GENTS - Gentaþ Dekoratif Yüzeyler San. ve Tic. A.Þ.

[xyz]

Vay, vay, vay... Bu kadar karmaþýk iliþkileri olan, þüpheli iþlemleri olan kiþelerce yönetilen bu þirketi yol yakýnken takip etmeyi býrakayým en iyisi.
Temel olarak dikkatimi çekti takibe almýþtým, ama yönetimde iyi niyet yoksa hepsi hikaye.
Yolunuz da açýk olur umarým.

Sn. Bawer Hissedeki bu tantana olmasaydý hisse çoktan 5tl yi bulmuþtu. gerçekten iyi bir hisse tekniði de öyle ama patron??

Biri alýyor diðeri satýyor, çok enteresan geldi, duruma bakayým dedim.

Biz buna "bu ne perhiz bu ne lahana turþusu" diyoruz sn. Qie.

[kartopu]

[bawer]

Sn. Bawer Hissedeki bu tantana olmasaydý hisse çoktan 5tl yi bulmuþtu. gerçekten iyi bir hisse tekniði de öyle ama patron??Biz buna "bu ne perhiz bu ne lahana turþusu" diyoruz sn. Qie.

Haklýsýnýz ama bu Abdurahman ve Ziya hesaplaþmasý bitmeden hissenin gitmesi zor gibi, arada bir küçüklere de bindiriyorlar sanki, Ziya dün 190 bin daha satmýþ ama Abdurahman alým tarafýnda görünmüyor. Çok þaibeli iþlemler.

[Qie]

Karþýlýklý alýþveriþler devam ediyor. Ýþlem yapan, alan, satan, devreden, devralan herkesin soyadý ayný. Aile içi hesap devri görüntüsü ama tahtaya hiç olumlu yansýmýyor.

[dinazor]

Garanti Yatýrým Þirket Ziyaret Raporu

· Ýhracatýn toplam ciro içerisindeki payý %45’tir ve Þirket ihracatýn payýný arttýrmayý planlamaktadýr. Þirketin kapasite kullaným oraný 2018 son çeyrek ve 2019 baþý itibariyle %65-70 civarýndadýr.

· Ýhracat pazarlarý çok yaygýn olmakla birlikte çoðunluðu (yaklaþýk %60’ý) Batý Avrupa ülkelerine yapýlmaktadýr.

· 2014’te 3,1 milyon EUR yatýrým tutarý ile alýnan Liri Markasý ve tesisleri þu anda lojistik merkez olarak kullanýlmaktadýr. Liri’ye ait üretim hatlarý Türkiye’ye getirilip kapasiteye eklenmiþtir. Liri markasýnýn alýnmasýndaki motivasyon marka bilinirliði ve farkýndalýðý arttýrmaktýr. 2020’den sonra Liri markasýnýn tekrar canlandýrýlmasý ve Pazara yeni bir marka olarak sunulmasý hedeflenmektedir.

· Fiyatlama hem yurtiçi hem yurtdýþýnda EUR cinsinden yapýlmaktadýr ve karlýlýk yurtiçi pazarýnda görece daha yüksektir.

· Gider tarafýnda ise dövizin payý %68’ler düzeyindedir.

· Þirket Türkiye Dekoratif Laminat Pazarýnda %55 Pazar payý ile sektör lideridir. Ana rakipleri ise ASD ve Pelit Arslan’dýr.

· Cironun %72’si Dekoratif Laminat satýþlarýndan oluþurken onu Werzalit ve Panel satýþlarý takip etmektedir.

· Þirketin halihazýrdaki tamamlanmýþ yatýrým ve rezerve kapasitesi göz önüne alýndýðýnda en az 3 yýl büyük bir yatýrým gerekli görülmemektedir.

· Þirket daðýnýk ortaklýk/iþtirak yapýsýný önümüzdeki yýllarda sadeleþtirmeyi planlamaktadýr.

· Þirket’in 2019’da büyümesini ve benzer karlýlýk oranlarýný sürdürmesini öngörmekteyiz. (9A18: EUR bazýnda %6 büyürken FAVÖK marjý 6.7 puan iyileþerek %20.7 olmuþtur)

· Þirketin son iki yýlda FAVÖK marjý %12 civarýndadýr.

· Son on yýla baktýðýmýzda þirket her sene net kar açýklamýþ ve temettü/bedelsiz daðýtýmý yapmýþtýr. Son 3 yýl temettü daðýtým oraný %30 civarýndadýr.

