Yatýrým Fonu Portföyleri

[ozdess]

Baþlýk cok faydalý. Umarým amacýndan sapmaz.

OCAK getirisi +0.66

En iyi ppf +%1.35 !

Son haftaya kadar hedeflere parelel giderken hem döviz hem de Bist düþüþüyle nominal olmasa da reel anlamda eksi yazdýk

Döviz %44, Aðýrlýklý risk düzeyim aybasinda 7 üzerinde 4.22 iken 4.78'e çýkmýþ.
-%25 Döviz (USD, EUR ve 2040Eurobond)
-%18 Emtia. Tamamý altýn malesef WSB tayfasý gümüþ fýrsatýný kovalarken ortalýðý bulandýrdý.
-%1 Yabanci hisse fon.

TL bacaðý
- %41 Deðiþken sepeti: Kendi hesaplarýma gore yüksek rasyolu yani istikrarlý bulduðum üç fon ile devam. Bunlardan sadece biri Stopaj avantajýna sahip. 23 Aralýk'tan beri elimdeki fonlar ile malum muafiyeti olanlarý inceliyorum fakat performanslarý yeterli görmüyorum avantaja raðmen. Stopaj düzenlemesi beni teget geçti þimdilik.
-%11 Hisse ve HSYF: Burada da maalesef þiþen bazý fonlardan arkama bakmadan kaçarak bir takým deðiþiklikler yapmaya çalýþýyorum.
-%4 TL Nakit.

TL'nin daha fazla deðer kaybetmesi beni þaþýrtmaz. Aþýrý deðerleme bölgesine girdiðimizi düþünsem de galiba en iyi ihtimalle yatay ve aslýnda en saðlýklýsý olan yatay bir kur hareketi yaþamamýz mümkün. Uzun vadeli olarak Döviz enstrümanlara aðýrlýk verme zamaný geldiðini düþünüyorum. Kasým baþýndan itibaren elimdeki yabancý fonlarýn neredeyse hepsini sattým (AFT, AFS, TGE, AES). Bu alanda umarým tekrar fýrsatlar olur. Kur düþüþüne ragmen oldukça iyi dayanmýþ iyi fonlar var son 3 ay iyi incelenmeli.

Mevcut piyasanýn her anlamda dengelenme sürecinde olduðunu ve 2021'in nasýl bir yýl olacaðýný hala çözemedigim için TEFAS'in bana gore en guzel nimeti olan Deðiþken fonlara aðýrlýk vermek durumunda kaldým.

Bist konusunda ümitliyim. Düzeltmeler de kademe kademe alimlarla ilerlemeye devam etme niyetindeyim.

Deðiþken fonlarýnýzý paylaþmanýz mümkün mü?

[Kemtuz]

Ben finansal okur yazarlýðý yüksek biri deðilim, bu sayfalardan öðrenmeye devam ediyorum. Fon yatýrýmýna Haziran gibi baþladým. On yýllar önce likit fonlara yatýrým yapmýþtým, bes fonlarýnda yýlda bir iki deðiþiklik yapardým. Sisteme bütün asinaligim bu kadardý.
2018 yýlýnda dövizde çok kötü terste kaldýðým için Kasým ayýnda tarih tekerrür edeceðinden korktuðumdan elimdeki aft ve tdg fonlarýný sattým. Bunlar portföyümün yüzde 70 idi. Geri kalan yüzde 30 ise eib idi.
Sonradan yüzde 70 ppf oldu haliyle. Döviz düþtükçe eurobond fonlarý ve yabancý hisse fonlarý aldým, BIST düþtükçe hsyf aldým. Ama istediðim portföy daðýlýmýna ulaþamadým çünkü BIST pek düþmedi.
Ocak 2021 getirim %+1.85
Fon daðýlýmý %55 ppf, %10 yabancý hisse, %1 emtia (altýn), %1 döviz bazlý deðiþken, %33 deðiþken
Altýn ve döviz portfoyumde %-3 zarardayým

[zenci42]

en son son son son son son son son durum:

%85 ppz
%10 dolares
% 5 hisse

yatýrým tavsiyesi deðildir.

%85 ppz
% 5 tdg
%10 dolares

[seftali]

%25 TCD %25 MAC %50 de eurobond fonu almayý düþünüyorum hayýrlýsýyla.

Bir temettü hisseleri portföyüm var þu anda ama

onlarý alýrken harcadýðým parayý gözden çýkarmýþtým tamamen bu yüzden temettü hisselerimi satmayý düþünmüyorum.

[zenci42]

%85 ppz
% 5 tdg
%10 dolares

%100 ppz......

