...:::Beyaz Yaka için Yatırım Koçluğu...:::

[pilavli]

Ne yazık ki bizim ülkemizde bu alan çok boş, hevesli insanların okuyup tartışabileceği site çok kısıtlı, böyle bir başlık çölde vaha gibi kalıyor. Yurtdışında öyle siteler var ki karşılaştırınca insan üzülüyor bizde neden yok diye.

İngilizcesi olanlar için yine hazine değerinde bir blog önereyim.
http://jlcollinsnh.com/stock-series/
link hisse senedi hakkındaki yazılara gider, sitenin kalanına da bakarsınız. Otuz civarı yazı var, yazılar Amerika borsaları için olduğundan hepsi bize uymuyor ama yine de değerli bilgiler var. Hisse senetleri ve borsa ile yatırım amaçlı ilgileniyorsanız inceleyin.

[Cautionary]

Hayırlı olsun öncelikle önemli bir ihtiyacı karşılayacak topik olacağını düşünüyorum..atlamadan okuyorum herşeyi.
8.sayfadayım/24syf.

haber vermediği için başlık sahibine kırgınım, geç farkettiğim için de kendime kızgın




hisse.net kullanarak iPhone aracılığıyla gönderildi

daha napalım...emlak topiğinde reklamını bile yaptık başlığın...bak Ahmetg bile burada...ara ara trollüyor mu diye düşünüyorum, ama olsun...onun da genç beyaz yaka lara aktaracağı çok tecrübe var..üstelik international.

[Cautionary]

Evet, iş sonunda hisse seçme noktasına geldi...ama şimdiye kadar konuştuğumuz temel prensipleri unutmayalım...mutlaka tasarruf et, riski dağıt, kısa yoldan mucize peşinde koşma, amaç menkul portföyünde enflasyon+%10 getiri vsvs..bunun için de hisse portföyündeki yıllık ortalama getiri kritik önemde...peki nasıl hisse seçeceğiz, ne zaman, ne miktarda alacağız.

Benim seçim kriterlerim( herkes kriter setini kendi belirlemeli, tekdoğru yok bu konuda),

1-) net satış ve efk da son 3 yılda,yıldan yıla enflasyon üzeri artış( ağırlık %30)
2-) Ana ortağın, grubun iş ahlakı, geçmişi (ağırlık %20)
3-) Son 3 yıldaki temettü verimi (%10)
4-) Teknik analiz ( orta vade trend %5, uzun vade trend %5)
5-) Temel analiz puanı (%10)
6-) Sektörün konjonktürel durumu(%10)
7-) Takas analizi (yabancı payı, ilk 5 takas değişimi vs %5)
8-) kanaat notu (%5)

Evet-hayır koşulları,

1-) grafik pahalı mı? ( 4 ve 8 yıl)--- biri bile everse, koşul ortadan kalkana kadar beklenir
2-) imkb-100 de mi?--- u-100 dışında yatırım yapılmaz.

Skorlama sonucu baraj puanı 70 üzerinde olan ilk 10 hisseye yatırım yapılır...ilk parça alım için hisse kısa vadeli teknik analiz ve endeksin trendine bakılır...kısa vadeli teknik analizi kötü olan hissede alım için beklenir...u-100 kısa vade trendi sat yönünde ise hiç bir hisse alım işlemi yapılmaz.

Not: bu stratejideki zamanlama her ay düzenli 5-10 sene vadeli yapılacak 100-500 tl alım yönteminde geçerli değildir...bu durumunda zamanlamanın bir önemi olmaz ve skoru 70 üzerindeki hisselerden, evet-hayır koşullarını da sağlıyorlarsa her ay düzenli alınır,

Biz burada 100 bin tl mizi borsaya ayırdığımızı ve sıfırdan bir portföy oluşturacağımızı düşünerek zamanlama kriterlerine(kısa vade hisse ta ve u-100 kısa vade ta) bakıyor olacağız.

