BSOKE - Batısöke çimento

[kebir]

Güncelde 0.75 defter değeri.
Batısöke nin Bedelli sermaye artışı ile tüm alacak-borç-stok kalemleri aynı kalırsa hisse defter değeri 1.45 cıvarı olacaktır.(değişkenler farklılık gösterecektir)

özsermayeyi sermayeye böldünüz 0,74 küsür cıkardınız ..
bu defter değerinin formülü değil ? nasıl olucak

[iki gozum]

özsermayeyi sermayeye böldünüz 0,74 küsür cıkardınız ..
bu defter değerinin formülü değil ? nasıl olucak

Formül doğru bedelli den kasaya giren para bilançoya yansımadı henüz.ilk gelecek bilançoda göreceğiz.
güncelde öz sermaye 194.198.143 TL + 181.250.000. bedelliden giren = 375.448.143 tl öz sermaye olacak.
375.448.143/260.000.000=1.44 defter değeri olacak(bilanço içindeki kar/zarar gibi değişimler sonucu değiştirir.)

YTD

[kebir]

Formül doğru bedelli den kasaya giren para bilançoya yansımadı henüz.ilk gelecek bilançoda göreceğiz.

formül doğru değil gibi geldi bana ,özsermayeyi dolaşımdaki hisse adedine bölmeniz gerekmiyo mu?

[Zdx&Lunar Soul]

Sayın Milagras sizinde engin bilgilerinizden faydalansak.

[iki gozum]

formül doğru değil gibi geldi bana ,özsermayeyi dolaşımdaki hisse adedine bölmeniz gerekmiyo mu?

Dolaşımdaki hisse azalır-çoğalır değişkendir.
defter değeri hesabı bu formü ile hesaplanır.defter değeri (özsermaye/sermaye)
piyasa değeri defter değerine görede (piyasa değeri/öz sermayedir)

[kebir]

anladım dolaşımdaki hisse değil %25 fd oranıyla 1 adet nominal değerli hisse için hesaplama yapınca öyle çıkıyor yani 65 milyon lot çarpı 4 (dolaşım fd oranı%25) :260 milyon lot yani 260 milyon tl serm ..
194 mly/260 milyn tl yada lot :0,75

benim hatam dolaşımdaki hisse adedini yani 65 milyon lotu %25 olduğunu görmeyince oldu ,dolayısıyla 1 beher nominal değer baz almadığım için sanırım..
260 milyon * 1,61 :418600000 piy değeri

evet hata bende yanlış hesaplamışım ..teşekkür ederim uyardığınız için ,ama tabi defter değerinin 2,16 katı fazla fiyatla işlem görüyor olması şirketin fazla fiyatlanmış olduğunu tek başına bize göstermiyor ,kar açıklayıp özserm eklenmese bile ,dediğiniz gibi bedelliyle eklenen gelirler,yapılan yatırımların değeri ,ileride gerçekleşecek üretim artışı ve kar ,duran varlıklarda meydana gelen değerler vs ucuz bile fiyatlandığı anlamına gelebilir . yani defter değeri 0,75 bizim kağıt 1,59 çok pahalı diyip çıkacak borsacı heralde yoktur.. ben şahsen çıkmam yani...yeni tesisin ve ilerki bilanço dönemlerinde kar beklentilerine bu kadar az süre kalmışken

yatırım tavsiyesi değildir...

[iki gozum]

anladım dolaşımdaki hisse değil %25 fd oranıyla 1 adet nominal değerli hisse için hesaplama yapınca öyle çıkıyor yani 65 milyon lot çarpı 4 (dolaşım fd oranı%25) :260 milyon lot yani 260 milyon tl serm ..
194 mly/260 milyn tl yada lot :0,75

benim hatam dolaşımdaki hisse adedini yani 65 milyon lotu %25 olduğunu görmeyince oldu ,dolayısıyla 1 beher nominal değer baz almadığım için sanırım..
260 milyon * 1,61 :418600000 piy değeri

evet hata bende yanlış hesaplamışım ..teşekkür ederim uyardığınız için ,ama tabi defter değerinin 2,16 katı fazla fiyatla işlem görüyor olması şirketin fazla fiyatlanmış olduğunu tek başına bize göstermiyor ,kar açıklayıp özserm eklenmese bile ,dediğiniz gibi bedelliyle eklenen gelirler,yapılan yatırımların değeri ,ileride gerçekleşecek üretim artışı ve kar ,duran varlıklarda meydana gelen değerler vs ucuz bile fiyatlandığı anlamına gelebilir . yani defter değeri 0,75 bizim kağıt 1,59 çok pahalı diyip çıkacak borsacı heralde yoktur.. ben şahsen çıkmam yani...yeni tesisin ve ilerki bilanço dönemlerinde kar beklentilerine bu kadar az süre kalmışken

yatırım tavsiyesi değildir...

Batıçim ve Batısöke çimento şirketleri iyi işletmeler ama finansal borçlar hala yüksek, gelecek bilançoda ne kadar finansal gider yazacak göreceğiz.
Batsöke de Yeni yatırımın deneme üretimi vs devreye alınması zaman alacak.faizler bu seviyede giderse 3-5 yıl anca kendini toparlar.(bence)

YTD

[mterkan]

Yardımcı olmak amacıyla yazıyorum...
Şu anda MATRİX te şirketin PD/DD i 2,13 görünüyor...
Ama bu yanıltıcı...
Neden derseniz...
Şirketin piyasa değerini, borsadaki fiyatı x sermaye ile hesaplarsınız... Bu da şu anda 1,59 x 260.000.000 = 413.400.000 TL eder...
Defter değerine gelince... Son bilançodaki özsermaye kalemine bakarsınız... 6 Aylık bilançoda Özsermaye 194.198.143 görünüyor... (Burada sermaye 78.750.000 TL görünüyor..) Aslında, 14 Ağustosta % 230,16 bedelli sermaye artışı yapıldı... yani sermaye 78.750.000 TL dan, 260.000.000 TL na çıkarıldı... Şirkete nakit para girdi..Bir diğer ifade ile şirkete net 181.250.000 TL nakit para girdi... Bu durumda şirketin özsermayesi 6 aylık bilançodaki 194.198.143 TL lik özsermayeye 181.250.000 TL nin ilave edilmesi ile şirket özsermayesi 375.448.143 TL oldu... yani şirketin defter değeri bu oldu.. şimdi PD/DD ne oldu?.. 413.400.000/375.448.143= 1,10 oldu...
Halbuki matrikste şu anda 2,13 görünüyor...
Bu durum, 9 aylık bilançoda değişecektir... (Hisse fiyatı sabit kalmak koşuluyla, yani 1,59 larda olursa) ve eğer toplam borçlarda bir azalma olursa 1,10 nun altı, toplam borçlarda bir artış olursa 1,10 nun üstü bir PD/DD ile karşılaşılacaktır..
6 Aylık bilançoya göre 208.331.592 TL lık kısa vadeli, 426.228.836 TL lık uzun vadeli borcu olan şirkete, net 181.250.000 TL lık kaynak girişi oldu...

Bol kazanç dileklerimle...