· Þirketin borçluluk seviyesi düþüktür. 9A18 itibariyle þirketin net borcu 48mn TL iken bu son 12 aylýk FAVÖK’ünün 0.6’sýdýr.

· Þirketin 9A18 itibariyle 12 aylýk FD/FAVÖK ve F/K oraný 3.6x ve 5.4x’tür. Söz konusu çarpanlar Garanti Yatýrým beklentilerine göre BIST’teki sinai þirketleri için 2018’de 7x ve 11x’dir.

· Hisse üzerinde önemli bir etki olmamasýna karþýn ortak alým satýmlarý ve daðýnýk ortaklýk/iþtirak yapýsýnýn hisseye olan ilgiyi sýnýrlý tuttuðu kanýsýndayýz.

[kartopu]

[DahaFazlaOlmaz]

Garanti Yatýrým Þirket Ziyaret Raporu

· Ýhracatýn toplam ciro içerisindeki payý %45â��tir ve Þirket ihracatýn payýný arttýrmayý planlamaktadýr. Þirketin kapasite kullaným oraný 2018 son çeyrek ve 2019 baþý itibariyle %65-70 civarýndadýr.

· Ýhracat pazarlarý çok yaygýn olmakla birlikte çoðunluðu (yaklaþýk %60â��ý) Batý Avrupa ülkelerine yapýlmaktadýr.

· 2014â��te 3,1 milyon EUR yatýrým tutarý ile alýnan Liri Markasý ve tesisleri þu anda lojistik merkez olarak kullanýlmaktadýr. Liriâ��ye ait üretim hatlarý Türkiyeâ��ye getirilip kapasiteye eklenmiþtir. Liri markasýnýn alýnmasýndaki motivasyon marka bilinirliði ve farkýndalýðý arttýrmaktýr. 2020â��den sonra Liri markasýnýn tekrar canlandýrýlmasý ve Pazara yeni bir marka olarak sunulmasý hedeflenmektedir.

· Fiyatlama hem yurtiçi hem yurtdýþýnda EUR cinsinden yapýlmaktadýr ve karlýlýk yurtiçi pazarýnda görece daha yüksektir.

· Gider tarafýnda ise dövizin payý %68â��ler düzeyindedir.

· Þirket Türkiye Dekoratif Laminat Pazarýnda %55 Pazar payý ile sektör lideridir. Ana rakipleri ise ASD ve Pelit Arslanâ��dýr.

· Cironun %72â��si Dekoratif Laminat satýþlarýndan oluþurken onu Werzalit ve Panel satýþlarý takip etmektedir.

· Þirketin halihazýrdaki tamamlanmýþ yatýrým ve rezerve kapasitesi göz önüne alýndýðýnda en az 3 yýl büyük bir yatýrým gerekli görülmemektedir.

· Þirket daðýnýk ortaklýk/iþtirak yapýsýný önümüzdeki yýllarda sadeleþtirmeyi planlamaktadýr.

· Þirketâ��in 2019â��da büyümesini ve benzer karlýlýk oranlarýný sürdürmesini öngörmekteyiz. (9A18: EUR bazýnda %6 büyürken FAVÖK marjý 6.7 puan iyileþerek %20.7 olmuþtur)

· Þirketin son iki yýlda FAVÖK marjý %12 civarýndadýr.

· Son on yýla baktýðýmýzda þirket her sene net kar açýklamýþ ve temettü/bedelsiz daðýtýmý yapmýþtýr. Son 3 yýl temettü daðýtým oraný %30 civarýndadýr.

· Þirketin borçluluk seviyesi düþüktür. 9A18 itibariyle þirketin net borcu 48mn TL iken bu son 12 aylýk FAVÖKâ��ünün 0.6â��sýdýr.

· Þirketin 9A18 itibariyle 12 aylýk FD/FAVÖK ve F/K oraný 3.6x ve 5.4xâ��tür. Söz konusu çarpanlar Garanti Yatýrým beklentilerine göre BISTâ��teki sinai þirketleri için 2018â��de 7x ve 11xâ��dir.

· Hisse üzerinde önemli bir etki olmamasýna karþýn ortak alým satýmlarý ve daðýnýk ortaklýk/iþtirak yapýsýnýn hisseye olan ilgiyi sýnýrlý tuttuðu kanýsýndayýz.

Fabrika satýþýný görmemiþ adamlar körler saðýrlar birbirini aðýrlar misali...

Sent from my Redmi Note 4 using Tapatalk

[chapuisat]

bu nasýl bir adilik dostlar...