ORGE - Orge Enerji Elektrik

[ferden]

Temettü vermesin. Temettü gelirlerinden stopaj kesiliyor. Yatýrýmcinin eline eksik geçiyor. Þirkette kalan geçmiþ yýl karlarý nakit ihtiyacýný karþýlýyor. Büyümeye katký saðlýyor. Benim kriterin düþük borcluluk, yüksek kar marji, sürekli artan hasýlat. Dürüst yönetim. Bunlar devam ettiði sürece ileride güzel fiyatlat hayal olmaz.

Mi A2 Lite cihazýmdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[polatalemdar]

6.30 u 2 kere geçemedi . 2. Geçemeyiþinde satmak lazýmmýþ . Maliyetim düþük ama 4000 lira puf oldu .


hisse.net kullanarak iPhone aracýlýðýyla gönderildi

[kucukyatirimci1]

ORGE 2019/4 yatýrýmcý sunumunda devam eden iþleri inceledim. 2020'de bitecek iþlerin toplamý 300 Milyon TL'yi aþýyor. Ama yine ayný raporda backlog'un 256 Milyon TL civarýnda olduðu yazýyor. Þirketin çoðu iþi euro + tl þeklinde. Acaba eurodaki artýþ yüzünden mi benim hesabým çok çýkýyor?

Bir de faaliyet raporunda 2020 yýlý için beklenti de belirtilmiþ. Aþaðýya kopyaladým.

"Þirketimizin almayý planladýðý yeni taahhüt iþlerinin realize olmasý halinde; hasýlatýnda %20, ortalama çalýþan sayýsýnda %20 seviyesinde bir artýþ, faaliyet karýný mevcut seviyelerde muhafaza etme beklentisi bulunmaktadýr."

2019/12 hasýlat 128 Milyon TL, 2020/12'de %20 büyürse 153 Milyon TL yapar. Burada bir tutarsýzlýk var. Þirketin backlog'u þu anda zaten 300 Milyon TL ve bu iþlerin hepsinin bitiþ tarihi 2020 yýlý içinde. Niye 2020/12 için %20 hasýlat büyümesi tahmininde bulunulmuþ?

Bunun sebebini bilen var mý?

[mehmetim123]

Benim anladigim sirket ödemeleri kýsým kýsým alýyor yani yaptýkça ara ödeme alýyor. Dolayýsýyla 2020 içinde bitecek iþlerin yapýlan bölümleri için tahsilat yapýlmýþtýr. O yüzden backlog miktarindan fazla görünüyor

ORGE 2019/4 yatýrýmcý sunumunda devam eden iþleri inceledim. 2020'de bitecek iþlerin toplamý 300 Milyon TL'yi aþýyor. Ama yine ayný raporda backlog'un 256 Milyon TL civarýnda olduðu yazýyor. Þirketin çoðu iþi euro + tl þeklinde. Acaba eurodaki artýþ yüzünden mi benim hesabým çok çýkýyor?

Bir de faaliyet raporunda 2020 yýlý için beklenti de belirtilmiþ. Aþaðýya kopyaladým.

"Þirketimizin almayý planladýðý yeni taahhüt iþlerinin realize olmasý halinde; hasýlatýnda %20, ortalama çalýþan sayýsýnda %20 seviyesinde bir artýþ, faaliyet karýný mevcut seviyelerde muhafaza etme beklentisi bulunmaktadýr."

2019/12 hasýlat 128 Milyon TL, 2020/12'de %20 büyürse 153 Milyon TL yapar. Burada bir tutarsýzlýk var. Þirketin backlog'u þu anda zaten 300 Milyon TL ve bu iþlerin hepsinin bitiþ tarihi 2020 yýlý içinde. Niye 2020/12 için %20 hasýlat büyümesi tahmininde bulunulmuþ?

Bunun sebebini bilen var mý?

SM-N750 cihazýmdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[kucukyatirimci1]

Benim anladigim sirket ödemeleri kýsým kýsým alýyor yani yaptýkça ara ödeme alýyor. Dolayýsýyla 2020 içinde bitecek iþlerin yapýlan bölümleri için tahsilat yapýlmýþtýr. O yüzden backlog miktarindan fazla görünüyor

SM-N750 cihazýmdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

O zaman backlog'un zaten bir kýsmý tahsil edildi. Mevcut backlog miktarýný brüt backlog olarak düþünebiliriz. Acaba net backlog kaç?

[mehmetim123]

O zaman backlog'un zaten bir kýsmý tahsil edildi. Mevcut backlog miktarýný brüt backlog olarak düþünebiliriz. Acaba net backlog kaç?

Bir kismi tahsil edildi diyemeyiz çünkü sirket yaptýðý iþi backlog tan düþer yeni aldýðý iþi de ekler.

SM-N750 cihazýmdan hisse.net mobile app kullanarak gönderildi.

[Better15]

11 mn.euro tutarýndaki henüz kesinleþmeyen (asýya alýnýp kaynak bulunduðu için baþlamasý gundemde olan) metro iþi de backlog içinde sayýlýyor diye biliyorum. Fark ondan kaynaklý olabilir.

[kucukyatirimci1]

11 mn.euro tutarýndaki henüz kesinleþmeyen (asýya alýnýp kaynak bulunduðu için baþlamasý gundemde olan) metro iþi de backlog içinde sayýlýyor diye biliyorum. Fark ondan kaynaklý olabilir.

Bunun hesabýný müsait olduðum bir zaman yapacaðým. Olmadý, yatýrýmcý iliþkilerine mail atacaðým. %20 büyüme beklentisiyle oluþan 153 Milyon TL ciro nereye, backlog'daki iþlerin hepsinin yapýlmasý durumunda gelecek 300 Milyon TL nereye? Ýkisi arasýnda çok büyük fark var. Þirket 2020'de 300 Milyon TL ciro elde edip net kâr marjý %35 olursa 105 Milyon TL net kâr gelir. 8 FK ile deðerlense 2021 baþýnda hisse fiyatýnýn 16 küsür liralarda olmasý gerekir.

Yatýrým tavsiyesi deðildir. Anlayamadýðým bir noktayý çözmeye çalýþýyorum sadece.