[Kemtuz]

%80 ppz
%10gbc
%2 hsyf
%8 yabancý hsyf

[tradestop]

1/3 Hisse, 1/3 Döviz, 1/3 Kýymetli Madenler'den oluþan portföyümün Þubat 2021(1-28 Þubat) deðerlendirmesi.

Þubat Ayý Portföy Getirisi:

%33,3 Elz Katýlým Hisse Fonu : % + 2,72
% 33,3 Zpf Döviz Katýlým Fonu: % - 2,07
%11,1 Tca Altýn Fonu: % - 5,02
%11,1 Gümüþ Gram/TL:% + 0,42
%11,1 Platin Gram/ TL: % + 12,62

*Þubat 2021 Portföy Getirisi: % + 1,11


2021 2 aylýk Bileþik getiri(1/1/2021 - 28/02/2021)

%33,3 Elz Katýlým Hisse Fonu : % + 5,45
% 33,3 Zpf Döviz Katýlým Fonu: % - 2,94
% 33,3 Kýymetli Madenler** : % - 0,73

*2021 Portföy Getirisi: % + 0,59

* Fon fiyatlarý verisi Tefas sitesinden, Gümüþ ve Platin verileri tradingview sitesinden alýnmýþtýr. Özellikle Tefas sitesine veriler 1 gün gecikmeli yansýdýðý için, yaklaþýk getiridir.

** Ocak ayýnda kýymetli madenler kýsmý sadece Tca Altýn Fonundan oluþurken, Þubat ayýnda bu kýsým Tca Altýn Fonu/ Gram Gümüþ/ Gram Platin olarak bölünmüþtür.


Bu konu altýnda daha önceki sayfalarda belirttiðim üzere özetle, yatýrým vadem 10 yýl ve üzeri, öncelikle birikimleri korumak, sonra büyütmek. Ýnançlarým gereði katýlým esasý dýþýnda kalan enstrümanlara yatýrým yapmýyorum.

2020 yýlýnda %50 üzeri bir nominal getiriye ulaþmýþtým, tabiki önemli olan enflasyondan arýndýrýlmýþ reel getiri rakamlarý. Þubat ayýnda portföy durumuma yakýndan baktýðýmda ilk göze çarpan Kýymetli madenlere ayýrdýðým miktarý çeþitlendirmenin doðru bir karar olduðu. Her ne kadar, fazla çeþitlendirme getiriyi törpüleyebildiði gibi, riski azalttýðýný ve uzun vade yatýrýmda istikrarlý sürdürülebilir bir getiri için ön planda tuttuðum kriterlerden biri. Portföye yeni alým olarak, Þubat ayýnda elime geçen nakitten az bir miktar stopaj avantajýný düþünerek Altýn fonu aldým.

Þubat ayýnda da ocak ayýnda olduðu gibi, enflasyon ve mevduat/kar payý getirilerine oranla portföyüm geride kalmýþ durumda. Uzun vade yatýrýmcýsý olarak, geçen yýlki getirileride göz önünde bulundurarak, aldýðým risk/beklenti'ye göre çokta memnuniyetsiz sayýlmam. Sabýrlý bir þekilde rotada kalmaya devam.

Þubat ayýnda da ocak ayýndaki gibi, kýymetli madenlere ayýrdýðým kýsým sadece Tca Altýn Fonunda bulunsaydý, portföye - 5,02'lik bir etkisi olacaktý. Özellikle altýnýn deðer kaybýna raðmen, platinin ciddi yükseliþi, gümüþün yerinde saymasý, kýymetli madenler kýsmýndan portföye þubat ayýnda + 2,67'lik bir katký saðladý. Her ay böyle olmayacaðý kesin, fakat bu çeþitlendirmenin portföyümdeki volatilite/oynaklýðý daha aþaðý çekeceðini düþünüyorum. Gümüþ ve Platin'i Kuveyttürk hesabýmdan Gram olarak deðerlendiriyorum. Kýymetli Madenlerin önümüzdeki 5-10 yýl, dolar bazýnda güzel performans göstereceðine inanýyorum, þimdilik görüþüm bu, görüþüm deðiþene kadar da portföyümde bulundurmaya devam edeceðim.

Hisse Fon kýsmýna geldiðimde ELZ Qinvest Portföy Katýlým Hisse Senedi Fonu % + 2,72'lik bir getiri(1-28 þubat) ile katýlým endeksi ve Bist 100'ün yaklaþýk 2-2,5 puan üzerinde bir performans göstermiþ. Aralýk ve Ocak portföy daðýlýmýna baktýðýmda, risk algýma göre Bist 30/50/100 ve Bist 100 dýþý dengeli bir portföy olduðunu düþünüyorum. Hisse seçimi konusunda kendimi yetkin bulmamakla birlikte, kendi kategorisinde diðer katýlým hisse fonlara göre standart sapmasý düþük olmasý da, döviz ve kýymetli madenlerle çeþitlendirilmiþ portföyümde, geceleri yastýða baþýmý koyduðumda daha da rahat uyuyabileceðim anlamýna geliyor. Bu kýsmada Mart ayýnda dokunmadan ayný þekilde devam edeceðim.