Şimdi, son iki yıldır uzun vadeli portföyüm için takip ettiğim bazı hisseler için bu kriterlerin üzerinden geçelim. Petkim,

1-) 30-->30
2-) 20-->10
3-) 10-->5
4-) 10-->10
5-) 10-->10
6-) 10-->10
7-) 5-->5
8-) 5-->5

100 üzerinden geçer notumuz 70 di...Petkim 85 olarak sınıfı geçiyor. Artık evet-hayır koşullarına bakabiliriz,

1-) grafik pahalı mı? 4 yıl: evet; 8 yıl:evet
2-) imkb 100 hissesi, evet.

Sonuç olarak petkimin grafik pahalı koşulundan kurtulmasını bekliyoruz....bunun için 4,5-5 tl arası alım için beklenmeli....zaten u100 şu an kısa vade satış yönünde olduğu için alım için beklemede kalınması fırsat maliyeti oluşturmaz diye düşünüyorum.

[Egeli]

Şimdi, son iki yıldır uzun vadeli portföyüm için takip ettiğim bazı hisseler için bu kriterlerin üzerinden geçelim. Petkim,

1-) 30-->30
2-) 20-->10
3-) 10-->5
4-) 10-->10
5-) 10-->10
6-) 10-->10
7-) 5-->5
8-) 5-->5

100 üzerinden geçer notumuz 70 di...Petkim 85 olarak sınıfı geçiyor. Artık evet-hayır koşullarına bakabiliriz,

1-) grafik pahalı mı? 4 yıl: evet; 8 yıl:evet
2-) imkb 100 hissesi, evet.

Sonuç olarak petkimin grafik pahalı koşulundan kurtulmasını bekliyoruz....bunun için 4,5-5 tl arası alım için beklenmeli....zaten u100 şu an kısa vade satış yönünde olduğu için alım için beklemede kalınması fırsat maliyeti oluşturmaz diye düşünüyorum.

Zamanında Petkim almamıştım. Tüpraşa komşu diye. Zira Allah korusun bir afet olsa ikiside zarar görecek. Bence birden fazla tesisi olmasıda bir şirket için artıdır. Uç örnek oldu.


iPhone cihazımdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[Cautionary]

Evet, iş sonunda hisse seçme noktasına geldi...ama şimdiye kadar konuştuğumuz temel prensipleri unutmayalım...mutlaka tasarruf et, riski dağıt, kısa yoldan mucize peşinde koşma, amaç menkul portföyünde enflasyon+%10 getiri vsvs..bunun için de hisse portföyündeki yıllık ortalama getiri kritik önemde...peki nasıl hisse seçeceğiz, ne zaman, ne miktarda alacağız.

Benim seçim kriterlerim( herkes kriter setini kendi belirlemeli, tekdoğru yok bu konuda),

1-) net satış ve efk da son 3 yılda,yıldan yıla enflasyon üzeri artış( ağırlık %30)
2-) Ana ortağın, grubun iş ahlakı, geçmişi (ağırlık %20)
3-) Son 3 yıldaki temettü verimi (%10)
4-) Teknik analiz ( orta vade trend %5, uzun vade trend %5)
5-) Temel analiz puanı (%10)
6-) Sektörün konjonktürel durumu(%10)
7-) Takas analizi (yabancı payı, ilk 5 takas değişimi vs %5)
8-) kanaat notu (%5)

Evet-hayır koşulları,

1-) grafik pahalı mı? ( 4 ve 8 yıl)--- biri bile everse, koşul ortadan kalkana kadar beklenir
2-) imkb-100 de mi?--- u-100 dışında yatırım yapılmaz.

Skorlama sonucu baraj puanı 70 üzerinde olan ilk 10 hisseye yatırım yapılır...ilk parça alım için hisse kısa vadeli teknik analiz ve endeksin trendine bakılır...kısa vadeli teknik analizi kötü olan hissede alım için beklenir...u-100 kısa vade trendi sat yönünde ise hiç bir hisse alım işlemi yapılmaz.

Not: bu stratejideki zamanlama her ay düzenli 5-10 sene vadeli yapılacak 100-500 tl alım yönteminde geçerli değildir...bu durumunda zamanlamanın bir önemi olmaz ve skoru 70 üzerindeki hisselerden, evet-hayır koşullarını da sağlıyorlarsa her ay düzenli alınır,

Biz burada 100 bin tl mizi borsaya ayırdığımızı ve sıfırdan bir portföy oluşturacağımızı düşünerek zamanlama kriterlerine(kısa vade hisse ta ve u-100 kısa vade ta) bakıyor olacağız.

