ISDMR - Ýskenderun Demir Çelik

[KIZILDAG]

Net kar aracý kurumlarýn beklentileri ve belli ki istihbaratlarý doðrultusunda gelirse bu fiyatlar bence çok iyimser kalýr. Daha da kötüsü temettü miktarý da bir hayli düþer. Talep zayýflýðý 2023 de devam ettikçe (beklentim bu yönde) 2023 yýlýda kayýp bir yýl olmaya kuvvetli adaydýr. Evinizi kýþ tutun.

vergi gelirse kur yüzünden gelir, kur gelirse bilanco büyüdüðü için gelir, bilanco özkaynak büyürse defter deðeri 0,90 olur. fiyat kazanc deðil defter deðerinin 0,90 olmasý normalse piyasaya diyecek bir þey olmaz.

[temettuverimi]

Þimdi iþ yatýrýmýn sitesinden Ereðli ve Ýsdemir'in yabancý oranlarýna baktým. Bir de 3 ay önceki oranlar ne imiþ ona baktým.

Ereðli de %45, Ýsdemir 'de %9

Son üç aydaki deðiþim %1 bile deðil. Yani giden gitmiþ kalan yabancýlar duruyor.
Ya da baþka bir ifadeyle son üç ayda yabancý çýkýþý olmamýþ diyebiliriz.

[ric]

vergi gelirse kur yüzünden gelir, kur gelirse bilanco büyüdüðü için gelir, bilanco özkaynak büyürse defter deðeri 0,90 olur. fiyat kazanc deðil defter deðerinin 0,90 olmasý normalse piyasaya diyecek bir þey olmaz.

Sezgin hocam kiþisel kanaatim o dur ki
Ereðli'yi 0.90 pd/dd olsa dahi alýp götürecek sermaye yerli olamaz
Yerlinin Ereðli'yi kýrýlma anlarýnda dahi olsa alýp götürecek ne sermayesi ne de vizyonu olduðuna kesinlikle inanmýyorum.
Ayrýca bu çarpana gelse yabancýlar da öncelikle gelecek beklentisine bakacaklardýr.
Sektörde ýþýk çakmadýðý sürece Ereðli pd/dd çarpaný bazýnda ucuzluk rekorlarýna yenisini ekler diye düþünüyorum.
Diðer çarpanlar olasý kötü net kar rakamlarýnda zaten çok pahalý kalacaklar.

[KIZILDAG]

Sezgin hocam kiþisel kanaatim o dur ki
Ereðli'yi 0.90 pd/dd olsa dahi alýp götürecek sermaye yerli olamaz
Yerlinin Ereðli'yi kýrýlma anlarýnda dahi olsa alýp götürecek ne sermayesi ne de vizyonu olduðuna kesinlikle inanmýyorum.
Ayrýca bu çarpana gelse yabancýlar da öncelikle gelecek beklentisine bakacaklardýr.
Sektörde ýþýk çakmadýðý sürece Ereðli pd/dd çarpaný bazýnda ucuzluk rekorlarýna yenisini ekler diye düþünüyorum.
Diðer çarpanlar olasý kötü net kar rakamlarýnda zaten çok pahalý kalacaklar.

yabancý gelmesi için faiz artýþý durmalý yada tersine parasal geniþleme baþlamalý. birde naci aðbal ekonominin baþýnda olmalý.

[mustafasaglam]

vergi gelirse kur yüzünden gelir, kur gelirse bilanco büyüdüðü için gelir, bilanco özkaynak büyürse defter deðeri 0,90 olur. fiyat kazanc deðil defter deðerinin 0,90 olmasý normalse piyasaya diyecek bir þey olmaz.

Sayýn Kýzýldað ,
Ereðli için ;3.Çeyrek bilanço beklentisi yüzünden gitmediðimiz artýk herkes tarafýndan biliniyor , peki hal böyle olunca 4.çeyrekte geçen seneye göre yine düþük beklentisi olacak..Yani sizce ; 3.çeyrek bilançosu açýklandýktan sonra 4.çeyrek beklentisi içerisine girip yine böyle yýl sonuna kadar sürünecek miyiz ?...Teþekkürler

[KIZILDAG]

