DEVA - Deva Holding

[emin]

2021 Şubat ayında 5 USD, 2008 Ocak ayında 6 USD seviyelerini önümüzdeki zamanlarda tekrar görebilir miyiz acaba, yeter mi ömrümüz?!

[Sayilar10]

Sayın Maslak,

16 çeyrektir ayrıntılı bir şekilde faaliyet raporundaki cironun %50'sini oluşturan ilaç listesini inceliyorum. Son faaliyet raporunda yer alan listedeki ürünler sırasıyla şunlar. Yanlarına satış fiyatlarını da ekledim (30 Haziran itibarıyla).

Amoklavin 55,52
Rivelime 31340,75
Devit 39,71
Dikloron 55,52
Candexil Plus 115,58
Cefaks 83,5
Dodex 55,52
Tribeksol 72,69
Azitro 55,52
Desefin 72,59
Dilatrend 35,25

Rivelime dışında 2015 sonrası ruhsatlı bir ürün mevcut değil. Ar-geden gelen onkoloji ilaçları bu listeye bir türlü giremedi. Son 3 çeyrekte de Rivelime'da gerileme başladı. Daha önce bu listedeki Depores ve Depores X de maalesef artık burada yok. Yani mevcut ciroyu oluşturan kısım ar-ge hamlesi öncesinin ürün karması gibi görünüyor. Son birkaç çeyrektir görülen pazar payı artışları antibiyotik grubundaki yükseliş kaynaklı gibi duruyor.
Imatis bu listeye girip çıktı, bir de Depores. Ancak Imatis 2021 ve sonrasında yer alamadı bu listede. Sutesgo ve Pomalem ise hiç giremedi. 2024 için Apaclot'un bu listeye girmesini beklerim. Sonuçta bu ilaçların Ar-ge'si için de ciddi maliyetler oluşmuştur mutlaka.
Tabi ki tıp dünyasındaki değişimlerden bazen tedavilerde başka moleküllere kaymalar olabiliyor, Pazarlamada başarısızlık da rol oynamış olabilir. Ancak yine de ilk %50 ciroya yansıyan tek ar-ge ürünü olmasını yadırgıyorum. Philip Haas cironun %10'unu ar-geye ayırmakla övünüyorsa, ve bu ar-ge atağı yaklaşık son 10 senenin konusu ise, 2023 senesi satışlarında da yeni ruhsatlı ürünlerin daha çok pay alması mümkündü diye düşünüyorum.
Deva'da başarılı yönlerden biri yüksek brüt marjlar. Ar-ge faydası bazı ürünlerin API'sini üretmek olarak da fayda sağlamış olabilir. Bu da marjları olumlu etkilemiştir mutlaka. Ancak marjları değerlendirirken bir yıllık hammadde stoku bulunduran Deva'nın buna ayırdığı işletme sermayesi maliyetini de hesaba katmalıyız.
Hayvan sağlığı için hat yatırımı yapıldı ama bu alanda Deva sürekli geri gitti. Artık cirodan aldığı pay ve yarattığı favök anlamsız hale geldi. Son dönemde solid onkoloji için çok büyük yatırım yapıldı, iç pazarda Rivelime satışlarında gerileme var gibi görünüyor. Dış pazarlarda büyüme ivmesi mevcut ama hala cirodaki pay çok sınırlı. İnşallah bu alanda önemli ruhsatlar gelir ve satışlara yansır. Solid onkoloji yatırımının boşa yapıldığını düşünmüyorum ama bazen de Ar-ge ve bu yatırıma harcanan paralar olmasaydı, borçsuz bir Deva'nın da karlılığının ve bist fiyatlamasının mevcut seviyesinin çok ötesinde olabileceğini de düşünüyorum. Amoklavin ve Devit zaten ar-ge olmadan da bu listede yer alacaklardı.
Uzun lafın kısası ben ar-ge ve tesis yatırımına inanan bir yatırımcıyım. Mevcut şartlarda bana göre ucuz fiyatlanan Deva hisselerimi satmayı düşünmüyorum. Ancak yine de şu ana kadar yapılmış ar-ge yatırımlarının daha somut yansımalarını ürün satışlarında da görmek isterim.

[rodrigo44]

Bekleyen ilaç ruhsatları varmı ve ihracat hedefleri neler diye dün yine mail atmıştım buda gelen cevap:


Bekleyen yeni ruhsatlarımız ticari sır niteliğine olduğundan maalesef paylaşılamamaktadır.



İhracatımız için nihai bir hedef olmamakla birlikte, ihracatımız her sene gelişerek devam etmektedir.



Şirketimize gösterdiğiniz ilgiye teşekkür eder, saygılarımızı sunarız.

[rodrigo44]

https://twitter.com/BloombergHT/stat...Oa3ASfE2w&s=19

Almanyada durum böyleyse diğer Avrupa Bölgesi ülkelerde pek farkli değildir diye düşünüyorum

[rodrigo44]

https://www.eczacininsesi.com/haber-detay.php?id=16146

Yeni ilaç kararnamesi icin çalışma yapiliyormus.. Yeni yili bulur ama hazirlanmasi aciklanmasi bence

[ugurkaptan]

20 Aralık 2022 tarihi itibariyle Rivelime/lenalidomid in tüm formlarının Yeni Zelanda satışı için onay almışız. Tüm ortaklara hayırlı olsun..

https://gazette.govt.nz/notice/id/2022-go5690

Solunum ilacı içinde yeni izin almışız.Hayırlı olsun
https://gazette.govt.nz/notice/id/2023-go4023

[rodrigo44]

Ar-geden gelen onkoloji ilaçları bu listeye bir türlü giremedi.

https://www.eczacininsesi.com/haber-detay.php?id=16131

Sıkıntı devadan kaynakli değilde sgk ödemesine girememesinden kaynaklı olabilir mi ? Dediginiz ilaclar sgk odeme kapsamindamiydi bilmiyorum öyleyse kusurabakmayin lütfen. Aksam sektörü arastirirken böyle bir habere denk geldim belki bundan ötürü yeni kanser ilaçları listeye giremiyor istenilen şekilde satışı gerceklesemiyordur

[işçi74]

https://twitter.com/BloombergHT/stat...Oa3ASfE2w&s=19

Almanyada durum böyleyse diğer Avrupa Bölgesi ülkelerde pek farkli değildir diye düşünüyorum

Destekten bu habermi döndürdü acaba