AEFES - Anadolu Efes Biracýlýk Ve Malt Sanayii A.Þ.

[candyshop]

Sayýn Candyshop
Þansý arttýrmak icin iþadamý yerine isinsani deyin.Boylece kadýnlarý da olasý hayýrsever listesine almýþ olursunuz.Saygýlar.

þu yaþýma geldim henüz "vicdanlý" ya da "masum" bir kadýn tanýmadým.

[nosfecagri]

Yeri gelmiþken konuyu bir daha dile getireyim yeni yatýrýmcýlar için.

Öncelikle yanlýþ anlaþýlma olmasýn "patron parayý cukkalýyor" anlamýnda söylemedim lakin hakim ortak olunduðu halde "tam konsolidasyon" yöntemi ile konsolide edilmeyen büyük bir iþtirak kazanýlan paranýn saklanmasý için paravan olarak kullanýlýyor dedim. Detaylar aþaðýda.

Öncelikle referans dosyamýz 1. çeyrek finansal raporu, aþaðýdaki linkteki KAP bildirimden indirebilirsin:
https://www.kap.org.tr/tr/Bildirim/843158

Sayfa 12:
Anadolu Etap'ta 6 Mart 2020 tarihinde yapýlan 126.392 TL tutarýndaki sermaye artýrýmý sonucunda Þirket'in Anadolu Etap'taki pay oraný %71,70'ten %76,22'ye yükselmiþtir.

Sayfa 13:
Anadolu Etap'ta 27 Aralýk 2019 tarihinde yapýlan 114.000 TL tutarýndaki sermaye artýrýmý sonucunda Þirket'in Anadolu Etap'taki pay oraný %65,84'ten %71,70'e yükselmiþtir.

Sayfa 20:
ÖZKAYNAK YÖNTEMÝYLE DEÐERLENEN YATIRIMLAR
Grup'un Net Varlýklardaki Payý 134.664
Grup'un Net Dönem Zararýndaki Payý (53.741)

Þimdi, rakamlara 000 eklemek lazým dokümanda bahsedildiði gibi.

Ne olmuþ? Aralýk ayýnda 126 milyon ve Mart ayýnda 114 milyon TL olmak üzere Anadolu Efes toplam 240 milyon TL para koymuþ Anadolu Etap'a. Bunun karþýlýðýnda elinde tuttuðu hisse payý %65,84'ten %76,22'ye yükselmiþ. Yani %10 hisse artýrmak için 240 milyon lira para koymuþ.

Peki 1. çeyrek bilançoda Özkaynak yöntemi ile deðerlenen bu varlýk Anadolu Efes bilançosuna ne katký saðlamýþ:
1- Varlýk deðerinin AEFES'e ait payý: 134.664.000
2- AEFES'e dönem zararý: 53.741.000

Sadece son 4 ayda Anadolu Efes'in 240 milyon TL para koyduðu þirketin AEFES'teki özkaynak deðerlemesi 134 milyon lira.

Anadolu Etap'a daha önceden Brezilya'lý ortak, Özgörkey Holding ve Anadolu Efes eþit pay ortaklardý. Geçen yýl Brezilya'lý ortak çekildi ve son yapýlan sermaye artýþlarýyla AEFES'in payý %76,22'ye yükseldi.

EN BÜYÜK SIKINTI ANADOLU ETAP'IN TAM KONSOLÝDASYONLA KONSOLÝDE EDÝLMÝYOR OLMASI, BUNDAN DOLAYI BORÇLULUK, CÝRO, KAR, FAVÖK RASYOLARININ ANADOLU EFES BÝLANÇOSUNA YANSIMIYOR OLMASI.

Hisseye yeni girmiþ yatýrýmcýlar bu konuyu þirketin Yatýrýmcý Ýliþkileri bölümüne sorabilirler

Güzel, elinize saðlýk. Konjonktürde patron istediðini yapar. Ama bu tavuk da yumurtluyor. Bir süre buradayým artýk, havalar sýcak faizler düþük yani hem satýþlar artacak hem ödemeler kolaylaþacak dolar yüksek iþçilik ucuz buðdayda verim yüksek olacak vb...

Temel güzel. Teknik güzel. Oteller restoranlar elbet açýlacak. Hayýrlýsý olsun, dip avcýlýðý yapmýyorum kimseye de tavsiye etmiyorum ben 17 liradan girdim 15 e gelirse ek 13 gelirse ek 11 gelirse ek 9 gelirse ek, geleceði tahmin etmiyorum kimseye de tavsiye kesinlikle etmiyorum tahmin yok, bu þirket bence ucuz hepsi bu. Daha ucuz da olamaz mý olabilir elbette iddiasýna girilmez. Teknik bozarsa çýk biraz zarar et geri de girilir.

Ramazan bitsin marketten desteðimizi de atarýz

Herkese bol kazançlar.

[candyshop]

Daha önce yazdým, yine yazayým.

Son 1 ayda net satýcý: 15.403.130 lot ile Citibank.

Alýcýlar:
DEUTSCHE BANK: 2.885.360
IS YATIRIM: 2.094.972
AKBANK (PORTFOY SAKLAMA): 1.638.489
TEB YATIRIM: 1.306.722
AK YATIRIM: 1.077.602

Yani bildiðin halka arz yaptý Citibank. Diðer aracý kurumlarda 1 milyon altý rakamlarda paylaþmýþ Citibank'ýn satýþýný. Citibank'ta malum Invesco Oppenheimer'in mallarýný satýyor. Yani tüm portföyü boþaltmýyor.

