DEVA - Deva Holding

[KAFASINAGÖREYAZAN]

hisse 52 den 40 gelirken yabancının sattığı 3 milyon lotu bir yatırımcı yada grup iş yatırımdan topladı sonra hisse 40 liradan 50 liraya çıkarken yatırım fonlarının sattığı 2 milyon lotu philipten ve iki tane yan kurumdan yine bir yatırımcı veya grup topladı yabancı payı 700 bin lota tarihi düşük seviyelere düştü yabancı takası son yıllarda ortalama 4-5 milyon lot civarı olurdu. Yatırım fonu takası 3 milyon lotun altına indi size şöyle özetleyim 2018 den beri bu kağıt elimdi şu anda emeklilik fonu zaten yok temettü yatırımcısı oda yok orta ölçekli yatırımcıları da kovalayalı çok oldu amaçladığı lotu toplamış olması gerekiyor artık bu arkadaşın nereden baksanız 7-10 milyon arası lotu olmuştur dolaşımdaki pay 35 milyon dibini de sıyıracak mı bakalım yaşayıp göreceğiz.

[rodrigo44]

DEVA - Bist 100 Bazlı Grafik



Endekse karşı 2019 kışı ile -2021 kışı arasında yaptığı 2 yıllık hareketin % 78,6'sını geri vermiş durumda ve endekse karşı hâlâ düşeni kıramamış. Teknik olarak da makul ve mantıklı bir sindirme açıklaması değil bu.

Ömür boyu böyle baskı olmayacakya Çok büyük fırsat görerek portfoyumun %60ini devada pozisyon açtım aralik sonuna kadar taşırım oldu oldu olmadıı başka aşklara yelken açarız bundan daha ucuz bir şey yok şuan ülkede 3 senedir prim yapmamış her şey sırayla sıra bunada gelir elbet

[rodrigo44]

Deva ile Selçuk Ecza'yı karşılaştırmak Arçelik ile Arçelik ürünlerini de satan Teknosa'yı ya da Ülker ile Ülker ürünlerini de satan Migros'u karşılaştırmaktan çok da farklı değil. Deva % 58 brüt kâr marjı ve yıllık stok devir hızı 1,40 olan imalaatçı bir firma, Selçuk Ecza % 10-11 brüt kâr marjı ve yıllık stok devir hızı 10,23 ile çalışan ve sürümden kazanan toptan-perakende ilaç pazarlamacısı-dağıtıcısı olan bir firma. Selçuk Ecza'nın sattığı ürünler ilaç ve sağlık ürünleri olsa dahi, ikisi arasında fiyatlama ve değerleme karşılaştırması yapmak, özkaynak büyümesi karşılaştırması yapmak pek makul bir şey değil. Deva'nın iyi fiyatlanmamasının yığınla sebebi var ve bunu bu forumdaki bir çok kişi defalarca dile getirmiştir ve bunları tekrara bile lüzum yoktur bence.

Fiyat hareketleri ile ilgili, hele ki '3 yılda 4 kat büyümüş, şimdi sindirmesini yapıyor' hikayesi bu durumu izah edebilecek en anlamsız örneklerden nerde ise.. Şirketin el değiştirdiği 2008'den beri kaç kat büyümüş, bir de oradan bakıverin mesela. Dünyada ve burada kimya sektöründeki imalatçı firmaların, hele ki ilaç imalaatçısı ve orta büyüklükteki şirketlerin kaç çarpanlarla fiyatlandığı da başka bir konu. Yılda fiyatı 5 kat büyüyen şirketleri hiç söylemeye bile gerek yok. Bir tek bunun 3-5 yıl fiyatı sindirmeye ihtiyacı var sanki... Bu şirket iyi fiyatlanmıyor. Fiyatlama konusunun savunulacak da pek bir tarafı yok. Vakt-i zamanında değişik ortamlarda biz de çok savunmasını yaptık muterizlerine, ancak her defasında onlar haklı çıktı. Yazın al, Ocak-Şubat'ta çık, aldığın fiyatın % 80-100 fazlasına sat dışında fiyatlama konusunda başka bir esprisi yok hali hazırda. Kafayı deve kuşu gibi kuma gömmeye gerek yok. Alınacak satılacak zamanları ve yerleri, hatta tepeden ne kadar düzeltme yapacağı bile neredeyse ezberlenmiş bir bilgi çoğuna göre. Fiyat hareketlerinin logaratmik grafikle incelemesini yapanlar olayı çözmekte çok da zorlanmazlar. Fiyatlamanın temel gerekçelerle izah edilecek mantıklı bir tarafı da pek yok. Olsa idi, diğer imalaatçı firmalarda olduğu gibi, yeni fabrikaların açılmasında 'geleceği fiyatlıyoruz' gerekçesi ile 3'lü rakamlarda geziniyor olurdu çoktan.

Ecilc arsa zengini oldugu için onunla kıyaslamadım Genilacta 2 sene önce arz oldugu için gerekli veriler elde yok. geriye birtek selec kaldı onun için onunla kıyasladım.

