DEVA - Deva Holding

[KAFASINAGÖREYAZAN]

Deniz yatırım Genil için rapor yayınlamış Gen İlaç için 109 TL hedef fiyat vermiş verdiği hedef fiyat ile 32.700.000.000 TL piyasa değeri biçmiş devanın piyasa değeri şu an 15.340.000.000 kendi ilacı ve argesi olmayan fason üreten veya direk ithalat yapan bu firma devanın 1/5 kadar beşte biri kadar faliyet karı var aslında sadece tek mesele karlılıkta değil bu genilin özkaykanları devanın özkaynağının 1/5 kadar bile değildir

[Maslak1]

Deniz yatırım Genil için rapor yayınlamış Gen İlaç için 109 TL hedef fiyat vermiş verdiği hedef fiyat ile 32.700.000.000 TL piyasa değeri biçmiş devanın piyasa değeri şu an 15.340.000.000 kendi ilacı ve argesi olmayan fason üreten veya direk ithalat yapan bu firma devanın 1/5 kadar beşte biri kadar faliyet karı var aslında sadece tek mesele karlılıkta değil bu genilin özkaykanları devanın özkaynağının 1/5 kadar bile değildir

Gen İlaç'ın piyasada çok üstün olduğu bir konu var; nadir hastalık ilaçlarının piyasaya satış ve pazarlaması. eğer ki gen ilaç için adil değer 32 milyar tl ise, deva belki de 70 - 80 milyar tl olmalı.. deva, hem varlık değeri bakımından, hem işinin ticari sürekliliği bakımından hem de karlılık bakımından gen ilaçtan açık ara öndedir.

deva, kendi ürünüün geliştirmek bakımından kendi göbeğini kesen bir firmadır.. işinin sürekliliği için distribütörlük aldığı firmanın himmetine/mihnetine/lutfuna ihtiyacı yoktur..

gen ilaç belki de gerçekten 32 mia tl ediyordur, değerleme raporuna bakmadım. firmanın halka açılış sürecindeki sirküler vbsini okumuştum.. umarım ki değerleme raporu doğru olsun ki bu deva için bist fiyatlaması bakımından değerli bir referans olsun..

yatırımlarımızı emanet ettiğimiz kurumlarımızdan deva hakkında değerleme raporu ısrarla istemek doğru olur.

yatırım firmalarımız da deva yönetiminden ısrarla randevu talep etmelidir.

çalı arkasında saklanmak, radar altı kalmak bir yana; tabiri caizse, nükleer saldırada sızıntı almayacak şekilde bilgilerini ve kozmik odasını saklayan bir firmadır deva.. yatırımcısından bu denli bilgi saklamak, hisse üzerinde "pasif baskı aracıdır"..

deva yönetiminden beklentimiz, herhangi bir şeyi abartmadan ama eksiltmeden de olmak üzere, doğru, kapsamlı, düzenli bilgi akılşı sağlamasıdır. mesela;

1-3 aylık analist toplantısı,
2-3 aylık yatırımcı sunumu,
3-finansal medyada görünürlük ve samimi bilgi vermek
4-moleküllerin ismini vermeden geliştirmekte olduğu ürünlerin cari dönem pazar büyüklükleri..
vb olabilir.

daha piyasada hiç ürünü olmandan ve pipelineda sadece 3 tane molekülü olan (ki sadece 1i ileri safhada) bir biyoteknolojik firma 1 mia usdye satılıyor, sadece 8 tane molekül geliştiren (geliştrme sürecei sadce bir iksiinde bitmiş) alvotechin biyoloji işine borsada 4 mia usd değer biçiliyor.. devanın acaba geliştirmede kaç tane biyoteknolojik molekülü var? yatırımcı açısından bilgi değeri taşıyan bilgiyi paylaşmamak hisse üzerinden fiyat baskısı kurmaktır.. ticari sırla ilgisi yoktur..

[ugurkaptan]

Sayın Maslak1 teşekkürler değerlendirmeleriniz için.
''nükleer saldırada sızıntı almayacak şekilde bilgilerini ve kozmik odasını saklayan bir firmadır deva..'' ifadeniz yeni ve yerinde bir benzetme olmuş bencede

[defineci]

benim diğer bir tahminin devanın kottan çıkma ihtimali, garantide bulunan malların takasına bakın son 10 yıllık oran birbirine yakın ama şuu an 85.12 de bu oran baya yükselmiş 86 ı filan geçerse kağıdın sıkıntısını anlıcam derdi biz değiliz yani.

