SAHOL - Sabancý Holding

[Laozi]

Robotlarýn baþý döndü. Vizyonsuz robotlar

Entegreleri yanar inþallah kahrolusacalarýn... Hafýzasýz kalýrlar, programlarý karýþacasalar🙂

[furki]

Borsa yorumu yapan youtuberlar arasýnda en çok ciddiye aldýðým yorumlarýnýn tamamen tutarlý olduðunu gördüðüm kiþi Devrim akyýl dýr. Son yaptýðý analizde endeksin bütün olumsuz faktörlere karþýn 6200-6500 aralýðýna taþýnabileceðini açýklamýþ, kendisi 5500-5700 aralýðýnda borsadan artýk çýkýlmasý gerektiðini belirtmiþ, 4600-4700 aralýðýnýn ise alým için uygun seviyeler olduðunu canlý yayýnda açýklamýþtý. Kendisini tanýmam ancak gerçekten çok tutarlý analizleri olduðuna yotubetaki analizlerinden ispatlamýþ biri.. Bu arada endeks 5500 lerdeyken hisse almanýn doðru olmadýðýný ancak illaki alýnacaksa sabancý hol. gibi temel deðerleri ucuz hisselerde kalmanýn daha güvenli olduðunu belirtmiþti.

[noreply]

Sabancý/ Is Bankasi karþýlaþtýrmasý yapýyorum, hangisinin daha çok potansiyeli olduðuna karar veremiyorum. Holding olduðu için ve banka yoðunluðu daha düþük olduðu için Sabancý daha avantajlý gibi gözüküyor. Ayrýca Bddk temettuleri kýsýtlamaya devam ederse yine Sabancý avantajlý. Iki hissenin de güçleri iþtiraklerinden geliyor. Birinde Þiþecam varsa diðerinde Enerjisa, Kordsa ve yeni yatýrýmlar var. Ikisinin de ekosistemleri güçlü, piyasa deðerleri arasýnda da %20 veya biraz daha fazla fark var. Sabancýnýn mali yapýsý ve yönetimi saðlam ve güvenli diðerinin de konumlamasi güçlü. Benim vardigim sonuç piyasada bankalara dair algý iyileþirse Is Bankasý, daha muhafazakar bir pozisyonlanmada Sabancý avantajlý olur. Seçime doðru fikirler ve aðýrlýklar deðiþebilir.

[furki]

Temel deðerleri önemseyen deðer yatýrýmcýlarý açýsýndan SABANCI,koç ve ÝÞ Bankasý her zaman için önemli olmuþtur. Kanýmca bu 3 grupta paralel hareket eden biri diðerinden üstün olmayan gruplar. Ancak sabancýyý bir adým öne çýkaran kanýmca geri alým programý gibi görünüyor, zira bütün basýn yayýn her düþüþte sabancýnýn yüksek geri alýmýný konuþuyor. Sütten aðzý yanan ve daha güvenli liman arayan pekçok kiþi hiç olmadýðý kadar sabancýyý düþünür oldu. Kýsa vadede bu bakýþ açýsýnýn olumlu sonuçlanmasýný ve sabancýnýn gerek borsa endeksinden gerekse bu üçlü güzide gruptan ayrýþmasýný bekliyorum..

[furki]

ÝÞ bankasýnýn -her ne kadar iyi yönetilse de- imtiyazlý sermaye yapýsý negatif yaný gibi duruyor. A ve b grubu toplu ve aþýrý fiyatlý c grubu ise üvey evlat muamelesi görüyor. KOÇ ve SABANCI hisseleri imtiyazsýz her hisse eþit deðerde ,imtiyazsýz hisseler her zaman için daha özel ve güvenilir dir diye düþünüyorum...

[Salih Karakaya]

Ben Bist'teki kayýp ve kazancýmýn tamamen seçim sonucuna baðlý olduðunu düþünüyorum. Portföyüm;takiplik hisselerim dýþýnda büyükten küçüðe Tüpraþ, Ýþc ve Sahol. Ýþc ile Sahol'lü eþit orana getirmek gibi bir düþüncem vardý. Ama elim bir türlü Ýþc sata gitmedi. Eðer seçim sonucunda yeni ve güçlü bir yönetim olursa kazanç tarafýnýn gerçekleþeceðini düþünüyorum. Böyle bir durumda Ýþc daha avantajlý bir durumda olabilir. Ýþc müþteri potansiyeli ve seceresi daha iyi. Ýþ Bankasý devlet bankasý gibi görülür halk arasýnda. Þiþecam'ýn rekabet gücü daha fazla.(Yurtdýþý dahil). Sabancýlara nedense ýsýnamadým. 20 yýldýr Ýþ bankasý ile çalýþýrken, Akbank'ýn ortamýný sevemedim. Huzursuz ve gergin çalýþma ortamý, ýsrarcýlýk, küçük müþteri memnuniyetinin düþüklüðü beni Akbank'tan uzak tuttu. Elbette bu deðerlendirmeler subjektif özellikte.
Seçimde var olanýn devamý durumunda Bist'te genel bir kayýp bekliyorum. Ama Sahol daha az kayýp oluþturacaktýr.Enerji sektörünün güçlü bir grubu olma ihtimali Sahol'ü avantajlý kýlýyor. Enerji fiyatlarýnda tamamen devlete baðýmlý olma, kontrollü bir piyasada riskleri artýrabilir de. Gerçi bu durumun kime ne kadar etkileyeceðini ancak otorite bilir.
Velhasýl sayýn Noreply; sizin ikileminizi fazlasýyla bende yaþýyorum. Portföy oraný konusunda. Ben küçük ölçekli bir yatýrýmcýyým ve buna baðlý amatörlüðüm gözden uzak tutulmamalýdýr. Fikrimi eleþtirmekten imtina etmeyin. Belki bana da katkýnýz olur.