[rodrigo44]

hisse 52 den 40 gelirken yabancının sattığı 3 milyon lotu bir yatırımcı yada grup iş yatırımdan topladı sonra hisse 40 liradan 50 liraya çıkarken yatırım fonlarının sattığı 2 milyon lotu philipten ve iki tane yan kurumdan yine bir yatırımcı veya grup topladı yabancı payı 700 bin lota tarihi düşük seviyelere düştü 4-5 milyon lot civarı olurdu son yıllarda yabancı takası yatırım fonu 3 milyon lotun altına indi size şöyle özetleyim 2018 den beri bu kağıt elimdi şu anda emeklilik fonu zaten yok temettü yatırımcısı oda yok orta ölçekli yatırımcıları da kovalayalı çok oldu amaçladığı lotu toplamış olması gerekiyor artık bu arkadaşın nereden baksanız 7-10 milyon arası lotu olmuştur dolaşımdaki pay 35 milyon dibini de sıyıracak mı bakalım yaşayıp göreceğiz.

kesinlikle katılıyorum o sene bu sene olsunn inşallah herkes hedef fiyatını görsün..

İyimserler para kazanır kötümserler haklı çıkar iyi düşünün arkadaşlar sürekli hisseye karşı olumsuz algı yapılmış twitterda bilanconun altına bakıyorum yorumlara temettüde imtiyazda cart curt egeendede var temettüden ballı kaymagı kendilerine alıp yatırımcıya az veriyorlar kagıt nerden nereye gitti. olumsuz algı yapanlar tahtacının adamları milletin malını ucuza toplamak için sürekli baskı yaptırıyorlar.

Deva büyüyor ihracatını sürekli arttıran bir büyüme şirketi.

[deva-i dert]

Ömür boyu böyle baskı olmayacakya Çok büyük fırsat görerek portfoyumun %60ini devada pozisyon açtım aralik sonuna kadar taşırım oldu oldu olmadıı başka aşklara yelken açarız bundan daha ucuz bir şey yok şuan ülkede 3 senedir prim yapmamış her şey sırayla sıra bunada gelir elbet

Ömür boyu böyle olacak gibi bir iddiam yok zaten. Sadece durum tespiti. 'Çok çıktı, dinleniyor' yorumları çok yapıldı zamanında ve ben de 2,5 senedir endekse karşı performansını koydum buraya. Yarın ne olacağını hiç birimiz bilemeyiz. Son 2,5 senelik endekse göre performansı yerlerde sürünüyor.

An itibariyle hisse senedi portföyümün % 10'u (10 eşit parçalı hisse senedi portföyümün 1/10'u) ve kış aylarında teknik olarak 'sat' verene kadar portföyde kalır.

Finansal durumu ve büyümesi çok aşırı parlak olmasa da BİST'teki çoğu firmadan iyi. Özet olsun diye mevcut finansal durumun özetini çıkardım ve buraya koyuyorum. Umarım bu durağanlık sona erer de sabırla bekleyenleri memnun eder artık.

[rodrigo44]

Ömür boyu böyle olacak gibi bir iddiam yok zaten. Sadece durum tespiti. 'Çok çıktı, dinleniyor' yorumları çok yapıldı zamanında ve ben de 2,5 senedir endekse karşı performansını koydum buraya. Yarın ne olacağını hiç birimiz bilemeyiz. Son 2,5 senelik endekse göre performansı yerlerde sürünüyor.

An itibariyle hisse senedi portföyümün % 10'u (10 eşit parçalı hisse senedi portföyümün 1/10'u) ve kış aylarında teknik olarak 'sat' verene kadar portföyde kalır.

Finansal durumu ve büyümesi çok aşırı parlak olmasa da BİST'teki çoğu firmadan iyi. Özet olsun diye mevcut finansal durumun özetini çıkardım ve buraya koyuyorum. Umarım bu durağanlık sona erer de sabırla bekleyenleri memnun eder artık.

Bilgilendirmeleriniz için teşekkürler hepimiz aynı gemideyiz umarım herkes hedeflediği fiyata kısa vadede ulaşır

[deva-i dert]

Artısıyla eksisiyle DEVA - Yorumsuz

[deva-i dert]

Bu şirketin kötü fiyatlanmasının sebepleri üzerine çok şey yazılabilir, ancak kimsenin pek itiraz etmeyeceği en önemli sebep sattığı ürünlerin fiyatlarını belirlemede kamuya olan bağımlılıktır. Yani şirket artan üretim ve ham madde maliyetlerini ürünlerinin satış fiyatlarına yansıtmakta zorlanmaktadır. Onca verimlilik artışı çalışmasına ve yüksek fiyatlı ürünlerin piyasaya sürülmesine rağmen 2021-4Ç ile 2022-4Ç arasındaki Brüt Kâr Marjlarının değişimi bu durumu açıkça göstermektedir. (Bazı yeni pahalı ürünlerin toplam satışlarda kapladığı oran arttıkça durum kısmen değişebilir.) Geçen yıl yapılan 2 zam ile bu marjlar tekrar toparlanmaya başlamıştır, ancak önümüzdeki zamanda bunun nasıl seyredeceği yine devletin vereceği zam oranları ile bağlantılı olacaktır. Bu bağımlılığı kırabilecek tek şey toplam satışlar içerisindeki yurtdışı satışların payının artırılmasıdır. Bunun da çok kolay bir şey olmadığını ve uzun prosedürlere ve çetrefilli bir sürece dayandığını ciddi DEVA yatırımcısı bilmektedir.