[KAFASINAGÖREYAZAN]

benim diğer bir tahminin devanın kottan çıkma ihtimali, garantide bulunan malların takasına bakın son 10 yıllık oran birbirine yakın ama şuu an 85.12 de bu oran baya yükselmiş 86 ı filan geçerse kağıdın sıkıntısını anlıcam derdi biz değiliz yani.

o iş braz zor dolaşımdaki payların % 5 altına düşmesi gerekiyor öyle birşey yapmaya kalkarsa dolaşımdaki 35 milyon lotun 25 milyonunu toplaması lazım velevki yaparsa hisse fiyatı fezaya çıkar 4 haneli rakamları görürüz

[defineci]

tek aracı kurum şartı yok yüzde 5 den az kalması için, dağınık birşekilde tüm aracı kuruluşlardan yüzde 95 i elinde olsun çıkabilir. öyle biliyorum bu konuda anlayanlar bir aydınlatır mı

o iş braz zor dolaşımdaki payların % 5 altına düşmesi gerekiyor öyle birşey yapmaya kalkarsa dolaşımdaki 35 milyon lotun 25 milyonunu toplaması lazım velevki yaparsa hisse fiyatı fezaya çıkar 4 haneli rakamları görürüz

[value investor]

Gen İlaç'ın piyasada çok üstün olduğu bir konu var; nadir hastalık ilaçlarının piyasaya satış ve pazarlaması. eğer ki gen ilaç için adil değer 32 milyar tl ise, deva belki de 70 - 80 milyar tl olmalı.. deva, hem varlık değeri bakımından, hem işinin ticari sürekliliği bakımından hem de karlılık bakımından gen ilaçtan açık ara öndedir.

deva, kendi ürünüün geliştirmek bakımından kendi göbeğini kesen bir firmadır.. işinin sürekliliği için distribütörlük aldığı firmanın himmetine/mihnetine/lutfuna ihtiyacı yoktur..

gen ilaç belki de gerçekten 32 mia tl ediyordur, değerleme raporuna bakmadım. firmanın halka açılış sürecindeki sirküler vbsini okumuştum.. umarım ki değerleme raporu doğru olsun ki bu deva için bist fiyatlaması bakımından değerli bir referans olsun..

yatırımlarımızı emanet ettiğimiz kurumlarımızdan deva hakkında değerleme raporu ısrarla istemek doğru olur.

yatırım firmalarımız da deva yönetiminden ısrarla randevu talep etmelidir.

çalı arkasında saklanmak, radar altı kalmak bir yana; tabiri caizse, nükleer saldırada sızıntı almayacak şekilde bilgilerini ve kozmik odasını saklayan bir firmadır deva.. yatırımcısından bu denli bilgi saklamak, hisse üzerinde "pasif baskı aracıdır"..

deva yönetiminden beklentimiz, herhangi bir şeyi abartmadan ama eksiltmeden de olmak üzere, doğru, kapsamlı, düzenli bilgi akılşı sağlamasıdır. mesela;

1-3 aylık analist toplantısı,
2-3 aylık yatırımcı sunumu,
3-finansal medyada görünürlük ve samimi bilgi vermek
4-moleküllerin ismini vermeden geliştirmekte olduğu ürünlerin cari dönem pazar büyüklükleri..
vb olabilir.

daha piyasada hiç ürünü olmandan ve pipelineda sadece 3 tane molekülü olan (ki sadece 1i ileri safhada) bir biyoteknolojik firma 1 mia usdye satılıyor, sadece 8 tane molekül geliştiren (geliştrme sürecei sadce bir iksiinde bitmiş) alvotechin biyoloji işine borsada 4 mia usd değer biçiliyor.. devanın acaba geliştirmede kaç tane biyoteknolojik molekülü var? yatırımcı açısından bilgi değeri taşıyan bilgiyi paylaşmamak hisse üzerinden fiyat baskısı kurmaktır.. ticari sırla ilgisi yoktur..

Sn Maslak ,

Değerleme olarak oldukça özel bilgiler verdiniz yine . Referans aldığımız hem yerel (Genil denizbank tarafından 800 mio usd yakın piyasa değeri hedefi , yıl sonu dolar kuru 40 tl ise ) hem de global firmalara ( Alvotech 4 mia usd piyasa değeri , amolyt pharma 1,05 mia usd AstraZeneca satişi .) Bizim borsa piyasa değerimiz ise sadece 490 mio usd . Bizim çok ama çok ucuz kaldığımızı piyasa bilmiyor mu ?

Dediğiniz şeyleri asla yapmayacaklarını sizde çok iyi biliyorsunuz , fiyatın bir yerde eninde sonunda tüm bu baskılardan bağımsız hareket etmesi gerekmiyor mu ? Yoksa hep ucuz kalmaya devam mı edeceğiz ? Ne derseniz ?

Sevgilerimle

[rodrigo44]

tek aracı kurum şartı yok yüzde 5 den az kalması için, dağınık birşekilde tüm aracı kuruluşlardan yüzde 95 i elinde olsun çıkabilir. öyle biliyorum bu konuda anlayanlar bir aydınlatır mı

Böyle bir şeyin şuan için mumkunati yok %17si halka açık %12sini daha toplamasi lazim toplayana kadar zaten kağıt ucar gider