Þimdi bize lazým olan hayýrsever bir iþadamý girip fiyatý 19'lu seviyelere taþýrsa þu mübarek günlerde bayram öncesi büyük dua alacak KY'den. Çünkü takas açýkca malýn son 1 ayda KY tarafýndan paylaþýldýðýný gösteriyor.

[VazgectimSenden]

18 den bende aldým. Ýhtiyacým olmayan bir parayý yatýrdým. Tek temennim 1 yýl içerisinde minimum % 10 getirmesi

[boombeach]

Daha önce yazdým, yine yazayým.

Son 1 ayda net satýcý: 15.403.130 lot ile Citibank.

Alýcýlar:
DEUTSCHE BANK: 2.885.360
IS YATIRIM: 2.094.972
AKBANK (PORTFOY SAKLAMA): 1.638.489
TEB YATIRIM: 1.306.722
AK YATIRIM: 1.077.602

Yani bildiðin halka arz yaptý Citibank. Diðer aracý kurumlarda 1 milyon altý rakamlarda paylaþmýþ Citibank'ýn satýþýný. Citibank'ta malum Invesco Oppenheimer'in mallarýný satýyor. Yani tüm portföyü boþaltmýyor.

Þimdi bize lazým olan hayýrsever bir iþadamý girip fiyatý 19'lu seviyelere taþýrsa þu mübarek günlerde bayram öncesi büyük dua alacak KY'den. Çünkü takas açýkca malýn son 1 ayda KY tarafýndan paylaþýldýðýný gösteriyor.

[QUOTE=boombeach;4440980]


hocam slm

yorumlarýnýzý çok keyifle okuyorum

bu sadece 1 günlük olay

bence bu kadar malý ky alamaz

ky alsa tahtada bu kadar alavare olmaz

[emektar]

AEP Anadolu Etap Penkon Gýda ve Tarým Ürün. San.Ve Tic. A.Þ.
sermayesi ...............................790.550.000,00
Þirketin Sermayedeki Payý (%)...76,225
Þirketin Sermayedeki Payý.........602.595.927,00

ben sürekli bu þirket üzerinde yoðunlaþýyorum...benim kaba hesaplamalarýma göre hisse baþý en az 5 tl deðer biçiyorum...

790.550.000,00 çarpý 5=4 milyar tl...


anadolu etap ýn payý ......3 milyar tl...

Gerçekler er yada geç gün yüzüne çýkar..

[candyshop]

hocam slm
yorumlarýnýzý çok keyifle okuyorum
bu sadece 1 günlük olay
bence bu kadar malý ky alamaz
ky alsa tahtada bu kadar alavare olmaz

Kabaca 15 milyon lot satýþ var Citibank'tan.
Satýþý karþýlayan ilk 5 aracý kurumun ise toplam aldýðý 8 milyon civarý.
Geriye kalan 7 milyon lot'da diðer aracý kurumlar tarafýndan karþýlanmýþ (1 milyon lot üstü alýþ yapan aracý kurum yok)

Benim gözümde 1 milyon TL'ye kadarlýk hesaplar "KY"dir. 1 Milyon TL üstü hesaplar kurumsal yatýrýmcý, büyük yatýrýmcý olarak adlandýrýlýr. Bu benim görüþüm.

Hissede "hiç büyük yatýrýmcý yok" demiyorum. Mutlaka Citi'nin satýþýný karþýlayan baþka yabancýlar, büyük yatýrýmcýlar, fonlar vardýr. Lakin bu satýþýn azýmsanmayacak bir kýsmýný da KY karþýladý. (Dediðim gibi 1 milyon TL altý hesaplar)

AEP Anadolu Etap Penkon Gýda ve Tarým Ürün. San.Ve Tic. A.Þ.
sermayesi ...............................790.550.000,00
Þirketin Sermayedeki Payý (%)...76,225
Þirketin Sermayedeki Payý.........602.595.927,00

ben sürekli bu þirket üzerinde yoðunlaþýyorum...benim kaba hesaplamalarýma göre hisse baþý en az 5 tl deðer biçiyorum...

790.550.000,00 çarpý 5=4 milyar tl...
anadolu etap ýn payý ......3 milyar tl...

Gerçekler er yada geç gün yüzüne çýkar..

Ben þöyle hesaplýyorum, Anadolu Efes son 4 ayda 240 Milyon TL sermaye koydu Anadolu Etap'a ve payýný yüzde 10 artýrdý. Ýþlemler son 4 ayda gerçekleþtiði için gayet güncel. Yüzde 10'u 240 milyon TL eder þirketin tamamý 2.4 milyar TL eder. Yaklaýþk 1.8 milyar TL'lik bir þirkettir Anadolu Etap bu matematikle.

Sence bu hesaplama daha adil deðil mi?

[candyshop]

Þirket hazýr bu fiyatlara düþmüþken, Anadolu Efes neden hisseyi bu fiyatlardan toplamaz? Yani þirket kendi hissesini gayet rahat alabilir finansal yapý müsait. "Anadolu Grubu alsýn" diyeceðim ama holdingin solo borcu yüksek ve zaten yönetimdeki hakim ortak olarak hisse almasýnýn ciddi bir etkisi de olmayacak (gelecekte alacaðý temettünün deðiþmesi dýþýnda)