KONTR - Kontrolmatik Teknoloji Enerji ve Mühendislik A.Ş.

[carizma]

https://kap.org.tr/tr/Bildirim/1506196

Şirketimizin 04.06.2025 tarihli Yönetim Kurulu kararı doğrultusunda; Esas Sözleşmemizin 15. maddesi uyarınca Yönetim Kurulu'na tanınan borçlanma aracı ihraç etme yetkisine istinaden, 100.000.000 Euro (Yüz Milyon Euro) ve/veya muadili yabancı para veya Türk Lirası tutarını aşmayacak şekilde, 10 (on) yıla kadar vadelerde, yurt dışında satış yöntemiyle bir veya birden fazla tertipte gerçekleştirilecek borçlanma araçları ihracına ilişkin olarak Sermaye Piyasası Kurulu'na ("SPK") yapılan izin başvurusu, SPK'nın 03.07.2025 tarih ve 39/1193 sayılı kararı ile onaylanmış ve ihraç belgesi 04.07.2025 tarihinde kamuya duyurulmuştur.

Bu kapsamda, Şirketimiz tarafından ihraç edilen nominal değeri 20 milyon ABD Doları, vadesi 3 yıl, itfa tarihi 10.10.2028 olan tahvilin yurt dışında yerleşik nitelikli yatırımcılara satışı 10.10.2025 tarihinde başarıyla gerçekleştirilmiş olup, söz konusu tahvil İngiltere Borsası'na (London Stock Exchange / International Securities Market) kote edilmiştir. Tahvil satışına ilişkin tutarlar bugün itibarıyla Şirketimiz hesaplarına aktarılmıştır.

Bu ihraç, Şirketimizin TL bazlı kredi yükümlülüklerinin döviz cinsine dönüştürülmesi ve kısa vadeli borçlanmaların orta-uzun vadeye yayılması stratejisinin bir parçası olarak planlanmıştır. Bu adım, finansal yapımızı güçlendirmeye yönelik stratejik hedeflerimiz doğrultusunda fon kaynaklarımızı çeşitlendirmek, döviz bazlı nakit akışlarımızı daha etkin yönetilebilir hale getirmek ve vade yapımızı uzun vadeli büyüme planlarımızla uyumlu hale getirmek amacı taşımaktadır.

Türkiye'de özel sektör tarafından gerçekleştirilen sınırlı sayıdaki Eurobond ihraçlarından biri olan bu işlem, uluslararası sermaye piyasalarındaki konumumuzu güçlendiren, yatırımcı güvenini pekiştiren ve globalleşme stratejimizin somut bir göstergesi niteliğindedir.

Global Sermaye Piyasası Algısı

Bu ihracın Londra Borsası nda kote edilmesi, 3 temel mesaj içeriyor:

Şeffaflık ve uluslararası denetim: Eurobond ihracı, bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar ve kurumsal yönetim taahhüdü gerektirir.

Kurumsal yatırımcı güveni: Artık tahviller, sadece bireysel değil, Londra merkezli fonlar tarafından da alınıyor.

Bir sonraki adım Eurobond serisinin genişlemesi: 20 milyon USD pilot ihraç, 2026 da 50-100 milyon USD ik ikinci dalganın öncüsü olabilir.



2026-2028 Etkisi: Nakit Akışı ve Büyüme Gücü
Etki Açıklama
Faiz yükü azalması TL krediler %40 faizli USD Eurobond %8 civarında yıllık ~%30 maliyet düşüşü.
Yatırım hızlanması Bu fark, Pomega Mexico, Connecta IoT, Polatlı genişleme gibi yatırımlara kaynak sağlar.
Kur riski yönetimi Gelir dolar, borç dolar doğal hedge oluşur.
Kâr marjı artışı Finansman yükü azalınca, net kâr marjı 2026da %10un üzerine çıkar.