Döviz kýsmýna geldiðimizde ZPF Ziraat Portföy Kira Sertifikalarý Fonu, - 2,94'lük Þubat ayý performansýyla portföyü aþaðý çeken fon olduðu görülüyor.(Döviz piyasasý son günlerde çok hareketli, verileri tefastan aldýðým için son gün getirisi bu getiride bulunmuyor.) Fon'un içeriðine tefas üzerinden baktýðýmda, son günlerde katýlým hesabý:%8 - %86,37 Kamu Kira sertifikalarýndan oluþtuðu görülüyor. Geçmiþ verilerden tahmin yaparsam Bu katýlým hesabýnýn TL olarak tutulduðunu düþünüyorum, þubat portföy daðýlýmýnda böylemi,deðilmi ortaya çýkacak. Önceki aylarda %90 üzeri döviz kira sertifikalarý taþýrken, bu ay böyle bir durumda olmasý dövizde düþüþ beklentisiyle olabilir, eðer böyleyse dövizin artýþý ile getiri törpülenmiþ olabilir, biraz ters köþe oldu gibi duruyor. Cds artýþý da olumsuz etkilemiþ olabilir. Ýçeriðindeki T.C Hazine kamu kira sertifikalarý, özel sektör kira sertifikalarýna göre getirileri de düþük. Fon özel kira sertifikasý fonu bulundurmuyor. Alternatif Qinvest'in KIS fonu var, niye buna geçmiyorsun diyenler olabilir, Al/sat tan kaynaklanan stopaj miktarýný, t+3 valör süresini ve yerli/yabancý özel sektör kira sertifikalarýnýn riskini almak istemediðim için þimdilik bu kýsýmda da deðiþiklik yapmayý düþünmüyorum. Uzun vade de Dolar/Tl kurunun ülkemizdeki enflasyonu 3 aþaðý 5 yukarý yansýttýðýný düþünüyorum, bu sebeple portföyü çeþitlendirmek için bulundurmaya devam edeceðim.

Önümüzdeki mart ayý içinde, portföyde aðýrlýðý artan fon, kýymetli maden olmadýðý sürece, herhangi bir fonu satmayý düþünmüyorum. Aðýrlýðý belirlediðim aralýkta artan olursa, aþan miktarý satýp azalaný alarak dengeleme yapmak" uzun vade yatýrýmýmda istikrarlý sürdürülebilir bir getiri için ön planda tuttuðum kriterlerden bir diðeri.

Bu ay elime yeni geçen ekstra bir nakit olursa, 31 Marta kadar geçerli olan stopaj indirimi ve risksiz Tl varlýklardaki getiriler nedeniyle, acil durum fonlarým olan; valörsüz ZPK ve t+1 valörlü PDD'ye alým yapmayý planlýyorum. Sayýn @yuji'nin tablolarýndan gördüðüm kadarýyla(bu arada kendisine faydalý veri paylaþýmlarý için teþekkür ediyorum), yýllýk Zpk'da % + 16-16,50 , PDD'de %16,5-17 civarý getiri potansiyeli þimdilik var. Bu kýsým acil durumlar için ayýrdýðým ve her an elimin altýnda ulaþýlabilir durumda olmasýný istediðim için, yüksek getiri beklentim olmamasýna raðmen, enflasyona çokta ezilmemesini istiyorum. Ana portföye yeni alým yapmayý düþünmüyorum. Sadece, Altýnda mart ayýnda da düþüþ yaþanýrsa, stopaj avantajýný düþünerek az bir miktar daha Tca fonuna alým yapabilirim.

Bu arada bireysel emeklilik sistemi yatýrýmýnada devam ediyorum. Orada deðiþiklik yok, 1/3 hisse, 1/3 döviz, 1/3 altýn fonlarýndan oluþuyor.(Sýrasýyla Keh, Kes ve Kef fonlarý)

Bu ay biraz uzun oldu, sabýrlý bir þekilde mart ayýnda yatýrýma devam ediyorum.

Herkese hayýrlý kazançlarýn olacaðý bir ay dilerim.

Yazdýklarým yatýrým tavsiyesi deðildir.

[zenci42]

%100 ppz......

%60 ppz
%40 zenci bankacýlýk endeks fonu (%40 ykb +%40 garan+%20 vakýf)