AEFES - Anadolu Efes Biracılık Ve Malt Sanayii A.Ş.

[TUNGA]

Yazdıklarıniza katılıyorum
Son 10 yıldaki coca cola icecekteki büyümeyi de dikkate alırsak. Şu an bira operasyonları "0" değerleme ile işlem görüyor.

Bira operasyonlarinda satis ve ciro büyümesi olmasına rağmen hala net kar edemiyor gibi gösteriyorlar.


Anadolu etap arsalarına yeniden değerleme yapmıyorlar.

Gerçekten büyük bir oyun dönüyor..

Hisse fiyatlarının özellikle dolar bazlı surunmesine, AEFES yatırımcısının çile çekmesine asıl nedeni şu olabilir. Submiller ve AEFES arasında imzalanan sözleşme gereği AB ÍNBEV %24'luk hisseyi AEFES'den başkasına satamiyor.

AEFES yönetimi de nasılsa satacaklar diye,

*Bilanço karına göre yapılacak degerlemeler düşük çıksın diye şirket karını,
* son 3- 6 aylik fiyat ortalamalarına göre yapılabilecek degerlemelere karşı da hisse fiyatını baskiliyor-manipule ediyor olabilir .

[miami]

Hisse fiyatlarının özellikle dolar bazlı surunmesine, AEFES yatırımcısının çile çekmesine asıl nedeni şu olabilir. Submiller ve AEFES arasında imzalanan sözleşme gereği AB ÍNBEV %24'luk hisseyi AEFES'den başkasına satamiyor.

AEFES yönetimi de nasılsa satacaklar diye,

*Bilanço karına göre yapılacak degerlemeler düşük çıksın diye şirket karını,
* son 3- 6 aylik fiyat ortalamalarına göre yapılabilecek degerlemelere karşı da hisse fiyatını baskiliyor-manipule ediyor olabilir .

Ben, Ab inbev'in de bu işin içinde olduğunu düşünüyorum.

Bira kar marjlarıni ve dönen oyunları bilmiyor olma ihtimalleri yok.

[TUNGA]

Ab inbev bence elindeki mal ucuza kapatılmaya çalışılan bir hedef .

Ab inbev Bilançosunun içinde Aefes'in fazla bir yer tuttuğunu da düşünmüyorum. Muhtemelen Özkaynak yoluyla bilancolarinda gösteriyorlardır.

Yönetimde söz/kontrol sahibi olmadığı ve hisseleri de başkasına satamadigi için Bekliyorlardir.

Yönetimdeki adamları da saha tecrübesi olan bir isim. Hesap-kitap işlerinden çok anliyora benzemiyor.

Ben, Ab inbev'in de bu işin içinde olduğunu düşünüyorum.

Bira kar marjlarıni ve dönen oyunları bilmiyor olma ihtimalleri yok.