Alıntı Originally Posted by ikucukerdogan06 Yazıyı Oku
Zannediyorum Devadaki ana problem devletin tek alıcı olması.Devletin durumu da ortada.
Tek alıcılı bir malı veya hizmeti üretiyorsan çok büyük risk alıyorsun demektir. Bir de yönetime güven eksik.
Bence, Bu iki durumu ciddi iskontslıyor borsa.

Hiç unutmuyorum, 2000 li yıllarda Usaş diye bir hisse vardı. Thy ikram hizmetini yapıyordu. Çok değerli bir firmaydı. Bende de epey vardı. Finansalları süperdi. Ciddi temettü veriyordu.
Sonra birgün, Thy şirketle anlaşmayı iptal edip şu an borsada işlem gören Doco firması ile anlaştı ve Usaş battı.
çok büyük bir mantık hatası ile yaklaşmışsınız konuya thy olayından farkı şu ilaç olayının malın aslında alıcısı 85 milyon kişi bunların büyük bir kısmı sgk lı olduğu için sgk üzerinden alıyor özel sigortası olanlar özel sigortadan hiç biri olmayanlar nakit alıyor yani devlet alıp tüketmiyor 85 milyon + 15 milyon diyelim 100 milyon insan tüketiyor yani asıl alıcı 100 milyon insan bu malın satışında thy deki gibi bir problem nasıl olur şöyle olur bu 100 milyon insanın hepsi birden yarın ölürse o zaman alıcı bulamazsın eğer satışta bir risk arıyorsan satıştaki risk budur yarın 100 milyon insanın ölüp yok olmasıdır. adam kronik hasta devlet deseki artık ben sana ilaç konusunda sgk üzerinden destek olmuyorum ne halin varsa gör dese diyemezde velevki dedi o adam o ilacı cebinden öder alır dünyadaki en büyük korku ölüm korkusudur ceketini satar o ilacı alır. evet devlet tüketilen ilacın kabaca % 90 nını aldığı için fiyatın dibini sıyırıyor buda doğru deva bu dibi sıyrılmış fiyattan % 57 bürüt kar marjı ile ürün üretip çalışıyor bakın ilaç hayati bir ürün bu ürün olmadığı zaman insanların hayatını devam ettirmemesi yada kaliteli bir şekilde devam ettirmemesi söz konusu olduğu için olmasa da olur diyebileceğiniz bir sektör değil fiyat olarak ta artık buranın altı yok zaten buranın altı ilaç yok durumu olur ilaç fiyat kararnamesi birazcık normalleşse muhtemelen deva için % 100 ler civarı bir bürüt kar marjını görürürüz. bu firmaya bütün bunlara rağmen sınıf atlatacak bir beklenti var oda bizi iç pazarda tüketilen ilaç dünya ölçeğinin % 1 i bile değil zaten firmanın bütün odağı da ihrcat ihracat olmuş durumda ihracat rakamın bu yıl 60 milyon usd nin üzerine çıkacağını tahmin ediyorum ihracat rakamı 100 milyon usd üzerine çıktığında 2024 yılında yaklaşırız muhtemelen bu rakama içerdeki fiyat kararnameside artık çokta umrumuzda olmaz.