TKFEN - Tekfen Holding

[serdary]

Piyasa kurallarýna uyulmadýðý ortamda döviz net pozisyonlarý incelendiðinde zararlarý özsermayelerini (DD) aþabilecek THYAO, ZOREN, PGSUS, SASA, ULKER, AKENR vb. ile bazý sebeplerle bankalar/iliþkili taraflarý için bedelli sermaye artýrýmlarý gerekebilir.

Bu þirketler arasýnda doðal hedge yapýsýna sahip þirketler var. Mali tablolarýnda kayýtlý türev enstrüman sahibi olmasalar da bazý þirketlerin döviz açýklarý tablodakinden çok daha az olabilir.
Þirket þirket incelemek gerek fakat paylaþým için teþekkür ederim

Saygýlar

[savas2476]

Bilanço dipnotlarýnda toplam hedge edilmiþ yabancý para pozisyonu kaleminde þirketin toplam ypp görünüyor.THY yurt dýþý bilet satýþlarýný dövizle yapýyorsa doðal hedge örneði olabilir.

[Liberal]

Bu þirketler arasýnda doðal hedge yapýsýna sahip þirketler var. Mali tablolarýnda kayýtlý türev enstrüman sahibi olmasalar da bazý þirketlerin döviz açýklarý tablodakinden çok daha az olabilir.
Þirket þirket incelemek gerek fakat paylaþým için teþekkür ederim

Saygýlar

Zaten bu nedenle FROTO, VESTL, EREGL, TOASO, AEFES, NTHOL vb. þirketleri yazmadým.

[savas2476]

Kýsa Vadeli Yükümlülükler
9.169.961.000 TL
Uzun Vadeli Yükümlülükler
817.873.000
Kýsa vadeli yükümlülük toplam borca göre çok yüksek.Bu borç döviz mi TL mi bilen varmý?Ýnþallah dövize baðlý deðildir.

[savas2476]

Dövize baðlý olsa bile bilançoyu bozacak birþey deðil çünkü toplam hedge edilmiþ döviz pozisyonumuz 30 milyon dolar.Ama bu borç TL ise artan döviz kuru deðersizleþen TL düþünüldüðünde çok iyi olur.

[cemal31]

Kýsa Vadeli Yükümlülükler
9.169.961.000 TL
Uzun Vadeli Yükümlülükler
817.873.000
Kýsa vadeli yükümlülük toplam borca göre çok yüksek.Bu borç döviz mi TL mi bilen varmý?Ýnþallah dövize baðlý deðildir.

30 Eylül 2021 Bin TL Karþýlýðý Bin ABD Dolarý Bin Avro Bin GBP
Diðer
(Bin TL Karþýlýðý)
1. Ticari Alacaklar 394.457 9.558 3.347 25 275.115
2. Parasal Finansal Varlýklar 2.627.384 283.198 5.756 16 63.424
3. Diðer 162.883 260 1.430 - 145.835
4. DÖNEN VARLIKLAR 3.184.724 293.016 10.533 41 484.374
5. Ticari Alacaklar 44.924 - - - 44.924
6. Parasal Finansal Varlýklar 4.749 - - - 4.749
7. Diðer 4.972 415 122 - 44
8. DURAN VARLIKLAR 54.645 415 122 - 49.717
9. TOPLAM VARLIKLAR 3.239.369 293.431 10.655 41 534.091
10. Ticari Borçlar 2.301.783 202.627 9.783 29 408.649
11. Finansal Yükümlülükler 327.131 3.000 4.469 - 254.510
12. Parasal Olan Diðer Yükümlülükler 465.639 760 4.093 - 416.705
12b. Parasal Olmayan Diðer Yükümlülükler 67.222 7.367 201 - -
13. KISA VADELÝ YÜKÜMLÜLÜKLER 3.161.775 213.754 18.546 29 1.079.864
14. Ticari Borçlar 19.226 84 6 - 18.421
15. Finansal Yükümlülükler 206.271 - 20.000 - -
16. Parasal Olan Diðer Yükümlülükler 96.866 460 70 - 92.076
17. UZUN VADELÝ YÜKÜMLÜLÜKLER 322.363 544 20.076 - 110.497
18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER 3.484.138 214.298 38.622 29 1.190.361
19. Bilanço Dýþý Türev Araçlarýn Net Varlýk / Yükümlülük Pozisyonu (19a-19b) 518.438 58.625 - - -
19a. Aktif Karakterli Bilanço Dýþý Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarý 518.438 58.625 - - -
19b. Pasif Karakterli Bilanço Dýþý Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarý - - - - -
20. Net Yabancý Para Varlýk / Yükümlülük Pozisyonu 273.669 137.758 (27.967) 12 (656.270)
21. Parasal Kalemler Net Yabancý Para Varlýk / Yükümlülük
Pozisyonu (1+2+5+6-10-11-12-14-15-16) (345.402) 85.825 (29.318) 12 (802.149)
22. Döviz Hedge'i Ýçin Kullanýlan Finansal Araçlarýn Toplam Gerçeðe Uygun Deðeri 7.724 873

Finansal Tablolar sayfa 37 de þirketin dövizsel alacak-borç gibi rakamlarý var. O 9 milyarýn 2.4 milyarý finansal borçtur. Bilanço dipnotlarýnda borçlanma faiz oranlarý vs. birçok bilgi mevcuttur.

[cemal31]

Dönen Varlýklar 11.903.475.000 tl
Kýsa Vadeli Yükümlülükler 9.169.961.000 tl

NET NAKÝT FAZLASI.....2.733.514.000 tl

Þirket 1 yýllýk TÜM BORÇLARINI banka(finansal) borçlarý dahil ödemiþ olsa 2.7 milyar net nakit fazlasý çýkýyor. Þirketin döviz borcu oldugu gibi döviz alacagýda var.

[Maximetu]

Bu uckagitci hirsiz yonetimin ve patronlarin canlari ne isterse o bilancoyu getirirler. Oynanmaya o kadar musait bir bilanco ve sirket yapisi var ki . Hayal kurmayacam , buyuk beklentiye girmeyecem. Sene sonu daha az vergi vermek icin ne gerekiyorsa yapar bunlar her yerden bir seyler cikartirlar . Son ceyrek bilancolari denetimden gecmesine ragmen kilifina uyduruluyor , bundan cacik olmaz deyip gelenegi devam ettirelim 🤫