SELEC - Selçuk Ecza Deposu

[gunaysson]

Þirketin aralýk 2019 da bankada 984 mio vadeli mevduatý vardý.
mart 2020 de ise bu rakam 1673 mio TL vadeli mevduatý var.
yahu 1.673.592.271 TL yi çalýþan , aktif bir þirket neden vadeli mevduatta tutar
oran %7 %8 yada %9
gerçekten benim ilgimi çok çekiyor bu nakit.
þapkadan tavþan çýkarýp dehþet bi þekilde karlý bir iþe giriþebilirler mi acaba ?

bu arada birde banka kredisinde artýþ var sanýrým . yanlýþým varsa özür dilerim ama kýsavadeli banka kredilerinde yaklaþýk 800 mio Tl lik bir artýþ var ; uygun faizle alýnmýþ.

bu kadar nakitte kalmanýn anlamý , amacý ne olabilir acaba . aktiflerin nerdeyse %20 si bankada uyuyor ve sanýrým hiç bu kadar nakit birikmemiþti þirkette.
ben uzun vadeli ortalama 7,70 ten almýþtým hisseyi ama ortalama 9,70 ten satttým 3 haftada... o pislikce yapýlan spekülatif iþlemler döneminde çýktým hisseden .

ama bu nakit biraz ileriye yönelik iþtahlandýrýyor; varmý bir yorum buna acaba?

selamlar, iyibayramlar herkese.

[Endoplazmik]

Aslýnda bu hepimize bir ders oldu. Devanýn 3 katýna neden çýktýðýný ve selec in neden daha az prim yaptýðýný anlamýþ olduk. Agresif büyüyen daha yüksek fk dan fiyatlanýr.

Kar beklentisinde yanýlmadým ama Deva ÝLE iLAÇ 'taki müthiþ karlardan sonra 300 milyon gelebilir diyordum.Geçen sene 220 gelmiþti galiba.Yine de çok iyi bir kar.Asýl 6 aylýklarda daha önce de yazdýðým gibi diðer firmalara göre süper gelecek.Çünkü, gýda ve ilaç dýþýndaki hisseler çok kötü bilanço getirecek.Bizimkisi bunlarýn yanýnda farkýný fazlasýyla ortaya koyacak.Yýl sonu kar,1000-1200 milyar arasý olur diye tahmin ediyorum...

SNE-LX1 cihazýmdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[ebcim]

ÞÝrketin 3 aylýk nakit hesabýnda 1.820 milyon gözüküyor.Ýnanýlmaz rakam.Lütfen geçen yýlýn 3 aylýðýna bakýn.Veya bu yýlýn 12 aylýk nakitine bakýn.12 aylýk nakit 1.090 milyar .Þimdi ,1.820.Neredeyse üç aylýk da 800 milyona yakýn artýþ olmuþ.Hakikaten süper.Her halde yanlýþ yazmýyorum.Yanlýþým var ise lütfen düzeltin.Her halde yýlsonu nakit en az 2.5 milyar olur.Sermayenin 5 katý !..Arkadaþlar,dünyanýn ve Türkiye'nin bu durumuna göre ilaç çok çok avantajlý.Selec bir defa daha avantajlý...Ama ,uçmayan uçaklar,borç içinde yüzen spor kulüpleri,kapalý þirketler tavan yaparken, bizim gibi þahane firma tabi ki çýkmaz hatta düþerse bile artýk þaþýrmam (!)..Türkiye borsasý gerçekten garip !. Bu firma yurt dýþýnda olsa bu koþullarda her halde fiyatýný en az 10 katý olurdu diye düþünüyorum...

[gunaysson]

ÞÝrketin 3 aylýk nakit hesabýnda 1.820 milyon gözüküyor.Ýnanýlmaz rakam.Lütfen geçen yýlýn 3 aylýðýna bakýn.Veya bu yýlýn 12 aylýk nakitine bakýn.12 aylýk nakit 1.090 milyar .Þimdi ,1.820.Neredeyse üç aylýk da 800 milyona yakýn artýþ olmuþ.Hakikaten süper.Her halde yanlýþ yazmýyorum.Yanlýþým var ise lütfen düzeltin.Her halde yýlsonu nakit en az 2.5 milyar olur.Sermayenin 5 katý !..Arkadaþlar,dünyanýn ve Türkiye'nin bu durumuna göre ilaç çok çok avantajlý.Selec bir defa daha avantajlý...Ama ,uçmayan uçaklar,borç içinde yüzen spor kulüpleri,kapalý þirketler tavan yaparken, bizim gibi þahane firma tabi ki çýkmaz hatta düþerse bile artýk þaþýrmam (!)..Türkiye borsasý gerçekten garip !. Bu firma yurt dýþýnda olsa bu koþullarda her halde fiyatýný en az 10 katý olurdu diye düþünüyorum...

sayýn ebcim , iþte bende diyorum ne yapacaklar bu nakiti?
fakat dikkatinizi çekti ise kredilerde de 800 mio artýþ var; muhtemelen bu kredi tutarýný da bankada tutuyorlar vadelilede.
insanýn aklýna acaba bi yatýrým yada stok planý mý var diye düþünceler geliyor
kasanda 1 mia nakit varken kredi kullanýyorsun ve sanýrým bu kredide þimdilik vadelir tutuluyor...

yada vadeli de ki 800 mio artýþ ; þirket faaliyetlerinden geldi ise ; kullanýlan kredi ne için kullanýldý

[yarýmada]

