Platin Üye
Tarihler 2024 Ocak ayını gösterirken şeker yatırım fiyatı yükseltmiş ve o tarihten sonra 26 görülmüş ve bir daha oralara çıkamamışız. YtdOriginally Posted by Petrol
Şeker Yatırım, PETKM - Petkim için hedef fiyatını 26 TL'den 29,68 TL'ye, tavsiyesini "tut" tan "al"a yükseltti
PETKM
16.01.24 12:47
"Yaşam kendini tecrube edemeyecegin kadar kısa ise başkalarının tecrübelerini deneyebilecegin kadar uzun" Yazdıklarım söylediklerim ve düşüncelerim yatırım tavsiyesi değildir.
Platin Üye
Bu rapor tarihi yanlış okumadıysam. Bu tarihte yazılmış. Ytd
Cuma, 07 Kasım 2025 00:00
Şeker Yatırım, PETKM-Petkim için hedef fiyatını 21,53 TL'den 15,75 TL'ye düşürdü, tavsiyesini "tut" olarak korudu
Petkim, enflasyon muhasebesine göre (TMS-29) 3Ç25’te 1,2 milyar TL net dönem zararı açıklamıştır. Bu zarar, piyasa beklentisi olan 504 milyon TL’nin üzerinde olsa da, geçen yılki 4 milyar TL zarara göre %70 iyileşme göstermiştir. Yüksek finansman ve vergi giderleri zararı artırırken, azalan net borç ve güçlü döviz likiditesi bilançoyu desteklemiştir. Şirket, 3Ç25’te -63 milyon TL FAVÖK açıklayarak beklentilerin (–188 milyon TL) üzerinde performans göstermiştir. FAVÖK marjı yıllık bazda –4,9%’dan –0,3%’e iyileşmiştir. Etilen–nafta makası %2 artışla 277 $/ton olmuştur. Stok kazancı 1 milyon USD olarak gerçekleşmiş, operasyonel toparlanmada stok etkisi ve kapasite optimizasyonu belirleyici olmuştur. Net satış gelirleri 22,23 milyar TL ile beklentilere paralel, yıllık bazda %3 düşük gerçekleşmiştir. Satış hacmi 538 bin ton, ihracat payı %44 (9,8 milyar TL) ve bunun %87’si AB ülkelerine yapılmıştır. Satış giderleri dolar bazında %3 artarak 544 milyon USD olmuştur. Zayıf küresel talep ciroyu sınırlasa da iç piyasa talebi dengelenmeyi desteklemiştir. Üretim 581 bin ton, kapasite kullanım oranı %63 seviyesindedir. Düşük kârlı ünitelerde yapılan geçici duruşlar maliyet optimizasyonu sağlamıştır. LDPE ve HDPE kârlılığı zayıf kalırken PP segmentinde maliyet baskısı sürmüştür. STAR Rafineri bu dönemde %122 kapasiteyle çalışmış ve 3,3 milyon ton satıştan 101,6 milyar TL gelir elde etmiştir. Bu durum Petkim’in hammadde güvenliğine ve operasyonel sürekliliğine pozitif katkı sağlamıştır. Net borç 9A25 itibarıyla 983 milyon USD’ye gerileyerek %2 azalmıştır. STAR Rafineri’den alınan üst hakkı bedeli likiditeyi güçlendirmiştir. Borç vadesi büyük oranda 2026’da yoğunlaşmakla birlikte, güçlü döviz pozisyonu sayesinde kısa vadede belirgin bir risk bulunmamaktadır. Genel olarak Petkim, zayıf küresel talebe rağmen faaliyet zararını sınırlamış, operasyonel verimliliğini artırmış ve borçluluğunu azaltmıştır. Şirket, sektör koşulları iyileştiğinde kapasite kullanımını artırmayı hedeflemektedir. 3Ç25 sonuçları sonrası hedef fiyat 21,53 TL’den 15,75 TL’ye düşürülmüş, “TUT” tavsiyesi korunmuştur.
"Yaşam kendini tecrube edemeyecegin kadar kısa ise başkalarının tecrübelerini deneyebilecegin kadar uzun" Yazdıklarım söylediklerim ve düşüncelerim yatırım tavsiyesi değildir.
Platin Üye
Bu da geçen sene ilk çeyrek ve sonrasında da gelen bilançolarla değişerek devam ediyor. Çorba oldu çorba.Ytd
Cuma, 07 Mart 2025 00:00
Şeker Yatırım, PETKM-Petkim için hedef fiyatını 25.42 TL, tavsiyesini "tut" olarak korudu
2025 Beklentileri: Petkim, 2025 yılında 30-50 milyon USD aralığında FAVÖK (TMS-29 etkisi dahil) elde etmeyi bekliyor. Petrokimya ürünlerine yönelik zayıf talep hem globalde hem de yurtiçinde devam ediyor. Talep ve ürün fiyatlarının, global toparlanma gerçekleşene kadar baskı altında kalmasını bekliyoruz. Ayrıca, 2025 yılında fiber tarafında stratejik üretim duruşunun yıl boyunca sürmesi öngörülüyor. Diğer yandan, rafineri tarafında daha iyi beklentilerimiz sebebiyle, STAR Rafineri’den gelecek katkının bu yıl da Petkim’in zayıf sonuçlarını dengeleyebileceğini düşünüyoruz. Şirketin satışlarının ortalama %35’ini gerçekleştirdiği Avrupa ekonomisindeki görünümün de Petkim açısından belirleyici bir faktör olmasını bekliyoruz. 4Ç24 finansalları ve şirkete ilişkin beklentilerimiz doğrultusunda, 12 aylık pay başına hedef fiyatımızı 25,42 TL seviyesinde koruyoruz. Hedef fiyatımız, 6 Mart 2025 kapanışına göre %45 getiri potansiyeli taşırken, "TUT" tavsiyemizi sürdürüyoruz.
"Yaşam kendini tecrube edemeyecegin kadar kısa ise başkalarının tecrübelerini deneyebilecegin kadar uzun" Yazdıklarım söylediklerim ve düşüncelerim yatırım tavsiyesi değildir.
Platin Üye
Yanlış anlaşılma olmasın. Ne düşünmüşler, neler öngörülmüş, neler olmuş, sektör durumu, özellikle stardan gelecek ya da gelmesi beklenilen durumların olmayışı ya da bilemiyorum. Ytd
"Yaşam kendini tecrube edemeyecegin kadar kısa ise başkalarının tecrübelerini deneyebilecegin kadar uzun" Yazdıklarım söylediklerim ve düşüncelerim yatırım tavsiyesi değildir.
Bronz Üye
Petkim şuan ayaktaysa bana göre sasa ile birlikte en kötü finansallara sahip , tl borçlanmamasından kaynaklı , borcun %40 bile tl olsaydı çoktan bedelliyi yapmıştı bedelli yapmamanın sonuçlarını ky ödüyor socar giren çıkan yok varlık satışı yada bedelli 3. Şık yok burda çizik çizip durursunuz her ay enflasyon kadar varlık erir ben sektörde yatırım yaparsam ki yapacağım kordsa mantıklı geliyor borcu yüksek ama yapılandırmış bedelli parasının çoğu Sabancı’dan yatmış marjlar biraz toparlarsa hızlı yükselir borcu sürdürülebilir durumda 300 milyon usd altında ciro da fena sayılmaz 2 sektör kord bezi ve kompozit ve uluslararası firma çok sıcağım bedelli onaylansın kordsa ile bir çayla çıkacağım
Gönderi Kuralları
Alıntı yaparak yanıtla
Yer İmleri