AGHOL - AG Anadolu Grubu HOLDÝNG A.Þ.

[tarik1234]

17 düþtüðündede söylemiþtim iyi dayanýyor diye
firma bilgi saklamayý etaptan halka kapalý þirketleride dahil etti
bu olumsuz algýlanacak
sýkýntý var saklýyorlar algýsý
maalesef bu durum iskontoyu fazlasýyla arttýrýr
sunumlarda bile etap geçmiyor yada enerji gyo vs
yok hükmünde
gyo satýþlarýna raðmen borç enerji sanayide 200 küsür milyon artmýþ ve gyo pilide bitti malesef buraya sermaye artýþý gerekecek hem enerji hemde gyo için 2021 mecbur yapavaklar
pandemi aþýnýn bulunmasý otomotiv açýsýndan olumsuz olacak her ne kadar bu yýl deli kar açýklayacaksada seneye oto üretimi normalleþeceðinden karýda normalleþecek
diðer sektörlerde olumlu olur özellikle harika kar üreten birada

[Depeche Mode]

harbiden baydi artik
bilanco ile ilgili yorum ve paylasim yapmayacagim

iyi ki vakit harcamamisim,
hersey kabak gibi ortada zaten
emegime yazik

piyasa vermeye basladi zaten mesaji.
mesaji veren cok da
mesaji alan yok maalesef
niyet yok daha dogrusu

yatirim tavsiyesi degildir

[tarik1234]

2 haber ile tüm durum deðiþir pervani ielektrik ortaða devredildi x para alýndý adel satýldý ýsýzu satýþý için ortakla görüþülüyor enseyi çokta karartmamak gerekir biliyorsunuz þekerpýnarda ýsýzu üstünde honda üstünde adel çelik motor bulunmakta zamanýnda bedavaya almýþlardý
honda arsasýna reysaþ gyo 440 milyon teklif etmiþ bu ilk teklif tahminim en az 600 civarý eder
ýsýzu þekerpýnardan baþka bir bölgeye taþýnýp izmir bursa vs olabilir arsanýn satýlmasý gerekir
adel çelik motor vs arsalar inanýlmaz deðerli bunlarý nakte çevirmeleri gerekir
þirketler satýladan ag zor
ama 2 haber ile 30-40 olursa þaþýrmam yüksek potansiyel sebebi ile ilgimi çekiyor þu durumuna para yatýrmam
borsada en potansiyelli 2-3 hisseden biri ag
bir yýl içinde %400 yapsa bile þaþýrmam okadar çok silahý varki
sýrf pervani satýþý kozyatapý plaza satýþý adel ýsýzu satýþlarý üstüne 300 milyon etap sermaye arttýrýmlarýný,biraya yapýlan yatýrýmlarý durdursa migrosa yolverse 70-80 bana makul gelir
ama yönetim inatçý honda türkiyeyei bedavaya hondaya verdiler ama akýllanmamýþlar ,migrosu küçük býrakýp nakit akýþýný dengelemeye çalýþacaklar görünüm bu
yukardaki boþ beleþler satýlsýn
otomotiv yýlda 200 milyon kar migros 1 milyar kar efes(ccola 1 milyar kar) þirket senede 2-3 milyar kara ulaþýr ve favök inanýlmaz yüksek olur düþük borcu olan varlýklar ve borcu azalmýþ holding ile ag uçar ve nad burada devreye girer nad iskontosu kalmaz
mehmet emin karamehmet den ders almalarý gerekir
þirketle aþk olmaz deðeri gelirse ihtiyaç varsa herþey satýlýr
koç tüpraþ için demir döküm döktaþ ve migrosu sattý
ag þirket feþitizm var bunu kýrarlarsa firma düzelir
yatýrýmcýsýda stokolm sendromlu böyle þirkete böyle yatýrýmcý tam oturmuþ doðrusu
yatýrýmcý iliþkilerini arayýn toplantý talep edin sorularýnýzý direk yüzlerine söyleyin
genel kurullara katýlýp soru sorun
hatta tek kiþiye vekalet verip yüksek hisse ile gitsin daha yararlý olur
þirkete denetçi tayini isteyin
her genel kurul maddesine þerh düþün
beðenmiyorsanýz yönetimi ibra etmeyin
bunlar baþka türlü iflah olmaz
ben 3-5 soru sordum korkudan halka kapý þirketlerin bilgilerini paylaþmayý býraktýlar,
beceriksizliklerini yüzlerine vurunca moralleri bozuluyor
piyasa nakit akýþý satýn alýyor maalesef yani 2021 tog ödemesi (dolar arttý yatýrým maliyeti yükseldi ödeyeceði sermaye 500 milyonda kalýrsa büyük baþarý)
þirket sermaye arttým ihtiyaçlarý ve solo borç yüksekliði satýn alýnýyor
efes kötü finansallarý biranýn 0 kar yapmasý vs iþler pek iyi gitmiyor
efes toparlamasý gerekir (mecbur yine geçmiþ yýl karlarýndan temettü daðýtacak ki ag finanse etsin)
toparlayamazsa bu yüksek faizlerle ag dahada sýkýntýya düþecek

[candyshop]

Daha önceden dediðim gibi Emeklilik Fonlarý yýlbaþýndan bu yana 7 milyon lot almýþ. Bu alýþ olmasaydý durum acýklý olurdu sanýrým. Uzun dönem girdikleri kesin gibi (en azýndan fon yöneticileri uzun dönem giriþ kararý almýþtýr)

Eðer satmak isterlerse duman oluruz!