Şimdi, son iki yıldır uzun vadeli portföyüm için takip ettiğim bazı hisseler için bu kriterlerin üzerinden geçelim. Pegasus,

1-) 30-->20
2-) 20-->10
3-) 10-->0
4-) 10-->10
5-) 10-->10
6-) 10-->10
7-) 5-->5
8-) 5-->5

100 üzerinden geçer notumuz 70 di...Pegasus 70 alarak kriteri zar zor tutturuyor. evet-hayır koşulları,

1-) grafik pahalı mı? 4 yıl: hayır; 8 yıl:-
2-) imkb 100 hissesi, evet.

Pegasus barajı geçiyor, grafik pahalı da değil....bu durumda pegasus a cari fiyatlardan yatırım yapılabilir sonucu çıkıyor...u-100 kısa vadeli satta, pegasus da kısa vadeli satta...bu nedenle biraz daha düştükten sonra, ya da mevcut seviyelerden tekrar toparlanma sağlarsa ilk parça alım yapılabilir gözüküyor.

Örnekler çoğaltılabilir...benim hisse seçim kriterlerim, yaklaşımım bu şekilde.

İyi ve grafik pahalı gözüken hisseyi ben almıyorum...bu daha gitmeyecek manasına gelmez...ama ben böyle bir riski almayı mantıklı bulmam, benim için borsa kumar değildir...ve esas olan ana parayı korumaktır...fırsatlar her zaman gelecektir, yeter ki sabırlı olalım ve güzel bir stratejimiz olsun.

[oguzvortex19]

Eğer tek bir kriter ile uzun vadeli portföy için alım yapacağımız hisseleri seçecek olsaydık, hangi kritere bakardınız,

Gelen cevapların tümü güzel, cevapları şöyle grupladım,

i-) Ortak olunan firmanın sahibi kişi, aile, grup iş ahlakı, mazisi, dürüst-güvenilir olması= 4
ii-) Öz sermaye karlılığında istikrar= 2
iii-) Zarar etmemesi, az çok kar edebilmesi
iv-) Uzun dönemli kar trendi
v-) Esas faliyet karındaki düznli artış,
vi-) Temettü verimliliği,
vii-) fk
viii-) Gördüğü son tepeden %50 kadar geri çekilmiş olması.

Çok güzel bilgi, Dikkate alınması gereken maddeler.

Soyut bir veri olacak ama paylaşmak isterim,

İstanbulda Alman bir şirkette çalışırken, şirket çalışanlarının maaşından 3€kesiyorsa 1€ kendi koyarak şirketin DAX'da işlem gören hissesini aldırıyordu ister 100€ al ister 500€. Temettüyü de ekliyordu.
Mavi yaka beyaz yaka farkı yok.

En vasıfsız çalışan da dahi ortaklık hissi, şirkete sahiplenme gözle görülüyordu.

İşciler daha çok hisse almak için tasarruflarını da artıyordu, arkadaşlarına sigara bıraktıran yatırım yüzdesini artıran bile vardı.
Şirket bu sayede ilkokul mezunu çalışanına bile yatırım bilinci sağlamıştı.

Şimdi grafiğine baktımda hem döviz oluşu hem getirisi oldukça iyi

Bu olayı gördükten sonra, ben de Borsa istanbulda aylık düzenli olarak çalışanlarına hisse aldıran bir şirket varsa , o şirkete ortak olmayı düşünürdüm.


Sent from my iPhone using hisse.net mobile app

[oguzvortex19]

Evet, iş sonunda hisse seçme noktasına geldi...ama şimdiye kadar konuştuğumuz temel prensipleri unutmayalım...mutlaka tasarruf et, riski dağıt, kısa yoldan mucize peşinde koşma, amaç menkul portföyünde enflasyon+%10 getiri vsvs..bunun için de hisse portföyündeki yıllık ortalama getiri kritik önemde...peki nasıl hisse seçeceğiz, ne zaman, ne miktarda alacağız.

