ACSEL - Acıselsan Acıpayam Selüloz Sanayi ve Ticaret A.Ş.

[gürselbb]

İçinde bulunduğumuz ekonomik ve siyasal şartlarda dediğiniz çok doğru.Bugün için 3 hane elbette zor.Fakat 3-5 yıl sonra ne olacağı konusunda PEG oranı bize çok şey söylüyor.
Peg oranı FK nın yıllık karlılık artış oranına bölünmesi ile elde ediliyor.Ben hesaplarımda bir kaç farklı rasyo kullanıyorum.Yıllık özsermaye artış oranı favok yıllık artış oranı v.s.
nereden hesaplarsam hesaplayayım 0.25-0.30 cıvarında Peg buluyorum.En yükseği gördüğü (25 ler cıvarı) peg en fazla 0.80 lere çıktı.Uygun hesaplanmış bir PEG ileriye dönük olarak fk dan daha iyi kararlar almanıza neden olur.
İşin özeti;jantsa için takip ettiğim yolu Acsel ve bir diğer hisse için takip ediyorum.
İşin bir diğer tarafı da sermaye düşüklüğü, bu da extra bir beklenti oluşturuyor.
Kişisel düşüncelerim olup herhangi bir öneri içermemektedir.
not:jantsa ile şimdilik işim bitti...Fiatının 18-20 cıvarı olduğu eski senelerden bahisle sözü geçti.

peg rasyonu şirketin değerinin üzerinde mi altında mı olduğunu gösterir.doğru..peg siz alım yapmamak lazım.ama,doğru hesap için en az 5 yıllık kar büyüme yüzdesine bakman lazım ki sonraki 2-3 sene için doğru hesap yapabilesin.acsel in 5 yıllık f/k /HBK yani hisse başı kar yani peg rasyonel değeri 0,12......
0,25 değil..
2017 de %67
2018 de %321 şimdi dikkat
2019 da %19
2020 de %13
bunu nasıl okursun?artı olarak pandamı den etkilenen şirket de değil...

[zalim123]

peg rasyonu şirketin değerinin üzerinde mi altında mı olduğunu gösterir.doğru..peg siz alım yapmamak lazım.ama,doğru hesap için en az 5 yıllık kar büyüme yüzdesine bakman lazım ki sonraki 2-3 sene için doğru hesap yapabilesin.acsel in 5 yıllık f/k /HBK yani hisse başı kar yani peg rasyonel değeri 0,12......
0,25 değil..
2017 de %67
2018 de %321 şimdi dikkat
2019 da %19
2020 de %13
bunu nasıl okursun?artı olarak pandamı den etkilenen şirket de değil...

haklısınız...fakat, peg rasyosunu hesaplarken fk/hbk ile hesaplarken, hbk nın bir önceki çeyreğe yada yıla göre azaldığı durumlarda (-) değerler çıkabiliyor.Örneğin Acsel için son 5 çeyreği ele alırsak, 2020 6.cı çeyrek - 0.33, 2020 9. çeyrek - 1.16 2020 12.ci çeyrek 1.49, 2021 3.cü çeyrek 0.89, 2021 6.ci ceyrek 0.25 çıkmakta.
Bu nedenle kişisel olarak HBK ile hesaplamakla beraber bunun yanında Oz sermaye karlılık artış oranlarınıda kullanmaktayım.daha doğru olduğunu iddia etmiyorum, ama hissenin dönemsel düşüş yada yükselişlerinde alabileceğim anlık duygusal kararlarda daha doğru pozisyon almamda bana yardımcı oluyor.

[gürselbb]

haklısınız...fakat, peg rasyosunu hesaplarken fk/hbk ile hesaplarken, hbk nın bir önceki çeyreğe yada yıla göre azaldığı durumlarda (-) değerler çıkabiliyor.Örneğin Acsel için son 5 çeyreği ele alırsak, 2020 6.cı çeyrek - 0.33, 2020 9. çeyrek - 1.16 2020 12.ci çeyrek 1.49, 2021 3.cü çeyrek 0.89, 2021 6.ci ceyrek 0.25 çıkmakta.
Bu nedenle kişisel olarak HBK ile hesaplamakla beraber bunun yanında Oz sermaye karlılık artış oranlarınıda kullanmaktayım.daha doğru olduğunu iddia etmiyorum, ama hissenin dönemsel düşüş yada yükselişlerinde alabileceğim anlık duygusal kararlarda daha doğru pozisyon almamda bana yardımcı oluyor.

son bilanço ile peg rasyo su 0,75....günlük fiyat 16,50..değere göre 21-22 arası olması gerekiyor.ben ocak 21 de 24 tl den sattım..yani hikaye fiyatlandı..sevdiğim hisse..fakat aynı..aynı üretim,aynı ürün,aynı müşteri..hektaş da 4 sene önce böyleydi..yeni yönetim ar-ge ve yatırımlarla ufuk açtı..halka açıklık ta artıyor acsel de..%52 oldu..f/k 14,94 pd/dd 2,99 hbk 1,08..güncel veriler böyle..ytd