[vali]

bddk bankalarda,temett miktarýný Sermaye yeterlik rasyosuna SYR göre belirleyeceðini düþünüyormuþ.Max % 15 gibi bir orandan söz ediliyor..Akbankýn SYR 20 civarýnda..Ýyi bir oran..buna göre sahol 9 milyar brüt temetüsü olur,%15 daðýtýrsa..Her yýl akbank 31 mart da temettü daðýtýr.Gnl md sahol de 5-20 arasýnda temettü planlarýnýn olduðunu belirtti..Buna göre max 2 tl brüt temettü karþýmýza çýkýyor..
Sahol hareketi tamamen endekse baðlý malum.Endeks yukarý sahol yukarý..Endekse ters hareketi nadir oluyor her nedense..Endeks bundan sonra nereye gider,nereyi kýrar,nerede destekler çalýþýr bilmek imkansýz..Piyasa ne yapar,ne düþünürler..Ama benim tahminim seçime kadar 350 $ gibi tahminim var..Borsalar birülkenin ekonomik barometresir çünkü..4 milyon yatýrýmcý..Küstürmek istemezler..Piyasa gereðini yapacaktýr..Çarpanlara bakarsak en ucuz bankalar ve sahol ilk akla gelenler..Bu yýlýn ilk 3 aylýk bilançolarý çok önme taþýyacak artýk.Onlarda nisan sonu mayýs ortasýna kadar gelecek.Yani seçime kadar..D*****n kuyruðunun kopacaðý tarihler..Sahol geri alýmlarda agresif davransaydý,46 lardan 40 lara gelmezdik..% 12 kayýp var þu anda,zaten ucuz..Bakalým bu kaybý ka ayda tekrar geri alýr..Sonuçta 2023/3 bilançoyu görmek lazým..Rotam bu benim acizane..Karlarda bozulma olursa,yeni güçlü bir gemiye binerim artýk.2022 son çeyreðe göre inþaallah iyi bir bilanço görürüz..Bekleyip görelim bakalým..

[noreply]

Ben Bist'teki kayýp ve kazancýmýn tamamen seçim sonucuna baðlý olduðunu düþünüyorum. Portföyüm;takiplik hisselerim dýþýnda büyükten Fikrimi eleþtirmekten imtina etmeyin. Belki bana da katkýnýz olur.

Seçimlerin sonucuna, secim sonrasi donemle birlikte geniþ ufukla da baksak piyasa deðerleri ve karliliklari yakýn seyreden holding ve bankalarý ayýrt etmek zor. Bu yýl için Bddk kararý kýsmen belirleyici olur. Ben beklemiyorum ama bankalarýn karlarýnýn %15 ini daðýlmasýna izin verilirse is bankasý yaklaþýk 9.milyar lira daðýtýr. Sahol'de en iyi olasýlýkla 5 milyar daðýtým beklerim. Bddk karýn küçük bir kýsmýnýn daðýtýlmasýna izin verirse ( %3-5 gibi) bu defa Sahol bu bahiste öne geçer. Asýl karýþýklýk degerlemelerde. Enerjisa Üretim'in þirket deðerlemesini tam yapamiyoruz. Kurulum maliyetlerini alsak baska bir deger, emsal borsa þirketlerini alsak baska bir deðer, mevcut karliligina baksak (favök) ilk 2 deðerden daha düþük deðer çýkýyor. Keza Kordsa'nin teknolojik sýçrama ve gelecekteki olasý piyasa deðerlerini kestiremiyoruz. Is Bankasý tarafýna geçersek baþka bir manzara çýkýyor. Bankacýlýk ne kadar belirsizse Sisecam'in piyasa deðeri bir o kadar kestirilebilir. Bugün için yaklaþýk 7 milyar, yatýrýmlarýný tamamladýðýnda belki 10-12 milyar dolarlýk bir þirket. Bir noktadan sonra is elmayla armutu karþýlaþtýrmaya dönüyor. Fakat zaten bizim de amacýmýz iki yüksek potansiyelli hissenin hangisinin uzun vadede daha iyi potansiyele sahip olduðunu bulmakta. Bunu bugünden görmenin kolay olmadýðýný düþünüyorum. Ben parite ticaretini severim..Eðer Sahol Isc karsilastirmasinda bugünkü sermayelerle Sahol 4x çarpanýna gelirse isc alýrým, 3,70 altýna düþerse elimde isc varsa satar Sahol alýrým..