[Depeche Mode]

Daha önceden dediðim gibi Emeklilik Fonlarý yýlbaþýndan bu yana 7 milyon lot almýþ. Bu alýþ olmasaydý durum acýklý olurdu sanýrým. Uzun dönem girdikleri kesin gibi (en azýndan fon yöneticileri uzun dönem giriþ kararý almýþtýr)

Eðer satmak isterlerse duman oluruz!

Maalesef Emeklilik Fonlarinin alislari bana pek guven vermiyor.
Satisi karsilamislar
tamam da...gercek muhattap kim?
Neye gore aldilar, neye gore satacaklar?
Satarlarsa kim karsilayacak?
Olayin prfesyonellik boyutuna hic girmek istemiyorum
yatirim tavsiyesi degildir.

[candyshop]

Maalesef Emeklilik Fonlarinin alislari bana pek guven vermiyor.
Satisi karsilamislar
tamam da...gercek muhattap kim?
Neye gore aldilar, neye gore satacaklar?
Satarlarsa kim karsilayacak?
Olayin prfesyonellik boyutuna hic girmek istemiyorum
yatirim tavsiyesi degildir.

Benim tahminim fon yönneticileri "ucuz" diye portföylerine eklediler. Fon sahipleri, yani sýradan vatandaþ fonlarý büyütürse, hisse aðýrlýklý fonlara geçerse alýmlar azar azar da olsa devam eder.

Bir kriz ortamýnda ise (ki mevcut kriz ortamýndan daha fazla ne olacak merak ediyorum) fon sahipleri, yani sýradan vatandaþ hisse aðýrlýklý fonlardan çýkýp dolar/altýn/tahvil gibi fonlara geçerse iþte o zaman satýþlarý kimse karþýlamaz. 2 yýl önce benzer durumu yabancý fon satarken yaþadýk.

AGHOL ucuz mu, evet ucuz. Ama dað baþýnda arsa olarak düþün. Kira geliri yok, sahibine faydasý yok, orada bir arsa var uzakta! Deðerli mi, deðerli, alýcý var mý yok!

Holdingin küçülerek daha saðlam bir finansal yapýya kavuþmasý ve düzenli temettü öder duruma gelmesi elzem.

Anadolu Etap'ý halka arz etseler, arzdan gelen kaynakla Anadolu Etap'ýn borçluluðunu düþürseler ve böylelikle Etap'ý gelecek yýllarda temettü ödeyen bir þirket haline getirseler Anadolu Efes'in de eli kolaylaþýr. Bilançoda "zarar" olarak yer almayan hatta temettü veren Etap, yine yüksek temettü veren Coca Cola Ýçecek ile Anadolu Efes iþine odaklanýr ve holdinge daha fazla temettü öder.

Bu yukarýdaki AEFES ile ilgili.

Migros'da da uzun yýllardýr beklenen düzelme yaþanýyor.

Hepsinin üstüne stratejik önemi olmayan küçük iþtiraklerden kurtulsalar dert tasa kalmaz. Ama yapmýyorlar!

[Depeche Mode]

haklisin ama en cok Ama yapmýyorlar! derken haklisin

[candyshop]

Dün ve bugün tavan giden THY'nin yýllara göre Net Yabancý Para Pozisyonu (Hedge Dahil):

2017: -19 Milyar TL
2018: -34 Milyar TL
2019: -45 Milyar TL
2020 3Ç: -80 Milyar TL

Bunlarýn çok önemli bir kýsmý uçaklarýn borcu. Yani karþýlýðýnda ciddi bir varlýk var. Ama günümüz þartlarýnda:
1- Uçaklarý satsalar kim almak isteyecek? Kaçtan almak isteyecek?
2- Uçaklarýn çoðu halen yerde atýl durumda bekliyor. Çok ciddi operasyonel zarar yazýlýyor.
3- Operasyonel zarar yazarken finansman maliyeti de üstüne biniyor.
4- Mevcut uçaklarýn koronavirüs öncesi doluluk oranýna ulaþmasý kaç yýl sonra gerçekleþecek? Bu süreçte döviz bazlý bu borçluluk ne durumlara varacak?

Benim düþünceme göre THY teknik iflasýný gerçekleþtirmiþtir. Bunu gidip THY forumunda yazmýyorum tarzým olmadýðýndan. Buraya ise kýyaslama yapmak için yazdým.

THY bu haldeyken Anadolu Grubu þirketleri 2018 krizinden bugüne ne yaptý?
1- Net borç ödedi
2- Özellikle Migros özelinde gayrimenkul satýþý yapýldý riskler azaltýldý.
3- Döviz riski son bilançolarla beraber önemsenmeyecek düzeye çekildi.
4- Özellikle bira, meþrubat ve perakende sektörlerinde ciro, kar, favök gibi rasyolarda ciddi iyileþmeler yaþandý.

AGHOL 2018 baþýnda 30 liraydý. THY 16.50

Ýkisi de 2018 baþý ile kýyaslarsak %50 düþmüþ!