Özet: Kurumsal Dönüşüm Hamlesi
Başlık Değerlendirme
Amaç Borç yapısını uzun vadeye yaymak, dövizle uyumlu hale getirmek
Sonuç Finansal istikrar + yatırımcı güveni + büyüme sermayesi
Sembolik anlam Kontrolmatik artık sadece bir EPC firması değil, global finansal aktör.
Stratejik devamı 2026 da 100 milyon Euro limitin tamamının kullanılma olasılığı yüksek.


toplam 4.870.251.000,00 Türk Lirası borçlanma imkanı kullanılan 973.938.000,00 Türk Lirası

[alpertunga.akkus]

KONTR_2025-10-20_23-25-04.jpg bile bile düşürüyorlar ya..direnci kırmaya parası yok patronun

[carizma]

Londra Borsası'nda (London Stock Exchange - LSE) tahvil ihraç ederek borçlanmak, her şirket için teorik olarak mümkün olsa da, pratikte birçok şartın yerine getirilmesi gerekir. Bu nedenle, her şirket kolayca Londra Borsası'nda tahvil çıkararak borçlanamaz. Aşağıda bu süreci etkileyen temel faktörleri açıklıyorum:

💼 1. Şirketin Niteliği ve Büyüklüğü

LSE’de tahvil ihraç eden şirketlerin genellikle belli bir büyüklüğe, sağlam finansal yapıya ve iyi bir kredi notuna sahip olması beklenir.

Küçük veya yeni kurulmuş, geçmiş finansal performansı zayıf şirketlerin tahvil ihracı kabul edilmez ya da yatırımcı bulması çok zor olur.

📊 2. İhraç Edilecek Tahvilin Özellikleri

Sabit faizli mi, değişken faizli mi?

Vadesi ne kadar?

Teminatlı mı, teminatsız mı?

Bu özellikler, borsada işlem görebilecek nitelikte olmalı.

🏦 3. Düzenleyici Kurallar (UK Listing Authority / FCA)

Tahvil ihraç etmek isteyen şirket, İngiltere’nin finansal düzenleyici kurumu olan FCA (Financial Conduct Authority) tarafından belirlenen kurallara uymalıdır.

Şirketin bir izahname (prospectus) hazırlaması ve bunu onaylatması gerekir.

İzahnamede şirketin finansal durumu, riskler, tahvil detayları vs. açıklanır.

🌍 4. Yurtdışı Şirketler (Foreign Issuers)

Londra Borsası, sadece İngiltere merkezli şirketlere değil, yabancı şirketlere de tahvil ihraç etme olanağı tanır.

Ancak yabancı şirketlerin ek düzenleyici gereklilikleri yerine getirmesi gerekir.

Genellikle "Professional Securities Market (PSM)" gibi profesyonel yatırımcılara yönelik segmentlerde işlem görürler.

📈 5. Yatırımcı Talebi ve Kredi Notu

Tahvilin başarılı bir şekilde satılabilmesi için yatırımcılardan talep olması gerekir.

Bu da şirketin itibarı, kredi notu (Moody’s, S&P gibi kurumlarca verilen) ve sunduğu faiz oranı gibi faktörlere bağlıdır.

🛑 Sonuç:

Londra Borsası’nda tahville borçlanmak:

💡 Her şirketin hukuken başvurabileceği bir yöntemdir.

⚠️ Ama fiilen sadece belli nitelikleri karşılayan, güvenilir, finansal yapısı sağlam şirketler bu imkândan başarıyla yararlanabilir.

[carizma]

Sektörel ve Ülkesel Açıdan Önemi

Türkiye'de özel sektör tarafından gerçekleştirilen sınırlı sayıdaki Eurobond ihraçlarından biri

Bu cümle özellikle önemli. Bu tip işlemler genelde büyük holdingler (Koç, Sabancı, Turkcell vb.) tarafından yapılır. Kontrolmatik gibi daha orta ölçekli bir teknoloji/enerji şirketi için bu, uluslararası finansman yetkinliği açısından dikkat çekici bir başarıdır.

[carizma]

Stratejik Amaçlar

Bu ihraçla şirket şunları hedeflemiş:

TL bazlı kredi yükümlülüklerini dövize çevirmek

Kısa vadeli borçları orta-uzun vadeye yaymak

Fon kaynaklarını çeşitlendirmek

Döviz bazlı nakit akışını dengelemek

Uzun vadeli büyümeye uygun finansman sağlamak

Bu açıklama, sadece bir finansal işlem değil, bütünsel bir finansal stratejinin parçası olduğunu gösteriyor.

[carizma]

973.938.000,00 Türk Lirası kasada

kasa nerede ?