Yemin edebilirim ama ispatlayamam....Originally Posted by viscan
Bilançosunu uzun süreli takip edenler ,zaman zaman makyajladığını bilirler....
Sn Tengri Han bunu yapmayan mı var derseniz,bu zaman zaman kabak gibi yapıyor....
Saygılar/Başarılar....
Altın Üye
Yemin edebilirim ama ispatlayamam....
Bilançosunu uzun süreli takip edenler ,zaman zaman makyajladığını bilirler....
Sn Tengri Han bunu yapmayan mı var derseniz,bu zaman zaman kabak gibi yapıyor....
Saygılar/Başarılar....
"Canı kaymak isteyen cebinde manda taşır "
Gümüş Üye
evet, durum böyle aşağı yukarı....
Bu özkaynak rakamını yukarı cekecek. Buda kar olarak bu yılın bilançolarına yansıyacak.
Pınar sütün önceki 32 civarındaki payı ve diğer iştirakler üzerindeki pay hakları sebebiyle işte 950 milyonlar civarında bir olumlu etkisi olacak, bu PETUN ise paylarının %43 civarında olmasından dolayı 1.04 milyar civarında bir olumlu etkisi olacak...
Ve dolaylı paylarla PETUN ile PNSUT ün YBP deki payları da eşitlenmiş gibi oluyor.
Bunlar bilanço makyajlamak mı.? evet bu açıdan böyle bakılabilir.
Ancak bu büyüklükte bir dev grup buna tennezül etmez ve bilanço makyajlamak ise amaç bu kadar aleni yapılmaz, ayrıca bu ortaya vergi çıkaran bir şey olduğu için yapılması da mantıklı değil.
Bunun 3 amaçı olabilir diye değerlendiriyorum geçmiş tecrübelerime de bakarak:
-Şirketlerin birleşmesi: ki bunu herkes istiyor iç içe gecmiş yapı sadeleştirilmeli
_YBP nin halka arzı; ihtimal dahilinde olabilir YBP sadece pınar ürünleri değil 13 farklı gıda ürünlerinin de dağıtıcısı aynı zaanda bu alanda da en büyüğü zaten.
- Yabancı bir ortak: bu bir nevi alt madde lakin yabancı bir ortak için bütün bu varyeteler cekiliyor olabilir. daha sade bir şirket bütünlüğü gerekli olacaktır. Bunun için birleşim ve ayrışımlar yapılıyor olabilir.
Alt maddeler ise bu yukarıda 3 ana başlığa göre şekillenirler... Gayrimenkul satışları, iştiraklerdeki pay alımları veya devredimleri...
İşte YBP nin değeri bile 4.7 milyar bulunmuş...
Çamlı yem de degerli bir iştirak sadece YBP de kalmaz aynı benzer şekilde Çamlı yem besicilikte de bazı düzenlemeler olması beklenir. Çamlı yem adı üzerinde yem ve gübre aynı zamanda, köpek maması kedi maması bile üretimleri var, Donmuş balık işinin de ana hissedarı
Kültür balıkçılığı; onunda değerlemesi gelirse oda işte 5 milyar civarında gelebilir değeri...
İzmirde yeni imara kavuşmuş milyon milyon metrekare araziler var; bunlarda büyük mütehaitlik firmalarının ağzını sulandırıyor sadece istanbuldaki gayrimenkuller değil!
Sonuç olarak bunlar önemli değil; neden yapıldıkları önemli,
zaten bunların yapılacağını önceden tahmin ettiğimiz için biz buradayız, 1 litre süt için yatırım yapmadık.
Banka işi de önemli: Tütüncülük yaşar bankası önemli bir asset şu ellerindeki bankacılık ruhsatı ile.
Velhasıl osmanlı hesabıyla hiç bir şey bilmiyorsak bile gecmiş dönemlerde 1 fabrika için 100 milyon dolar harcanan yerde bu kadar varlık iş modeli vs vs... 65 milyondan çok fazlası olmak zorunda.
Ülker , içim süt markasınında sahibi AKGIDA yı 2015 yılında 1.2 milyar dolar toplam değer üzerinden devretti %80 ine 1 milyar dolar civarında para aldı...
Yanlış hesap her yerden döner.! Bu kadar varlık ve iş modeli karşısında tecrübelerimin de doğrultusunda dolar bazlı en az 10 kat ucuzluk bence borsada az sabır ile büyük kazanç fırsatı demek.
Dediğim gibi, sizlerin bilançolara rakamsal bakış acınız doğru lakin benim tarzım biraz farklı sadece bilanço ve rakamlara bakmıyorum, ve hiç bir zaman ardı arkası olmayan şeyleri yazmam..
Umarım sizlerde bizlerde yatırımlarımızın karşılığını alırız...!
Bol kazançlar dilerim.!
Néy Nâmé...!
Solve catenas, esto liber, puer. Quot filum et armillae aureae sunt? Amphora avida non impletur.
Sadık Üye
az önce ırakla yeni ticaret anlaşması imzalandı........ırak süt ürünleri ihracatında 1.sırada......ihracatımıza katkı sağlaması umuduyla hayırlı olsun.........