ÞÝrketin 3 aylýk nakit hesabýnda 1.820 milyon gözüküyor.Ýnanýlmaz rakam.Lütfen geçen yýlýn 3 aylýðýna bakýn.Veya bu yýlýn 12 aylýk nakitine bakýn.12 aylýk nakit 1.090 milyar .Þimdi ,1.820.Neredeyse üç aylýk da 800 milyona yakýn artýþ olmuþ.Hakikaten süper.Her halde yanlýþ yazmýyorum.Yanlýþým var ise lütfen düzeltin.Her halde yýlsonu nakit en az 2.5 milyar olur.Sermayenin 5 katý !..Arkadaþlar,dünyanýn ve Türkiye'nin bu durumuna göre ilaç çok çok avantajlý.Selec bir defa daha avantajlý...Ama ,uçmayan uçaklar,borç içinde yüzen spor kulüpleri,kapalý þirketler tavan yaparken, bizim gibi þahane firma tabi ki çýkmaz hatta düþerse bile artýk þaþýrmam (!)..Türkiye borsasý gerçekten garip !. Bu firma yurt dýþýnda olsa bu koþullarda her halde fiyatýný en az 10 katý olurdu diye düþünüyorum...

Yanlýþýnýz var. Þirket 800 milyon tl kýsa vadeli kredi kullanmýþ. Bir de bu þirketin en iyi bilançosu ilaç zammýndan dolayý ilk çeyrekte gelir. Yýl sonu 1 milyar karý ben imkansýz görüyorum.

Bir de bu þirket ilaç þirketi deðil. Ýlaç daðýtým þirketi.

[ebcim]

Geçen yýl üç aylýk 253 milyon gelmiþ.Ben yanlýþlýkla 220 milyon yazmýþým.Demek ki,geçen yýlýn üç aylýðýna göre kar biraz da olsa azalmýþ.Fakat,buna raðmen ben kar'ý baþarýlý buldum.Asýl beklentim 6 aylýk ve 600 milyon kar bekliyorum..

[abcd]

Bu yýl yapýlan beklenti tahminleri çok sapmalý gerçekleþiyor.
Yukarýdaki listenin çoðu açýklandý ve beklentilerin hayli üstünde gerçekleþti.
Örneðin, yukarýdaki listede yer alan arçelik beklenti 189 yazýlmasýna raðmen 255 gönderdi yani 66 mln %35 yukarý sapmayla gerçekleþti. Diðerlerinde de önemli sapmalar var.
Selçuk ecza ya 207 kar beklentisi haksýzlýk ve çok karamsar bir yorum.
Evet, geçen yýla göre bu yýl stok karý biraz daha az ama diðer deðerlere baktýðýmýzda makul beklenti 275-300 aralýðý.
Hisseyi satmýþ ve tekrar almak için takip ediyor olmama raðmen 400 kar beklemenin abartýlý olduðunu, geçen yýlýn % 10-20 yukarýsý gayet normal , 300 üstünü de çok baþarýlý bir rakam olacaðýný düþünüyorum.
Geçen yýlýn altýna inmesi geçici bir negatif reaksiyona sebep olabilir, Ama , piyasanýn genel durumunu ve þirketin yýllýk beklentiye odaklanýrsak selec yine bu yýlýn ilgi gören ve kazandýran þirketi olacaðýný tahmin ediyorum.
Önümüzdeki hafta bilanço gelmeli artýk. Verilen ek süre Süre daralýyor çünkü.

Geçen hafta bir yoruma cevaben yazmýþtým...
Bence piyasa beklenti anketinin biraz üzerinde geldi, 300-400 kar gelmesi imkansýzdý zaten.
Geçen yýlýn Biraz altýnda olmasý da kötü deðil, ben þahsen bu rakamdan % 10 daha yukarýda getirebilir diye bekliyordum.
Ama karlý stoklarýný bitirememiþ olduðunu, brüt kar marjýnýn % 9 civarýnda beklendiði gibi geldiðini, faiz oranlarýnýn düþmesinden dolayý borç ve alacaklarýn vadelerine göre bugüne iskonto edilmesinden kaynaklanan yaklaþýk 30 mln daha az geldiðini söyleyebilirim.
Yeniden almak için dikkatlice takip ediyorum.

Handikap; geçen yýlýn altýna inmesi, deva ve ecz. Ýlacýn önceki yýla göre daha iyiperformans gösterdiði için selec in performansý düþük bulunabilir, endekse göre fiyatýnýn tatmin edici bir seviyeye ulaþmýþ olmasý

Avantaj; yýlýn 2. Çeyreði diðer bir çok þirket çok kötü mali tablo gönderirken selec çalýþmaya devam etmesi, piyasa beklenti anketinden biraz yukarýda kar gelmesi, karýn sürdürülebilir olmasý.

Ben biraz gevþeyeceðini ve aþaðýlardan almak için bekleyen yatýrýmcýlarýn olduðunu ve artýk bundan sonra tamamen 2. Çeyrek bilançoya odaklanýlacaðýný, 6 aylýk kar miktarýnýn yine geçen yýlýn altýnda ama 400 mln un üzerinde olacaðýný, bu rakamýn da borsamýzda çok kayda deðer ve dikkat çekecek kadar tatmin edici olacaðýný düþünüyorum.
Hedef fiyata gelince, bu yýl ki rekor olarak gördüðümüz seviyeler artýk, 6 aylýk beklentilere çerçevesinde yeni hedef olacaðýný sanýyorum.
Sonuç olarak, kötü bir bilanço deðil, istikrarlý ve sürprizi olmayan bir sonu.
Piyasanýn biraz satýþ yönünde tepki vereceðini düþünüyorum, son 3 bilanço döneminde her defasýnda bilanço sonrasý gevþediðini görüyoruz.
Bakalým bu sefer ne olacak?

[Master_]

Eee geldik zurnanin zirtt dedigi yere haftaya ne olacak fiyat