ALARK - Alarko Holding A.Ş.

[fuma]

Bu durumda Alarko nun cebinden para çıkacak.Piyasa bu takastan para alacağımıza odaklandı.Baya kısa vadeli trader daldı.Eğer üste para vereceğimiz çıkarsa bence baya bir damping yeriz.1-2 ayda kendine gelemez.Bari tapi olup mahsuplaşsak ona da razı olmaya başladım ben.Birileri bunu biliyor.O yüzden satış yiyiyor olabiliriz.Herkes öğrendiğinde taban yersek şaşırmam.Spek ahlaksızın önde gideni.Ve insanları nasıl panikletebileceğini çok iyi biliyor.Spek bizimle satranç oynuyor.Bizim 3-5 değil 15 hamle sonra ne yapacağımızı biliyor.Ya da oynadığı kumarda tüm zarlar hileli.Şirket kıymetli spek zalim.

[ekserji]

Baktığım araştırma ChatGPT. Kaynağını ve detayını sordum. Şirketin 9 aylık kombine raporunu kaynak gösterdi. Şirketin sayfasına girip baktım. Buradaki kabul dağıtım=meral, üretim= cenal. Yani açıp inceleyebilirsiniz? Ben mi yanlış bakıyorum acaba..

https://www.alarko.com.tr/media/xjje...%B1-sunumu.pdf

ChatGPT derki, cenal biryıl 1, biryıl 3 biryıl 0 verir. Yani belirsiz.
Meram ise istikrar. Ayrıca şirketin batarya işleri ile son derece uyumlu.

[Wuhanlı Ejder]

​⚖️ "Adil" Bir Anlaşma İçin Kritik Noktalar

​Henüz resmi olarak net bir "nakit ödeme" miktarı açıklanmış değil; çünkü şirketler şu an değerleme (valuation) sürecindeler. Ancak bir denge kurulurken şu faktörler belirleyici olacak:
​Üretim vs. Dağıtım Dengesi: Cenal, Türkiye'nin elektrik ihtiyacının yaklaşık %3'ünü karşılayan devasa bir üretim tesisi. Ancak kömüre dayalı olması, küresel "yeşil dönüşüm" baskıları nedeniyle değerlemede farklı çarpanlarla hesaplanabilir. Öte yandan MEDAŞ, 6 ili kapsayan, nakit akışı düzenli ve öngörülebilir bir dağıtım ağıdır. Genellikle dağıtım şirketleri, düzenli gelir getirdikleri için yüksek çarpanlarla değerlenir.

​Borç Yükümlülükleri:
Şirketlerin üzerindeki mevcut krediler ve borçların kimin tarafından üstlenileceği, aradaki nakit farkını belirleyecektir. Örneğin, Cenal'in kuruluşundaki yatırım kredileri hala devam ediyorsa, Cengiz Holding bu borçları üstlenerek nakit ödeme miktarını düşürebilir.
​
Gelecek Potansiyeli: Alarko, son dönemde tarım ve havacılık gibi yeni alanlara odaklanırken, enerji tarafında daha stabil olan dağıtım işinde kalmayı tercih ediyor. Cengiz Holding ise sanayi gücüyle entegre olan üretim kapasitesini korumayı seçiyor.
​
💰 Tahmini Durum
​Piyasa analistleri, genellikle dağıtım varlıklarının (MEDAŞ) toplam değerinin, tek bir kömür santralinden (Cenal) daha yüksek veya daha stabil bir değerleme alabileceğini öngörüyor. Eğer dağıtım tarafı daha değerli çıkarsa, Alarko'nun Cengiz Holding'e bir miktar nakit ödeme yapması veya varlıklar arasındaki borç transferleri ile bu farkın kapatılması gerekebilir.

[Wuhanlı Ejder]

Alarko nun borçlu cikacagini hesapladi GEMINI..ama sirket devasa bir Tarim yatirimi yaparken, gelir getiren bir Cenal i neden elden para vererek cikarsin..
Bence holding kendini zorlamadan bu işi bitirecektir..zarar eden istirakler degil nihayetinde..

Biz cenal ciydik ama Medas daha değerliymiş sanirim..

[value]

Ama MEDAŞ nihayetinde süreli bir imtiyaz değil mi?

[Wuhanlı Ejder]

Ama MEDAŞ nihayetinde süreli bir imtiyaz değil mi?

Imtiyaz bitince hadi güle gule mi denecek,yoksa yapılan yatırımların karsiligi alinacakmi yeni sirketten ya da devletten..

[fuma]

Aldığım önemli bir bilgiyi paylaşayım.Kaynağımı belirtemem.Cenal-Meram takasında para ödemesi olmayacakmış Alarko açısından.1 e 1 takas olacak.Alacak verecek yokmuş.Mahsuplaşma tamam.Sadece 2025 karı bölüşülüp alınacak ve devir bitmiş olacak.Haydi hayırlısı.
Odun kömür derdimiz bitti çok şükür her öğlen gir ptf takip et ICE ROTERDAM COAL FUTURES takip çilesi bitti.Bir de geçmiş yıllarda dalga konusuyduk oduncu kömürcü diye

[ekserji]

Ben hisse fiyatından bağımsız olarak bakıyorum. Uzun vadeciyim. Olumlu bir haber.