Ticaret Bakanı Bolat: Hedefimiz Irak'la tam ekonomik entegrasyon
8/05/2025, Perşembe
Ticaret Bakanı Ömer Bolat, Irak ile ekonomik entegrasyon hedeflediklerini belirterek, iki ülke arasındaki ticaret hacmini 30 milyar dolara çıkaracak adımların atıldığını söyledi.
Sadık Üye
acemşah abi......holdinge petun hissesi devretmişiz........neler oluyor tahmini nedir.....
09.05.2025 tarihinde
Pınar Entegre Et ve Un Sanayii A.Ş.’nin 38.162.266 TL nominal tutarlı payı, pay başına PETUN hissesinin 08.05.2025
tarihli ağırlıklı ortalama fiyatı olan 9,04 TL üzerinden Pınar Süt Mamülleri Sanayii A.Ş.’den satın alınmıştır. Bu işlemle birlikte Pınar
Entegre Et ve Un Sanayii A.Ş. sermayesindeki paylarımız 09.05.2025 tarihi itibariyle %66,81 oranına ulaşmıştır.
Sadık Üye
yaşar holding
petun ve pınsütte tek ortak olmuş oldu.........pınsütte 61.45, petunda 66.81 oranına ulaştı.....
Sadık Üye
bugünde hisse fiyatlarını eşitlediler.......sanki birleşmeye doğru gidiyor......öyle bir hazırlık var......
Yeni Üye
bu yaşarlar tam bir süzme o.ç. YBP paylarını pınar süte satarken değerleme raporu hazırlayıp özkaynakları 2 milyar olan şirketi 4 milyar gösterip özkaynakların 2 katı fiyata pınar süte satıyorlar. defter değeri 24 lira olab PETUN hiselerini 3/1 fiyatına satın alıyorlar. YBP için ödenen miktar 387 milyon tl. Petun satışından gelen para 350 milyon tl.işin özeti; bizden, daha değerli olan PETUN u alıp yerine YBP kakaladılarç
Yazdıklarım yatırım tavsiyesi olmayıp sadece bilgi paylaşım amaçlıdır.
Gümüş Üye
Evet, hayırlısı olsun....
Bunların olması gerektiğini söyledik hep...imkansızdı ama şimdilerde olmaya başladı.
Bir önceki yazımda sadeleştirmenin devam edeceğini vurgulamıştır...işte devam ediyor.
Bu işlemde ilk bakışta pınarsüte haksızlık edilmiş gibi duruyor lakin kaz gelecek yerden civciv esirgenmez diyelim.
İşte bir önceki gönderimde bu sadeleşme işlemlerinin olası amaçlarını da yazdım....
Tahminimce işte Gıda da birleşme olacağıdır... Bununda Birleşme ile kalmayacağı muhtemel birleşen gıda paylarının bir bölümünün Yabancı bir ortağa devri iştiraklerdeki ybp ve camlı yem gübre nin de halka arzlarının gündeme geleceği...
Pınar süte ait İzmir cevresindeki artık villa gökdelen vb vb yapılabilir gayrimenkullerin değerlendirileceği, paraya cevrileceği, belki bir GYO şirketinin kurulma ihtimalini olalasılıklar içinde görüyorum..
Gün sonunda elde edilen degerler banka ruhsatının değerlendirilmesi ile hayata geçecek bankaya sermaye olabileceğini secenekler arasında görüyorum.
Yine değerli bir iştirak olma yolunda ilerleyen Desa elektrik enerji şirketinin bu elektrikli sarj istasyomları günes enerjisi pil depolama ile savunma sanayi alanlarında daha da yükseltileceği ş tahmin ediyorum.
Fast company adlı dergide cıkan patronun makalesinde zaten büyük ipuçları mevcut.
Sonuç olarak uzun zamandır sesi soluğu çıkmayan Yaşar Holding sahalara geri dönüyor...
Artık konuşmaya başladılar.. Para adamı konuşturur derler... Kim bilir belki çoktan milyar milyar dolarlı ortak bulmuş,,, paraya kavuşmuş dahi olabilirler...
Sonuçta hiç bir sey bilmiyorsak dahi
Sermaye tavanı durduk yere 80 milyondan 15 milyara durduk yere artırılmaz...bu gizil seferlerin artık gün yüzüne cıkmaya başlayacağını resmi ilanıdır.
Velhasıl bu 65 milyon dolar borsa defterinden bana pınar süt alma hakkı verdikleri için sayın patroniçelerimize şükranlarımızı sunuyorum...
Pay devirleri...alımları satımları devam edecek gibi duruyor varlık iştarsk cok bir süre daha.
Sonrasında kapı arkasındaki şarabıda arabı da görürüz gibime geliyor...
Néy Nâmé...!
Solve catenas, esto liber, puer. Quot filum et armillae aureae sunt? Amphora avida non impletur.
Gönderi Kuralları
Alıntı yaparak yanıtla
Yer İmleri