Benim seçim kriterlerim( herkes kriter setini kendi belirlemeli, tekdoğru yok bu konuda),

1-) net satış ve efk da son 3 yılda,yıldan yıla enflasyon üzeri artış( ağırlık %30)
2-) Ana ortağın, grubun iş ahlakı, geçmişi (ağırlık %20)
3-) Son 3 yıldaki temettü verimi (%10)
4-) Teknik analiz ( orta vade trend %5, uzun vade trend %5)
5-) Temel analiz puanı (%10)
6-) Sektörün konjonktürel durumu(%10)
7-) Takas analizi (yabancı payı, ilk 5 takas değişimi vs %5)
8-) kanaat notu (%5)

Evet-hayır koşulları,

1-) grafik pahalı mı? ( 4 ve 8 yıl)--- biri bile everse, koşul ortadan kalkana kadar beklenir
2-) imkb-100 de mi?--- u-100 dışında yatırım yapılmaz.

Skorlama sonucu baraj puanı 70 üzerinde olan ilk 10 hisseye yatırım yapılır...ilk parça alım için hisse kısa vadeli teknik analiz ve endeksin trendine bakılır...kısa vadeli teknik analizi kötü olan hissede alım için beklenir...u-100 kısa vade trendi sat yönünde ise hiç bir hisse alım işlemi yapılmaz.

Not: bu stratejideki zamanlama her ay düzenli 5-10 sene vadeli yapılacak 100-500 tl alım yönteminde geçerli değildir...bu durumunda zamanlamanın bir önemi olmaz ve skoru 70 üzerindeki hisselerden, evet-hayır koşullarını da sağlıyorlarsa her ay düzenli alınır,

Biz burada 100 bin tl mizi borsaya ayırdığımızı ve sıfırdan bir portföy oluşturacağımızı düşünerek zamanlama kriterlerine(kısa vade hisse ta ve u-100 kısa vade ta) bakıyor olacağız.

Sorum olacak: Temel analiz verilerini son 3 yıl bakıp. Grafiği 4-8 yıla bakmanın mantığını çözemedim. Temel analizi de 8 yıla çıkarsak yada grafiği 3 yıla göre baksak daha doğru olmaz mı ?

Ek olarak temel analiz için morningstar'ın sitesini tavsiye ederim. Tek sayfada 2007 yılndan son 12 aylık(TTM) finansal verilerine erişebiliyorsunuz.Ben beleş başka biryer bilmiyorum 10 yılık görebileceğim

Yıllara göre gelir artışı-faaliyet karı hatta 3-5 yıllık artış ortalamaları. Mali yapısı için Quick ratio oranları vb. rasyoları görmek için çok faydalı. Diğer tab'lerden de detaylı bilgilere erişiebilir.
Petkim için link--> http://financials.morningstar.com/ra...&culture=en-US

+Günlük, tek sayfa değerlendirme bülteni de çok dikkate almasam da fena sayılmaz. Petkim için olması gereken değer 4.66 Demiş YTD

http://quotes.morningstar.com/stock/...tcode=MLE&cur=

[Cautionary]

Sorum olacak: Temel analiz verilerini son 3 yıl bakıp. Grafiği 4-8 yıla bakmanın mantığını çözemedim. Temel analizi de 8 yıla çıkarsak yada grafiği 3 yıla göre baksak daha doğru olmaz mı ?

[/url]

grafik pahalı kavramı, teknik analize dayalı bir kavram değil...business cycle ları göz önüne alıp, bir şirketin enflasyon üzerinde %10 reel piyasa değeri büyümesinin iki kat üzerinde büyümesi durumunda ortaya çıkan bir durum...8 yıl bildiğiniz gibi, global kriz döngüsüdür...bir şirket 4 yıl bu büyük başarıyı göstermişsse, sonraki yıllarda bu başarıyı sürdürmesi çok zordur...bu nedenle görece geri kalacaktır...istisnaları da aselsan-otokar(askeri harcamalar) ve tüpraş gibi tekel konumundaki hisselerdir.