KLGYO - Kiler GYO A.Þ.

[Hissedarxd]

Portföyünün tamamýyla hissede olanlar için zor dönemler. Arada gülücük emojisi atýyorum ama onlar için üzüntüyü geç kalbim aðrýyor. Bütün hisseler aldý baþýný gitti bu daha 1 Tl deðil. Bölünme fiyatý 1.25 ve kalan rüçhanlardan da anlýyoruz ki yatýrýmcýsý bedelliye full katýlmýþ vaziyette. Yazýk etmezler inþallah bu iyi niyete ?! Ha, sabredin diyorlarsa þahsen bende var ondan. Minimum vadem Ekim ayý. O zamana kadar büyük resimde bir þeyler muhakkak çýkar ortaya.

[Hissedarxd]

Yaklaþýk 50K lot EGSER'im vardý. Bedelliye katýlmak için bir kýsmýný satmýþtým çok cüzi bir kârla. 16.20 ortalamadan ve burada 200K lotluk bedelliye katýldým. O nerdee bu nerde ?! Ayýp yaw...

[GP]

Portföyünün tamamýyla hissede olanlar için zor dönemler. Arada gülücük emojisi atýyorum ama onlar için üzüntüyü geç kalbim aðrýyor. Bütün hisseler aldý baþýný gitti bu daha 1 Tl deðil. Bölünme fiyatý 1.25 ve kalan rüçhanlardan da anlýyoruz ki yatýrýmcýsý bedelliye full katýlmýþ vaziyette. Yazýk etmezler inþallah bu iyi niyete ?! Ha, sabredin diyorlarsa þahsen bende var ondan. Minimum vadem Ekim ayý. O zamana kadar büyük resimde bir þeyler muhakkak çýkar ortaya.

2020bedellisinede herkeþ katýlmýþtý.Onlarýn sonu ile ayný olmaz umarým(

[Hissedarxd]

Grubun diðer kaðýtlarý olan ARASE ve KTSKR oldukça hareketli. Yýlsonu kârlarý muazzam. Ha keza burasý da öyle. Yani adamlarýn buradan kaðýt alýp satýp para kazanayým diye bir dertleri olmaz mantýken. A1 Capital'in 20 milyon lot alýþ satýþtan ettiði kâr 12 bin Tl. Olacak iþ deðil yani, kimse bu hamallýðý yapmaz. Bakalým neyin peþindeler. Grafik düþen trendden yukarý doðru kýrýlým yapmak üzere. Ne tür katakulli yaparlarsa yapsýnlar ilk çeyrek bilançosu geçen yýldan iyi gelecek çünkü kasaya keþ 775 milyon Tl girdi. Bir o kadar da zaten vardý. Borç yok, satýþlar ertelenmiþ gelir kýsmýnda kabak gibi ortada. Yani þirket sürdürülebilirlik açýsýndan geçmiþ yýllara kýyasla gayet iyi durumda. Bu açýdan bakýldýðýnda GYO sektöründeki ilk çeyrek bilançolar içerisinde -çok muhtemelen- en iyi finansal verileri görebiliriz. Tahminim o yönde...YTD

[Hissedarxd]

Her zaman diyorum, ben bu iþlerden anlamam, açýk söylemek gerekirse anlayanýna da rastlamadým iþbu forumda. Mesela dipnotlarda bulduðum þey; faturasý kesilmiþ olsa dahi kasada duran gelirin hasýlat ve kâr rakamlarýnda saklanabileceði. Halbuki fatura kesmek ne demek; bunu vergi beyanýnda göstermek ve vergisini ödemek demek. Sonuçta KDV matrahý var o faturada. Ama iþe bak ki bu tutar hasýlatta yok. Neyse...Konumuza dönelim, yýl sonu bilançosunda bu rakam 206.804 milyon Tl. Bunu bir kenara not edelim.


9 aylýk dipnotlarda ayný rakamlar:



Görüleceði üzere ayný rakam yani "faturasý kesilmiþ ama teslim edilmediði için hasýlatta gözükmeyen" tutar 9 aylýk finansallarda 224.141 milyon Tl. Bunu da not ettik. Þimdi asýl konuya geliyorum:

9 aylýk toplam hasýlat miktarý 493 milyon Tl, yýlsonunda bu rakam 524 milyon Tl olmuþ Yani hasýlat kaleminde son 3 ayda sadece 31 milyon Tl artýþ var. Halbuki Eylül 2021 sonu itibariyle faturasý kesilmiþ haliyle devlete vergisi ödenmiþ 224.141 milyon Tl var kasada. Yýlsonu bilançosunda hasýlat rakamýna bunu bile dahil etmemiþler. Fatura kesilmesi de bir þey ifade etmiyor anlaþýlan; önemli olan malýn müþteriye teslim günü.

Bu keyfi bir þey olamaz, arkasýnda muhakkak þirketlere bu imkaný veren yasal bir düzenleme ve/veya açýk vardýr. Açýk söylemek gerekirse o kadar hakimiyetim yok bu konulara. Sadece bir tespit olsun diye yaptým bu paylaþýmý. Detaylara hakim olan arkadaþlar görüþlerini paylaþýrsa sevinirim. Maksat herkes öðrensin nedir ne deðildir ?

*

Bu 2 tabloda diðer dikkat edilmesi gereken þey 9 aylýkta 512.955 milyon Tl olan "alýnan avans" tutarýnýn yýlsonu bilançosunda 912.617 milyon Tl'ye yükselmiþ olmasý. Yani son 3 ayda kabaca 400 milyon Tl tutarýnda satýþ yapýlmýþ.

[uzun]

Sayýn Hissedarxd deðerli paylaþýmlarýnýz için teþekkür ederim.

[Hissedarxd]

Gerçek kârý yani ticari kârý sadece 90 milyon Tl olan ZRGYO'nun piyasa deðeri 14 milyar Tl'yi geçti. FK'sýnýn 10 gibi olduðuna bakmayýn geri kalan kârýn tamamý deðerlemeden geliyor. Aslýnda FK'sý 50 lerde...Ýlk çeyrek bilançolarý sonrasý KLGYO'nun FK'sý çok muhtemelen 2 nin altýna düþecek, PD/DD ise 0.40 civarýna inecek.

Durum böyleyken tahtada sadece A1 Capital ve BOFA alýcý, kaðýda ky ilgisi sýfýr...

#KLGYO #matriks http://share.matriksdata.com/share.a...03281124334546

[tahminci]

Patron ne derse o olur.. bilanço bize lanse edildiði haliyle güzel.. bazý satýþlar içinde yok ve bu durum 3 ve 6 aylýk bilançolara pozitif etki yapabilir.. Bugün elim satmaya gitmedi.. uzun zamandan beri ilk defa oluyor.. bakalým ne olacak..