 civarı kanalın ama şimdi kısada her şey sata döndü.

Devacılar sakin olun
Tahtacı grafik hastası
Evet fincan kulp var lakin grafik kanal katlama peşinde
36.5 dip kanal hedefi 48
48 üstü ise hedef 72
Uzuncuyuz diyip neden panik yapıyosunuz

Yatırım tavsiyesi değildir

Az kalsın taban oluyordu ucuz kurtardık .

MI 6 cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

Böyle sığ bir tahtada yangından mal kaçırırcasına mal satan kim. Pasta paylaşabilecek varmı?

SM-G610F cihazımdan Tapatalk kullanılarak gönderildi