Sayýn Kýzýldað ,
Ereðli için ;3.Çeyrek bilanço beklentisi yüzünden gitmediðimiz artýk herkes tarafýndan biliniyor , peki hal böyle olunca 4.çeyrekte geçen seneye göre yine düþük beklentisi olacak..Yani sizce ; 3.çeyrek bilançosu açýklandýktan sonra 4.çeyrek beklentisi içerisine girip yine böyle yýl sonuna kadar sürünecek miyiz ?...Teþekkürler

ana konu 600-1200 dolar arasý satýlan mallar, bunlarýn alýcý ve satýcý gözünde sonlanmasý aralýk sonuna kadar devam eder. bazý büyük firmalar bitirmiþ. ikinci konu bu süreç içinde oluþan maliyetler. azda olsa bir taþýma (nakliye deðil) maliyeti de geliyor. son 1,5 aydýr fiyatlar 620 çok görmeden hýzla 650 ve 700 bandýna geldi, son 15-20 gündür 680-690 dolara habaþ, diðer ereðli ve büyük firma 700-710 dolara satýyor. mesala güncelde kömür cevher stoðu olmasa 280-320 favök oluþur ereðlide. ama 95 yerine 120 doalrdan cevher veya 280 yerine 350 dolardan kömür maliyeti varsa eriyip tükenmeli.

üçüncü ceyrek 30-35 milyar ciro varsa bence pahalý hammadde bitmiþtir. bu nedenle 1 lira artan kur vergi oluþturur mu, kurumlar bu yüzden mi favök 5, net 1,7 bekliyor, bunu 3-4 gün sonra göreceðiz. son ceyrek üçüncü ceyrek gibi olmaz.

[temettuverimi]

ana konu 600-1200 dolar arasý satýlan mallar, bunlarýn alýcý ve satýcý gözünde sonlanmasý aralýk sonuna kadar devam eder. bazý büyük firmalar bitirmiþ. ikinci konu bu süreç içinde oluþan maliyetler. azda olsa bir taþýma (nakliye deðil) maliyeti de geliyor. son 1,5 aydýr fiyatlar 620 çok görmeden hýzla 650 ve 700 bandýna geldi, son 15-20 gündür 680-690 dolara habaþ, diðer ereðli ve büyük firma 700-710 dolara satýyor. mesala güncelde kömür cevher stoðu olmasa 280-320 favök oluþur ereðlide. ama 95 yerine 120 doalrdan cevher veya 280 yerine 350 dolardan kömür maliyeti varsa eriyip tükenmeli.

üçüncü ceyrek 30-35 milyar ciro varsa bence pahalý hammadde bitmiþtir. bu nedenle 1 lira artan kur vergi oluþturur mu, kurumlar bu yüzden mi favök 5, net 1,7 bekliyor, bunu 3-4 gün sonra göreceðiz. son ceyrek üçüncü ceyrek gibi olmaz.

Sezgin hocam,
Aracý kurumlar aðýz birliði yapmýþ gibi çok dip seviyelerde kar tahminleri yapýyorlar. Ýþin kötü tarafý bu tahminleri tutarsa þirket hisse fiyatý daha da aþaðý düþebilir.
inþallah siz haklý çýkarsýnýz.

[Mr Steel]

Eregl düþük gelecek olasý bilançolarla sadece f/k deðiþir (yükselir) ancak pd/dd zaten 1 yapmayýn sadece 1. Üstelik duran varlýklarý iþtirakleri vs enflasyonist ortamda zaten gerçek deðerinin altýna kalmýþ. Kritik soruyu soralým? Eregl zarar eder mi önümüzdeki dönemde? En son sanýyorum 2010 öncesi zarar etmiþ. Zarar etmezse pd/dd aþaðý inmez az kar ederse de düþük tempolu artar. Eðer zarar etmeyeceðini varsayarsak þahsi beklentim derin bir düþüþ vs den ziyade hisse performans olarak piyasa gerisinde kalmasýdýr ki zaten olan da odur. 1 in altýnda satan varsa da kendi tercihidir benim þahsi olarak böyle bir tercihim kesinlikle olmaz. Düþük kar düþük temettü demektir. Ticaret yapan yere ortaksan iyi kar gelirken nasýl normal karþýlanmasý gerekirse kötü kar da normal karþýlanmak durumundadýr ama bir de ticarethanenin kendi deðeri var unutmayalým!bu düþük kar pd/dd 10 olan bir þirkete gelmeyecek öyle olsaydýn zaten yanmýþtýk